利率市場(chǎng)化改革對(duì)我國農(nóng)村商業(yè)銀行影響研究.doc

利率市場(chǎng)化改革對(duì)我國農(nóng)村商業(yè)銀行影響研究 劉松濤，曾云陽，王俊帆 （福建農(nóng)林大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，福建福州350002） 摘要利率市場(chǎng)化改革背景下，我國農(nóng)村商業(yè)銀行如何實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型發(fā)展已成為社會(huì)各界關(guān)注的焦點(diǎn)。本文在對(duì)相關(guān)概念進(jìn)行界定后，從正負(fù)兩個(gè)方面分析了利率市場(chǎng)化改革對(duì)我國農(nóng)村商業(yè)銀行的影響，并針對(duì)性地提出對(duì)策建議，希望能為我國農(nóng)村商業(yè)銀行的發(fā)展提供有價(jià)值的參考。 關(guān)鍵詞利率市場(chǎng)化改革；農(nóng)村商業(yè)銀行；影響 1相關(guān)概念界定 1.1利率市場(chǎng)化的定義 利率市場(chǎng)化是指一國央行行將利率決定權(quán)讓渡給金融機(jī)構(gòu)，由金融機(jī)構(gòu)根據(jù)市場(chǎng)變動(dòng)自主調(diào)節(jié)利率水平，并形成以央行基準(zhǔn)利率為基礎(chǔ)、貨幣市場(chǎng)供求為標(biāo)桿的市場(chǎng)化存貸款利率決定機(jī)制1。 1.2農(nóng)村商業(yè)銀行的定義 農(nóng)村商業(yè)銀行是以其轄區(qū)內(nèi)居民、工商企業(yè)家和其他經(jīng)濟(jì)組織共同入股組成的股份制區(qū)域性中小型金融機(jī)構(gòu)。農(nóng)商銀行是以營利為經(jīng)營目標(biāo)、以多種金融負(fù)債籌措資金、以不同金融資產(chǎn)為經(jīng)營對(duì)象且具有信用創(chuàng)造功能的金融機(jī)構(gòu)1。和商業(yè)銀行一樣，農(nóng)商銀行的主要業(yè)務(wù)類別也包括吸收公眾存款、發(fā)放貸款、中間業(yè)務(wù)等1。 2利率市場(chǎng)化改革對(duì)我國農(nóng)村商業(yè)銀行的影響 2.1利率市場(chǎng)化改革對(duì)我國農(nóng)村商業(yè)銀行的正面影響 2.1.1利率市場(chǎng)化改革可以提高農(nóng)村商業(yè)銀行議價(jià)能力 利率市場(chǎng)化改革可以讓農(nóng)村商業(yè)銀行根據(jù)自身主營業(yè)務(wù)成本、凈利潤以及估算同業(yè)拆借成本等方式來確定有利的存貸款價(jià)格1。隨著利率市場(chǎng)化改革的推進(jìn)，農(nóng)村商業(yè)銀行同業(yè)間價(jià)格競爭機(jī)制將會(huì)得到強(qiáng)化，利率市場(chǎng)化改革恰好可以賦予農(nóng)村商業(yè)銀行足夠的議價(jià)自主權(quán)，有利于農(nóng)村商業(yè)銀行根據(jù)自身特點(diǎn)來決定具體利率水平，提高同業(yè)競爭力。 2.1.2利率市場(chǎng)化改革可以增強(qiáng)農(nóng)村商業(yè)銀行創(chuàng)新動(dòng)力 利率市場(chǎng)化改革背景下農(nóng)村商業(yè)銀行往往會(huì)主動(dòng)通過金融創(chuàng)新來滿足不同類別客戶的個(gè)性化金融服務(wù)需求，并提高自身盈利能力、強(qiáng)化自身競爭優(yōu)勢(shì)和強(qiáng)化對(duì)自身面臨金融風(fēng)險(xiǎn)的管控。因此，可以說利率市場(chǎng)化是農(nóng)村商業(yè)銀行金融創(chuàng)新的強(qiáng)大推動(dòng)力2。農(nóng)村商業(yè)銀行在利率市場(chǎng)化改革的大環(huán)境下，唯有發(fā)揮更高的積極性和投入更多的精力參與到金融創(chuàng)新中，才能贏得客戶青睞、提高市場(chǎng)占有，避免在同業(yè)競爭中陷于劣勢(shì)。 2.1.3利率市場(chǎng)化改革可以規(guī)范農(nóng)村商業(yè)銀行日常經(jīng)營 利率市場(chǎng)化改革可以促進(jìn)金融資源有效配置，企業(yè)與農(nóng)村商業(yè)銀行間的交易效率將不斷提高，貸款利率將更加市場(chǎng)化；而農(nóng)村商業(yè)銀行在吸收存款時(shí)也將依據(jù)自身管理水平和資本實(shí)力來為儲(chǔ)戶提供一個(gè)更加合理的利率，有利于客戶實(shí)現(xiàn)自身價(jià)值最大化3。此外，利率市場(chǎng)化改革也可以促使我國農(nóng)村商業(yè)銀行進(jìn)行公平的市場(chǎng)競爭，并帶動(dòng)農(nóng)村商業(yè)銀行規(guī)范日常經(jīng)營管理，最終促使其經(jīng)營管理水平提高。 2.2利率市場(chǎng)化改革對(duì)我國農(nóng)村商業(yè)銀行的負(fù)面影響 2.2.1利率市場(chǎng)化改革導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行利差水平下降 隨著我國利率市場(chǎng)化改革的深入，農(nóng)村商業(yè)銀行出于市場(chǎng)占有的需要將會(huì)通過提高存款利率來穩(wěn)定和吸引存款客戶群體4，這在一定程度上將會(huì)增加農(nóng)村商業(yè)銀行的成本壓力，減少其在利差方面的收入。此外，利率市場(chǎng)化也會(huì)導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行存貸需求產(chǎn)生變化，迫使農(nóng)村商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變當(dāng)前以存貸差為主要盈利的經(jīng)營模式，探求新的盈利模式。 2.2.2利率市場(chǎng)化改革導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行利率風(fēng)險(xiǎn)加大 在利率市場(chǎng)化改革背景下，市場(chǎng)競爭壓力、信貸需求不穩(wěn)定性、政策不確定性、外部沖擊增加等諸多因素將會(huì)導(dǎo)致利率波動(dòng)水平變得更加頻繁且劇烈5，而這將會(huì)導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行面臨更大的利率風(fēng)險(xiǎn)。此外，在市場(chǎng)供求關(guān)系逐漸引導(dǎo)農(nóng)村商業(yè)銀行利率定價(jià)的同時(shí)，農(nóng)村商業(yè)銀行受到利率不確定性和多變性的影響將顯著增加，具體而言這包括了重新定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)、期權(quán)性風(fēng)險(xiǎn)、基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)和收益曲線風(fēng)險(xiǎn)等，這些風(fēng)險(xiǎn)無疑增加了農(nóng)村商業(yè)銀行日常經(jīng)營困難。 2.2.3利率市場(chǎng)化改革導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)增加 信用風(fēng)險(xiǎn)是農(nóng)村商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中所面臨的最具破壞性風(fēng)險(xiǎn)之一。隨著利率市場(chǎng)化改革進(jìn)行，我國農(nóng)村商業(yè)銀行面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)將會(huì)愈加明顯和突出，究其原因就是由于利率市場(chǎng)化進(jìn)程可能導(dǎo)致利率水平由于市場(chǎng)無序而被無形推高，加之傳統(tǒng)金融市場(chǎng)存在的信息不對(duì)稱和資訊傳遞滯后5，農(nóng)村商業(yè)銀行如果無法做到主動(dòng)、及時(shí)和準(zhǔn)確地對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)測(cè)和甄別，將不得不被動(dòng)面對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)增加的威脅。 3利率市場(chǎng)化改革背景下對(duì)我國農(nóng)村商業(yè)銀行的對(duì)策建議 3.1農(nóng)村商業(yè)銀行積極轉(zhuǎn)變自身經(jīng)營模式 從歷史發(fā)展實(shí)踐中可以看出，中間業(yè)務(wù)能否得到發(fā)展是商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型發(fā)展的關(guān)鍵。因此，在當(dāng)前利率市場(chǎng)化改革的背景下，我國農(nóng)村商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)著眼未來并立足當(dāng)下，積極轉(zhuǎn)變自身經(jīng)營模式，將中間業(yè)務(wù)的發(fā)展擺在更加突出的位置，將其作為自身長期發(fā)展的戰(zhàn)略核心。具體而言，我國農(nóng)村商業(yè)銀行可以憑借當(dāng)前所擁有的客戶群體和業(yè)務(wù)網(wǎng)點(diǎn)為依托，及時(shí)轉(zhuǎn)變經(jīng)營發(fā)展理念，將更多的資源和精力往中間業(yè)務(wù)傾斜、樹立自身品牌，以提高中間業(yè)務(wù)在營收中所占的比重，并讓其成為銀行的穩(wěn)定收入，最終逐步推動(dòng)發(fā)展模式的轉(zhuǎn)變。 3.2農(nóng)村商業(yè)銀行增強(qiáng)金融產(chǎn)品定價(jià)能力 在利率市場(chǎng)化改革背景下，農(nóng)村商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)依據(jù)自身實(shí)力并結(jié)合市場(chǎng)定位，構(gòu)建出一套科學(xué)、高效、合理的定價(jià)體系，通過該定價(jià)體系來合理分配自身資源、制定經(jīng)營目標(biāo)，最終增強(qiáng)對(duì)金融產(chǎn)品的定價(jià)能力，提高銀行盈利能力并抵御市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。此外，農(nóng)村商業(yè)銀行也可以通過該定價(jià)體系將金融產(chǎn)品定價(jià)權(quán)適度下放，讓不同地區(qū)的分支機(jī)構(gòu)根據(jù)當(dāng)?shù)厍闆r自主定價(jià)，這不僅可以帶動(dòng)分支機(jī)構(gòu)的創(chuàng)收積極性，也能夠增強(qiáng)全行的營收能力。 3.3農(nóng)村商業(yè)銀行提高市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管控能力 在利率市場(chǎng)化改革背景下，農(nóng)村商業(yè)銀行可以通過構(gòu)建科學(xué)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理制度和專業(yè)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理部門來及時(shí)監(jiān)察市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。這一方面可以幫助其準(zhǔn)確預(yù)判市場(chǎng)利率走勢(shì)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)大小，另一方面也有利于其對(duì)自身資產(chǎn)和負(fù)債展開有效管理并及時(shí)調(diào)整金融產(chǎn)品定價(jià)。此外，在提高市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管控能力中，信息技術(shù)水平的提高也不可忽視，這將有力增強(qiáng)農(nóng)村商業(yè)銀行信息獲取能力、縮減信息獲取時(shí)間差、提高信息獲取效率，最終有利于提高農(nóng)村商業(yè)銀行的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管控能力，為其帶來更大的經(jīng)濟(jì)效益。 參考文獻(xiàn)： 1黃達(dá).金融學(xué)M.北京：中國人民大學(xué)出版社，xx. 2PaulA.Samuelson.經(jīng)濟(jì)學(xué)（第18版）M.北京：人民郵電出版社，xx 3易綱.中國改革開放三十年的利率市場(chǎng)化進(jìn)程J.金融研究，xx（01）：68-69. 4金玲玲，朱元倩，巴曙松.利率市場(chǎng)化對(duì)商業(yè)銀行影響的國際經(jīng)驗(yàn)及啟示J.農(nóng)村金融研究，xx（1）：53-57. 5雷洪光.利率市場(chǎng)化進(jìn)程中我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展研究D.成都：西南財(cái)經(jīng)大學(xué)