股份有限公司重大投資法律風(fēng)險管理辦法范例(WORD10頁)

1、1. 目的和適用范圍32. 引用法律、法規(guī)和制度33. 術(shù)語解釋34. 對外重大投資法律風(fēng)險管理原則35. 對外重大投資的管理部門和職責(zé)46. 對外重大投資的授權(quán)與控制47. 對外重大投資法律風(fēng)險管理的一般規(guī)定48. 對外重大投資項目管理流程59. 涉外投資的特殊規(guī)定710. 設(shè)立公司法律風(fēng)險管理的特別規(guī)定711. 并購法律風(fēng)險管理的特別規(guī)定712. 對外重大投資的監(jiān)控913. 對外重大投資的信息披露914. 對外重大投資管理的考核與處罰915. 附則 10重大投資法律風(fēng)險管理辦法*股份有限公司管理制度對外重大投資法律風(fēng)險管理辦法GZ/LG07.02-20081 .目的和適用范圍1.1 目的：

2、加強(qiáng)公司投資管理，規(guī)范公司投資行為，降低投資風(fēng)險，保證資 金運(yùn)營的安全性和收益性，建立有效的對外投資法律風(fēng)險約束機(jī)制，保 護(hù)公司和股東的利益。1.2 適用范圍：本辦法適用于公司及其控股子公司對外重大投資行為。1.3 對外非重大投資參照本辦法執(zhí)行。2 .引用法律、法規(guī)和制度中華人民共和國公司法中華人民共和國證券法上市公司收購管理辦法廣西柳工機(jī)械股份有限公司章程3 .術(shù)語解釋3.1 對外投資：是指公司為通過分配來增加財富或謀求其他利益，而將資產(chǎn) 讓渡給其他單位所獲得的另一項資產(chǎn)的行為。其表現(xiàn)形式包括但不限于 以貨幣、實物、知識產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)或其他可以用貨幣估價并可以依 法轉(zhuǎn)讓的非貨幣財產(chǎn)作價出資

3、設(shè)立新的全資公司、合資、合作公司及并 購等。3.2 重大投資：是指單項金額達(dá)到4000萬元的投資。3.3 涉外投資：是指投資的項目處于中華人民共和國境外的投資。在港、澳、 臺投資視為涉外投資。3.4 并購：是指兼并與收購目標(biāo)公司。具表現(xiàn)形式包括但不限于：兼并目標(biāo) 公司、收購目標(biāo)公司股權(quán)、資產(chǎn)等。4 .對外重大投資法律風(fēng)險管理原則4.1 對外重大投資必須遵守我國及投資目的地國（或地區(qū)）法律、法規(guī)，符 合我國產(chǎn)業(yè)政策。4.2 對外重大投資必須符合公司的發(fā)展戰(zhàn)略及產(chǎn)業(yè)規(guī)劃要求。4.3 公司對外重大投資應(yīng)遵循合法、審慎、安全、有效的原則，控制投資風(fēng) 險、注重投資效益。5 .對外重大投資的管理部門和職責(zé)

4、5.1 公司對外重大投資事項由公司股東大會或董事會審批或者由其授權(quán)其他 機(jī)構(gòu)審批。5.2 公司戰(zhàn)略發(fā)展部為對外重大投資的歸口管理部門，負(fù)責(zé)組織對投資項目 的信息收集與分析、可行性研究、項目談判、報批、實施及后評價工作。5.3 董事會秘書處參與重大投資過程并負(fù)責(zé)審查對外重大投資行為是否符合 上市公司監(jiān)管規(guī)定。5.4 總部財務(wù)部負(fù)責(zé)投資項目的資產(chǎn)狀況的調(diào)查、財務(wù)評價、資金籌措辦理、 項目資產(chǎn)審計評估。5.5 技術(shù)研究院負(fù)責(zé)投資項目技術(shù)可行性分析。5.6 法律事務(wù)部負(fù)責(zé)參與對投資項目調(diào)查、談判，負(fù)責(zé)對實施過程中形成的 合同及相關(guān)文件的合法性、合規(guī)性進(jìn)行法律審查。6 .對外重大投資的授權(quán)與控制6.1

5、公司的投資計劃由董事會組織或交由總裁組織總部部門及各事業(yè)部擬定 方案，經(jīng)經(jīng)理層評審后，提交董事會和股東大會審議。公司的投資計劃 如須調(diào)整，應(yīng)報原審批機(jī)構(gòu)審批。6.2 公司對外重大投資方案由股東大會、董事會或董事長（以下統(tǒng)稱審批機(jī) 構(gòu)）根據(jù)公司章程第一百二十四和第一百二十七條規(guī)定的權(quán)限進(jìn)行審批。6.3 控股子公司對外投資，須報公司董事會審批。7 .對外重大投資法律風(fēng)險管理的一般規(guī)定7.1 對外重大投資法律風(fēng)險管理的范圍：對外重大投資過程中行為、流程和 法律文件的合法性、合規(guī)性。7.2 保密。投資項目各參與人對投資過程中了解到的所有信息和形成的所有 文件（包括未經(jīng)批準(zhǔn)的投資項目的立項申報材料）均應(yīng)

6、承擔(dān)保密義務(wù)。7.3 投資檔案的管理。戰(zhàn)略發(fā)展部應(yīng)當(dāng)將投資過程中形成的所有文件歸檔， 未經(jīng)戰(zhàn)略發(fā)展部批準(zhǔn)，任何單位及個人均不得查閱、復(fù)制投資檔案。8 .對外重大投資項目管理流程8.1 立項8.1.1 戰(zhàn)略發(fā)展部在經(jīng)批準(zhǔn)的資本投資戰(zhàn)略規(guī)劃和工作計劃范圍內(nèi)搜索、確定 投資項目，進(jìn)行初步調(diào)研并制作投資項目建議書，提交總裁辦公會申請 立項。8.1.2 投資項目建議書一經(jīng)總裁辦公會批準(zhǔn)即視為已經(jīng)立項。8.2 投資項目組的成立8.2.1 項目組應(yīng)當(dāng)在立項后7個工作日內(nèi)成立。8.2.2 項目組成員一般包含來自戰(zhàn)略發(fā)展部、財務(wù)部、法律事務(wù)部、董事會秘 書處及相關(guān)業(yè)務(wù)部門的成員。項目組成員由總裁辦公會確定，一般

7、應(yīng)當(dāng) 考慮管理小組的成員進(jìn)入項目組。必要時，應(yīng)委托有資質(zhì)的中介機(jī)構(gòu)就 投資項目進(jìn)行調(diào)查。8.2.3 項目組的主要職責(zé)是：組織開展盡職調(diào)查、編制投資分析報告及方案、 組織項目談判、準(zhǔn)備有關(guān)法律文件及辦理投資項目的報批、項目實施及 相關(guān)手續(xù)辦理的指導(dǎo)、投資項目的后期評價報告、協(xié)助作好項目運(yùn)營的 工作交接。8.2.4 投資項目組進(jìn)度報告。經(jīng)立項的項目，項目組應(yīng)定期向公司經(jīng)理層報告 項目進(jìn)度情況。8.3 項目調(diào)研8.3.1 投資項目組應(yīng)當(dāng)按照項目進(jìn)度要求及時形成項目調(diào)研報告。8.3.2 投資項目的調(diào)研報告包括但不限于：項目所處的國內(nèi)外經(jīng)營環(huán)境，所處 的行業(yè)狀況、發(fā)展趨勢、資源及相關(guān)財務(wù)、會計和稅務(wù)的影

8、響等項目具 體狀況，調(diào)研報告中應(yīng)當(dāng)包括投資項目所在行業(yè)的法律法規(guī)、規(guī)章制度 的概述、違反主要禁止或者限制性規(guī)定的法律責(zé)任風(fēng)險以及法律風(fēng)險承 受度的確定。8.4 可行性分析報告的編制及審批8.4.1 項目組應(yīng)當(dāng)在投資調(diào)研報告的基礎(chǔ)上編制項目可行性分析報告，就投資 效益、經(jīng)濟(jì)及技術(shù)可行性、資金籌措、法律風(fēng)險等方面進(jìn)行評價。相關(guān) 專業(yè)部門審核后，通過總裁辦公會報審批機(jī)構(gòu)審批。8.4.2 董事會秘書處、戰(zhàn)略發(fā)展部和法律事務(wù)部應(yīng)當(dāng)列席對外重大投資的總裁 辦公會，并就決策程序的正當(dāng)性提供建議，保證審批決策的有效性。8.5 談判及簽約8.5.1 審批機(jī)構(gòu)同意可行性分析報告后，投資項目組與目標(biāo)項目持有人或目標(biāo)

9、 公司就投資合同、股東協(xié)議、項目公司章程等內(nèi)容進(jìn)行談判，并由法律 事務(wù)部制定項目投資合同及相關(guān)法律文書。投資合同等相關(guān)法律文書擬 定后，由投資項目組負(fù)責(zé)人安排辦理簽署事宜。8.5.2 項目投資合同的主要內(nèi)容一般包括：(1)合作各方的名稱、地址、法定代表人。(2)合作項目的名稱、地址、經(jīng)濟(jì)性質(zhì)、注冊資金及法定代表人。(3)合作項目的經(jīng)營范圍和經(jīng)營方式。(4)合作項目的內(nèi)部管理形式、管理人員的分配比例、機(jī)構(gòu)設(shè)置及財務(wù)會計制度。(5)合作各方的出資數(shù)額、出資比例、出資方式及出資期限。(6)合作各方的利潤分成辦法和虧損責(zé)任分擔(dān)比例。(7)合作各方違約時應(yīng)承擔(dān)的違約責(zé)任，以及違約金的計算方法。(8)合同

10、的生效條件。(9)合同的變更、解除的條件和程序。(10)出現(xiàn)爭議時的解決方式及所適用的法律。(11)合同的有效期限。(12)合同期滿的財產(chǎn)清算辦法及債權(quán)、債務(wù)的分擔(dān)。(13)合同各方認(rèn)為需要約定的其他條款。1.6 投資事項的實施1.6.1 公司應(yīng)當(dāng)在投資合同簽訂后及時就投資項目的管理小組人員(擬委派到 目標(biāo)公司董事、執(zhí)行董事、監(jiān)事、經(jīng)理及財務(wù)總監(jiān))的委派作出決定。1.6.2 管理小組在投資項目組的指導(dǎo)下負(fù)責(zé)投資方案的具體實施并經(jīng)營投資項 目。1.6.3 管理小組負(fù)責(zé)及時辦理投資的出資、工商登記、銀行開戶、稅務(wù)登記事 項及負(fù)責(zé)進(jìn)駐目標(biāo)公司依照投資整合方案開展管理活動。1.6.4 投資項目管理小組

11、應(yīng)當(dāng)自成立之日起每月向戰(zhàn)略發(fā)展部提交投資方案實 施情況。1.7 總結(jié)報告戰(zhàn)略發(fā)展部應(yīng)當(dāng)在辦理完畢投資相關(guān)法律手續(xù)之日起 2年結(jié)束后的30日 內(nèi)，根據(jù)項目管理的實際情況做出投資項目總結(jié)報告，并報送審批機(jī)構(gòu) 備案。9 .涉外投資的特殊規(guī)定涉及 國(境)外投資項目的，投資項目組在報送可行性研究報告時還應(yīng)提供以下資料：(1)投資所在國(地區(qū))現(xiàn)行的有關(guān)外匯投資的法律、法規(guī)、稅收 規(guī)章以及外匯管理規(guī)定。(2)投資所在國(地區(qū))的投資環(huán)境分析、合作伙伴的資信狀況。(3)投資外匯資金來源證明及投資回收計劃。(4)我國駐外使領(lǐng)館相關(guān)部門對項目的審查意見或建議。(5)國家外匯管理局及相關(guān)主管部門要求提供的其他資

12、料。10 .設(shè)立公司法律風(fēng)險管理的特別規(guī)定10.1 設(shè)立公司的實施審批同意可行性分析報告后，法律事務(wù)部在董事會秘書處和戰(zhàn)略發(fā)展部協(xié)助下制作擬設(shè)立公司的章程、股東會議事規(guī)則、董事會議事規(guī)則、監(jiān) 事會議事規(guī)則、總經(jīng)理工作細(xì)則。法律事務(wù)部負(fù)責(zé)設(shè)立公司過程中法律 風(fēng)險評估及法務(wù)談判工作。10.2 第10條沒有規(guī)定的，依照第8條的規(guī)定執(zhí)行。11 .并購法律風(fēng)險管理的特別規(guī)定11.1 立項前，戰(zhàn)略發(fā)展部應(yīng)當(dāng)根據(jù)公司發(fā)展戰(zhàn)略的要求制定并購策略，制定 出目標(biāo)公司的預(yù)期標(biāo)準(zhǔn)。據(jù)此在市場上搜尋捕捉并購對象，對各目標(biāo)進(jìn) 行初步比較，篩選出一個或少數(shù)幾個候選目標(biāo)，協(xié)同相關(guān)部門進(jìn)一步就 目標(biāo)企業(yè)的產(chǎn)品、市場、客戶、管理

13、團(tuán)隊、股權(quán)結(jié)構(gòu)、公司治理、資產(chǎn)、財務(wù)、稅務(wù)、技術(shù)、法律等關(guān)鍵信息進(jìn)行初步調(diào)查。1.1.1 1初步調(diào)查報告應(yīng)當(dāng)納入項目建議書。初步調(diào)查報告中應(yīng)當(dāng)確定并購形式 和并購范圍。11.2 并購意向書的簽訂制作并購的可行性分析報告之前投資項目組應(yīng)當(dāng)通過會談與并購目標(biāo)公 司簽訂并購意向書及保密協(xié)議。11.3 在盡職調(diào)查的基礎(chǔ)上，投資項目組應(yīng)當(dāng)在戰(zhàn)略價值、財務(wù)價值、業(yè)務(wù)價 值、并購成本等方面進(jìn)行評估，形成完整的目標(biāo)公司的價值評估報告。11.4 在盡職調(diào)查的基礎(chǔ)上，并購項目組應(yīng)當(dāng)就目標(biāo)項目或目標(biāo)公司的治理結(jié) 構(gòu)、企業(yè)文化、商務(wù)計劃、運(yùn)營管理等方面情況制作整合方案。11.5 并購的審批并購項目組應(yīng)當(dāng)綜合投資項目建

14、議書、盡職調(diào)查報告和目標(biāo)公司的價值 評估報告等材料，會同相關(guān)部門或中介機(jī)構(gòu)編制可行性研究報告(連同 整合方案)按第6條規(guī)定權(quán)限辦理審批手續(xù)。11.6 并購的實施11.6.1 并購項目組以經(jīng)審批后的可行性研究報告和整合方案為并購、談判的基 礎(chǔ)，與目標(biāo)公司就并購價格和條件、陳述與保證、資產(chǎn)交割等核心內(nèi)容 展開協(xié)商與談判，簽訂并購合同。11.6.2 并購合同簽訂后，并購項目組應(yīng)當(dāng)監(jiān)督合同各方對并購合同的履行，并 指導(dǎo)、協(xié)助公司委派的管理小組對目標(biāo)公司進(jìn)行接管、落實整合方案。11.7 并購中法律風(fēng)險管理11.7.1 充分了解并購法律風(fēng)險11.7.2 并購合同中應(yīng)當(dāng)明確約定：(1)約定被并購方或其股東做

15、出陳述與保證，內(nèi)容包括但不限于目標(biāo)公司的組織機(jī)構(gòu)、審批權(quán)限、資產(chǎn)負(fù)債情況、合同關(guān)系、勞資關(guān)系、稅務(wù)、保險及環(huán)保情況；(2)約定目標(biāo)公司承諾準(zhǔn)予公司在合同簽訂后到交割前，準(zhǔn)予公司進(jìn)入調(diào)查，維持目標(biāo)公司的正常經(jīng)營，其間不得修改章程、分紅、發(fā)行股票、債券及與第三人進(jìn)行損害公司利益的談判與行為；(3)約定交割的先決條件；(4)明確目標(biāo)公司或其股東違反陳述與保證條件及其他合同條款的 賠償責(zé)任。11.8第10條沒有規(guī)定的依照第8條的規(guī)定執(zhí)行。12 .對外重大投資的監(jiān)控12.1 戰(zhàn)略發(fā)展部負(fù)責(zé)投資項目的監(jiān)控并于開始正常運(yùn)營后 2年內(nèi)每季度一次 向公司經(jīng)理層提交投資監(jiān)控報告。必要時，審計部可對投資項目效果進(jìn)

16、行審計。12.2 投資項目的監(jiān)控范圍包括但不限于：整合方案的執(zhí)行情況及公司治理情 況、協(xié)同效應(yīng)分析、投資收益的差異分析(與可行性分析報告的中收益 的對比)、投資調(diào)整建議。12.3 如在投資實施過程中發(fā)生法律變更而導(dǎo)致投資面臨新的法律風(fēng)險，法律 事務(wù)部應(yīng)當(dāng)將該等法律風(fēng)險的分析和解決建議向戰(zhàn)略發(fā)展部反映，并體 現(xiàn)在投資監(jiān)控報告中。12.4 公司經(jīng)理層可以根據(jù)投資項目的具體運(yùn)營效果作出投資調(diào)整的決定，報 項目原審批機(jī)構(gòu)同意后執(zhí)行。13 .對外重大投資的信息披露13.1 戰(zhàn)略發(fā)展部應(yīng)當(dāng)將重大投資的立項文件、可行性研究報告、公司內(nèi)部及 外部審批文件及投資合同等文件及時報董事會秘書處。13.2 董事會秘書

17、處確定相關(guān)投資信息是否需要進(jìn)行信息披露。13.3 公司重大投資信息由董事會秘書負(fù)責(zé)并按照上市公司信息披露的相關(guān)規(guī) 定進(jìn)行披露。14 .對外重大投資管理的考核與處罰14.1 公司各部門、分、子公司及相關(guān)人員應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守并切實執(zhí)行本辦法；公司對各部門、分、子公司及相關(guān)人員對本辦法的遵守和執(zhí)行進(jìn)行監(jiān)督、考核，并納入公司年度考核。14.2 對投資過程中發(fā)現(xiàn)重大問題，積極采取補(bǔ)救措施，或提出改進(jìn)意見，使 公司避免重大經(jīng)濟(jì)損失或獲得更大經(jīng)濟(jì)利益的部門、分、子公司或個人，公司依照相關(guān)制度予以獎勵。14.3 負(fù)責(zé)經(jīng)辦投資業(yè)務(wù)的人員出現(xiàn)下列情形之一的，給公司造成損失的，公 司按照資產(chǎn)損失處罰相關(guān)制度及公司其它處罰制度進(jìn)行處罰，并依法追 償，涉嫌構(gòu)成犯罪的，送司法機(jī)關(guān)處理：(1)未經(jīng)授權(quán)批準(zhǔn)或超越職權(quán)實施投資行為的；(2)在投資過程中泄露公司的商業(yè)秘密的；(3)因非客觀原因，對投資項目管理不善的；(4)未按本辦法規(guī)定的程序?qū)嵤┩顿Y行為的；(5)其他違反本辦法及公司相