售后租回交易會計處理的國際比較及對我國的啟示

1、售后租回交易會計處理的國際比較及對我國的啟示    【摘要】 隨著 經(jīng)濟(jì) 的 發(fā)展 ，售后租回交易已經(jīng)成為一種重要的融資手段。本文通過對售后租回交易的 會計 處理的國際比較， 分析 了我國與國際會計準(zhǔn)則理事會、美國對售后租回交易會計處理的立場。在此基礎(chǔ)上，結(jié)合售后租回交易的特點(diǎn)，提出了規(guī)范小部分租回交易和部分租回交易的會計處理原則。 【關(guān)鍵詞】 售后租回；國際比較；小部分租回；部分租回 售后租回交易是一種資產(chǎn)銷售和租賃相融合的一攬子交易，既包括對資產(chǎn)的銷售，又包括對資產(chǎn)的租賃。售后租回交易的雙方均具有雙重身份：一方既是銷售業(yè)務(wù)中的出售人，又是租賃業(yè)務(wù)中的

2、承租人，故稱作“出售承租人”(Seller-lessee)；另一方既是銷售業(yè)務(wù)中的購買人，又是租賃業(yè)務(wù)中的出租人，故稱作“購買出租人”(Purchaser-lessor)。因此，與一般的銷售交易和租賃交易相比，售后租回交易中資產(chǎn)的售價、租金之間具有很強(qiáng)的關(guān)聯(lián)性，且更為復(fù)雜。例如，出售承租人在出售資產(chǎn)時售價高于公允價值，獲得部分融資，但在租賃資產(chǎn)時以高于市場租金的實(shí)際租金對購買方進(jìn)行補(bǔ)償，超額部分作為融資成本。 售后租回業(yè)務(wù)會計處理的難點(diǎn)是如何將出售承租人的銷售業(yè)務(wù)和租賃業(yè)務(wù)進(jìn)行分解以及對相關(guān)損益的處理。而當(dāng)租回資產(chǎn)只是出售資產(chǎn)的一小部分或一部分時，上述 問題 就尤為突出。我國的會計準(zhǔn)則和國際財

3、務(wù)報告準(zhǔn)則沒有對售后租回交易中僅租回一小部分或一部分資產(chǎn)給出具體規(guī)范，在一定程度上為利潤操縱留下了空間，也造成了會計實(shí)務(wù)的差異，有必要進(jìn)行進(jìn)一步規(guī)范。 一、 售后租回交易會計處理的國際比較 售后租回交易的特殊性受到了不同會計準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)的重視，我國的會計準(zhǔn)則、國際財務(wù)報告準(zhǔn)則和美國會計準(zhǔn)則都對此進(jìn)行了相應(yīng)的規(guī)范。 由于我國的會計準(zhǔn)則與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則基本趨同，盡管從準(zhǔn)則的規(guī)定來看，我國 企業(yè) 會計準(zhǔn)則第21號租賃（CAS21）對售后租回業(yè)務(wù)的規(guī)范不如國際會計準(zhǔn)則第17號租賃（IAS17）的詳細(xì)，但 應(yīng)用 指南和 中國 注冊會計師協(xié)會在2008年注冊會計師 考試 全國統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材會計中的進(jìn)一

4、步說明和舉例表明，我國和國際會計準(zhǔn)則理事會對售后租回交易處理的立場基本相同。 第一，CAS21和IAS17都指出，當(dāng)“有確鑿證據(jù)表明售后租回交易是按照公允價值達(dá)成的，售價與資產(chǎn)賬面價值之間的差額應(yīng)當(dāng)計入當(dāng)期損益”。這表明我國和國際會計準(zhǔn)則理事會都認(rèn)為，只有售價等于資產(chǎn)的公允價值的時候，售后租回交易中的銷售交易和租賃交易才能分離并獨(dú)立核算，而此時的銷售損益才能立即確認(rèn)。 第二，CAS21和IAS17都把售后租回交易分為兩類，一是售后租回交易形成經(jīng)營租賃，二是售后租回交易形成融資租賃。并且從我國的應(yīng)用指南和2008年注冊會計師考試全國統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材會計的舉例與IAS17附注說明可以看出，我國和國

5、際會計準(zhǔn)則理事會更強(qiáng)調(diào)對同一資產(chǎn)出售并租回，都沒有涉及僅租回一小部分資產(chǎn)或一部分資產(chǎn)時的交易應(yīng)如何處理。 第三，我國和國際會計準(zhǔn)則理事會對售后租回交易的損益處理原則一致，而無論是售后租回形成經(jīng)營租賃還是融資租賃，CAS21和IAS17都沒有涉及銷售交易與租賃交易之間交互作用產(chǎn)生的 影響 ：（1）如果售后租回交易被認(rèn)定為經(jīng)營租賃（損益處理見表1的舉例），在沒有確鑿證據(jù)表明售后租回交易是按公允價值達(dá)成的情況下，售價低于公允價值的，應(yīng)確認(rèn)為當(dāng)期損益；如果損失將由低于市價的未來租賃付款額補(bǔ)償?shù)模瑧?yīng)將其遞延，并在預(yù)計資產(chǎn)使用期限內(nèi)分?jǐn)?。售價高于公允價值的，其高出公允價值的部分應(yīng)予以遞延，并在預(yù)計資產(chǎn)的使

6、用期限內(nèi)攤銷；售后租回資產(chǎn)公允價值與賬面價值的差額確認(rèn)為當(dāng)期損益。此外，IAS17更明確指出，如果售價不等于公允價值，且資產(chǎn)的賬面價值高于公允價值，必須將資產(chǎn)的賬面價值進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整到公允價值。（2）如果售后租回交易被認(rèn)定為融資租賃，那么，這種交易實(shí)質(zhì)上轉(zhuǎn)移了買主（即出租人）所保留的與該項租賃資產(chǎn)的所有權(quán)有關(guān)的全部風(fēng)險和報酬，是出租人提供資金給承租人并以該項資產(chǎn)作為擔(dān)保。因此，售價與資產(chǎn)賬面價值之間的差額在會計上均未實(shí)現(xiàn)，應(yīng)予以遞延，并按該項租賃資產(chǎn)的折舊進(jìn)度進(jìn)行分?jǐn)?，作為折舊費(fèi)用的調(diào)整。         

7、0;     美國對租賃業(yè)務(wù)的規(guī)范較為具體，體現(xiàn)在FAS13、FAS28的相關(guān)規(guī)定中。美國除了將售后租回交易區(qū)分為經(jīng)營租賃和融資租賃外，又根據(jù)出售承租人對銷售資產(chǎn)保留的使用程度進(jìn)一步特別區(qū)分了“小部分租回”和“部分租回”，并明確了兩類交易的損益處理原則： 第一，小部分租回。出售承租人放棄了對銷售資產(chǎn)幾乎所有的使用權(quán)力，僅保留了小部分使用權(quán)力，即合理租金的現(xiàn)值不足銷售資產(chǎn)公允價值的10%（含10%），該售后租回交易為小部分租回。小部分租回交易中銷售交易和租賃交易可以視為獨(dú)立的交易。但如果租金不合理，那么要對銷售利潤進(jìn)行調(diào)整，超額部分在租期內(nèi)遞延。 第二，部

8、分租回。出售承租人保留了對銷售資產(chǎn)的部分使用權(quán)力（介于小部分使用權(quán)力和幾乎所有的使用權(quán)力之間），即合理租金的現(xiàn)值超過銷售資產(chǎn)公允價值的10%，且未滿足融資租賃的條件，該售后租回是部分租回。如果部分租回形成經(jīng)營性租賃，銷售利潤超過最低融資租賃付款額現(xiàn)值的部分立即確認(rèn)為銷售利潤；如果部分租回形成融資租賃，銷售利潤超過租賃資產(chǎn)入賬價值的部分立即確認(rèn)為銷售利潤。 歸納起來，美國的規(guī)范具有如下特點(diǎn)：除了將租賃區(qū)分為經(jīng)營租賃和融資租賃外，還將售后租回業(yè)務(wù)區(qū)分為小部分租回和部分租回，對進(jìn)一步解決實(shí)務(wù)問題具有指導(dǎo)意義；售后租回交易產(chǎn)生的損益分為兩個部分，一部分是與銷售資產(chǎn)相關(guān)的損益，一部分是與租賃資產(chǎn)相關(guān)的損

9、益，且無論何種租回，兩部分損益都是可分解的。同時，在會計處理時更強(qiáng)調(diào)了實(shí)際租金與市場租金存在差異時，銷售損益確認(rèn)時的調(diào)整，體現(xiàn)了租賃業(yè)務(wù)對銷售業(yè)務(wù)的影響，在一定程度上對CAS21和IAS17進(jìn)行了補(bǔ)充，并為豐富我國售后租回業(yè)務(wù)的會計核算規(guī)范提供了 參考 。 二、 小部分租回的會計處理 小部分租回，是指賣方將自制或外購的資產(chǎn)出售后，又將其中的一小部分從買方租回。一般而言，售后租回交易的目的可以區(qū)分為“銷售”、“使用”和“融資”，而小部分租回交易中租回資產(chǎn)的目的主要在于對資產(chǎn)的使用而不在于融資。如果不考慮租回的性質(zhì)，而是簡單套用會計準(zhǔn)則，就違背了實(shí)質(zhì)重于形式原則；出售承租人還可能利用現(xiàn)有會計準(zhǔn)則的

10、規(guī)定，在出售資產(chǎn)的同時租回很小一部分，即可將出售資產(chǎn)的損益遞延到以后租賃期內(nèi)分?jǐn)?，為企業(yè)操縱利潤提供了可乘之機(jī)。 要避免利用小部分租回操縱企業(yè)利潤，首先就要規(guī)范“小部分租回”的判定標(biāo)準(zhǔn)。滿足這一判定標(biāo)準(zhǔn)時，租回小部分資產(chǎn)不會對合同條款產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性的影響。那么，借鑒FAS28的做法，合理租金的現(xiàn)值不足出售資產(chǎn)公允價值的10%時（含10%），該項租回視為小部分租回，且無論小部分租回的資產(chǎn)形成經(jīng)營租賃還是融資租賃，應(yīng)當(dāng)將銷售和租回作為獨(dú)立的交易分別進(jìn)行核算。但值得注意的是，在對小部分租回交易進(jìn)行分解時，其中的租賃應(yīng)以公平交易為前提，為此，如果租回小部分的資產(chǎn)合同租金不合理，應(yīng)將其調(diào)整為合理的市場租金，再確認(rèn)遞延損益的金額。 【例1】 M公司2000年1月1日將一棟6 000平方米的辦公樓以30 000萬元的售價出售給N公司，同時與N公司簽訂租回協(xié)議，將其中500平方米的辦公樓租回自用，租期3年，租金每月按每平米1 200元 計算 ，每年年末支付租賃費(fèi)，租賃合同規(guī)定利率為10%。已知辦公樓