2012年證劵資格考試復(fù)習(xí)資料-證券從業(yè)考試《投資基金》全真模擬試題整理版

模擬試卷（一）ー、單項(xiàng)選擇題（本大題共60小題,每小題0.5分,共30分）以下各小題所給出的4個(gè)選項(xiàng)中,只有一項(xiàng)最符合題目要求,請選出正確的選項(xiàng),不選、錯(cuò)選均不得分。.體現(xiàn)基金管理人服務(wù)價(jià)值的基金運(yùn)作活動(dòng)是（ ）。A.市場營銷 B,后臺管理C.投資管理 D.財(cái)務(wù)管理.投資人可隨時(shí)向基金管理人要求贖回的、沒有存續(xù)期限的是（ ）。A,封閉式基金.開放式基金C.契約型基金D,公司型基金.《證券投資基金管理暫行辦法》規(guī)定基金管理公司發(fā)起人的實(shí)收資本不少于（ ）人民幣。5000萬1億元2億元3億元.以下關(guān)于股票基金的說法正確的是（ ）。A.與其他類型基金相比，投資風(fēng)險(xiǎn)小，回報(bào)率高B,適合于投資于短期金融工具C.適合長期投資D,無法抗御通貨膨脹5,在基金的風(fēng)險(xiǎn)分析指標(biāo)中,（ ）將一個(gè)股票基金的凈值增長率與某個(gè)市場指數(shù)聯(lián)系起來,用以反映基金凈值變動(dòng)對市場指數(shù)變動(dòng)的敏感程度。A.標(biāo)準(zhǔn)差B,持股集中度C.貝塔值D,行業(yè)投資集中度6.開放式基金份額的發(fā)售,由（ ）負(fù)責(zé)辦理。A.商業(yè)銀行B.基金托管人C.專業(yè)基金銷售機(jī)構(gòu)D.基金管理人7.開放式基金的贖回費(fèi)在扣除手續(xù)費(fèi)后,余額不得低于贖回費(fèi)總額的（ ）,并應(yīng)當(dāng)歸入基金財(cái)產(chǎn)。A.10%B.25%C.30%D.35%個(gè)開放板自眄咿墓隼でデ窄?受的贖"i稗用班贖揃h得超k鼠科』（0Gk再レ外在至J赭風(fēng)』ノ會指定的信息披露媒體公告。A.7B.15C.20D.30.基金合同生效后，基金管理人應(yīng)逐步調(diào)整實(shí)際組合直至達(dá)到跟蹤指數(shù)要求，此過程為ETF建倉階段。ETF建倉期不得超過（ ）個(gè)月。A.1B.3C.5D.6.基金管理公司應(yīng)當(dāng)建立健全督察長制度,督察長由（ ）聘任，并對其負(fù)責(zé)。A.總經(jīng)理 B.獨(dú)立董事C.董事會 D,股東會.在基金管理公司,核算每日基金資產(chǎn)凈值的工作由（ ）承擔(dān)。A.基金運(yùn)營部 B.研究部C.財(cái)務(wù)部 D.投資部.內(nèi)部控制制度的制定應(yīng)遵循( )原則,以具有前瞻性,并且必須隨著有關(guān)法律法規(guī)的調(diào)整和公司經(jīng)營戰(zhàn)略、經(jīng)營方針、經(jīng)營理念等內(nèi)、外部環(huán)境的變化進(jìn)行及時(shí)的修改或完善。A,健全性B,適時(shí)性 C.全面性 D.審慎性.基金管理公司為單ー客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的,客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于( )人民幣。A.3000萬B.5000萬C.8000萬D.1億元.《證券投資基金托管資格管理辦法》對托管業(yè)務(wù)準(zhǔn)入有更詳細(xì)的規(guī)定。如最近3個(gè)會計(jì)年度的年末凈資產(chǎn)均不低于()億元人民幣。A.10B.20C.30D.40TOC\o"1-5"\h\z.關(guān)于交易所交易資金清算的步驟,排序正確的是( )。(1)制作清算指令;(2)接收交易數(shù)據(jù);(3)執(zhí)行清算指令:(4)確認(rèn)清算結(jié)果(1) (2) (3) (4)(2) (1) (3) (4)(1) (3) (4) (2)(1) (3) (2) (4).基金()是指基金托管人以《證券投資基金法》《證券投資基金會計(jì)核算辦法》等法律法規(guī)為依據(jù)，對基金管理人的估值結(jié)果即基金份額凈值、累計(jì)基金份額凈值以及期初基金份額凈值進(jìn)行的核對。A.頭寸復(fù)核 B.賬務(wù)復(fù)核C.資產(chǎn)凈值復(fù)核 D.財(cái)務(wù)報(bào)表復(fù)核.( )是基金營銷部門的一項(xiàng)關(guān)鍵性工作。只有仔細(xì)地分析投資者，針對不同的市場與客戶推出有針對性的基金產(chǎn)品,才能更有效地實(shí)現(xiàn)營銷目標(biāo)。A.營銷環(huán)境的分析B.營銷過程的管理C.確定目標(biāo)市場與客戶D.設(shè)計(jì)市場營銷組合18.基金交易價(jià)格的核心是（ ）的高低。A,發(fā)行時(shí)的基金凈值B.發(fā)行時(shí)的基金價(jià)格C.基金費(fèi)用D.基金份額總值19.基金的認(rèn)購費(fèi)和申購費(fèi)可以在基金份額發(fā)售或者申購時(shí)收取,也可以在贖回時(shí)從贖回金額中扣除,但費(fèi)率不得超過認(rèn)購和申購金額的（ ）。A.3%B.5%C.15%D.25%wisztupsagereomB.可供出售的金融資產(chǎn)C.貸款和應(yīng)收款項(xiàng)D.以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn).下列與基金有關(guān)的費(fèi)用直接從基金財(cái)產(chǎn)中列支的是（）。A.基金轉(zhuǎn)換費(fèi)B.申購費(fèi)C.基金托管人的托管費(fèi)D1贖回費(fèi).QDII基金份額凈值應(yīng)當(dāng)在（ ）內(nèi)披露。A.估值日前1個(gè)工作日B.估值日C.估值日后1個(gè)工作日

D.估值日后2個(gè)工作日.基金托管費(fèi)年費(fèi)率國際上通常為（ ）左右。A.0.25%B.0.2%C.0.3%D.0.15%.投資收益指基金經(jīng)營活動(dòng)中因（ ）等而實(shí)現(xiàn)的損益。A.利息收入 B.結(jié)算備付金 C.銀行存款 D.買賣股票.基金資產(chǎn)估值引起的資產(chǎn)價(jià)值變動(dòng)作為公允價(jià)值變動(dòng)損益記入當(dāng)期（ ）。A,成本B.損益C.收入 D.收益.假設(shè)投資者在2005年4月15日（周五,法定節(jié)假日前最后一個(gè)工作日）申購了基金份額,那么利潤將會從（ ）起開始計(jì)算。A.4月15日B.4月16日C.4月18日D.4月20日.（ ）是ー個(gè)能夠全面反映基金在一定時(shí)期內(nèi)經(jīng)營成果的指標(biāo)。A.期末可供分配利潤 B.本期利潤C(jī).未分配利潤 D.本期已實(shí)現(xiàn)收益.以下屬于基金首次募集披露的信息是（ ）.A,基金份額上市交易公告書基金份額發(fā)售公告C.基金資產(chǎn)凈值D.基金年度報(bào)告.基金管理人需在基金份額發(fā)售的（ ）日前,將招募說明書、基金合同摘要登載在指定報(bào)刊和管理人網(wǎng)站上。A.2B.3C.A.2B.3C.5D.15.當(dāng)影子定價(jià)法與攤余成本法確定的基金資產(chǎn)凈值偏離度的絕對值達(dá)到或者超過（ ）時(shí),基金管理人應(yīng)進(jìn)行臨時(shí)報(bào)告。A.0.25%B.0.5%C.0.75%D.1%.QDII基金的凈值在（ ）披露。A.估值日B.估值日后1個(gè)工作日C.估值日后2個(gè)工作日D.估值日后3個(gè)工作日32.基金管理人應(yīng)當(dāng)自基金合同生效之日起（）個(gè)月內(nèi)使基金的投32.基金管理人應(yīng)當(dāng)自基金合同生效之日起（）個(gè)月內(nèi)使基金的投資組合比例符合基金合同的有關(guān)約定。.貨幣市場基金投資組合的平均剩余期限在每個(gè)交易日均不得超過（ ）天。A.30B.60C.90D.180.以下不屬于基金募集申請材料的是（ ）A.申請報(bào)告基金合同草案C.招募說明書草案D.上市公告書36.對履行基金托管職責(zé)的監(jiān)督不包括（ ）。A.在監(jiān)督基金投資運(yùn)作中,是否在基金托管協(xié)議中事先與基金管理公司訂明相關(guān)權(quán)責(zé),是否建立并及時(shí)維護(hù)相關(guān)監(jiān)督系統(tǒng),是否在發(fā)現(xiàn)問題時(shí)及時(shí)提醒基金管理公司并報(bào)告中國證監(jiān)會B.是否建立科學(xué)合理、控制嚴(yán)密、運(yùn)行高效的內(nèi)部控制體系C,在辦理基金的清算交割事宜中,是否能保證清算的及時(shí)高效,同時(shí)又保證基金財(cái)產(chǎn)的安全與獨(dú)立D.在辦理與基金托管業(yè)務(wù)相關(guān)的信息披露事項(xiàng)中，是否及時(shí)、真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地履行信息披露業(yè)務(wù),是否在基金年度報(bào)告中的托管人報(bào)告中獨(dú)立、客觀地發(fā)表意見37.（ ）證券組合的投資者很少會購買分紅的普通股。A,避稅型B.收入型C.增長型D.貨幣市場型.在行為金融理論中，（ ）是投資者不能根據(jù)變化了的情況修正增加的預(yù)測模型。A.心理偏差B.保守性偏差C.過度自信D.選擇性偏差.（）是ー類由公司本身或投資者對公司的認(rèn)同程度引起的異常現(xiàn)象。A,事件異常 B.日歷異常C.會計(jì)異常 D.公司異常.有效市場假設(shè)理論的論述可以追溯到（）的研究。A.馬柯威茨 B,巴奇列C.羅斯 D.夏普.資產(chǎn)配置作為投資管理中的核心環(huán)節(jié)，其目標(biāo)在于（A.吸引投資者增強(qiáng)資金的流動(dòng)性C.消除投資的風(fēng)險(xiǎn)D.協(xié)調(diào)提高收益與降低風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系.動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置策略的目標(biāo)在于,在不提高系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)或投資組合波動(dòng)性的前提ド提高（ ）報(bào)酬。A.短期 B1長期C.中期 D.不確定.買入并持有策略是（ ）的長期再平衡方式,適用于長期計(jì)劃水平并滿足于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置的投資者。A.動(dòng)態(tài)B.平衡型C.消極型D.積極型.當(dāng)市場表現(xiàn)出強(qiáng)烈的上升或下降趨勢時(shí)，恒定混合策略的表現(xiàn)將劣于（ ）?A.買入并持有策略wetopsage,comD,投資組合保險(xiǎn)策略.情景綜合分析法的預(yù)測期間在（ ）年左右。A.3?4 B.3?5 C.2?4 D,2?5.如果市場不是有效市場,基金管理人（ ）。A.買入“價(jià)值低估”的股票和“價(jià)值高估”的股票賣出“價(jià)值低估”的股票和“價(jià)值高估”的股票C.買入“價(jià)值低估”的股票,賣出“價(jià)值高估”的股票D.賣出“價(jià)值低估”的股票，買入“價(jià)值高估”的股票.對于集中投資于某ー種風(fēng)格股票的基金經(jīng)理人而言（ ）。A.消極的股票風(fēng)格管理有意義消極的和積極的股票管理均有意義C.積極的股票風(fēng)格管理有意義D,消極的和積極的股票管理均無意義.復(fù)制的組合包含的股票數(shù)越少,跟蹤誤差（ ）,調(diào)整所花費(fèi)的交易成本（ ）?A,越大,越低B,越大,越高C.越小,越低D,越小,越高.N日的乖離率=（ ）,,A.（當(dāng)日開盤價(jià)ーN日移動(dòng)總價(jià)）+N日移動(dòng)平均價(jià)X100%B.（當(dāng)日開盤價(jià)ーN日移動(dòng)平均價(jià)）+N日移動(dòng)平均價(jià)X100%C.（當(dāng)日收盤價(jià)ーN日移動(dòng)平均價(jià)）+N日移動(dòng)平均價(jià)X100%D.（當(dāng)日收盤價(jià)ーN日移動(dòng)平均價(jià)）+N日移動(dòng)價(jià)X100%.按公司規(guī)模劃分的股票投資風(fēng)格通常不包括（ ）.A.小型資本股票 B.中型資本股票C.大型資本股票 D.混合型資本股票.根據(jù)移動(dòng)平均法,如果某只股票價(jià)格超過平均價(jià)的某ー百分比時(shí)則應(yīng)該（ ）。A.買入B,賣出C.清倉D.滿倉.大多數(shù)債券價(jià)格與收益率的關(guān)系都可以用一條（ ）彎曲的曲線來表示。而且（ ）的凸性有利于投資者提高債券投資收益。A.向下,較低 B.向下,較高C.向上，較低 D.向上,較高53,有偏預(yù)期理論認(rèn)為,投資者在收益率相同的情況下更愿意持有（ ）。A.優(yōu)先股票 B.長期債券C.中期債券D.短期債券.應(yīng)計(jì)收益率每下降或上升1個(gè)基點(diǎn)時(shí)的價(jià)格波動(dòng)性是（ ）。A.相同的B.不同的C.遞減的D.遞增的.預(yù)期理論暗含著ー個(gè)假定是:不同期限的債券是（ ）的。A.可以相互替代不能相互替代C.在一定條件下可以替代D.以上都不對.消極的債券組合管理者通常把市場價(jià)格看作（）。A,均衡交易價(jià)格B,非均衡交易價(jià)格C.高估交易價(jià)格D.低估交易價(jià)格.使用現(xiàn)金比例變化法,首先需要確定基金的（ ）。A.現(xiàn)金比例 B.正?，F(xiàn)金比例WW：topsage,com58,成功概率法是根據(jù)對市場走勢的預(yù)測而正確改變（ ）對基金擇時(shí)能力進(jìn)行衡量的方法。A.現(xiàn)金比例的百分比B.各種證券持有量C.預(yù)期收益率 D,組合風(fēng)險(xiǎn).用公式R=（1+R1）（1+R2）…（1+Rn）T計(jì)算的收益率為（ ）.A.幾何平均收益率 B.時(shí)間加權(quán)收益率C.簡單凈值收益率 D.算術(shù)平均收益率.対基金績效做出有效的衡量,不需要考慮（ ）。A.基金的風(fēng)險(xiǎn)水平 B.比較基準(zhǔn)C.基金的投資目標(biāo) D.基金經(jīng)理的能力二、多項(xiàng)選擇題（共40題,每題1分,共40分）以下各小題所給出的4個(gè)選項(xiàng)中,有兩項(xiàng)或兩項(xiàng)以上符合題目的要求,請選出正確的選項(xiàng),漏選、錯(cuò)選均不得分。.下面關(guān)于基金的說法,正確的是（）〇A.基金投資者是基金投資回報(bào)受益人基金管理人由商業(yè)銀行擔(dān)任C.基金托管人是基金當(dāng)事人之一D.基金管理人既是基金的當(dāng)事人，又是基金的主要服務(wù)機(jī)構(gòu).根據(jù)募集方式的不同，基金可分為（ ）等類別。A.主動(dòng)型基金 B.被動(dòng)型基金C,公募基金 D.私募基金.反映股票基金風(fēng)險(xiǎn)大小的指標(biāo)主要有（）〇A.標(biāo)準(zhǔn)差 B.貝塔值C.凈值增長率 D,持股數(shù)量TOC\o"1-5"\h\z.境外保本基金提供的保證類型有（ ）。A,本金保證 B.流動(dòng)性保證C.紅利保證 D.收益保證.場內(nèi)申購贖回時(shí)，ETF申購對價(jià)是指投資者申購基金份額時(shí)應(yīng)交付的（ ）。A.現(xiàn)金替代 B.現(xiàn)金差額C.組合證券 D.其他對價(jià)66.關(guān)于ETF份額的申購與贖回,以下說法正確的是（ ）。A,基金自基金合同生效日后不超過2個(gè)月的時(shí)間內(nèi)開始辦理贖回B.ETF的最小申購、贖回單位為50萬份或100萬份C.申購、贖回申請?zhí)峤缓蟛坏贸蜂ND.場外申購贖回ETF采用份額申購和份額贖回的方式67.基金管理公司研究部的研究?般包括（

A.行業(yè)研究B.科技研究C.上市公司價(jià)值變化研究D.宏觀研究68.對于上市公司股票的投資價(jià)值,最常使用的估值方法有（ ）.A,每股盈余成長率B.現(xiàn)金流折現(xiàn)C.市凈率D.經(jīng)濟(jì)價(jià)值對利息、稅收、折舊、攤銷前利潤69.基金管理公司研究部的研究內(nèi)容有（ ）?A.宏觀與策略研究 B?行業(yè)研究D,個(gè)股研究apsagecomD,個(gè)股研究apsagecomB,制作清算指令C.執(zhí)行清算指令D,確認(rèn)清算結(jié)果.實(shí)際運(yùn)作中,托管人對基金管理人投資運(yùn)作的監(jiān)督有以下（）特點(diǎn)。A.不同基金類型監(jiān)督的依據(jù)和內(nèi)容不同B.日常運(yùn)作中,托管人對基金管理人投資運(yùn)作行為的監(jiān)督主要是基金投資范圍、投資比例、交易對手、投資風(fēng)格等方面C,根據(jù)投資需要和監(jiān)管機(jī)構(gòu)的要求，不斷增加、完善監(jiān)督內(nèi)容D.場內(nèi)交易主要通過人工手段實(shí)現(xiàn),場外交易主要借助于技術(shù)系統(tǒng)完成.不同基金之間在（）等方面應(yīng)完全獨(dú)立,實(shí)行專戶、專人管理。A.持有人名冊登記B.賬戶設(shè)置C,資金劃撥D.賬冊記錄.公共關(guān)系所關(guān)注的是基金公司為贏得各類公眾尊敬所做的努力,這些公眾包括A.股東B.監(jiān)管機(jī)構(gòu)C.新聞媒介D.基金公司經(jīng)理.基金銷售業(yè)務(wù)信息管理平臺主要包括（ ）。A.前臺業(yè)務(wù)系統(tǒng)B.綜合業(yè)務(wù)系統(tǒng)C,后臺管理系統(tǒng)D.應(yīng)用系統(tǒng)的支持系統(tǒng).基金進(jìn)行利潤分配時(shí),會導(dǎo)致（ ）,A.基金份額凈值上升B.基金份額凈值下降C.分配前后價(jià)值不變D.分配后價(jià)值變小.基金收入來源中的其他收入包括（ ）.A.手續(xù)費(fèi)返還、ETF替代損益B.基金管理人等機(jī)構(gòu)為彌補(bǔ)基金財(cái)產(chǎn)損失而支付給基金的賠償款項(xiàng)C.贖回費(fèi)扣除基本手續(xù)費(fèi)后的余額D.管理人報(bào)酬.下列關(guān)于貨幣市場基金的利潤分配的說法正確的有（ ）。A.貨幣市場基金每周五進(jìn)行收益分配時(shí),將同時(shí)分配周六和周日的利潤B.每周一至周四進(jìn)行收益分配時(shí),僅對當(dāng)日利潤進(jìn)行分配C.投資者于周五申購或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入的基金份額享有周五、周六、周日的利潤D.投資者于周五贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出的基金份額享有周五、周六、周日的利潤.關(guān)于基金管理人和基金托管人從事基金管理活動(dòng)取得的收入有關(guān)的稅收,以下說法正確的有（ ）.A,依稅法規(guī)定暫免征收營業(yè)稅B,依稅法規(guī)定征收營業(yè)稅C,依稅法規(guī)定征收企業(yè)所得稅D.依稅法規(guī)定暫免征收企業(yè)所得稅.在基金信息披露中,以下被禁止的行為有（ ）。A.存在應(yīng)披露而未披露信息D,不存在的事實(shí)在基金信息披露文件中予以記載.基金管理人信息披露事項(xiàng)具體涉及的環(huán)節(jié)有（ ）?A.基金募集B.上市交易C.投資運(yùn)作D.凈值披露.基金年度報(bào)告披露的持有人信息主要有（）〇A.持有人戶數(shù)、戶均持有基金單位B.持有人結(jié)構(gòu)C.上市基金前20名持有人的名稱、持有份額及占總份額的比例D.當(dāng)期末基金管理公司的基金從業(yè)人員持有開放式基金時(shí),公司所有基金從業(yè)人員投資基金的總量及占基金總份額的比例.證券投資基金業(yè)委員會的主要職責(zé)有（ ）.A.調(diào)査、收集、反映業(yè)內(nèi)意見和建議B.研究、論證業(yè)內(nèi)相關(guān)政策與方案C,草擬或?qū)徸h證券投資基金業(yè)務(wù)有關(guān)規(guī)則、執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、工作指引和自律公約D.協(xié)助開展業(yè)內(nèi)教育培訓(xùn)、國際交流與合作.督察長不得有下列行為（ ）。A.擅離職守,無故不履行職責(zé)B.違反規(guī)定授權(quán)他人代為履行職責(zé)C.兼任可能影響其獨(dú)立性的職務(wù)或者從事可能影響其獨(dú)立性的活動(dòng)D.對基金及公司運(yùn)作中存在的違法違規(guī)行為或者重大風(fēng)險(xiǎn)隱患隱瞞不報(bào)或者做出虛假報(bào)告84,中國證監(jiān)會對基金托管部門內(nèi)部控制的監(jiān)督包括（ ）?A.托管銀行各機(jī)構(gòu)、部門和崗位職責(zé)是否保持相對獨(dú)立B,基金資產(chǎn)、托管銀行自有資產(chǎn)、其他資產(chǎn)的保管是否嚴(yán)格分離C.在辦理基金的清算交割事宜中,是否保證清算的及時(shí)高效,同時(shí)又保證基金財(cái)產(chǎn)的安全與獨(dú)立D.托管銀行托管業(yè)務(wù)部門的崗位設(shè)置應(yīng)當(dāng)權(quán)責(zé)分明、相互制衡等85.在構(gòu)建證券投資組合時(shí)，投資者需要注意（ ）?A.收益最大化B.投資時(shí)機(jī)選擇C.個(gè)別證券的選擇D.多元化86.提出了著名的資本資產(chǎn)定價(jià)模型（CAPM）是（ ）。A.夏普B.特雷諾C.詹森D.羅爾87.資產(chǎn)配置的類型,從范圍上可分為（ ）?A.全球資產(chǎn)配置B.行業(yè)風(fēng)格資產(chǎn)配置C.動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置D,股票、債券資產(chǎn)配置88.影響各類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益狀況以及相關(guān)關(guān)系的資本市場環(huán)境因素有（ ）,A.投資者的資產(chǎn)負(fù)債情況B,國際經(jīng)濟(jì)形勢C.國內(nèi)經(jīng)濟(jì)狀況與發(fā)展動(dòng)向A.資產(chǎn)類別的現(xiàn)時(shí)表現(xiàn)B.資產(chǎn)類別的歷史表現(xiàn)C.投資人的風(fēng)險(xiǎn)偏好D.投資人的風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避90.股票投資風(fēng)格分類的標(biāo)準(zhǔn)有（ ）.A,公司成長性B.公司規(guī)模C,股票的獲利能力D.股票價(jià)格行為91.積極的股票風(fēng)格管理（ ）?A.只改變投資組合中增長類股票在組合中的比重B.主動(dòng)改變投資組合中增長類、周期類、穩(wěn)定類和能源類股票權(quán)重C.若股票前景不妙,降低權(quán)重D.若股票前景良好,增加權(quán)重92.關(guān)于價(jià)量關(guān)系指標(biāo)的說法正確的有（ ）.A,技術(shù)分析就是利用過去和現(xiàn)在的成交量、成交價(jià)資料，以圖形分析和指標(biāo)分析為エ具,來解釋預(yù)測未來的市場走勢B.價(jià)升量減，價(jià)跌量增C,在某一點(diǎn)上的價(jià)和量反映的是買賣雙方在這ー時(shí)點(diǎn)上共同的市場行為，是雙方的暫時(shí)均勢點(diǎn)D.成交量是推動(dòng)股價(jià)上漲的原動(dòng)カ,是測量股市行情變化的溫度計(jì),通過其增加或減少的速度可以推斷出多空之間的力量對比和股價(jià)漲跌的幅度93.下列關(guān)于凸性的描述正確的是（ ）。A.凸性可以描述大多數(shù)債券價(jià)格與收益率的關(guān)系B.凸性對投資者是有利的C.凸性無法彌補(bǔ)債券價(jià)格計(jì)算的誤差D.其他條件不變時(shí),較大的凸性更有利于投資者.債券指數(shù)化投資的動(dòng)機(jī)包括（ ）。A,經(jīng)驗(yàn)證據(jù)表明積極型的債券投資組合的業(yè)績并不好B.與積極型的債券組合管理相比,指數(shù)化組合管理所收取的管理費(fèi)用更低c.有助于基金發(fā)起人增強(qiáng)對基金經(jīng)理的控制カD.經(jīng)驗(yàn)證據(jù)表明積極型的債券投資組合的業(yè)績比較好.分組比較法存在的問題有（ ）.A.很多分組含義模糊，因此有時(shí)投資者并不清楚在與什么比較B.分組比較隱含地假設(shè)了同組基金具有相同的風(fēng)險(xiǎn)水平C.在如何分組上,要做到“公平”分組很困難,從而也就使比較的有效性受到質(zhì)疑D.公開的市場指數(shù)并不包含交易成本，而基金在投資中必定會有交易成本，常引起比較上的不公平.基準(zhǔn)比較法在實(shí)際應(yīng)用中存在的問題有（ ）。A.基準(zhǔn)指數(shù)的風(fēng)格可能由于其中股票性質(zhì)的變化而發(fā)生變化B.要從市場上已有的指數(shù)中選出ー個(gè)與基金投資風(fēng)格完全對應(yīng)的指數(shù)非常困難C.基金經(jīng)理常有與基準(zhǔn)組合比賽的念頭D.投資者更關(guān)心的是基金是否達(dá)到了其投資目的,如果僅關(guān)注基金在同組的相対比較,將會偏離績效評價(jià)的根本目的.基金績效衡量的困難性在于（ ）?A.基金績效表現(xiàn)的多面性B.基金之間績效的不可比性C.比較基準(zhǔn)的選擇D,投資表現(xiàn)實(shí)質(zhì)上反映了投資技巧與運(yùn)氣的綜合影響wn,JA.小公司的收益通常高于大公司的收益B.小公司的收益通常低于大公司的收益C,折價(jià)交易的封閉式基金收益率較低D.折價(jià)交易的封閉式基金收益率較高99.基金資產(chǎn)賬戶主要包括（ ）。A,銀行存款賬戶B.清算備付金賬戶C.交易所證券賬戶D.全國銀行間市場債券托管賬戶.公募基金主要具有的特征有（ ）?A.可以面向社會公開發(fā)售基金份額和宣傳推廣B.基金募集對象不固定C,投資金額要求高D.必須遵守基金法律和法規(guī)的約束,并接受監(jiān)管部門的嚴(yán)格監(jiān)管三、判斷題（本大題共60小題,每小題0.5分,共30分）判斷以下各小題的對錯(cuò),正確的選ノ、錯(cuò)誤的選X,不選、錯(cuò)選、放棄均不得分。TOC\o"1-5"\h\z.封閉式基金是指基金份額在基金合同期限內(nèi)固定不變,基金份額可以在依法設(shè)立的證券交易所交易,但基金份額持有人不得申請贖回的ー種基金運(yùn)作方式。（ ）.封閉式基金可能出現(xiàn)溢價(jià)交易現(xiàn)象，也可能出現(xiàn)折價(jià)交易現(xiàn)象。（ ）.公司型基金在法律上是具有獨(dú)立法人地位的股份投資公司。（ ）.證券投資基金是ー種直接投資工具。（ ）.股票基金通過分散投資可以大大降低個(gè)股投資的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，但卻不能回避非系統(tǒng)性投資風(fēng)險(xiǎn)。（ ）106,如果某基金的貝塔值大于1,說明該基金是ー只活躍或激進(jìn)型基金。（ ）.債券基金的價(jià)值會受到市場利率變動(dòng)的影響,債券基金的平均到期日越長，債券基金的利率風(fēng)險(xiǎn)越高。（ ）.QDII基金只能以人民幣、美元為計(jì)價(jià)貨幣募集。（ ）.貨幣市場工具通常是指到期日在1?3年的短期金融工具。（ ）.我國封閉式基金份額的發(fā)售價(jià)格一般采用1元基金份額面值加計(jì)〇.05元發(fā)售費(fèi)用的方式加以確定。 （ ）.基金轉(zhuǎn)托管在轉(zhuǎn)入方進(jìn)行申報(bào),基金份額轉(zhuǎn)托管?次完成。（.現(xiàn)金替代分為可以現(xiàn)金替代和必須現(xiàn)金替代兩種類型。TOC\o"1-5"\h\z.基金登記機(jī)構(gòu)不但負(fù)責(zé)基金份額的登記工作,而且還承擔(dān)著與基金份額登記有關(guān)的份額存管、資金清算和資金交收等業(yè)務(wù)。（ ）.每個(gè)有效證件只能開設(shè)1個(gè)基金賬戶。（ ）.目前,我國開放式基金的最低認(rèn)購金額一般為5000元人民幣。（ ）.基金管理公司管理的是投資者的資產(chǎn),可以進(jìn)行負(fù)債經(jīng)營,因此,基金管理公司的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)相對那些具有較高負(fù)債的銀行、保險(xiǎn)公司等其他金融機(jī)構(gòu)要高得多。（ ）.風(fēng)險(xiǎn)控制委員會是非常設(shè)議事機(jī)構(gòu)，一般由總經(jīng)理、監(jiān)察稽核部經(jīng)理及其他相關(guān)ww.topsage,com.基金管理公司的后臺支持部門有行政管理部、信息技術(shù)部和機(jī)構(gòu)理財(cái)部。（ ）.審慎性原則要求內(nèi)部控制制度必須涵蓋公司經(jīng)營管理的各個(gè)環(huán)節(jié),不得留有制度上的空白或漏洞。（ ）.我國《證券投資基金法》規(guī)定，基金托管人由依法設(shè)立并取得基金托管資格的商業(yè)銀行和信托投資公司擔(dān)任。（ ）.基金托管人對每ー個(gè)基金單獨(dú)設(shè)賬,分賬管理。（ ）.一般情況下,基金銀行存款賬戶、基金結(jié)算備付金余額、基金證券賬戶的各類證券資產(chǎn)數(shù)量、余額每日核對;基金債券托管賬戶在交易當(dāng)日進(jìn)行核對,如無交易每周核對一次。（）.基金銷售的服務(wù)性反映了從投資人的需要出發(fā)向投資人銷售合適的產(chǎn)品,堅(jiān)持了投資人利益優(yōu)先的原則,也是監(jiān)管機(jī)構(gòu)對基金銷售的要求。 （ ）.開放式基金的銷售主要分為直銷和代銷兩種方式。 （ ）.成功的市場營銷實(shí)施取決于公司能否將行動(dòng)方案、組織結(jié)構(gòu)、決策和獎(jiǎng)勵(lì)制度、人力資源和企業(yè)文化等相關(guān)要素組合出ー個(gè)能支持企業(yè)戰(zhàn)略的、結(jié)合緊密的行動(dòng)方案。（）.基金管理人可以根據(jù)投資者的認(rèn)購金額、申購金額的數(shù)量適用不同的認(rèn)購、申購費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn),也可以根據(jù)基金份額持有人持有基金份額的期限適用不同的贖回費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)。（）TOC\o"1-5"\h\z.申請基金代銷業(yè)務(wù)的證券投資咨詢機(jī)構(gòu)的注冊資本不得低于2000萬元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本。 （ ）.我國基金資產(chǎn)估值的責(zé)任人是基金管理人，但基金托管人對基金管理人的估值結(jié)果負(fù)有復(fù)核責(zé)任。（）.海外的基金多數(shù)也是每個(gè)交易日估值，但也有一部分基金是每周估值一次，有的甚至每半個(gè)月、每月估值一次?；鸸乐档念l率是由基金的組織形式、投資對象的特點(diǎn)等因素決定的.并在相關(guān)的發(fā)行法律文件中明確。（ ）.有的債券流動(dòng)性很差，基金管理人可以連續(xù)少量買入以“制造”出較高的價(jià)格,從而提高基金的業(yè)績,這就是價(jià)格操縱。 （ ）.對不存在活躍市場的投資品種，應(yīng)采用最近交易市價(jià)確定公允價(jià)值。 （ ）.若封閉式基金上一年度虧損，基金當(dāng)年利潤可以不彌補(bǔ)虧損而直接進(jìn)行當(dāng)年利潤分配。（.對證券投資基金從證券巾場中取得的收入,包括買賣股票、債券的差價(jià)收入,征TOC\o"1-5"\h\z收企業(yè)所得稅。 （ ）.對金融機(jī)構(gòu)（包括銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)）買賣基金的差價(jià)收入不征收營業(yè)稅。.對基金管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的差價(jià)收入，免征收營業(yè)稅。 （ ）.為了進(jìn)一步保障基金信息質(zhì)量,法規(guī)規(guī)定基金年度報(bào)告應(yīng)經(jīng)1/3以上獨(dú)立董事簽字同意，并由董事長簽發(fā)。（ ）.開放式基金在開始辦理申購或者贖回前,至少每月公告1次資產(chǎn)凈值和份額凈值。()ル的^算フC0J21凈值復(fù)核、投資運(yùn)作監(jiān)督等環(huán)節(jié)。 （ ）.XBRL是國際上將會計(jì)準(zhǔn)則與計(jì)算機(jī)語言相結(jié)合，用于結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)，尤其是財(cái)務(wù)信息交換的最新公認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)和技術(shù)。 （ ）.只有獲得基金托管資格的商業(yè)銀行，也可以承接QDH基金和基金管理公司特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的托管。（ ）.基金財(cái)產(chǎn)可以用于向他人提供貸款或者提供擔(dān)保。（ ）.如果基金名稱顯示投資方向的,應(yīng)當(dāng)有80%以上的非現(xiàn)金基金資產(chǎn)屬于投資方向確定的內(nèi)容。（ ）.持有基金管理公司股權(quán)未滿3年的股東，不得將所持股權(quán)出讓。（TOC\o"1-5"\h\z.證券組合是指個(gè)人或機(jī)構(gòu)投資者所持有的各種有價(jià)證券的總稱,通常包括各種類型的債券、基金及存款單等。 （）.半強(qiáng)勢有效市場假設(shè)認(rèn)為,試圖通過分析公開信息是不可能取得超額收益的。（）.半強(qiáng)勢有效市場假設(shè)認(rèn)為,當(dāng)前的股票價(jià)格已經(jīng)充分反映了與公司前景有關(guān)的全部公開信息。 （ ）.無差異曲線向上彎曲的程度大小反映投資者的滿意程度。（）.運(yùn)用動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置是根據(jù)資本市場環(huán)境及經(jīng)濟(jì)條件對資產(chǎn)配置狀況進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整,從而增加投資組合價(jià)值的積極戰(zhàn)略。 （ ）.資產(chǎn)配置需要考慮的因素包括稅收考慮。 （ ）.買入并持有策略是積極型的長期再平衡方式，適用于有長期計(jì)劃水平并滿足于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置的投資者。 （ ）.與恒定混合策略相反,投資組合保險(xiǎn)策略在股票市場上漲時(shí)降低股票投資比例,而在股票市場下跌時(shí)提高股票投資比例。 （ ）.在給定的風(fēng)險(xiǎn)水平下,通過多樣化的股票選擇，可以在一定程度上減輕股票價(jià)格的過度波動(dòng)，從而在一個(gè)較長的時(shí)期內(nèi)獲得最大收益。（ ）.選擇低市盈率、高市凈率股票作為自己的目標(biāo)投資對象是目前機(jī)構(gòu)投資者普遍運(yùn)用的投資策略。（ ）.乖離率是描述股價(jià)與股價(jià)移動(dòng)平均線距離遠(yuǎn)近程度的一個(gè)指標(biāo)。.跟蹤誤差是難以避免的。（.提前贖回等其他條款不影響債券的投資收益率。 （ ）.在利率水平變化時(shí).長期債券價(jià)格的變化幅度小于短期債券的變化幅度。（）.零息債券的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)為零,是債券組合的理想產(chǎn)品。（ ）.加權(quán)平均投資組合收益率是對投資組合中所有債券的收益率按所占比重作為權(quán)重進(jìn)行加權(quán)平均后得到的收益率,是計(jì)算投資組合收益率最通用的方法,但其缺陷也很明顯。（），^ヤ用彈變化法+測す闡葉比例的じ

《證券投資基金》模擬試卷（一）答案與精講解析模擬試卷（二）模擬試卷（二）ー、單項(xiàng)選擇題1.C2.B3.D4.C5.C6.D7.B8.C9.B10.C11.A12.B13.B14.B15.B16.C17.C18.C19.B20.D21.C22.D23.B24.D25.B26.C27.B28.B29.B30.B31.C32.C33.D34.D35.D36.B37.C38.B39.D40.B41.D42.B43.C44.A45.B46.C47.A48.B49.C50.B51.A52.B53.D54.A55.A56.A57.B58.A59.B60.D二、多項(xiàng)選擇題61.ACD62.CD63.ABD64.ACD65.ABCD66.BC67.ACD68.BCD70.ABCD71.ABC72.ABCD73.ABC74.ACD75.BC76.ABC69.ABD77.ABD78.BC79.ABCD80.ABCD81.ABD82.ABCD83.ABCD84.ABD85.BCD86.ABC87.ABD88.BCD89.BC90.ABD95.ABC96.ABC97.ABCD98.AD99.91.BCD92.ACD93.ABDABCD100.ABD94.ABC三、判斷題101.V102.V103.V104.X105.X106.V107.V108.X109.X110.X111.X112.X113.V114.J115.X116.X117.X118.X119.X120.X121.V122.V123.X124.V125.V126.V127.V128.V129.V130.V131.X132.X133.X134.X135.V136.X137.X138.V139.X140.X141.X142.V143.X144.X145.V146.V 147.X 148.J 149.V 150.X155.V 156.X 157.X 158.V 159.V151.X152.V153.X160.X154.Jー、單項(xiàng)選擇題（本大題共60小題,每小題0.5分,共30分）以下各小題所給出的4個(gè)選項(xiàng)中,只有一項(xiàng)最符合題目要求,請選出正確的選項(xiàng),不選、錯(cuò)選均不得分。1.在風(fēng)險(xiǎn)程度上,按照理論推測和以往的投資實(shí)踐,證券投資中風(fēng)險(xiǎn)最大的是（ ）?A,股票投資B.債券投資C.基金投資D.金融衍生品.（ ）是基金產(chǎn)品的募集者和基金的管理者，其最主要職責(zé)就是按照基金合同的約定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作，在風(fēng)險(xiǎn)控制的基礎(chǔ)上為基金投資者爭取最大的投資收益。A.基金份額持有人B,基金管理人C.基金托管人D.注冊登記機(jī)構(gòu).封閉式基金的交易價(jià)格主要受（ ）的影響。C.基金份額凈值D.投資時(shí)間長短.以下關(guān)于封閉式基金和開放式基金的說法正確的是（ ）。A.我國《基金法》規(guī)定封閉式基金的存續(xù)期應(yīng)該在10年以上B,封閉式基金的基金份額在證券交易所上市交易C.開放式基金規(guī)模固定D,開放式基金的交易價(jià)格受二級市場供求關(guān)系影響.以下基金類型中，不是從基金的投資目標(biāo)來劃分的是（ ）。A.成長型基金.混合型基金C.平衡型基金D.收人型基金6?在本國募集資金并投資于本國證券市場的證券投資基金為（ ）。A.離岸基金.在岸基金C,國內(nèi)股票基金D,國外股票基金.偏股型混合基金中股票的配置比例一般為（ ）?5〇%?80%6〇%?70%50%~60%5〇%?70%.反映股票基金操作策略的指標(biāo)是（）〇A.凈值增長率.貝塔值C.周轉(zhuǎn)率D.費(fèi)用率如果封閉式基金募集期限屆滿后不能成立,基金管理人要在（ ）日內(nèi)返還投資者已繳納的款項(xiàng),并加計(jì)銀行同期存款利息。1520304510.根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》規(guī)定,開放式基金合同生效后,可以在基金合同和招募說明書規(guī)定的期限內(nèi)不辦理贖回，但該期限最長不得超過（ ）。3個(gè)月5個(gè)月

c.6月D.12個(gè)月.通常貨幣市場基金的申購、贖回費(fèi)率為（ ）?00.1%0.15%0.25%.在ETF的募集期內(nèi),根據(jù)投資者認(rèn)購渠道的不同,可分為（ ）?A,場內(nèi)認(rèn)購和場外認(rèn)購B.有償認(rèn)購和無償認(rèn)購C.現(xiàn)金認(rèn)購和證券認(rèn)購wwJQI).集體認(rèn)購和個(gè)人認(rèn)購A.1wwJQI).集體認(rèn)購和個(gè)人認(rèn)購A.1億元2億元3億元5億元.基金運(yùn)營部的工作職責(zé)包括基金清算和基金會計(jì)兩部分,以下屬于基金會計(jì)工作內(nèi)容的是（ ）?A.開立投資者基金賬戶B,管理基金銷售機(jī)構(gòu)的資金交收情況C.復(fù)核基金凈值計(jì)算結(jié)果D.設(shè)立并管理資金清算相關(guān)賬戶.對于成長型的股票,（ ）是最常用的輔助估值工具。A.市盈率B.市凈率C.現(xiàn)金流折現(xiàn)D,每股盈余成長率.( )是指公司為防范和化解風(fēng)險(xiǎn),保證經(jīng)營運(yùn)作符合公司的發(fā)展規(guī)劃,在充分考慮內(nèi)、外部環(huán)境的基礎(chǔ)上,通過建立組織機(jī)制、運(yùn)用管理方法、實(shí)施操作程序與控制措施而形成的系統(tǒng)。A.內(nèi)部控制B.外部控制C,間接控制D.直接控制.()是基金托管人全面行使職責(zé)的主要階段。A.簽署基金合同B.基金募集C.基金運(yùn)作D.基金終止.在我國,( )負(fù)責(zé)對基金管理公司的會計(jì)核算結(jié)果進(jìn)行復(fù)核，基金管理公司負(fù)責(zé)將復(fù)核后的會計(jì)信息對外披露。A,中國證監(jiān)會基金部B.中國證監(jiān)會信息中心C.基金托管人D.中央登記結(jié)算公司.基金( )是指基金托管人對基金管理人出具的資產(chǎn)負(fù)債表、基金經(jīng)營業(yè)績表、基金收益分配表、基金凈值變動(dòng)表等報(bào)表內(nèi)容進(jìn)行核對的過程。A.賬務(wù)愛核B.頭寸復(fù)核C.資產(chǎn)凈值復(fù)核D.財(cái)務(wù)報(bào)表復(fù)核.( )是將產(chǎn)品或服務(wù)已經(jīng)存在的信息傳達(dá)到市場上,讓客戶充分了解產(chǎn)品的特點(diǎn)和優(yōu)點(diǎn)。A,促銷B.代銷C.包銷D.分銷.( )指與公司關(guān)系密切、能夠影響公司客戶服務(wù)能力的各種因素,主要包括股東支持、銷售渠道、客戶、競爭對手及公眾。A,內(nèi)部環(huán)境B.外部環(huán)境C.宏觀環(huán)境ww.topsage,com.( )多屬于階段性或短期性的刺激工具，用以鼓勵(lì)投資者在短期內(nèi)較迅速和較大量地購買某ー基金產(chǎn)品。A.人員推銷B.廣告促銷C,營業(yè)推廣D.公共關(guān)系23,美國有世界上最多元化的基金銷售渠道,但仍然嚴(yán)重依賴于( )渠道。A.會計(jì)師事務(wù)所B.投資顧問C.證券公司D,直銷24.基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)設(shè)立專門的監(jiān)察稽核部門或崗位，就基金銷售業(yè)務(wù)內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況獨(dú)立地履行監(jiān)察、評價(jià)、報(bào)告、建議職能,這屬于（ ）的內(nèi)容。A.銷售業(yè)務(wù)流程控制B.監(jiān)察稽核控制C,內(nèi)部環(huán)境控制D.會計(jì)系統(tǒng)內(nèi)部控制.證券投資基金一般在（ ）結(jié)轉(zhuǎn)當(dāng)期損益。按固定價(jià)格報(bào)價(jià)的貨幣市場基金一般（）結(jié)轉(zhuǎn)損益。A.季末,逐日B.季末,逐月C.月末,逐月D.月末，逐日.在證券衍生工具基金中,（ ）管理費(fèi)率一般最高。A.債券基金B(yǎng).股票基金C.認(rèn)股權(quán)證基金D.貨幣市場基金.如基金運(yùn)作發(fā)生的費(fèi)用（ ）基金凈值十萬分之一，則應(yīng)采用預(yù)提或待攤的方法計(jì)入基金損益。A.小于B.等于C.大于D,大于或等于.下列（ ）說法符合基金管理公司內(nèi)部控制制度適時(shí)性原則的要求。A.內(nèi)部控制制度應(yīng)根據(jù)目前的實(shí)際情況制定B.內(nèi)部控制制度應(yīng)體現(xiàn)公司主管的個(gè)人偏好C.內(nèi)部控制制度應(yīng)根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)的變化而修訂

D.內(nèi)部控制制度應(yīng)首先服從公司經(jīng)營戰(zhàn)略的變化.封閉式基金一般采用（ ）方式分紅。A.轉(zhuǎn)股B.現(xiàn)金C.配股D,股票股利30.對證券投資基金從上市公司分配取得的股息紅利所得,扣繳義務(wù)人在代扣代繳個(gè)人所得稅時(shí),按（ ）計(jì)算應(yīng)納稅所得額。20%30%40%m^I).50%A.不變m^I).50%A.不變B.上升C.下降D.影響不確定32.如果投資者在2005年4月15日（周五，法定節(jié)假目前最后一個(gè)工作日）贖回了基金份額,那么投資者享有利潤的期限至（）〇4月15日4月16日4月17日4月18日33.存續(xù)期募集的信息披露主要指開放式基金在基金合同生效后每（ ）個(gè)月披露一次更新的招募說明書。123634.基金管理人需在基金合同生效的（ ）在指定報(bào)刊和管理人網(wǎng)站上登載基金合同生效公告。A.第三日B.當(dāng)日C.次日D.第四日35.報(bào)告期內(nèi)基金估值程序事項(xiàng)說明屬于（ ）的披露。A,基金投資組合報(bào)告B.基金凈值表現(xiàn)C.基金財(cái)務(wù)指標(biāo)D.管理人報(bào)告.QDII基金投資金融衍生品,在基金合同、招募說明書中不需說明的是（ ）.A.擬采取的組合避險(xiǎn)B,投資預(yù)期收益C.擬投資的衍生品種及其基本特性D.有效管理策略及采取的方式、頻率.基金監(jiān)管的首要目標(biāo)是（ ）。A.降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)保證市場的公平、效率和透明C.保護(hù)投資者利益D.推動(dòng)基金業(yè)的發(fā)展38.基金管理公司下列事項(xiàng)變更不需經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)的有（ ）.A.變更股東、注冊資本或者股東出資比例B.計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金C.修改章程D.變更名稱、住所39.2007年,中國證券業(yè)協(xié)會設(shè)立了（ ）,負(fù)責(zé)聯(lián)絡(luò)與業(yè)務(wù)交流工作。A.基金公會B.基金業(yè)行會C.基金公司會員部D.證券投資基金、業(yè)委員會40,如果基金名稱顯示投資方向的,應(yīng)當(dāng)有（ ）以上的非現(xiàn)金基金資產(chǎn)屬于投資方向確定的內(nèi)容。ww.topsage,com85%90%41.督察長應(yīng)當(dāng)在知悉可能影響高級管理人員或投資管理人員正常履行職務(wù)的信息之日起（ ）個(gè)工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會報(bào)告。345642,根據(jù)投資者對（ ）的不同看法,其采用的證券組合管理方法可大致分為被動(dòng)管理和主動(dòng)管理兩種類型。A.市場效率風(fēng)險(xiǎn)意識C.資金的擁有量D.投資業(yè)績43.( )假設(shè)認(rèn)為,當(dāng)前的股票價(jià)格已經(jīng)充分反映了全部歷史價(jià)格信息和交易信息。A,弱勢有效市場B.有效市場,C.半強(qiáng)勢有效市場D,強(qiáng)勢有效市場44.( )是反映證券或組合的收益水平對市場平均收益水平變化的敏感性。A,證券組合的期望收益率B.證券各自的權(quán)重C.證券間的相關(guān)系數(shù)D.B系數(shù)45.根據(jù)行為金融理論,投資者可以利用( )而長期獲利。A.人們的愛好B.投資者的素質(zhì)C.人們的行為偏差D,投資者的地域差異46.( )是投資過程中最重要的環(huán)節(jié)之一,也是決定投資組合相對業(yè)績的主要因素。A.基金績效衡量B.資產(chǎn)配置C.債券投資組合管理D.股票投資組合管理47.如果風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)市場價(jià)格持續(xù)下降,投資組合保險(xiǎn)策略的表現(xiàn)可能( )買入并持有策略。A.優(yōu)于B.劣于C.相當(dāng)D.不確定48.（ ）是指保持資產(chǎn)組合中各類資產(chǎn)的固定比例。A.買入并持有戰(zhàn)略B.恒定混合策略C.動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置D.投資組合保險(xiǎn)策略49.以下屬于確定資產(chǎn)類別收益預(yù)期的主要方法是（ ）?A.界面法B.風(fēng)險(xiǎn)收益法C.成本收益法50.從長期來看,小型資本股票回報(bào)率和大型資本股票回報(bào)率相比（ ）。A.更低B.更高C.