世界金融業(yè)與全球金融網絡

1、http:/www.dudebin.co/world/本本的的架架 第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)概況世界金融業(yè)概況 第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡 第三節(jié)第三節(jié) 國際金融中心的全球分布國際金融中心的全球分布主要內容主要內容http:/www.dudebin.co/world/第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)概況世界金融業(yè)概況一、金融業(yè)的相關概念一、金融業(yè)的相關概念p 金融與金融業(yè)金融與金融業(yè)金融是貨幣流通和信用活動以及與之相聯系的經濟活動金融是貨幣流通和信用活動以及與之相聯系的經濟活動的總稱的總稱金融業(yè)則是指經營金融商品的企業(yè)，包括銀行業(yè)、保險金融業(yè)則是指經營金融商品的企業(yè)，包

2、括銀行業(yè)、保險業(yè)、信托業(yè)、證券業(yè)和租賃業(yè)。業(yè)、信托業(yè)、證券業(yè)和租賃業(yè)。http:/www.dudebin.co/world/p 金融工具金融工具（Financial Instruments） 金融工具包括基本金融工具和衍生金融工具金融工具包括基本金融工具和衍生金融工具p金融機構金融機構（Financial Institutions） 金融機構是指從事貨幣與金融工具轉移、借金融機構是指從事貨幣與金融工具轉移、借貸、交易等業(yè)務的專門機構。貸、交易等業(yè)務的專門機構。 p 金融市場金融市場 金融市場是指進行資金借貸或金融資產交易金融市場是指進行資金借貸或金融資產交易的場所的場所第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)

3、概況世界金融業(yè)概況http:/www.dudebin.co/world/圖11-1 連續(xù)的金融市場http:/www.dudebin.co/world/第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)概況世界金融業(yè)概況二、世界金融業(yè)的發(fā)展現狀二、世界金融業(yè)的發(fā)展現狀 銀行業(yè) 金融體系由中央銀行、商業(yè)銀行和其他金融機構組成 經濟全球化過程中，商業(yè)銀行發(fā)揮重要作用http:/www.dudebin.co/world/第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)概況世界金融業(yè)概況 證券業(yè) 新興發(fā)展中國家經濟快速增長 金融衍生品交易迅速增長 國際性或區(qū)域性金融中心均擁有證券交易所 交易所之間的聯盟與合并 2011年，德意志交易所與紐約泛歐交易所

4、集團達成合并協(xié)議 東京證券交易所和大阪證券交易所達成合并協(xié)議http:/www.dudebin.co/world/http:/www.dudebin.co/world/ 保險業(yè)引起的資金流動規(guī)模僅次于銀行業(yè)與證保險業(yè)引起的資金流動規(guī)模僅次于銀行業(yè)與證券業(yè)。券業(yè)。美國日本英國德國法國中國總保費量實際增長%世界份額%世界排名1000 3108.938.91445 580-1.517.02236 6821.99.03135 7712.85.24125 0591.54.8536 88845.81.411表11-1 2002年世界主要國家保費收入比較（單位：百萬美元）保險業(yè)保險業(yè)第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)

5、概況世界金融業(yè)概況http:/www.dudebin.co/world/ 三、金融業(yè)跨國公司的全球分布三、金融業(yè)跨國公司的全球分布 金融業(yè)在各國經濟中居于主導地位。金融業(yè)在各國經濟中居于主導地位。20052005，金融業(yè)世界，金融業(yè)世界500500強強113113家，集中在家，集中在北美、北美、西歐和東亞西歐和東亞三大板塊三大板塊金融業(yè)跨國公司的全球總部和地區(qū)總部集中少金融業(yè)跨國公司的全球總部和地區(qū)總部集中少數幾個大城市數幾個大城市第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)概況世界金融業(yè)概況http:/www.dudebin.co/world/圖11-2 財富500強企業(yè)中金融企業(yè)總部的分布http:/www.

6、dudebin.co/world/四、世界金融業(yè)的發(fā)展趨勢四、世界金融業(yè)的發(fā)展趨勢 經營模式的全能化經營模式的全能化 服務方式的電子網絡化服務方式的電子網絡化 金融資本的進一步集中化金融資本的進一步集中化 后臺管理功能的地理分散化后臺管理功能的地理分散化 第一節(jié)第一節(jié) 世界金融業(yè)概況世界金融業(yè)概況http:/www.dudebin.co/world/第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡一、跨國銀行的發(fā)展一、跨國銀行的發(fā)展 （一）跨國銀行的界定（一）跨國銀行的界定跨國銀行是指在國外設有分支機構的銀行?？鐕y行是指在國外設有分支機構的銀行?？鐕y行的業(yè)務主要包括兩個部分：批發(fā)

7、跨國銀行的業(yè)務主要包括兩個部分：批發(fā)銀行業(yè)務和零售銀行業(yè)務。銀行業(yè)務和零售銀行業(yè)務。http:/www.dudebin.co/world/表11-2 銀行網絡系統(tǒng)的發(fā)展階段（一）http:/www.dudebin.co/world/續(xù)表11-2 銀行網絡系統(tǒng)的發(fā)展階段（二）http:/www.dudebin.co/world/1早期跨國銀行的發(fā)展早期跨國銀行的發(fā)展220世紀世紀60年代到年代到70年代初美國跨國銀行的大年代初美國跨國銀行的大發(fā)展發(fā)展（二）跨國銀行的發(fā)展歷程（二）跨國銀行的發(fā)展歷程第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/

8、world/320世紀世紀70年代主要工業(yè)化國家銀行的快速國際化年代主要工業(yè)化國家銀行的快速國際化 圖3 銀行海外附屬公司的發(fā)展第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/ 420世紀世紀80年代以來后起工業(yè)化國家和地區(qū)銀行年代以來后起工業(yè)化國家和地區(qū)銀行的國際化的國際化上世紀上世紀80年代以后，美國跨國銀行的地位相對下年代以后，美國跨國銀行的地位相對下降，日本的重要性上升。降，日本的重要性上升。在在80年代，后起工業(yè)化國家和地區(qū)的銀行也積極年代，后起工業(yè)化國家和地區(qū)的銀行也積極開拓國際業(yè)務開拓國際業(yè)務第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的

9、全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/（三）當代跨國銀行的發(fā)展特點（三）當代跨國銀行的發(fā)展特點 擁有龐大的國際網絡擁有龐大的國際網絡 經營廣泛的國際業(yè)務經營廣泛的國際業(yè)務 采取全球經營戰(zhàn)略采取全球經營戰(zhàn)略 實行集中統(tǒng)一的控制實行集中統(tǒng)一的控制 第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/（四）當代跨國銀行的地域分布（四）當代跨國銀行的地域分布 在在20052005年度年度銀行家銀行家評選出的全球評選出的全球10001000大銀行中，大銀行中，美國、美國、歐盟、日本歐盟、日本占大

10、銀行總數的占大銀行總數的59.7%59.7%（表（表3 3）。這次排名的突出特點）。這次排名的突出特點是是歐盟歐盟銀行的迅速崛起，全球前銀行的迅速崛起，全球前1010家銀行排名中歐盟占了五家家銀行排名中歐盟占了五家 。表3 2005年度銀行家雜志評選的世界1000家大銀行地區(qū)分布第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/二、二、 跨國銀行的地域擴展跨國銀行的地域擴展 （一）銀行跨國經營的區(qū)域選擇（一）銀行跨國經營的區(qū)域選擇u 向國際金融中心及經濟發(fā)達國家集聚u 向業(yè)務往來量大的國家或地區(qū)傾斜u 向重要貿易國家和地區(qū)傾斜第二節(jié)

11、第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/ 二、跨國銀行的地域擴展二、跨國銀行的地域擴展 （二）銀行跨國經營的推進程序（二）銀行跨國經營的推進程序 從跨國銀行的發(fā)展史來看，銀行的跨國經營從跨國銀行的發(fā)展史來看，銀行的跨國經營一般都按一般都按橋頭堡式橋頭堡式重點式重點式全球性布局全球性布局的順的順序演變序演變 第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/（三）銀行海外市場的進入方式選擇（三）銀行海外市場的進入方式選擇1選擇在目標市場設立代表處選擇在目標市場設立代表處

12、 2通過合資與當地銀行建立附屬行或入股國外金融機構通過合資與當地銀行建立附屬行或入股國外金融機構 3選擇將一些條件成熟的代表處升格為分行選擇將一些條件成熟的代表處升格為分行4收購或兼并當地金融機構收購或兼并當地金融機構 第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/三、銀行國際化擴張的決定因素三、銀行國際化擴張的決定因素 （一）東道國因素（一）東道國因素1. 利潤機會利潤機會2. 與母國的經濟一體化程度與母國的經濟一體化程度3. 東道國的政策管制東道國的政策管制 第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http

13、:/www.dudebin.co/world/（二）銀行機構因素（二）銀行機構因素1. 公司規(guī)模公司規(guī)模: 通常而言，大銀行比小銀行更傾向于海外投資。通常而言，大銀行比小銀行更傾向于海外投資。 第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡表4 主要跨國銀行母國銀行跨國控股情況http:/www.dudebin.co/world/2. 公司國際化戰(zhàn)略公司國際化戰(zhàn)略 公司國際化戰(zhàn)略對于公司區(qū)位選擇有重要的影響，如匯豐銀行公司國際化戰(zhàn)略對于公司區(qū)位選擇有重要的影響，如匯豐銀行1959年以后年以后“三腳凳三腳凳”戰(zhàn)略導致擴張的重點轉向北美、西歐。戰(zhàn)略導致擴張的重點轉向北美、西歐。（三）母

14、國因素（三）母國因素1. 母國政府政策母國政府政策2. 母國市場競爭程度母國市場競爭程度 第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/四、跨國銀行的全球網絡四、跨國銀行的全球網絡 （一）總行設在發(fā)達國家和地區(qū)的跨國銀行（一）總行設在發(fā)達國家和地區(qū)的跨國銀行 分支機構主要分布在發(fā)達國家和地區(qū)分支機構主要分布在發(fā)達國家和地區(qū) 分支機構大力向發(fā)展中國家和地區(qū)滲透分支機構大力向發(fā)展中國家和地區(qū)滲透 分支機構廣泛設在離岸金融中心分支機構廣泛設在離岸金融中心第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.du

15、debin.co/world/四、跨國銀行的全球網絡四、跨國銀行的全球網絡 （二）總行設在發(fā)展中國家和地區(qū)的跨國銀行（二）總行設在發(fā)展中國家和地區(qū)的跨國銀行發(fā)展中國家和地區(qū)跨國銀行的分支機構仍較少發(fā)展中國家和地區(qū)跨國銀行的分支機構仍較少主要分布在全球性國際金融中心。主要分布在全球性國際金融中心。第二節(jié)第二節(jié) 跨國銀行的全球金融網絡跨國銀行的全球金融網絡http:/www.dudebin.co/world/第三節(jié)第三節(jié) 國際金融中心的全球分布國際金融中心的全球分布 一、國際金融中心的基本格局一、國際金融中心的基本格局（一）國際金融中心的內涵（一）國際金融中心的內涵 1 1金融中心的定義金融中心的

16、定義 表5 20世紀90年代末世界部分CBD比較http:/www.dudebin.co/world/金融中心的分類金融中心的分類國內金融中心國內金融中心區(qū)域性金融中心區(qū)域性金融中心全球性金融中心全球性金融中心境外金融中心。境外金融中心。第三節(jié)第三節(jié) 國際金融中心的全球分布國際金融中心的全球分布http:/www.dudebin.co/world/國際金融中心的界定國際金融中心的界定國際上資金融通、集散和交易的中心城市國際上資金融通、集散和交易的中心城市資本流通方便自由資本流通方便自由有相當規(guī)模的證券和交易衍生產品交易市場有相當規(guī)模的證券和交易衍生產品交易市場金融服務業(yè)高度密集金融服務業(yè)高度密

17、集自身是所在國或地區(qū)的工商業(yè)中心自身是所在國或地區(qū)的工商業(yè)中心對周邊區(qū)域乃至全球具有相當的經濟輻射影響對周邊區(qū)域乃至全球具有相當的經濟輻射影響力力第三節(jié)第三節(jié) 國際金融中心的全球分布國際金融中心的全球分布http:/www.dudebin.co/world/（二）國際金融中心的級別劃分（二）國際金融中心的級別劃分 由于近代以來，國際金融秩序一直處于變化之中，國際由于近代以來，國際金融秩序一直處于變化之中，國際金融機構及其金融活動對于金融中心的要求也是動態(tài)變化的。金融機構及其金融活動對于金融中心的要求也是動態(tài)變化的。表6 部分國際金融中心股票交易情況（單位：百萬美元）http:/www.dude

18、bin.co/world/ （三）國際金融中心形成的條件（三）國際金融中心形成的條件1多元化的經濟基礎多元化的經濟基礎2優(yōu)越的時區(qū)條件優(yōu)越的時區(qū)條件3金融機構的大量聚集金融機構的大量聚集 4政策政策第三節(jié)第三節(jié) 國際金融中心的全球分布國際金融中心的全球分布http:/www.dudebin.co/world/ 二、國際金融中心的形成和發(fā)展二、國際金融中心的形成和發(fā)展 （一）國際金融中心的發(fā)展階段（一）國際金融中心的發(fā)展階段 第一階段是地方性金融中心第一階段是地方性金融中心 第二個階段是地方區(qū)域性金融中心第二個階段是地方區(qū)域性金融中心 第三個階段是全國性金融中心第三個階段是全國性金融中心 第四個

19、階段是區(qū)域性金融中心第四個階段是區(qū)域性金融中心 第五個階段是全球性金融中心第五個階段是全球性金融中心 第三節(jié)第三節(jié) 國際金融中心的全球分布國際金融中心的全球分布http:/www.dudebin.co/world/（二）國際金融中心格局的歷史演變（二）國際金融中心格局的歷史演變 一枝獨秀（倫敦）（倫敦）雙雄共舉（紐約、倫敦）（紐約、倫敦）三足鼎立（紐約、倫敦、（紐約、倫敦、東京）東京）兩極并立（紐約、倫敦）（紐約、倫敦）http:/www.dudebin.co/world/（三）國際金融中心與（三）國際金融中心與“世界工廠世界工廠”的關系的關系 金融中心的地理轉移與制造業(yè)的發(fā)展密切相關金融中心的地理轉移與制造業(yè)的發(fā)展密切相關 金融中心與金融中心與“世界工廠世界工廠”存在著融合關系，身為存在著融合關系，身為全球制造中心的國家極有可能擁有國際性的金融中全球制造中心的國家極有可能擁有國際性的金融中心。心。 例如，最早的國際金融中心是意大利的佛羅倫薩、例如，最早的國際金融中心是意大利的佛羅倫薩、熱那亞和荷蘭的阿姆斯特丹。熱那亞和荷蘭的阿姆斯特丹。第三節(jié)第三節(jié) 國際金融中心的全球分布國際金融中心的全球分布http:/www.dudebin.co/worl