如何判斷一只股票的好壞.doc

上篇（主要是思想感悟） 1.要想玩轉(zhuǎn)股市，千萬不要從自己的利益角度出發(fā)考慮問題，最明顯的表現(xiàn)就是：我認(rèn)為個股或大盤會漲或者會跌，這是一個很幼稚的想法，我們應(yīng)該以一個掌控全局的角度去看問題，也就是假如你是主力，在當(dāng)時的技術(shù)面（均線K線成交量）、政策面（國家想對經(jīng)濟各個方面如何引導(dǎo)和壓制）、資金面（場內(nèi)場外的資金是否在進出方面有矛盾，主力和散戶的資金是否會形成“合力”，主力試探性買盤或拋盤散戶的反應(yīng)）、消息面（國家經(jīng)濟政策的消息和本身個股的消息）、基本面（全球經(jīng)濟政策及其走向國家經(jīng)濟政策及其走向個股的主要財務(wù)指標(biāo)和盈利狀況），根據(jù)這“五面”你會怎么操作這只股票。你會讓散戶借你的力嗎，你希望散戶和你有一樣的持股成本嗎？不希望你又會怎么做？是跟著大勢走還是反技術(shù)面操作，制造虛假突破，無量或無持續(xù)量的金叉，等等吧。其實更多時候，作為個人來講，“不要管中窺豹,從自己利益角度出發(fā)看問題而是多站在別人（全局）的角度和立場看問題”，會發(fā)現(xiàn)是另外一個思想層次，很多事也會得心應(yīng)手。因為很多時候，作為個人是很渺小的，個人（除非是整個游戲規(guī)則的制定者）是無法改變形勢或趨勢的，我們只能順從，我們只能做一些順勢而為，做一些借力化力并使之與自己的力量形成合力的事情。 2.我們應(yīng)該在股市中發(fā)現(xiàn)其中運行的道理，并尊重和順從道理，講道理。我說的道理就是股市和很多事情的運行規(guī)律，你不能不講道理。再往細說，就是道法自然，尊道順道，自然界有日夜的更替，星期的更替，節(jié)氣的更替等等，很多事情周而復(fù)始，在走一個循環(huán)，一個周期。其實股票也有周期運轉(zhuǎn)的規(guī)律，漲久必跌，跌久必漲，漲中有跌，跌中含漲，因為籌碼一直在分散進行時，籌碼合聚進行中，紅到極時便要爛，相反跌中有漲也是這種道理。福中有禍，禍中有福，這是老子說的話，我們買賣股票也沒有逃脫這句話； 3.什么是頸線，他就是一條趨勢線，從下向上是壓力，從上向下是支撐，同理，密集交易區(qū)也是這樣，我的感想就是，人生也是這樣，有壓力了就要突破，突破前得蓄力，蓄力不足談何突破，但一旦突破回踩后就進入另外一個通道，相對人生就是進入另外一個層次，階層。陰云密布，轉(zhuǎn)眼間風(fēng)吹云散，萬里無云，陽光明媚，這就是否極泰來，向下突破支撐同樣也是這個道理，人生向下容易向上難，人向上發(fā)展需要錢，知識和技術(shù)和努力進行鋪路，股票向上發(fā)展需要籌碼，需要錢往里投。4.逆水行舟，不進則退，向下容易向上難：這本是自然界的規(guī)律，前半句話告訴我們，必須要不停的學(xué)習(xí)和反思自己的操作以適應(yīng)股票市場的變化多端，也告訴了我們散戶在股票市場上行走的艱難，因為我們一直在做資金，信息，技術(shù)不對稱的買賣，我們在股票市場上的行走就是逆水行舟，不進則退，我們只能做一些順勢而為，借力而行的事，否則就是退，也就是賠錢。后半句說的是股價向下容易向上難，生活中也是這樣，你向上舉一個一百斤的東西可能需要一百斤的力量，但是你要是向下方一百斤的東西可能只需10斤的力。100元的股價下跌50%就是50元，但是再漲到100卻是在翻翻。還有就是豪哥說的，資本市場炒的就是人氣，人氣散了就不好聚了，所以要大膽追隨人氣高的股，拒絕買死股，沒人炒作和資金照顧的股什么時候會漲，誰也不知道。要在大盤有人氣時大趨勢大投入大炒作，人氣散時小趨勢，小投入，小炒作甚至不投入不炒作。但是我覺得炒股就像咱們在現(xiàn)實生活中一樣，量力而行，自己吃幾碗干飯還是要知道滴，不要去妄想一夜暴富，去賺你能力以外的錢，小心天上掉石頭。只賺自己能看懂能把握的錢，最后就是千萬不要以犧牲自己的身體健康，快樂，向上，積極的心態(tài)和心情以及家庭的幸福獲得財富的增長。一切都是浮云哦，炒股賺錢了如何，賠錢了又如何呢？有時候錢就是水，這兒積攢住了，卻從另外一個地方流走。有人認(rèn)為什么事都是要最后的結(jié)果，但我還是喜歡過程勝于結(jié)果，炒股享受其過程，人生享受其過程。無論結(jié)果是好是壞，我們的心態(tài)始終都應(yīng)該是積極和快樂的，這也就是占豪說的“心態(tài)第一”什么是態(tài)，大一點的心就是態(tài)?！罢嬲春霉善钡?，對股票的利益往往相對看輕，而對過程以及博弈的樂趣看重，也正是如此才能超越利益看利益?！边@是豪哥說的話，我謹(jǐn)記心中?！笆廊硕紩陨裣珊茫挥薪疸y忘不了！終朝只恨聚無多，及到多時眼閉了！ ”炒股是一種修煉，也是悟道的的一個方法，最終的目的就是像全篇好了歌一樣，破除內(nèi)心對萬事萬物的執(zhí)著。5.我對炒股票需要“基本面服從技術(shù)面的理解”在談理解時，我先說兩個詞“價值投資和趨勢投資”。我們在挑選股票時不免會看看自選的股符合什么概念和企業(yè)盈利模式及盈利狀況如何，長期來講是不是符合價值投資的條件，然后在看看自選股是不是有或要有什么利多利空消息。最后看看技術(shù)圖形。這是一般的選股流程。假如你是一個價值投資者，只需側(cè)重我說的前兩句話，技術(shù)圖形只需參考一下周線和月線即可。從價值投資來講，技術(shù)面應(yīng)服從基本面。就是像巴菲特那樣。但是我們看看歷史，A股市場出了幾個巴菲特。 但你若是趨勢投資者，說實在的，我說的前兩句話側(cè)重占比練20%都不到，什么是技術(shù)圖形，如何演變而來的，我的理解就是，有一部分人走進了股票市場，參與了擊鼓傳花的游戲，參與的人越多，人氣越旺，而且是越炒作越旺。市場的各個主力利用形式多樣的概念和真假利空利多消息影響著鼓點，這時股票買賣就像其他生意一樣，一直在尋找著最大的傻子。一場擊鼓傳花游戲完畢，你會發(fā)現(xiàn)有一批貪婪人（套牢者）留在了那里，沒有辦法。要想不賠出局只能等待下一場游戲的開始。一批做局者和理智者拿著利潤走了出來。A股市場歷來是牛短熊長。我認(rèn)為合理的操作方法就是80%的趨勢投資加20%的價值投資。我覺得只有這樣組合投資才能更有勝算。另外作為一個趨勢投資者，面對股票的各種概念，如金改。奧運。明膠。軍工。大飛機等等吧，和市場上的各種消息，一定要區(qū)別對待，參考一下，不要過分當(dāng)真。主力就是利用各種概念和消息進行打壓和拉升股價。不要被他蒙住，我們應(yīng)重點分析技術(shù)圖形，基本面服從技術(shù)面。根據(jù)市場變化進行波段投資，分批買入，分批賣出，靈活巧妙的應(yīng)對股價的漲漲跌跌。中篇（主要是如何選股和持股）炒股最重要的就是“合”與“借力”， 炒股就是選“合”股并借力收益先截取一段武術(shù)資料，“在修習(xí)心意拳的時候，有“外三合”和“內(nèi)三合”的要求。所謂“外三合”是指“肩與胯合，肘與膝合，手與足合”，即是身體各部分在運拳時都要互相配合的；而“內(nèi)三合”是指“心與意合，意與氣合，氣與力合”，即是要內(nèi)心的心情與拳招、力度等合一，方可發(fā)揮出威力。”本人只是對太極拳有過一些基礎(chǔ)訓(xùn)練，沒有學(xué)過心意六合拳，雖然我沒有習(xí)練過心意六合拳，但我能對這段話有些感悟，心意拳是內(nèi)家拳，他的習(xí)練要求就是“合”，也就是要求習(xí)練者，呼吸配合到位，心態(tài)與心情是最佳狀態(tài)，力量的使用是最合適的，手，腳，肩，肘，膝，胯，全身各個部位的配合都要發(fā)揮到極致。當(dāng)所有的步驟都以最佳狀態(tài)“合”在一起。打出來的心意六合拳就是最好的。我認(rèn)為表述的不是太好，但是我覺得豪哥能理解我想表達的看法，那就是心意六合拳最重要的一點就是“合”。 假如我們把股票市場上的個股比作都是在練“心意六合拳”的運動員，我們就是要選擇一個正在“合”或已經(jīng)“合”的股票，并買入，借它的力使我們收益。因為以我們的資金，技術(shù)，消息的掌握，在股海之中是很渺小的，我們只能借主力的力量進行收益，也就是讓他抬轎。而不是我們給他抬轎。而我說的“合”股有什么外在表現(xiàn)呢？ 一：指標(biāo)與個股合，1.技術(shù)指標(biāo)與個股合，如KDJ的J值為負，KDJ，MACD，均線金叉且是放量金叉，持續(xù)放量的金叉效果更好，在支撐位獲得支撐的，出現(xiàn)見底K線和K線組合的，出現(xiàn)見底技術(shù)形態(tài)的等等吧；2.財務(wù)指標(biāo)對個股的“合”，低市盈率，且流通盤小，每股收益率和每股凈資產(chǎn)高，盈利狀況十分好，而且是來自主業(yè)等等二：周期的合 有個規(guī)律很有意思。當(dāng)日線趨勢向上的時候，如果周線也是趨勢向上，那么短期的走勢會頗為強勁；當(dāng)日線趨勢向上，周線趨勢向下，那么市場只會是一個小的反彈。這是什么原理呢？這是因為，當(dāng)周線趨勢向上的時候，大盤或個股已經(jīng)聚集了相當(dāng)高的人氣，市場的供求關(guān)系是供不應(yīng)求，所以日線的上漲會比較輕松；相反，如果周線趨勢向下，意味著從中長期趨勢來看人氣慘淡，那么，即使短期有人搶著買入使得短期走勢較為強勁，但如果無法改變中長期的供求關(guān)系，市場還是會繼續(xù)向下走。按照同樣的道理，我們可以得出日線趨勢向下、周線趨勢向上和日線趨勢向下、周線趨勢向上?？偨Y(jié)來看，我們可以關(guān)注的有以下兩個：第一，日線向上，周線向上；第二，日線向下，周線向上。我們應(yīng)該拋棄的形態(tài)也有兩種：第一，日線向上，周線向下；第二，日線向下，周線向下。簡單一點說，試想周期的月，周，日，60分30分15分5分每個周期級別的均線都是向上，你認(rèn)為，漲的可能性會大嗎，力度會小嗎？這是時間周期，均線級別，短期均線（5.10.20日）和中期均線（30.60.120）及長期均線（200.250）這八條均線，不說全部向上（我說的短中長只是相對而言），6條向上，且是分散向上，漲的可能性和力度肯定都不會小。三：消息與政策與個股合，個股符合國家或地方政府的政策發(fā)展要求，有政策支持，適應(yīng)全球經(jīng)濟和國家經(jīng)濟的需要。如地域經(jīng)濟股，而且利好消息始終伴隨著這個股票，始終讓這支股票有概念，有想象力四：資金與個股“合”，主力的資金與散戶的資金必須合在一起才能搭起個股唱好戲的臺，主力一買，散戶就賣，或者散戶一買，主力就賣，甚至主力和散戶都在賣，股價可能往上走嗎？如何判斷是否“合在”了一起，我覺得就是看成交量和換手率。場內(nèi)和場外的資金一起發(fā)力，就是個股的大紅大紫時，但是不要忘了“底部半年，頂部三天”，紅到及時就要爛五：個股要與大盤“合”，運動員（個股）體能與狀態(tài)再好，趕上天氣（大盤）不好，老是下雨，運動員也出不來好成績，即使當(dāng)時有好成績，也不具有持續(xù)性。這也就是我們?yōu)槭裁匆芯繀⒖忌献C指數(shù)，深證指數(shù)，行業(yè)指數(shù)（如金融指數(shù)，地產(chǎn)指數(shù)，大宗商品指數(shù)等）得原因。再往我本身上說，這也是我一直在關(guān)注豪哥博客的原因。因為我自認(rèn)為我自己對大盤的技術(shù)分析，全球和國內(nèi)政治經(jīng)濟政策的把握還差的很遠，豪哥的分析我一直很佩服和認(rèn)同，大盤（天氣）好，個股（運動員）還是容易出成績的。六：在號稱是社會主義制度的中國，本不應(yīng)該把資本主義社會的產(chǎn)物股市引入中國，其引入的原因是適應(yīng)全球經(jīng)濟一體化，以達到互相影響，互相制約，相對于國內(nèi)來講，發(fā)展股市的最大原因就是融社會之資，發(fā)展實體經(jīng)濟。使之做強做大。至于印花稅只不過是摟草打兔子的收益。國家比任何人否明白“又想馬兒跑又想馬兒不吃草”是不可能的事，國家一直在想如何讓馬兒少吃草還得快點跑，所以才有了形式多種多樣的刺激和壓制政策，甚至很多政策是口頭上的，不具有延續(xù)性的，也能在股市上推波助瀾，而主力就是用這些消息進行打壓與拉升，以獲得利益最大化。玩虛擬經(jīng)濟，玩資本的空手套白狼，國家才是我們的老師。中國是如此，全球各個國家，經(jīng)濟組織，何嘗不是再用各種各樣的政策和消息影響著股市行情的發(fā)展，打壓是為了以后更好的更省力的拉升，拉升是為了出貨便于以后更有力的打壓。只有明白這些話才會理解，我們買股是要注意“大盤要與國家經(jīng)濟政策和全球經(jīng)濟政策“合”。很多時候我們看不懂股市的一些變化，是因為我們還在保守者社會主義的思維，股市是資本主義的一個產(chǎn)物，我們必須用資本主義的思維去考慮股市的運行軌跡才是。 有一個物理名詞是我看了豪哥博客才深有體會其含義深刻的，那就是“共振”，最簡單的例子就是數(shù)百人齊步走，產(chǎn)生的共振使橋梁坍塌。其實我所表達的“合”同共振一樣，當(dāng)所有利多的條件在一起產(chǎn)生共振。結(jié)果會如何，當(dāng)所有利空的條件在一起產(chǎn)生共振，結(jié)果又會如何。我說的“合”是1+1大于2的道理，形成底部的合力就是漲，相反，個股在當(dāng)時的大形勢下，形成頂部的合力就是跌，玩股票就是在掌握合力，如何掌握，就是對趨勢的判斷。我說的“合”我認(rèn)為我表述不夠好，不夠全面，還有很多種“合”我沒有表達出來，但至少表達了我的意思，那就是選股時，要選“指標(biāo)合，政策與消息合，資金合”的股，持股時一定要在大盤合的情況下持股，只有這樣才能有安全邊際，還是那句話，“底部半年，頂部三天”（我說的半年和三天是相對的）拒絕參與死股，明顯的未見底部股，也許你會覺我說的“合”股很難找，那就等待，慢慢找，因為這樣的股最有安全邊際，也許你覺得玩“頂部三天”時間太短，我想說：會休息是為了更好的更有成績的完成工作。半年不開張，開張三天吃半年，這才是我們應(yīng)該做的，賺最有把握的錢賺自己能看懂能把握的錢，股市行情運行中每種情況都可以賺錢，但很多錢我們賺不了，我們應(yīng)該量力而為。人人都知道販賣軍火和毒品可以暴富，但很少有人去做，因為很多老百姓知道那個錢咱們掙不了，股市每天都在漲漲跌跌，每天都可以交易，但是很多錢作為技術(shù)不成熟，消息來源過少（甚至很多都是假消息，主流媒體的研報都被一部分人利用）資金還很少的散戶來講，做相對自己來講，做最具有安全邊際的股，賺自己能看懂能把握