論商業(yè)銀行的國際化經(jīng)營(yíng)

論商業(yè)銀行的國際化經(jīng)營(yíng)以下是我為大家整理的論商業(yè)銀行的國際化經(jīng)營(yíng)，一起來看看吧。

加入WTO過渡期（5年）后，外資商業(yè)銀行將具有完全的市場(chǎng)準(zhǔn)入，允許其開辦人民幣零售業(yè)務(wù)，在指定的地區(qū)可享受國民待遇，這就意味著中國銀行業(yè)的大門在入世五年后就將全面開啟。在這種新形勢(shì)下，國內(nèi)商業(yè)銀行原來享受的保護(hù)將不復(fù)存在，其經(jīng)營(yíng)和發(fā)展將面臨前所未有的挑戰(zhàn)。

商業(yè)銀行國際化的優(yōu)勢(shì)分析

商業(yè)銀行國際化理論主要是將跨國公司理論與銀行經(jīng)營(yíng)的特殊性相結(jié)合來分析銀行的國際化成長(zhǎng)。從理論上講，商業(yè)銀行通過跨國經(jīng)營(yíng)海外擴(kuò)張，實(shí)現(xiàn)國內(nèi)國際業(yè)務(wù)一體化發(fā)展，帶來規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益，可以分散風(fēng)險(xiǎn)，推動(dòng)金融創(chuàng)新，增加低成本資金來源，擴(kuò)大對(duì)母國跨國公司服務(wù)，以及規(guī)避監(jiān)管，降低稅費(fèi)負(fù)擔(dān)，增加收益?！耙龑?dǎo)效應(yīng)”。這一假說最早由Aliber(1984)提出，是較為傳統(tǒng)的國際化經(jīng)營(yíng)學(xué)說。認(rèn)為銀行跨國戰(zhàn)略是由國際貿(mào)易和直接投資所引致的，跨國銀行的主要發(fā)展動(dòng)機(jī)是配合國際貿(mào)易的進(jìn)行。在主要的貿(mào)易伙伴設(shè)立分支機(jī)構(gòu)可以使貿(mào)易結(jié)算和支付更為便利，從而提高本國出口商的競(jìng)爭(zhēng)能力，銀行也可從經(jīng)營(yíng)中獲取穩(wěn)定的中介收入。后來Gruber(1977)和Aliber(1984)研究認(rèn)為，銀行國際化的目的在于為國內(nèi)企業(yè)進(jìn)行對(duì)外直接投資提供繼續(xù)服務(wù)。國際直接投資(FDI)的擴(kuò)大和跨國公司的發(fā)展直接刺激了跨國銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展。由于這些銀企有著密切的聯(lián)系，跨國公司擴(kuò)張帶動(dòng)了銀行網(wǎng)絡(luò)的擴(kuò)大，以適應(yīng)跨國公司的財(cái)務(wù)管理國際化。

金德爾伯格(Kindleberger1983)和萊文(Levine，1996)的研究，認(rèn)為跨國銀行反過來又有引導(dǎo)跨國公司全球化經(jīng)營(yíng)的作用，即銀行的角色是雙重的，既有“跟隨者”，又有“領(lǐng)導(dǎo)者”的功能。銀行服務(wù)于貿(mào)易或海外投資，可以給銀行帶來更多的海外業(yè)務(wù)量，在國內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)激烈的情況下可以使凈利潤(rùn)有大幅提高的可能。

區(qū)位優(yōu)勢(shì)。這一假說是指東道國的獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，如管理體制、市場(chǎng)利率、稅收政策等方面給予外資銀行優(yōu)惠，或是經(jīng)營(yíng)環(huán)境好于跨國銀行的母國，從而對(duì)跨國銀行產(chǎn)生較大的吸引力。東道國的區(qū)位優(yōu)勢(shì)具體表現(xiàn)為：一是稅收優(yōu)惠，二是存貸款利差大，發(fā)展中國家出現(xiàn)較高利差的主要原因是“金融抑制”。三是市場(chǎng)容量大，四是監(jiān)管環(huán)節(jié)寬松，出現(xiàn)“嚴(yán)內(nèi)松外”的現(xiàn)象，其監(jiān)管制度不健全為外資銀行的運(yùn)作降低了成本。還有其他優(yōu)勢(shì)，如東道國勞動(dòng)力成本低，或東道國政局更加穩(wěn)定、金融體系更為安全等，均構(gòu)成區(qū)位優(yōu)勢(shì)從而形成比較利益，推動(dòng)銀行國際化。

規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。資產(chǎn)組合理論說明，只要在資產(chǎn)組合中的不同資產(chǎn)收益率變動(dòng)不完全正相關(guān)，則資產(chǎn)多樣化(分散投資)可以降低同等收益率下的風(fēng)險(xiǎn)(主要是非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn))狀況。托賓和馬柯維茨建立的資產(chǎn)選擇理論可以證明銀行國際化戰(zhàn)略會(huì)有效降低銀行資產(chǎn)組合中的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，從而提高凈收益。近年來，一些學(xué)者進(jìn)一步研究得出的結(jié)論有力地支持了資產(chǎn)國際化可以規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的假說。赫斯頓(Heston)和羅曼豪斯(Roumanhorst)在1995年的研究中發(fā)現(xiàn)：銀行資產(chǎn)分布在不同國家可以有效規(guī)避國別風(fēng)險(xiǎn)從而確保收益的穩(wěn)定性。獲取銀行綜合優(yōu)勢(shì)。英國里丁大學(xué)鄧寧教授(Dunning)吸收了內(nèi)部化理論、區(qū)位理論等成果，形成“國際生產(chǎn)折衷理論”。這些理論都可以從銀行的綜合優(yōu)勢(shì)解釋跨國銀行的行為。

一是聲譽(yù)、經(jīng)驗(yàn)等無形資產(chǎn)的所有權(quán)優(yōu)勢(shì)；二是規(guī)模經(jīng)濟(jì)的所有權(quán)優(yōu)勢(shì)，跨國銀行的規(guī)模經(jīng)濟(jì)主要體現(xiàn)在資產(chǎn)存量和銀行網(wǎng)絡(luò)規(guī)模上；三是內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)，這是指銀行通過可控制的交易內(nèi)部化取得利益，實(shí)現(xiàn)途徑有資金的調(diào)撥定價(jià)、廣泛的客戶聯(lián)系、廣大的信息網(wǎng)等等。銀行體系重整。銀行體系的改革和重組是全世界發(fā)展中國家和轉(zhuǎn)軌國家都面臨的問題。世界銀行(1996)認(rèn)為，對(duì)國內(nèi)銀行體系的改革有三種思路，一是準(zhǔn)入方式，準(zhǔn)許新的銀行自由成立，并對(duì)外資銀行開放市場(chǎng)，多數(shù)金融體系落后或初始金融條件惡化的國家(如俄羅斯和拉美各國等)應(yīng)選擇準(zhǔn)入方式；二是整頓和復(fù)興方式，即對(duì)現(xiàn)有銀行系統(tǒng)進(jìn)行改良，多數(shù)原有銀行體系完好且公眾信任度高的國家(如波蘭和匈牙利等國)應(yīng)選擇這種方式；三是準(zhǔn)入與整頓復(fù)興并舉方式。一般而言，在發(fā)展中國家，跨國銀行的進(jìn)入受到各國法令的嚴(yán)格限制，所以它們會(huì)靜觀其變，等到東道國發(fā)生經(jīng)濟(jì)或金融危機(jī)后，相關(guān)金融改革措施出臺(tái)、市場(chǎng)開放之際，借收購等手段強(qiáng)行進(jìn)入。因?yàn)榇藭r(shí)進(jìn)入不僅不會(huì)存在嚴(yán)格的限制壁壘，而且可能獲得更多的優(yōu)惠政策和市場(chǎng)機(jī)會(huì)。

我國商業(yè)銀行走向國際化的必然性我國的金融體制改革已經(jīng)嚴(yán)重滯后于經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，同時(shí)，加入WTO后，銀行業(yè)將逐步向外資開放，經(jīng)濟(jì)全球化、金融一體化的挑戰(zhàn)已經(jīng)擺在我們面前。商業(yè)銀行國際化是順應(yīng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)國際化的客觀需要。截止2021年6月底，我國累計(jì)批準(zhǔn)設(shè)立外商投資企業(yè)48.7萬家，實(shí)際使用外資5353億美元。銀行業(yè)作為一種為社會(huì)提供金融服務(wù)的行業(yè)，必須適應(yīng)國內(nèi)企業(yè)經(jīng)營(yíng)國際化的要求，在境內(nèi)外提供全面的融資、支付和風(fēng)險(xiǎn)管理等金融服務(wù)。

加快商業(yè)銀行國際化是應(yīng)對(duì)金融競(jìng)爭(zhēng)國際化的迫切需要。隨著中國政府對(duì)外資金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)管制的逐步放開，外資銀行已經(jīng)成為國內(nèi)銀行業(yè)的重要競(jìng)爭(zhēng)力量。在國際化的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境中，如果國內(nèi)商業(yè)銀行的產(chǎn)品、業(yè)務(wù)、服務(wù)以及工作效率、人員素質(zhì)等不能向國際標(biāo)準(zhǔn)靠攏，就會(huì)失去客戶和市場(chǎng)，乃至淘汰出局。

商業(yè)銀行國際化也是適應(yīng)金融規(guī)則國際化的現(xiàn)實(shí)需要。加入世界貿(mào)易組織后，按照國際統(tǒng)一的游戲規(guī)則運(yùn)作，是我國金融業(yè)融入世界經(jīng)濟(jì)和參與國際化競(jìng)爭(zhēng)的前提和基礎(chǔ)。加快商業(yè)銀行國際化是經(jīng)濟(jì)體制改革的需要。目前我國商業(yè)銀行改革重點(diǎn)是將其推向市場(chǎng)，轉(zhuǎn)變?yōu)楹虾跏袌?chǎng)規(guī)律要求的商業(yè)化運(yùn)作企業(yè)，以實(shí)現(xiàn)獨(dú)立核算、自負(fù)盈虧、自主經(jīng)營(yíng)、自主承擔(dān)其經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。由于商業(yè)銀行自身的特點(diǎn)：高負(fù)債率，使之成為一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)。這便要求國有銀行在體制改革之初就確立國際化的目標(biāo)，參與國際業(yè)務(wù)，只有這樣才能在國際化的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境中，逐步轉(zhuǎn)變運(yùn)行機(jī)制，改造自身，真正成為具有現(xiàn)代公司治理體制的商業(yè)銀行。

我國商業(yè)銀行國際化面臨的風(fēng)險(xiǎn)分析

目前，我國商業(yè)銀行在機(jī)構(gòu)的國際化、股權(quán)的國際化和部分業(yè)務(wù)的國際化方面有所改善，但發(fā)展仍然相對(duì)緩慢。因此，有必要分析制約商業(yè)銀行國際化發(fā)展的因素。這些因素主要是：

內(nèi)部因素。當(dāng)前制約我國商業(yè)銀行國際化發(fā)展的一個(gè)重要障礙就是管理，表現(xiàn)在管理理念的落后，管理體制的陳舊，管理技術(shù)的落后，管理機(jī)制的鈍化。商業(yè)銀行產(chǎn)品的創(chuàng)新與服務(wù)的改進(jìn)，歸根到底來自管理，商業(yè)銀行要實(shí)施跨國經(jīng)營(yíng)，一個(gè)不可或缺的前提是要有先進(jìn)的管理水平。國際經(jīng)驗(yàn)表明，如果管理跟不上，出去還得退回來。外部制約因素。主要是指商業(yè)銀行發(fā)展的外部環(huán)境。大的環(huán)境是我國經(jīng)濟(jì)體制改革仍未完成，市場(chǎng)目標(biāo)仍未完全實(shí)現(xiàn)，世界許多國家便以此為借口，不承認(rèn)中國市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)地位。認(rèn)為中國商業(yè)銀行抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱，國際信用等級(jí)低，從而限制我國銀行的進(jìn)入。另外，目前國際金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營(yíng)的大趨勢(shì)，也使得競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的數(shù)量、實(shí)力遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過想象。資本約束又是制約商業(yè)銀行國際化的重要因素，長(zhǎng)期以來，我國商業(yè)銀行普遍存在“速度情節(jié)”和“規(guī)模沖動(dòng)”，累計(jì)了大量的不良資產(chǎn)和風(fēng)險(xiǎn)，資本金嚴(yán)重不足。而我國目前資本市場(chǎng)發(fā)展遭遇寒流，商業(yè)銀行資本約束已見端倪。如何在資本的硬約束條件下，用有限的資本支撐相對(duì)多的規(guī)模，獲取最大經(jīng)濟(jì)效益，將是未來幾年商業(yè)銀行國際化發(fā)展的重大現(xiàn)實(shí)難題。中國商業(yè)銀行進(jìn)行跨國經(jīng)營(yíng)，面臨風(fēng)險(xiǎn)很多。

但作為從事國際業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行，穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)顯得尤為重要。當(dāng)前我國商業(yè)銀行國際化所面臨的風(fēng)險(xiǎn)主要有：一是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，如何在海外與對(duì)手競(jìng)爭(zhēng)，是否具備足夠的實(shí)力。二是信用風(fēng)險(xiǎn)，我國商業(yè)銀行在海外面臨著不被信任的風(fēng)險(xiǎn)，而且資產(chǎn)也面臨著成為不良資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。三是運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，能否在管理文化上融合，能否控制經(jīng)營(yíng)管理權(quán)，有沒有良好的公司治理結(jié)構(gòu)，是否有很高的管理水平管理海外機(jī)構(gòu)。四是流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，中國銀行業(yè)潛在的危險(xiǎn)就是負(fù)債高度流動(dòng)，而資產(chǎn)是越來越不流動(dòng)。而一旦喪失流動(dòng)性，會(huì)引起“擠兌”，影響銀行信譽(yù)，而這是非常危險(xiǎn)的。所以要提高流動(dòng)性比率。五是政策法律風(fēng)險(xiǎn)，東道國的法律環(huán)境需要時(shí)間去適應(yīng)。六是監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)，監(jiān)管環(huán)境不同于國內(nèi)，面臨著歧視。

實(shí)施對(duì)策建議

西方商業(yè)銀行國際化的理論研究表明，商業(yè)銀行的國際化存在著諸多優(yōu)勢(shì)。在我國，一方面，商業(yè)銀行業(yè)面對(duì)著來自經(jīng)濟(jì)全球化的挑戰(zhàn)；另一方面，商業(yè)銀行國際化又面臨諸多風(fēng)險(xiǎn)和影響因素。因此，我們必須在滿足銀行業(yè)資本充足率和流動(dòng)性比率，完善銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制制度的前提下，才能制定商業(yè)銀行國際化的實(shí)施策略。循序漸進(jìn)策略。國際化的目標(biāo)是一個(gè)長(zhǎng)遠(yuǎn)計(jì)劃，需要逐步創(chuàng)造條件，包括熟悉法律和國際金融業(yè)務(wù)，培養(yǎng)國際人才，所以我國商業(yè)銀行國際化的步驟可能要走一條股權(quán)國際化-業(yè)務(wù)國際化-機(jī)構(gòu)國際化-市場(chǎng)區(qū)域化-市場(chǎng)國際化的發(fā)展次序。地域拓展策略。從現(xiàn)在的形勢(shì)來看，國際化地域應(yīng)分以下三步：首先在世界級(jí)的金融中心開展業(yè)務(wù)。一則可以了解最新的信息，二則也可以向領(lǐng)先的同行學(xué)習(xí)先進(jìn)的管理和經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)。

其次重點(diǎn)放在發(fā)達(dá)工業(yè)化和新興的工業(yè)國家，在這些國家有相對(duì)健全的法制環(huán)境和政治環(huán)境，風(fēng)險(xiǎn)較小。最后，在時(shí)機(jī)成熟時(shí)可以面向東歐等轉(zhuǎn)軌國家和第三世界國家。在以上的步驟中，應(yīng)以華人居住區(qū)為主。地域擴(kuò)展更多地要通過“并購”實(shí)現(xiàn)，透過花旗和匯豐的成長(zhǎng)軌跡，我們認(rèn)為并購是商業(yè)銀行成長(zhǎng)的關(guān)鍵推動(dòng)力，在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)金融全球化發(fā)展背景下，并購是推進(jìn)我國商業(yè)銀行國際化，發(fā)展提升國際競(jìng)爭(zhēng)力的必然選擇，當(dāng)然并購從國內(nèi)開始比較穩(wěn)妥，可以為海外并購積累經(jīng)驗(yàn)和打下基礎(chǔ)。

組織完善策略。首先要改變現(xiàn)有的不合理的內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)，借鑒同行的先進(jìn)管理經(jīng)驗(yàn)，使銀行真正成為產(chǎn)權(quán)明晰，權(quán)責(zé)分明，管理科學(xué)的現(xiàn)代化金融企業(yè)。在商業(yè)銀行國際化進(jìn)程中，股權(quán)國際化是重要的一環(huán)，可以通過增發(fā)股票，相互換股等方式，改變產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)，和取得自身規(guī)模的擴(kuò)大。對(duì)于內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)的改善