《財務報表分析》課程實驗報告實驗一

1、財務報表分析課程實驗報告實驗項冃名稱： 資產(chǎn)負債表分析評閱方面優(yōu)秀良好中等及格不及格分數(shù)1.實驗態(tài)度非常端正，態(tài)度端正，態(tài)度較端態(tài)度一般，態(tài)度較差，沒:態(tài)度積極主動查閱能按照老師正，能利用只是利用有認真查閱資20資料，認真分析 問題，不斷修改 和完善擬疋的 制度。要求查閱資 料，分析問 題較認真。老師給定 的資料進 行分析，擬 定的制度 缺乏針對 性。部分資料 進行分析。料、分析問題。2.實驗完成的實驗很較好地完成完成實驗能夠完成完成實驗較項目完好，制度內(nèi)容全了實驗，制一般，制度實驗內(nèi)容，差，制度設(shè)計成情面，條款簡潔清度設(shè)計較全基本涵蓋但不完整，“文不對題”，20晰，各項制度首 尾連貫，格式規(guī)

2、 范。面，條款清 晰，格式規(guī) 范。了該管理 制度主要 內(nèi)容，格式 規(guī)范。格式較為 規(guī)范。格式零亂。3、實驗實驗所依據(jù)的實驗所依據(jù)實驗所依實驗所依實驗所依據(jù)的所依據(jù)原理正確，方法的原理正據(jù)的原理據(jù)的原理原理不正確，的原理可行，擬定的制確，方法基基本正確，基本正確，方法也不適用和方法10度可操作性強。本適用。方法基本 可行。所選取的 方法并不 恰當。甚至是錯誤的。4、實驗能根據(jù)實驗要能根據(jù)實驗能根據(jù)實能根據(jù)實不能完全根據(jù)過程設(shè)求進行操作，步要求進行操驗要求進驗要求進實驗要求進行計及操驟詳細、合理、作，步驟合行操作，步行操作，步操作，步驟缺作步驟10規(guī)范。理、規(guī)范。驟規(guī)范。驟過于簡 略。損嚴重。5、

3、實驗能得出很好的能得出較好能得出實能得出主得出的實驗結(jié)結(jié)果與實驗結(jié)果，并進的實驗結(jié)驗結(jié)果，并要的實驗果不完整，也分析行詳細深入的果，并進行進行了簡結(jié)果，對實沒有進行分30分析。詳細分析。要的分析。驗結(jié)果的 分析不夠。析。6、實驗對實驗的內(nèi)容，能對實驗的對實驗的雖對實驗沒有對實驗的討論10包括資料、問題 和建議等，都能 進行充分的討 論。部分內(nèi)容進 行較為充分 地討論。部分內(nèi)容 進行了簡 要的討論。的內(nèi)容進 行了討論， 但討論空 洞，不具有 針對性。內(nèi)容進行討論。教師評閱成績：實驗目的1 財務分析是財務管理的主要內(nèi)容之一，具有大量復雜的運算，通過該實驗使學生掌握利用Excel提供的強大的計算功能

4、進行公司會計報表分析的方法。2 檢測并訓練學生對報表分析中盈利能力分析方法、具體指標計算與分析的能力。3 熟悉報表分析基本理論與技巧在上市公司報表分析中的運用，即利用會計報表的基本分析方法發(fā)現(xiàn)公司在財務方面存在的問題實驗基本原理及基本步驟實驗原理：本實驗將運用財務分析中有關(guān)比較分析法、比率分析法的基本原理、財務會計的基本理論進行公司報表的閱讀與分析。實驗基本步驟：1 用Excel繪制母公司資產(chǎn)負債表的共同比報表；2 根據(jù)要求，進行母公司資產(chǎn)負債表的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、資本結(jié)構(gòu)和對稱性結(jié)構(gòu)進行分析；3 用Excel繪制下表，并計算母公司有關(guān)償債能力的指標，評價該公司償債能力。4 完成實驗報告。實驗記錄（實

5、驗條件記錄，如實驗地點、實驗材料和環(huán)境等；實驗數(shù)據(jù)記錄，如結(jié)果數(shù)據(jù)記 錄；實驗過程意外情況記錄等）實驗條件記錄：我在重慶工商大學 081006教室進行了該次試驗。本次實驗用到了以下材料：財務報告分析教材書，電腦，筆，以及長安股份有限公司的會計報表：資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表,以及提供的與該實驗有關(guān)的各種實驗數(shù)據(jù)。認真仔細的在課上下通過查閱書本明確有關(guān)知識點及方法，遇到自己不清楚的則詢問老師后，獨立完成了本次實驗。實驗數(shù)據(jù)記錄：（見附件）實驗結(jié)果的分析一、資產(chǎn)負債表水平分析1公司本期的貨幣資金較上期減少了2.39億元，說明公司產(chǎn)生現(xiàn)金流量的能力相對減弱了。2公司本期應收賬款較上期增長了約2.

6、12億元，增長率為43.67%，這說明了公司由于收入增長導致了應收賬款有所增長，通常情況下，這是屬于正?，F(xiàn)象。3公司本期預付款項較上期增長了約1.08億元，增長率為41.14%，說明公司的經(jīng)濟效益好，訂購的貨物較多。4公司本期的其他流動資產(chǎn)較上期減少了約4.32百萬元，減少率為93.34%，說明了公司的的衍生工具、套期工具、被套期項目等等運用的不夠好。5公司本期的在建工程較上期增長了約2.04億元，增長率為 357.71%，說明公司在新建固定資產(chǎn)投入較多，這為公司的未來發(fā)展打下了堅實的基礎(chǔ)，但是同時也會增加公司的財務負擔。6公司的本期預收賬款較上期增長了約2.96億元，增長率為65.34%，說

7、明了產(chǎn)品銷售處于良好的供求關(guān)系中，也可以因此判斷公司在未來利潤可能出現(xiàn)相應的增長。7公司的本期的長期借款較上期減少了9.5億元，減少率是100.00%,說明了本期該項目金額為零，說明了公司的規(guī)模并沒有過于擴張。8公司本期凈資產(chǎn)較上期增長約為5.58億元，增長率為 7.82%，說明公司為股東實現(xiàn)了資產(chǎn)的保值增值。二、資產(chǎn)負債表結(jié)構(gòu)分析1、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)比較分析公司在本期的流動資產(chǎn)比率為43.16%，企業(yè)承擔風險的能力為43.16%。流動資產(chǎn)比率越高，本公司流動資產(chǎn)在總資產(chǎn)中所占比重越大，承擔風險的能力也就越強。該公司的貨幣資金近兩年分別是12.60%和11.03%，說明貨幣資金雖然有所減少，但是利用率

8、仍然較高。其次， 應收票據(jù)的比率為 14.05%和 11.12%，有小幅度的減少，需要進一步分析該公司的應收票據(jù)主 要是商業(yè)承兌匯票還是銀行承兌匯票，如果是商業(yè)承兌匯票， 風險較大，如果是銀行承兌匯票，風險較小。存貨的比率為12.74%和12.50%，說明該公司在應對市場供需時，有相對良好的靈活能力。長期股權(quán)投資比率本期為28.85%，比上期增長了約為兩個百分點，絕對金額沒有多大變化。固定資產(chǎn)為25.33%和23.56%，雖然有所減少，但是影響不大，處于較高水平，代表了該公司生產(chǎn)能力強，有利于提高產(chǎn)量，降低成本。2、資本結(jié)構(gòu)比較分析該公司兩年的資產(chǎn)負債率為50.69%和46.44%，雖然有所下

9、降，但是總體還 是處于相對中等的水平，有一定的財務風險，但不高。而產(chǎn)權(quán)比率為102.79% 和86.70%，同樣處于中等的水平，對此說明了該公司的凈資產(chǎn)對于償還債務的 保障程度中等。3、對稱性結(jié)構(gòu)比較分析本期短期資產(chǎn)為6195041744 元，短期資金為6595652997 元，短期資產(chǎn)小 于短期資金，在財務結(jié)構(gòu)類型中屬于風險型財務結(jié)構(gòu)。在這種結(jié)構(gòu)中，長期資 產(chǎn)的部分來源是短期資金，即增加了短期資金來源。這種結(jié)構(gòu)是資金成本最低， 但將短期資金作為長期資產(chǎn)的來源，加大了企業(yè)的償債壓力。這種結(jié)構(gòu)成本最 低，風險最大。三、償債能力評價從流動比率，速動比率，以及現(xiàn)金流量與流動負債比率可以看出企業(yè)短期

10、償債能力沒有上年強，但是幅度不大，沒有太大影響。企業(yè)的資產(chǎn)負債率較上年有所下降，說明企業(yè)的長期償債能力比上年好， 又不是很低，所以企業(yè)考慮了使用財務杠桿。該企業(yè)的產(chǎn)權(quán)比率較高，雖然和上年比有所下降但是比較高，說明企業(yè)資 本結(jié)構(gòu)和資金來源獨立性強，債權(quán)人所得到的償債保障下降，企業(yè)的借款能力 下降。利息保障倍數(shù)=（凈利潤+所得稅費用+利息費用）、利息費用*100% 企業(yè)的 利息保障倍數(shù)比上年上升，且數(shù)額較大，表明企業(yè)實現(xiàn)的利潤支付費用的能力 強。思考題解答1. 目標企業(yè)變動異常的資產(chǎn)負債表項目有哪些？應收賬款和上年比較增加了 43.67%，同時預付賬款和上年比較增加了 41.14%，而其他流動資產(chǎn)

11、項目大幅度減少，比上年減少93.34%，在建工程項目 相對數(shù)增加357.71% 。2. 目標企業(yè)資產(chǎn)負債表的重要項目有哪些？貨幣資金占資產(chǎn)總額的11.03%，應收票據(jù)占資產(chǎn)總額的11.12%，存貨占資 產(chǎn)總額的12.50%，長期股權(quán)投資占資產(chǎn)總額的28.85%，固定資產(chǎn)占資產(chǎn)總額的 23.56%，應收賬款占負債總額的19.45% 。3. 什么是資產(chǎn)結(jié)構(gòu)？目標企業(yè)資源占用有何特點？資產(chǎn)結(jié)構(gòu)是指企業(yè)中各項資產(chǎn)與總資產(chǎn)及各主要資產(chǎn)項目間的比例關(guān)系， 每一類資產(chǎn)在企業(yè)價值創(chuàng)造過程中發(fā)揮著不同的作用。目標企業(yè)的非流動資產(chǎn) 項目占總資產(chǎn)的比重更多一些，僅長期股權(quán)投資和固定資產(chǎn)兩個項目就占總資 產(chǎn)的52.4

12、1%，可見目標企業(yè)的資源主要占用的是非流動資產(chǎn)。4. 什么是資本結(jié)構(gòu)？反映目標企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的指標有哪些？各為多少？廣義的資本結(jié)構(gòu)是指各主要資本來源構(gòu)成的比例關(guān)系；狹義的資本結(jié)構(gòu)是 指債務資本與權(quán)益資本的比例關(guān)系。根據(jù)資本結(jié)構(gòu)理論，最有資本結(jié)構(gòu)的標準 是：企業(yè)價值最大，加權(quán)平均成本最小。反映資本結(jié)構(gòu)的指標有資產(chǎn)負債率為 46.44%，產(chǎn)權(quán)比率為86.70%5. 目標企業(yè)資產(chǎn)的流動性如何？對負債償還的保障程度高嗎？目標企業(yè)的流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入、流動資產(chǎn)平均余額為85.79%該指 標比較高，表明企業(yè)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度快，利用好。在較快的周轉(zhuǎn)速度下，流 動資產(chǎn)會相對節(jié)約，相當于流動資產(chǎn)投入的增加，

13、在一定程度上增強了企業(yè)的 盈利能力。存在的問題和改進措施（主要指實驗過程中存在的問題）實驗過程中，對指標的計算和分析還很欠缺，需要經(jīng)過不斷地學習和練習，深化分析，提升對財務報表的專業(yè)性。對財務報表的分析也還有待于提升。附件重慶長安汽車股份有限公司資產(chǎn)負債水平變動分析表人民幣元12007.12.312006.12.31增加額增加率（%資產(chǎn)流動資產(chǎn)：貨幣資金15837065001822352845-238646344.8-13.10應收票據(jù)15966205072031021202-434400695.2-21.39應收賬款698386639.6486109473212277166.643.67預付

14、款項370607759.2262575437108032322.241.14其他應收款150730002.9171706208.6-20976205.69-12.22存貨17946820101842787884-48105873.45-2.61其他流動資產(chǎn)3083254632699-4324374-93.34流動資產(chǎn)合計61950417446621185748-426144004.3-6.44非流動資產(chǎn)：長期股權(quán)投資41414777463870082292271395453.67.01固定資產(chǎn)33817950033662726670-280931667-7.67在建工程260899239.65

15、7000723203898516.6357.71工程物資6279679.7841615262118153.7850.90無形資產(chǎn)125716628.610276859122948037.5522.33開發(fā)支出100710739.5100710739.5商譽9804394980439400.00長期待攤費用3302027.54925493-1623465.5-32.96遞延所得稅資產(chǎn)127890521126309208.81581312.21.25非流動資產(chǎn)合計81578759797837778898320097080.84.08資產(chǎn)總計1435291772314458964646-106046

16、923.6-0.73負債及股東權(quán)益流動負債：短期借款1757000001585000001720000010.85短期應付債券51368000051206000016200000.32應付票據(jù)13894500001724580000-335130000-19.43應付賬款27910664852023028691768037794.437.96預收款款74944057145327045229617011965.34應付職工薪酬106425055.3176039110.4-69614055.16-39.54應交稅金50762719.76107082078-56319358.24-52.59其他應付

17、款339937992.2731468521.3-391530529.1-53.53預計負債205137407241366233-36228825.96-15.01他流動負債274052766.6201576504.972476261.7135.95流動負債合計65956529976328971590266681406.64.21非流動負債：長期借款950000000-950000000-100.00遞延收益31232786.5220190000.511042786.0254.69其他非流動負債3831600029890718842528228.19非流動負債合計69548786.5210000

18、80719-930531932-93.05負債總計66652017837329052309-663850525.4-9.06股東權(quán)益：股本1945019040162084920032416984020.00資本公積1889189593185827782430911769.171.66盈余公積1018281748101828174800.00未分配利潤27205783082475105128245473179.79.92歸屬于母公司股東權(quán) 益合計75730686886972513900600554788.88.61少數(shù)股東權(quán)益114647251.2157398438.2-42751187.04-

19、27.16股東權(quán)益合計76877159407129912338557803601.87.82負債和股東權(quán)益總計1435291772314458964646-106046923.6-0.73共同比資產(chǎn)負債表重慶長安汽車股份有限公司共同比資產(chǎn)負債表（2007年12月31日）人民幣元2007.12.312006.12.31期末比重（%年初比重（%資產(chǎn)流動資產(chǎn)：貨幣資金1583706500182235284511.0312.60應收票據(jù)1596620507203102120211.1214.05應收賬款698386639.6486109473：4.87:3.36預付款項370607759.226257

20、54372£81.82其他應收款150730002.9171706208.61.051.19存貨1794682010184278788412.5012.74其他流動資產(chǎn)30832546326990.000.03流動資產(chǎn)合計6195041744662118574843.1645.79非流動資產(chǎn)：0.00長期股權(quán)投資4141477746387008229228.8526.77固定資產(chǎn)3381795003366272667023.5625.33在建工程260899239.6570007231.820.39工程物資6279679.7841615260.040.03無形資產(chǎn)125716628.

21、61027685910.880.71開發(fā)支出100710739.50.700.00商譽980439498043940.070.07長期待攤費用3302027.549254930.020.03遞延所得稅資產(chǎn)127890521126309208.80.890.87非流動資產(chǎn)合計8157875979783777889856.8454.21資產(chǎn)總計1435291772314458964646：100.00100.00負債及股東權(quán)益流動負債：短期借款1757000001585000002.642.16短期應付債券5136800005120600007.716.99應付票據(jù)1389450000172458000020.8523.53應付賬款2791066485202302869141.8827.60預收款款749440571453270452：11.246.18應付職工薪酬106425055.3176039110.41.602.40應交稅金50762719.761070820780.761.46其他應付款339