中國工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈全景圖譜、領先企業(yè)分析及投資前景預測

精品研報·專題定制·產(chǎn)研服務智研咨詢出品工業(yè)副產(chǎn)氫精品研報·專題定制·產(chǎn)研服務智研咨詢出品工業(yè)副產(chǎn)氫智研產(chǎn)業(yè)百科·產(chǎn)業(yè)研究第一站/工業(yè)副產(chǎn)氫/實用的產(chǎn)研百科工具工業(yè)副產(chǎn)氫TOC\o"1-5"\h\z\u一、定義及分類 1二、行業(yè)政策 21、主管部門和監(jiān)管體制 22、行業(yè)相關政策 2三、行業(yè)壁壘 41、技術壁壘 42、資金壁壘 43、人才壁壘 4四、產(chǎn)業(yè)鏈 51、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析 52、行業(yè)領先企業(yè)分析 6（1）浙江嘉化能源化工股份有限公司 6（2）山西美錦能源股份有限公司 7五、行業(yè)現(xiàn)狀 8六、發(fā)展因素 91、有利因素 9（1）政府部門大力扶持產(chǎn)業(yè)發(fā)展 9（2）配套設施不斷完善 9（3）資本關注度持續(xù)提升 92、不利因素 9（1）生產(chǎn)技術未形成規(guī)模化供應 9（2）產(chǎn)業(yè)規(guī)章制度有待進一步完善 10（3）各地生產(chǎn)未形成統(tǒng)一標準 10七、競爭格局 11八、發(fā)展趨勢 12一、定義及分類工業(yè)副產(chǎn)氫主要是指在生產(chǎn)化工產(chǎn)品時會產(chǎn)生含有氫氣的物質，通過提純等工藝提取出高純氫，一般直接在焦炭、氯堿等工廠通過提純裝置提取氫氣，并就近供應氫氣，按工業(yè)生產(chǎn)過程，工業(yè)副產(chǎn)氫可以分為焦爐煤氣、氯堿化工、合成氨與甲醇、輕烴利用四大類。近年來，隨著我國低碳環(huán)保理念持續(xù)深化，對于碳排放量的要求也日趨嚴格。煤制氫在生產(chǎn)中產(chǎn)生較大的碳排放量，且需要耗費大量的煤炭資源，而工業(yè)副產(chǎn)氫依賴于焦爐煤氣、氯堿等原料可以制成，低成本低能耗，逐漸成為制氫主流。在國家和政府的大力推動下，工業(yè)副產(chǎn)氫作為我國氫能產(chǎn)業(yè)綠色低碳化發(fā)展的重要工藝之一，未來8-10年內(nèi)該制氫技術中將會占據(jù)較大比重。二、行業(yè)政策1、主管部門和監(jiān)管體制國家發(fā)展改革委員會、國家工業(yè)和信息化部、國家能源局對工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)進行產(chǎn)業(yè)宏觀規(guī)劃方面的管理。國家發(fā)展改革委員會主要負責研究制定產(chǎn)業(yè)政策和產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃、促進行業(yè)體制改革、促進行業(yè)技術發(fā)展等宏觀管理。國家工業(yè)和信息化部主要負責研究提出工業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、擬訂工業(yè)行業(yè)規(guī)劃和產(chǎn)業(yè)政策并組織實施、指導工業(yè)行業(yè)技術法規(guī)和行業(yè)標準的擬訂等宏觀管理。國家能源局組織推進能源重大設備研發(fā)及其相關重大科研項目，指導能源科技進步、成套設備的引進消化創(chuàng)新，組織協(xié)調相關重大示范工程和推廣應用氫能相關的新產(chǎn)品、新技術、新設備。中國產(chǎn)業(yè)發(fā)展促進會氫能分會是工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)的全國性自律性組織，對行業(yè)進行技術標準、行業(yè)推廣等方面的管理，同時負責工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)產(chǎn)業(yè)及市場研究、向政府部門提出產(chǎn)業(yè)發(fā)展建議、推動行業(yè)對外交流等工作。2、行業(yè)相關政策氫能作為一種低碳環(huán)保、應用廣泛的二次能源，隨著產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展、環(huán)保理念的持續(xù)深化，氫能正逐步成為全球能源轉型發(fā)展的重要方向之一。同時，發(fā)展氫能產(chǎn)業(yè)也是緊扣我國“雙碳”目標，貫徹能源安全戰(zhàn)略的重要舉措。作為我國戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)之一，氫能產(chǎn)業(yè)標準體系不斷完善，進一步推動產(chǎn)業(yè)安全和有序發(fā)展，2023年以來，國家和政府部門相繼出臺多項利好政策，助力氫能產(chǎn)業(yè)高質量發(fā)展。2024年1月，工業(yè)和信息化部等七部門聯(lián)合發(fā)布了《關于推動未來產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的實施意見》，提出要聚焦氫能等重點領域，打造“采集-存儲-運輸-應用”全鏈條的未來能源裝備體系。工業(yè)副產(chǎn)氫作為氫能的重要制備工藝，在相關利好政策的大力扶持下，各省市將加快打造優(yōu)質氫能產(chǎn)業(yè)集群，提高資源的利用率，推動建設高質循環(huán)可持續(xù)的生態(tài)體系。工業(yè)副產(chǎn)氫制備技術受益于氫能產(chǎn)業(yè)的高速發(fā)展，也將得到進一步優(yōu)化和提升。三、行業(yè)壁壘1、技術壁壘工業(yè)副產(chǎn)氫是技術密集型的能源產(chǎn)業(yè)，技術門檻高，需要具備相應的技術積累和研發(fā)能力，在工業(yè)副產(chǎn)氫的分離、純化、儲存、運輸?shù)拳h(huán)節(jié)，都需要專業(yè)的技術和設備支持。目前，我國在部分基礎材料、核心零部件等領域尚未突破技術壁壘，導致工業(yè)副產(chǎn)氫制備、儲運成本過高等問題，制約了工業(yè)副產(chǎn)氫產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。2、資金壁壘工業(yè)副產(chǎn)氫從研發(fā)、生產(chǎn)到銷售等各個環(huán)節(jié)都需要大量的資金投入，對于新進入該行業(yè)的企業(yè)來說，需要籌集大量的資金來購買設備、建設生產(chǎn)線、進行市場推廣等，同時還需要承擔高額的研發(fā)費用。此外，由于工業(yè)副產(chǎn)氫產(chǎn)業(yè)的發(fā)展需要經(jīng)過較長時間的技術積累和市場培育，因此需要企業(yè)有足夠的耐心和資金實力來支撐。因此，對于新進入該行業(yè)的企業(yè)來說，需要充分考慮自身的資金實力和融資能力，并做好資金規(guī)劃和管理，以確保企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。3、人才壁壘工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)需要大量的高素質專業(yè)人才，包括技術研發(fā)、生產(chǎn)管理、市場營銷等方面的人才。這些人才需要具備豐富的經(jīng)驗和技能，對于新進入該行業(yè)的企業(yè)來說，很難在短時間內(nèi)招募到足夠數(shù)量和質量的員工。四、產(chǎn)業(yè)鏈1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析工業(yè)副產(chǎn)氫產(chǎn)業(yè)鏈上游主要為原材料供應商，包括焦炭、氯堿、丙烷等。國家宏觀經(jīng)濟政策的變動以及能源價格、礦產(chǎn)品價格、勞動力價格的波動，都可能導致上述原材料價格波動，最終引起行業(yè)成本波動。產(chǎn)業(yè)鏈中游參與者涉及氫氣的制作、存儲、運輸和加注，其中制氫作為工業(yè)副產(chǎn)氫產(chǎn)業(yè)鏈中游的核心環(huán)節(jié)。工業(yè)副產(chǎn)氫的終端應用領域主要為交通領域、工業(yè)領域和建筑領域，其中交通領域的燃料電池汽車為未來工業(yè)副產(chǎn)氫需求增量的主要來源之一。中國工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈如下圖所示：2、行業(yè)領先企業(yè)分析（1）浙江嘉化能源化工股份有限公司嘉化能源成立于2003年，多年來，嘉化能源深耕于熱電聯(lián)產(chǎn)，逐漸形成了包括基礎化工、氫能源利用、特色新材料等在內(nèi)的能源和化工循環(huán)發(fā)展的產(chǎn)業(yè)體系，生產(chǎn)和銷售的產(chǎn)品主要有聚氯乙烯、脂肪醇、氯堿等產(chǎn)品。并通過多年的并購與發(fā)展，深度布局了化工、氫能、加氫設備的研發(fā)、新能源發(fā)電等領域。自2019年以來，嘉化能源積極布局氫能領域，利用工業(yè)副產(chǎn)氫進行氫氣提純、液氫、加氫站運營等項目布局，探索在氫能源領域的發(fā)展路徑。現(xiàn)階段，嘉化能源制氫主要為氯堿副產(chǎn)，其提純成本較低，2020-2022年期間，嘉化能源所制定的氫氣銷售目標，均得到圓滿實現(xiàn)，甚至部分階段實現(xiàn)超額完成，推動嘉化能源在氫能領域穩(wěn)健發(fā)展。2023年在國家大力推動能源結構轉型和產(chǎn)業(yè)綠色低碳發(fā)展的大背景下，工業(yè)副產(chǎn)氫需求進一步提升，有望帶動嘉化能源氫氣銷量持續(xù)提升，超過原先制定的2023年氫氣銷售1800萬標方的計劃和目標。（2）山西美錦能源股份有限公司美錦能源成立于1992年，受公司所處地理位置的影響，公司所擁有的煤層氣和煤炭資源十分豐富，是全國最大的獨立商品焦和煉焦煤生產(chǎn)商之一，目前公司擁有715萬噸/年的焦炭在產(chǎn)產(chǎn)能。近年來，美錦能源積極推動煤焦氣化產(chǎn)業(yè)和氫能產(chǎn)業(yè)共同發(fā)展的雙輪驅動戰(zhàn)略，加快推動能源結構轉型升級。美錦能源主要經(jīng)營煤炭、焦化、天然氣、化產(chǎn)品等業(yè)務，豐富的資源儲備，助力企業(yè)加快構建煤焦氣化氫為一體的完整產(chǎn)業(yè)鏈。企業(yè)在生產(chǎn)過程中，產(chǎn)品會釋放焦爐煤氣，其中含有大量的副產(chǎn)氫氣，為進一步提升產(chǎn)品的附加值，緊扣國家戰(zhàn)略，美錦能源積極推動工業(yè)副產(chǎn)氫的研發(fā)和生產(chǎn)，在氫能產(chǎn)業(yè)鏈上下游廣泛布局，助力企業(yè)營收穩(wěn)步增長。2023年上半年，在經(jīng)濟形勢、政策變化等多方面因素綜合作用下，鋼材市場價格大幅下行，煤焦市場出現(xiàn)較大幅度震蕩，帶動公司營業(yè)收入同比下滑。2023年上半年美錦能源營業(yè)收入共97.39億元，同比下降27%；焦化及相關產(chǎn)品營業(yè)收入95.72億元，同比下降26.63%。五、行業(yè)現(xiàn)狀工業(yè)副產(chǎn)氫的制氫成本略高于煤制氫，但受煤制氫碳排放量較高的影響，工業(yè)副產(chǎn)氫在制氫工藝中具有一定的競爭力，能夠滿足我國氫能產(chǎn)業(yè)發(fā)展中長期的用氫需求。我國作為焦化產(chǎn)業(yè)大國，焦爐煤氣是工業(yè)生產(chǎn)過程中的主要產(chǎn)物，隨著產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，穩(wěn)步提高焦爐煤氣產(chǎn)能，推動實現(xiàn)生產(chǎn)過程清潔化、產(chǎn)品高附加值化等，逐漸成為產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重點方向之一?，F(xiàn)階段焦爐煤氣制氫項目投資較低，與直接使用煤炭、天然氣制氫相比，前者在成本上更具優(yōu)勢，是低成本、高效制氫的有效途徑，在我國具有良好的發(fā)展條件。2022年在我國制氫工藝占比中，化石能源制氫的占比達到67%，工業(yè)副產(chǎn)氫的占比在30%左右。作為氫能產(chǎn)業(yè)低碳綠色發(fā)展的重要工藝，工業(yè)副產(chǎn)氫在中短期內(nèi)仍具備較為充足的發(fā)展空間，隨著產(chǎn)業(yè)技術和設備的持續(xù)完善，工業(yè)副產(chǎn)氫的制備技術將得到進一步提升。六、發(fā)展因素1、有利因素（1）政府部門大力扶持產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)階段，工業(yè)副產(chǎn)氫作為重要制氫工藝，在國家和政府政策的大力扶持下，也將得到持續(xù)突破和創(chuàng)新。氫能產(chǎn)業(yè)在發(fā)展初期，以低成本的工業(yè)副產(chǎn)氫制備工藝為基礎，可以快速地對其下游應用領域進行培育，從而促進氫能產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展。此外，工業(yè)副產(chǎn)氫作為我國氫能產(chǎn)業(yè)綠色低碳化發(fā)展的重要工藝之一，通過引入CCUS等技術，進一步提升工業(yè)副產(chǎn)氫的制備技術，以促進工業(yè)副產(chǎn)氫制氫過程的轉型升級，并逐步提高其在制氫過程中的經(jīng)濟效益。（2）配套設施不斷完善加氫站是氫能產(chǎn)業(yè)鏈的重要基礎設施，目前國內(nèi)大部分副產(chǎn)氫項目都實行“前站后廠、就近供給”的模式，即將加氫站建設在工廠旁邊，為周邊的氫燃料汽車、卡車等提供氫能源。加氫站是我國氫能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要載體和基石，近年來，國內(nèi)各企業(yè)加快推進加氫站的建設工作，加氫站的數(shù)量持續(xù)增長。同時，為保障加氫站的供給效率，企業(yè)也在加快技術研發(fā)，推動加氫站的供給能力持續(xù)提升。（3）資本關注度持續(xù)提升隨著氫能產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，越來越多的資本開始進入工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)，為技術研發(fā)、產(chǎn)品生產(chǎn)和市場推廣提供了資金支持，在資本的大力扶持下，進一步提高了工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)的產(chǎn)能和生產(chǎn)效率。同時，政府對氫能產(chǎn)業(yè)的政策支持和補貼也在不斷增加，進一步吸引更多的企業(yè)進入工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)。2、不利因素（1）生產(chǎn)技術未形成規(guī)?；诠I(yè)副產(chǎn)氫領域，一般直接在焦炭、氯堿等工廠通過提純裝置提取氫氣，并就近供應氫氣。受工業(yè)副產(chǎn)氫這一特性的影響，我國工業(yè)副產(chǎn)氫受地區(qū)資源分布限制影響較大，工業(yè)副產(chǎn)氫主要適合在華北、華東等焦炭、氯堿資源和工業(yè)較為發(fā)達的地區(qū)進行發(fā)展，暫時無法成為我國主要的氫氣供應來源。（2）產(chǎn)業(yè)規(guī)章制度有待進一步完善和發(fā)達國家將氫能產(chǎn)業(yè)納入國家能源體系相比，我國的氫能產(chǎn)業(yè)總體發(fā)展相對滯后，直到2022年3月，才發(fā)布了氫能產(chǎn)業(yè)的中長期規(guī)劃，正式明確氫能在國內(nèi)能源體系中的定位，但由于行業(yè)起步較晚，因而未能全面建立產(chǎn)業(yè)的垂直管理和監(jiān)管體系，產(chǎn)業(yè)的監(jiān)管制度和發(fā)展規(guī)劃仍需進一步完善。同時，在氫能產(chǎn)業(yè)的發(fā)展過程中，對于國家層面的示范工程、發(fā)展戰(zhàn)略目標、重大裝備研制、科學技術創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)化發(fā)展方向等方面所提出的要求也需進一步的深入研究，氫能行業(yè)的發(fā)展政策、保障體系、實施路線等方面還需要進一步探索。（3）各地生產(chǎn)未形成統(tǒng)一標準燃料電池作為我國電池行業(yè)的傳統(tǒng)產(chǎn)品，其制造標準和產(chǎn)業(yè)體系較為完善，但隨著氫能產(chǎn)業(yè)的引入，氫燃料電池得到快速發(fā)展，和傳統(tǒng)的燃料電池相比，我國氫能生產(chǎn)過程中的碳排放標準、氫能安全體系、車載儲氫罐組等標準體系尚不完善。隨著國家和政府對于氫能產(chǎn)業(yè)的大力扶持，各地加快對氫能相關產(chǎn)品的生產(chǎn)和研發(fā)，產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)的介入企業(yè)持續(xù)增加，由于尚未形成明確的標準體系，因而也導致各地的產(chǎn)品出現(xiàn)不同的特性，不能實現(xiàn)較好的統(tǒng)一管理。七、競爭格局工業(yè)副產(chǎn)氫企業(yè)的競爭格局大致可以分為三個梯隊。第一梯隊主要包括一些具有技術優(yōu)勢和規(guī)模優(yōu)勢的龍頭企業(yè)，如中國石化、中國石油等，這些企業(yè)在工業(yè)副產(chǎn)氫產(chǎn)業(yè)鏈的各個環(huán)節(jié)均具有較強的實力和經(jīng)驗，并且在氫能技術的研發(fā)、生產(chǎn)和應用方面具有一定的領先優(yōu)勢。第二梯隊是在某一環(huán)節(jié)或某一方面具有專業(yè)優(yōu)勢的企業(yè)，如華昌化工、東華能源等，這些企業(yè)規(guī)模相對較小，但在技術研發(fā)、產(chǎn)品創(chuàng)新、市場拓展等方面具有一定的特色和優(yōu)勢，在行業(yè)中有著不可替代的地位。第三梯隊則是其他規(guī)模較小、技術相對較弱的企業(yè)，這些企業(yè)缺乏核心競爭力，但在某些細分市場或地區(qū)市場也有一定的市場份額和生存空間?？傮w來看，工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)的競爭格局呈現(xiàn)出龍頭企業(yè)主導、專業(yè)化企業(yè)特色發(fā)展、其他企業(yè)參與其中的格局。其中中國石化、中國石油等大型企業(yè)占據(jù)了較大的市場份額，但其他中小企業(yè)也在不斷努力擴大自己的市場份額。未來，隨著行業(yè)的持續(xù)發(fā)展、技術的不斷進步，工業(yè)副產(chǎn)氫行業(yè)的技術門檻越來越高，企業(yè)也將持