上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表有.doc

上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表有“美容術(shù)”降營業(yè)成本與費(fèi)用年報(bào)披露，是上市公司交考卷的時刻。投資者渴望從年報(bào)中看到公司的經(jīng)營情況，找出誰是好學(xué)生誰又是差生，但是并非每一個上市公司都是老實(shí)孩子，改分?jǐn)?shù)的從來不乏其人。他們這樣描述財(cái)務(wù)狀況將一些嚴(yán)格意義上不符合確認(rèn)條件或潛虧的項(xiàng)目納入自身的資產(chǎn)范圍。利用資產(chǎn)評估，采用大大高于或低于市場價格的方式，進(jìn)行資產(chǎn)置換。違規(guī)進(jìn)行資金拆借，以免息、低息或高息發(fā)生資金往來。與股東之間發(fā)生的業(yè)務(wù)或資金往來未按規(guī)定沖減原科目，而計(jì)入其他科目變相增加資產(chǎn)規(guī)模。利用關(guān)聯(lián)交易擴(kuò)大資產(chǎn)規(guī)模是常見的一種粉飾公司財(cái)務(wù)狀況的手法。出于包裝需要，一些公司除憑空虛構(gòu)存貨、應(yīng)收款項(xiàng)、固定資產(chǎn)和無形資產(chǎn)外，還利用關(guān)聯(lián)公司為其注入一些固定資產(chǎn)或無形資產(chǎn)。這些由關(guān)聯(lián)方注入的資產(chǎn)可能存在以下四方面問題：一是該資產(chǎn)僅為形式上轉(zhuǎn)讓，實(shí)際收益權(quán)仍屬原公司；二是資產(chǎn)潛虧掛賬，即該資產(chǎn)屬于低效或無效資產(chǎn)，掛賬后發(fā)生急劇減值，但公司并未計(jì)提減值準(zhǔn)備；三是關(guān)聯(lián)公司僅承諾給予其資產(chǎn)收益權(quán)，如土地或林地收益權(quán)等，目標(biāo)資產(chǎn)并未發(fā)生實(shí)質(zhì)轉(zhuǎn)讓；四是根據(jù)國資委規(guī)定，央企集團(tuán)對所屬合營子公司應(yīng)當(dāng)按照股權(quán)比例合并方式編制合并報(bào)表，而新會計(jì)準(zhǔn)則僅允許公司將擁有實(shí)質(zhì)控制權(quán)的子公司納入合并報(bào)表范圍，從而產(chǎn)生口徑差異。目前，新會計(jì)準(zhǔn)則不允許除投資性房地產(chǎn)之外的固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和長期股權(quán)投資等使用重估模式進(jìn)行后續(xù)計(jì)量，為了規(guī)避這一限制，一些公司通過與關(guān)聯(lián)公司進(jìn)行反復(fù)資產(chǎn)置換的方式實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的重新評估，從而完成資產(chǎn)規(guī)模的顯著擴(kuò)張。例如遠(yuǎn)興能源于2005年以每股7.19元的價格股權(quán)置換了蘇天化88.76%的股份，而2009年遠(yuǎn)興能源在與大股東協(xié)商對蘇天化增資及調(diào)整雙方出資比例過程中，蘇天化的評估價格僅為每股1.64元，這使得市場中的投資人紛紛質(zhì)疑遠(yuǎn)興能源有意以低價將蘇天化的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給關(guān)聯(lián)公司，涉嫌賤賣上市公司資產(chǎn)以及輸送利益給關(guān)聯(lián)方。根據(jù)證監(jiān)會發(fā)布的關(guān)于規(guī)范上市公司與關(guān)聯(lián)方資金往來及上市公司對外擔(dān)保若干問題的通知規(guī)定，上市公司不得有償或無償?shù)夭鸾韫镜馁Y金給控股股東及其他關(guān)聯(lián)方使用。而一些公司為規(guī)避法規(guī)，往往會通過第三方向關(guān)聯(lián)公司輸送資金，助其解決短期或長期的資產(chǎn)流動性緊張問題。例如，寧波富邦利用與供應(yīng)商寧波電機(jī)制造有限公司之間的采購業(yè)務(wù)，通過預(yù)付電機(jī)公司貨款，再由電機(jī)公司將款項(xiàng)劃到其控股股東子公司寧波雙圓的方式，于2008年、2009年累計(jì)向其無償拆借資金3300萬元，從而構(gòu)成控股股東關(guān)聯(lián)方變相占用上市公司資金的違規(guī)行為。某些公司與控股股東簽訂代建協(xié)議，在收入確定的同時將應(yīng)收金額計(jì)入“其他應(yīng)收款”，待控股股東付款后，并未沖減“其他應(yīng)收款”，而是借記“貨幣資金”，貸記“資本公積”。此外，在支付現(xiàn)金股利時，也有類似情況發(fā)生。某些公司在支付完現(xiàn)金股利后，未沖減“應(yīng)付股利”科目，而是借記“其他應(yīng)收款”，貸記“貨幣資金”，從而變相增加資產(chǎn)規(guī)模。除此之外，粉飾財(cái)務(wù)狀況的手段還有將固定資產(chǎn)、長期股權(quán)投資和持有到期投資等轉(zhuǎn)入可供出售金融資產(chǎn)或交易性金融資產(chǎn)，以實(shí)現(xiàn)公允價值后續(xù)計(jì)量；變更壞賬準(zhǔn)備計(jì)提方法、比例或年限調(diào)節(jié)應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款等科目；調(diào)整資產(chǎn)流動比率等等。他們?nèi)绱舜虬缃?jīng)營業(yè)績虛增營業(yè)收入、降低營業(yè)成本與費(fèi)用、通過“其他業(yè)務(wù)收入”和“投資收益”科目增加當(dāng)年收入、利用遞延所得稅調(diào)節(jié)當(dāng)年利潤，是扮靚公司經(jīng)營業(yè)績的主要手法。虛構(gòu)收入通常有幾種做法：一是簽訂虛擬購銷合同，虛開發(fā)票，確認(rèn)收入；二是與關(guān)聯(lián)公司對開發(fā)票，確認(rèn)收入；三是白條出庫，作銷售入賬。這些形式非常普遍，如某些公司就利用子公司將商品按市場價銷售給第三方，確認(rèn)該子公司銷售收入，再由另一子公司從第三方手中購回，這種做法避免了集團(tuán)內(nèi)部交易必須抵消的約束，確保了在合并報(bào)表中確認(rèn)的收入額度，達(dá)到了操縱收入的目的。此外，一些公司還利用陰陽合同虛構(gòu)收入，如公開合同上注明貨款是1億元，但秘密合同上約定實(shí)際貨款為5000萬元，另外5000萬元虛掛應(yīng)收賬款，從而虛增5000萬元的收入。財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾是公司通過人為操縱和調(diào)節(jié)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營業(yè)績和現(xiàn)金流，使其財(cái)務(wù)報(bào)表達(dá)到“預(yù)期”狀態(tài)的行為。隨著我國市場經(jīng)濟(jì)、政策法規(guī)及監(jiān)管要求的變化，公司報(bào)表粉飾手段也推陳出新，花樣繁多。提前確認(rèn)收入也是一種常見的手法，表現(xiàn)形式有四種：一是在存有重大不確定性時確定收入；二是完工百分比法的不適當(dāng)運(yùn)用；三是在仍需提供未來服務(wù)時確認(rèn)收入；四是提前開具銷售發(fā)票，以美化業(yè)績。提前確認(rèn)收入在房地產(chǎn)和高新技術(shù)行業(yè)中非常普遍，例如，2010年，財(cái)政部在對企業(yè)的會計(jì)信息質(zhì)量檢查中就發(fā)現(xiàn)，青海某房地產(chǎn)開發(fā)有限公司在開發(fā)的商品房尚未竣工、未達(dá)到可銷售狀態(tài)的情況下提前確認(rèn)收入5億元。值得注意的是，除提前確認(rèn)收入外，如果公司在當(dāng)前會計(jì)年度內(nèi)的收益較為充裕，而未來收益預(yù)計(jì)可能減少時，公司還可能會遞延收入，即將應(yīng)由本期確認(rèn)的收入遞延到未來期間確認(rèn)，從而抬高下一會計(jì)年度的經(jīng)營業(yè)績。除利用關(guān)聯(lián)公司美化資產(chǎn)外，某些公司還會將商品高價出售給關(guān)聯(lián)公司，人為抬高公司業(yè)務(wù)和效益，使其呈現(xiàn)出擁有良好主營業(yè)務(wù)收入和利潤的假象。例如，某上市公司通過低價向大股東采購原材料，再高價向關(guān)聯(lián)方銷售產(chǎn)品的方式，使其2011年?duì)I業(yè)收入和凈利潤較2009年的復(fù)合增長率分別達(dá)到38.26%和65.05%，遠(yuǎn)高于同行業(yè)平均水平。降低營業(yè)成本與費(fèi)用的手段同樣豐富。費(fèi)用資本化、遞延費(fèi)用及推遲確認(rèn)費(fèi)用就是其中之一，費(fèi)用資本化主要包括兩方面：一是財(cái)務(wù)費(fèi)用資本化，將一些已經(jīng)正式投入生產(chǎn)使用的固定資產(chǎn)仍掛“在建工程”科目，使項(xiàng)目的借款利息不計(jì)入當(dāng)期損益；二是攤銷費(fèi)用資本化，即將處于研究階段的無形資產(chǎn)費(fèi)用資本化為在建工程或計(jì)入長期待攤費(fèi)用，以調(diào)減管理費(fèi)用。除費(fèi)用資本化外，利用遞延費(fèi)用和推遲確認(rèn)費(fèi)用調(diào)節(jié)業(yè)績的情況也非常普遍，主要包括：將固定資產(chǎn)日常維修費(fèi)用列入大修理支出進(jìn)行遞延；由職工借出的加工費(fèi)、差旅費(fèi)等費(fèi)用不及時報(bào)賬列支而虛掛往來。調(diào)整折舊方法、折舊年限和預(yù)計(jì)凈殘值同樣可以降低營業(yè)成本。固定資產(chǎn)的常用折舊方法主要有平均年限法、工作量法和加速折舊法，通過對不同折舊方法的轉(zhuǎn)換，公司可以輕易前移或后移后期成本費(fèi)用。除折舊方法外，通過對折舊年限長短和預(yù)計(jì)凈殘值大小的調(diào)整，也可起到調(diào)節(jié)費(fèi)用和利潤的效果。通過“其他業(yè)務(wù)收入”和“投資收益”科目調(diào)增當(dāng)年收入的途徑主要有三種：第一，將存貨房地產(chǎn)或自用房地產(chǎn)計(jì)入“投資性房地產(chǎn)”科目以調(diào)整資產(chǎn)分類，并相應(yīng)虛構(gòu)租金等主營業(yè)務(wù)收入或其他業(yè)務(wù)收入；第二，通過不規(guī)范的債務(wù)重組方式進(jìn)行特殊交易，從而取得債務(wù)重組收益或資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收益，使其賬面業(yè)績出現(xiàn)很大變化，甚至造成扭虧為盈的假象。根據(jù)企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，所得稅會計(jì)應(yīng)采用資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法，即公司在取得資產(chǎn)、負(fù)債時，應(yīng)當(dāng)確定其計(jì)稅基礎(chǔ)。如資產(chǎn)、負(fù)債的賬面價值與其計(jì)稅基礎(chǔ)存在差異的，應(yīng)當(dāng)按照準(zhǔn)則規(guī)定確認(rèn)所產(chǎn)生的遞延所得稅資產(chǎn)或遞延所得稅負(fù)債。資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法下的計(jì)稅基礎(chǔ)以及由此產(chǎn)生的暫時性差異計(jì)算非常有彈性，再加上所得稅稅率的變動，導(dǎo)致在準(zhǔn)則范圍內(nèi)有意操縱甚至違規(guī)操縱遞延資產(chǎn)和遞延負(fù)債的機(jī)會大大增加。