中國(guó)移動(dòng)財(cái)務(wù)基礎(chǔ)知識(shí)及市場(chǎng)層面財(cái)務(wù)問(wèn)題培訓(xùn)

財(cái)務(wù)基礎(chǔ)知識(shí)及 市場(chǎng)層面應(yīng)關(guān)注的財(cái)務(wù)問(wèn)題 中國(guó)移動(dòng)通信集團(tuán)安徽有限公司財(cái)務(wù)部 2 目錄 1 4 稅收法規(guī)簡(jiǎn)介 會(huì)計(jì)的基礎(chǔ)概念 3 預(yù)算的基本內(nèi)容 2 財(cái)務(wù)的基礎(chǔ)知識(shí) 3 會(huì)計(jì)是什么？ 會(huì)計(jì) 科學(xué)？ 管理活動(dòng) 魔術(shù)？ 商業(yè)語(yǔ)言 信息系統(tǒng) 控制系統(tǒng) 藝術(shù)？ 社會(huì)關(guān)系 會(huì)計(jì)： 是在 會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)制 要求下，基于會(huì)計(jì)人員的 職業(yè)判斷 ，核算企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，并向 利益相關(guān)者 提供核算結(jié)果，以加強(qiáng)內(nèi)部管理、緩解信息不對(duì)稱(chēng) 。 4 確認(rèn)已經(jīng)發(fā)生的事項(xiàng) 重點(diǎn)在于經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及其評(píng)價(jià) 用手投票，直接聯(lián)系 已發(fā)生 +未發(fā)生但有影響 關(guān)注未來(lái)現(xiàn)金流量及風(fēng)險(xiǎn) 用腳投票，間接聯(lián)系 經(jīng)管責(zé)任說(shuō) 決策信息說(shuō) 1.所有權(quán)、經(jīng)營(yíng)權(quán)分離 2.信息不對(duì)稱(chēng) 共同的環(huán)境基礎(chǔ) 會(huì)計(jì)的目標(biāo)是什么？ 5 現(xiàn)代會(huì)計(jì)的兩大分支 側(cè)重對(duì)內(nèi) 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì) 管理會(huì)計(jì) 側(cè)重對(duì)外 指按照會(huì)計(jì)規(guī)范的要求，采用一定的會(huì)計(jì)處理方法，通過(guò)對(duì)會(huì)計(jì)要素的反映和監(jiān)督，定期向企業(yè)外部與企業(yè)有利害關(guān)系的集團(tuán)和個(gè)人提供所需信息的會(huì)計(jì)系統(tǒng)。 利用財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)提供的會(huì)計(jì)信息及其他生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的有關(guān)資料，運(yùn)用數(shù)學(xué)、統(tǒng)計(jì)等方法，通過(guò)分析，向企業(yè)內(nèi)部各級(jí)管理人員提供用以短期和長(zhǎng)期經(jīng)營(yíng)決策、制定計(jì)劃、指導(dǎo)和控制企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的信息的對(duì)內(nèi)報(bào)告會(huì)計(jì)。 6 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的基本假設(shè) 會(huì)計(jì)主體 確定會(huì)計(jì)確認(rèn)、計(jì)量和報(bào)告的空間范圍，將特定會(huì)計(jì)對(duì)象與其他經(jīng)濟(jì)實(shí)體區(qū)別開(kāi)來(lái)。 貨幣計(jì)量 在會(huì)計(jì)核算中要以貨幣為統(tǒng)一的計(jì)量單位，記錄和反映企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程和經(jīng)營(yíng)成果。 持續(xù)經(jīng)營(yíng) 在可預(yù)見(jiàn)的將來(lái)，企業(yè)將會(huì)按目前的規(guī)模和狀態(tài)繼續(xù)經(jīng)營(yíng)下去，不會(huì)停業(yè)或大規(guī)模地削減業(yè)務(wù)。 會(huì)計(jì)分期 將一個(gè)企業(yè)持續(xù)經(jīng)營(yíng)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)劃分為一個(gè)個(gè)連續(xù)的、長(zhǎng)短相同的期間。 7 會(huì)計(jì)的要素 資 產(chǎn) 所有者權(quán)益 負(fù) 債 收 入 利潤(rùn) 費(fèi) 用 權(quán)益增加 資產(chǎn) = 負(fù)債 + 所有者權(quán)益 利潤(rùn) = 收入 費(fèi)用 8 會(huì)計(jì)要素的計(jì)量屬性 歷史成本 1 重置成本 2 可變現(xiàn)凈值 3 現(xiàn)值 4 公允價(jià)值 5 按交易發(fā)生日實(shí)際支付的對(duì)價(jià)或?qū)嶋H應(yīng)承擔(dān)的義務(wù)確定資產(chǎn)或負(fù)債的入賬金額。 在當(dāng)前的市場(chǎng)條件下，重新取得相同或相似資產(chǎn)所需支付的現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物。多用于盤(pán)盈固定資產(chǎn)的計(jì)量。 正常對(duì)外銷(xiāo)售的價(jià)格扣減資產(chǎn)至完工所要發(fā)生的成本、估計(jì)的銷(xiāo)售費(fèi)用以及相關(guān)稅費(fèi)后的余額。存貨資產(chǎn)的后續(xù)計(jì)量。 按照預(yù)計(jì)從其持續(xù)使用和最終處置中所產(chǎn)生的未來(lái)凈現(xiàn)金流入量的折現(xiàn)金額計(jì)量。 公平交易中，熟悉情況的雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~。交易性和可供出售的金融資產(chǎn)。 一般應(yīng)當(dāng)采用歷史成本！ 9 例：這批資產(chǎn)該記多少錢(qián)？ 某移動(dòng)公司購(gòu)入手機(jī) 500部，賬面成本 1200元 /部，共支付 60萬(wàn)元。營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng)結(jié)束后，還剩 100部，但是此時(shí)該手機(jī)的市場(chǎng)價(jià)格只有 1100元 /部。 問(wèn)：各種會(huì)計(jì)要素如何變化 ? 目前賬上的手機(jī)資產(chǎn)該記多少 ? 購(gòu)入時(shí) 庫(kù)存商品增加 60萬(wàn)元，銀行存款減少 60萬(wàn)元，資產(chǎn)總額未變化。 營(yíng)銷(xiāo)時(shí) 庫(kù)存商品減少 48萬(wàn)元，成本費(fèi)用增加 48萬(wàn)元，導(dǎo)致所有者權(quán)益減少 48萬(wàn)元。 期末 所剩 100部手機(jī)如在市場(chǎng)銷(xiāo)售，只能賣(mài) 11萬(wàn)元，比其賬面價(jià)值減少 1萬(wàn)元，因此需要計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備 1萬(wàn)元（此時(shí)，資產(chǎn)價(jià)值將減少 1萬(wàn)元，而成本費(fèi)用相應(yīng)增加 1萬(wàn)元）。 10 收入的確認(rèn) 通信業(yè)務(wù)收入確認(rèn)條件： 1公司已經(jīng)向用戶提供了通信服務(wù)； 2相關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益能夠流入公司； 3收入的金額能夠可靠地計(jì)量； 4相關(guān)的已發(fā)生或?qū)l(fā)生的成本能夠可靠地計(jì)量。 收入分類(lèi)： 主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 其他業(yè)務(wù)收入 營(yíng)業(yè)外收入 問(wèn)題 1： 在出賬日發(fā)現(xiàn)某客戶存在欠費(fèi) 50元的情況，是否計(jì)算收入？ 問(wèn)題 3： 移動(dòng)公司向客戶銷(xiāo)售手機(jī)，記入什么收入？ Nokia銷(xiāo)售手機(jī)又記入什么類(lèi)型的收入？ 問(wèn)題 2： 用戶某月賬單費(fèi)用 100元，其中 SP信息費(fèi) 10元，移動(dòng)公司如何計(jì)算收入？ 11 收入折扣、折讓 情景 3： 假設(shè)你向書(shū)店賒購(gòu)一本書(shū)，價(jià)格20元。店老板說(shuō)如果在 7天以內(nèi)付錢(qián)，只要付 19元。 假設(shè)你向書(shū)店賒購(gòu)一本書(shū)，價(jià)格 20元。店老板說(shuō)書(shū)有些破損，遂降價(jià)銷(xiāo)售，價(jià)格為 18元。 假設(shè)你向書(shū)店賒購(gòu)一本書(shū)，價(jià)格 20元。店老板說(shuō)這兩天書(shū)不好賣(mài)，降價(jià)銷(xiāo)售，價(jià)格為 18元。 情景 1： 情景 2： C. 現(xiàn)金折扣 A. 銷(xiāo)售折扣 B. 銷(xiāo)售折讓 20元 18元 是指企業(yè)為促進(jìn)商品銷(xiāo)售而在商品標(biāo)價(jià)上給予的價(jià)格扣除。 是指企業(yè)因售出商品的質(zhì)量不合格等原因而在售價(jià)上給予的減讓 。 是指企業(yè)為促進(jìn)商品銷(xiāo)售而在商品標(biāo)價(jià)上給予的價(jià)格扣除。 應(yīng)計(jì)收入 12 我公司目前主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的構(gòu)成項(xiàng)目 主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 本地通話費(fèi) 漫游通話費(fèi) 基本通話 省內(nèi)長(zhǎng)途 省際長(zhǎng)途 港澳臺(tái)長(zhǎng)途 國(guó)際長(zhǎng)途 月租費(fèi)收入 數(shù)據(jù)增值業(yè)務(wù) IP長(zhǎng)途收入 CMNet收入 網(wǎng)內(nèi)結(jié)算收入 網(wǎng)內(nèi)結(jié)算支出 網(wǎng)間結(jié)算收入 網(wǎng)間結(jié)算支出 出租電路收入 出租設(shè)備收入 銷(xiāo)售折扣折讓 信息費(fèi) 其他 語(yǔ)音增值業(yè)務(wù) 省際 省內(nèi) 港澳臺(tái) 國(guó)際 兩個(gè)口徑： 國(guó)內(nèi)口徑：按照中國(guó)大陸企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則核算的收入 香港口徑：按照中國(guó)香港會(huì)計(jì)準(zhǔn)則核算的收入 省際IP省內(nèi)IP港澳臺(tái)IP國(guó)際IP13 收入國(guó)內(nèi)口徑和香港口徑的區(qū)別 計(jì)費(fèi)出賬收入 網(wǎng)內(nèi)、網(wǎng)間結(jié)算收入 手續(xù)費(fèi)等其他收入 信息費(fèi)分成結(jié)出 + + 銷(xiāo)售折扣折讓 計(jì)費(fèi)出賬收入 網(wǎng)內(nèi)、網(wǎng)間結(jié)算收入 營(yíng)業(yè)稅金 手續(xù)費(fèi)等其他收入 信息費(fèi)分成結(jié)出 + + 銷(xiāo)售折扣折讓 國(guó)內(nèi)口徑 香港口徑 V.S. （ 2008年以后的口徑） 14 收入核算出賬收入 BOSS系統(tǒng)將出賬收入數(shù)據(jù)傳至 BOSS-ERP接口 ; ERP系統(tǒng)對(duì)接口中的數(shù)據(jù)進(jìn)行完整性校驗(yàn) ; 財(cái)務(wù)部門(mén)將經(jīng)過(guò)校驗(yàn)的接口數(shù)據(jù)導(dǎo)入 ERP總賬模塊，生成會(huì)計(jì)分錄。 出賬收入 核算流程 固定包月費(fèi)用的分?jǐn)?例： 動(dòng)感地帶 Y401套餐月基本費(fèi)為 15元，贈(zèng)送 30分鐘主叫話費(fèi)（價(jià)值 6元）、 400條點(diǎn)對(duì)點(diǎn)短信（價(jià)值 40元）、 彩鈴 （ 價(jià)值 5元）、無(wú)線音樂(lè)高級(jí)會(huì)員（價(jià)值 5元）。 在 IT提供給財(cái)務(wù)的報(bào)表中，按贈(zèng)送業(yè)務(wù)的對(duì)應(yīng)價(jià)值進(jìn)行對(duì)月基本費(fèi)進(jìn)行分?jǐn)偅ɡ?，本地通話費(fèi)分?jǐn)偨痤~ 15 6/56 1.61元），列入財(cái)務(wù)的相應(yīng)會(huì)計(jì)科目中，以對(duì)外披露。 15 收入核算漫游結(jié)算收入 漫游結(jié)算收入 外省移動(dòng)用戶漫游到我省，使用了我公司的移動(dòng)通信網(wǎng)絡(luò)，從而產(chǎn)生的應(yīng)付給我公司的漫游結(jié)算款。 （集團(tuán)公司內(nèi)部結(jié)算政策） 結(jié)算原則 省際漫游客戶產(chǎn)生的省際漫游通話費(fèi)按照 0.20元 /分鐘 的標(biāo)準(zhǔn)由客戶歸屬地省公司結(jié)算給漫游地省公司。 省內(nèi)用戶跨市漫游不進(jìn)行結(jié)算。 16 收入核算網(wǎng)間結(jié)算收入 移動(dòng)用戶用手機(jī)接聽(tīng)或撥打其他電信運(yùn)營(yíng)商的用戶電話時(shí)，會(huì)使移動(dòng)、電信、聯(lián)通等電信運(yùn)營(yíng)商間因相互使用網(wǎng)絡(luò)而形成應(yīng)收應(yīng)付金額，由此產(chǎn)生了運(yùn)營(yíng)商間的網(wǎng)間結(jié)算。 其中，聯(lián)通本地、外地用戶撥打我公司用戶電話，電信外地用戶撥打我公司用戶電話，形成了應(yīng)付給我公司款項(xiàng)，即為網(wǎng)間結(jié)算收入。 （工信部政策） 網(wǎng)間結(jié)算收入 結(jié)算原則 按照 “ 就遠(yuǎn)出網(wǎng)，落端結(jié)算 ” 的方式進(jìn)行。 聯(lián)通本地、長(zhǎng)途結(jié)算均為 0.06元 /分鐘 ；電信本地用戶撥打我公司本地移動(dòng)電話不結(jié)算，電信外地用戶撥打我公司本地移動(dòng)電話形成的長(zhǎng)途電話需結(jié)算，費(fèi)率為 0.06元 /分鐘 。 17 收入核算省際網(wǎng)間長(zhǎng)途結(jié)算收入 安徽電信 安徽移動(dòng) 外省移動(dòng) 外省移動(dòng) 進(jìn)行長(zhǎng)途呼叫 漫游至安徽呼叫本地電信 付 0.006元 /6秒 付 0.06元 /分鐘 再向外省移動(dòng)收取 外省 從 2008年 7月 1日起，有限公司開(kāi)始進(jìn)行省際網(wǎng)間長(zhǎng)途內(nèi)部結(jié)算（包括漫進(jìn)用戶在我省呼叫當(dāng)?shù)仄渌\(yùn)營(yíng)商）。 外省移動(dòng)用戶撥打安徽其他運(yùn)營(yíng)商：我公司先向其他運(yùn)營(yíng)商結(jié)出0.006元 /6秒，再向外省移動(dòng)收取相應(yīng)金額，作為我公司結(jié)算收入； 我省移動(dòng)用戶撥打外省其他運(yùn)營(yíng)商：外省移動(dòng)先向當(dāng)?shù)仄渌\(yùn)營(yíng)商結(jié)出 0.006元 /6秒，再向我公司收取相應(yīng)金額，我公司作為結(jié)算支出。 再向外省移動(dòng)收取 安徽 18 收入的核算銷(xiāo)售折扣折讓?zhuān)ㄏ到y(tǒng)充值） 系統(tǒng)充值是指由計(jì)費(fèi)和帳務(wù)部門(mén)直接在系統(tǒng)中贈(zèng)送用戶一定時(shí)長(zhǎng)的通話分鐘、新業(yè)務(wù)使用費(fèi)以及減免通話費(fèi)或月租費(fèi)，或者在系統(tǒng)中增加用戶的預(yù)存款；以上優(yōu)惠又分為系統(tǒng)可以直接剔除和不能直接剔除兩種處理情況。 系統(tǒng)充值的入賬 系統(tǒng)可以直接剔除的處理 系統(tǒng)充值不用進(jìn)行賬務(wù)處理，由計(jì)費(fèi)和帳務(wù)部門(mén)直接剔除后出帳，財(cái)務(wù)部按照計(jì)費(fèi)和帳務(wù)部門(mén)提供的剔除上述優(yōu)惠后的凈額計(jì)列收入。 系統(tǒng)不能直接剔除的處理 BOSS系統(tǒng)對(duì)用戶個(gè)人賬戶進(jìn)行充值，此時(shí)財(cái)務(wù)部門(mén)不對(duì)此進(jìn)行任何賬務(wù)處理； 不論用戶個(gè)人賬戶資金多少，用戶使用通信業(yè)務(wù)時(shí)，按照 優(yōu)先使用贈(zèng)送預(yù)存款的原則； 按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則，用戶何時(shí)使用贈(zèng)送預(yù)存款，財(cái)務(wù)上何時(shí)沖減收入。 系統(tǒng)充值 19 收入核算銷(xiāo)售折扣折讓 （有價(jià)卡） 有價(jià)卡銷(xiāo)售折扣折讓的產(chǎn)生： 例如：面值 100元的充值卡按折扣價(jià) 80元出售，則我公司收到 80元現(xiàn)金，而B(niǎo)OSS系統(tǒng)中用戶可使用 100元的預(yù)存款，也就是說(shuō)， BOSS系統(tǒng)可以提供的出賬收入為 100元，但由于我公司實(shí)際只收到 80元，因而收入只能計(jì)為 100-20=80元，這 20元即為銷(xiāo)售折扣折讓。 財(cái)務(wù)入賬流程： 每月市場(chǎng)部門(mén)從 BOSS系統(tǒng)生成或手工編制營(yíng)業(yè)月報(bào)表，其中包括有價(jià)卡銷(xiāo)售、折扣和贈(zèng)送金額；財(cái)務(wù)人員根據(jù)經(jīng)稽核的營(yíng)業(yè)月報(bào)進(jìn)行相應(yīng)的賬務(wù)處理，即按預(yù)先測(cè)算出的有價(jià)卡分?jǐn)偲谙迣?duì)折扣、贈(zèng)送金額進(jìn)行按月沖減收入的核算。 有價(jià)卡優(yōu)惠的入賬 有價(jià)卡分?jǐn)偲谙廾磕暌勒丈夏晖跀?shù)據(jù)測(cè)算確定一次 各品牌攤銷(xiāo)期當(dāng)期贈(zèng)送給該品牌的有價(jià)卡總值 當(dāng)期該品牌的受惠人次 該品牌用戶當(dāng)期的 ARPU 按照測(cè)算的攤銷(xiāo)期限對(duì)每月的有價(jià)卡折扣銷(xiāo)售、贈(zèng)送優(yōu)惠金額進(jìn)行攤銷(xiāo) 有價(jià)卡折扣折讓 20 成本費(fèi)用相關(guān)概念介紹 成本 是指企業(yè)為生產(chǎn)產(chǎn)品、提供勞務(wù)而發(fā)生的各種耗費(fèi)。（直接） 費(fèi)用 是指企業(yè)為銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)等日?；顒?dòng)所發(fā)生的經(jīng)濟(jì)利益的流出。（間接） 就一般意義而言，成本費(fèi)用泛指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中所發(fā)生的各種資金耗費(fèi)。 不同行業(yè)、企業(yè)的不同發(fā)展階段成本費(fèi)用構(gòu)成是不一樣的，如生產(chǎn)企業(yè)、服務(wù)企業(yè)、流通企業(yè)、房地產(chǎn)行業(yè) 。 企業(yè)的不同發(fā)展階段，成本費(fèi)用構(gòu)成情況也是不一樣的 21 成本費(fèi)用的劃分按核算類(lèi)型 成本 費(fèi)用 主營(yíng)業(yè)務(wù) 成本 期間 費(fèi)用 營(yíng)業(yè)費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 與主營(yíng)業(yè)務(wù)直接相關(guān)的成本，包括生產(chǎn)人員工資、通信設(shè)備折舊費(fèi)、通信設(shè)備維修費(fèi)、生產(chǎn)用電費(fèi)、電路租費(fèi)、頻率占用費(fèi)等。 在經(jīng)營(yíng)銷(xiāo)售過(guò)程中發(fā)生的費(fèi)用，包括營(yíng)業(yè)人員工資、廣告宣傳費(fèi)、社會(huì)渠道酬金、營(yíng)業(yè)廳租賃和維修、營(yíng)銷(xiāo)咨詢、促銷(xiāo)費(fèi)、客戶服務(wù)費(fèi)等。 公司為組織和管理生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所發(fā)生的費(fèi)用。 包括行政管理人員工資、管理設(shè)備折舊、會(huì)議費(fèi)等。 利息收支 /匯兌損益 壞賬準(zhǔn)備、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備計(jì)入”資產(chǎn)減值損失” 注：香港口徑?jīng)]有成本費(fèi)用之分，而稱(chēng)為運(yùn)營(yíng)支出，其范圍大于成本費(fèi)用所包括的范圍。 運(yùn)營(yíng)支出移動(dòng)網(wǎng)業(yè)務(wù)成本（含網(wǎng)內(nèi)、網(wǎng)間支出）三項(xiàng)期間費(fèi)用（不含利息收支）固定資產(chǎn)及無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備處理固定資產(chǎn)凈損益 22 成本費(fèi)用的劃分按受益期間 t=0 t=1 t=2 t=3 t=4 收益 支出 收益 支出 資 本 性 支 出 收 益 性 支 出 關(guān)鍵在于費(fèi)用入賬時(shí)間不同，從而影響利潤(rùn)的時(shí)間分布。 23 劃分資本性支出與收益性支出的重要性 企業(yè)所得稅計(jì)算以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)，資本費(fèi)用化或費(fèi)用資本化將給企業(yè)利益帶來(lái)重大風(fēng)險(xiǎn)。 除稅收法規(guī)另有規(guī)定者外，稅前扣除的確認(rèn)一般應(yīng)遵循以下原則： 1.權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。即 納稅人應(yīng)在費(fèi)用發(fā)生時(shí)而不是實(shí)際支付時(shí)確認(rèn)扣除 。 2.配比原則。即納稅人發(fā)生的費(fèi)用 應(yīng)在費(fèi)用應(yīng)配比或應(yīng)分配的當(dāng)期申報(bào)扣除 。 納稅人某一納稅年度應(yīng)申報(bào)的可扣除費(fèi)用不得提前或滯后申報(bào)扣除 。 （國(guó)家稅務(wù)總局 企業(yè)所得稅稅前扣除辦法 第四條） 納稅人偽造、變?cè)?、隱匿、擅自銷(xiāo)毀賬簿、記賬憑證，或者 在賬簿上多列支出或者不列、少列收入 ，或者經(jīng)稅務(wù)機(jī)關(guān)通知申報(bào)而拒不申報(bào)或者進(jìn)行虛假的納稅申報(bào)，不繳或者少繳應(yīng)納稅款的，是偷稅。對(duì)納稅人偷稅的，由稅務(wù)機(jī)關(guān)追繳其不繳或者少繳的稅款、滯納金， 并處不繳或者少繳的稅款百分之五十以上五倍以下的罰款 ；構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。 （ 中華人民共和國(guó)稅收征收管理法 第六十三條） 權(quán)責(zé)發(fā)生制是會(huì)計(jì)核算的基本前提，劃分資本性支出與收益性支出是貫徹權(quán)責(zé)發(fā)生制的體現(xiàn)，是會(huì)計(jì)信息質(zhì)量有效性的重要保證。 24 案例：美國(guó)世界通信公司 1 1001 , 4 7 2 2 , 2 4 53 , 6 9 6 4 , 7 9 97 , 3 8 41 7 , 6 7 83 5 , 9 0 83 9 , 0 9 03 5 , 1 7 91983 1989 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002世通公司前身 LDDS公司成立 Worldcom公司各年運(yùn)營(yíng)收入 （ $ m） 兼并Advantage公司 收購(gòu) Metro -media公司 收購(gòu) IDB通信集團(tuán) 收購(gòu) William電信集團(tuán)并更名為：Worldcom 收購(gòu) MFS 公司 以 370億美元收購(gòu)MCI公司 宣布以 1290億美元的代價(jià)與 Sprint公司進(jìn)行合并 以 58億美元收購(gòu) Inter media公司 7月 21日，向法院申請(qǐng)破產(chǎn)保護(hù) 0.0614.4414.0653.0699-12-31 00-12-31 01-12-31 02-07-21股價(jià)走勢(shì)圖（ $) 從 1983年成立到 2001年，世通公司共完成了 65項(xiàng)重大收購(gòu)兼并，成為擁有 1000多億美元資產(chǎn)的跨國(guó)公司。 25 線路租賃費(fèi) 固定資產(chǎn)預(yù)付容量 (資本開(kāi)支 ) 鑒于對(duì)未來(lái)電信需求增加的預(yù)計(jì)，世通公司 1999年開(kāi)始與其他電信公司簽訂了線路租賃合同，每年支付定額的租賃費(fèi)。但是 2001年對(duì)世通公司的通信需求量下降，線路大量閑置。 于是，公司的 CFO蘇利文認(rèn)為，根據(jù)收入與成本配比原則， 01年當(dāng)期的線路成本應(yīng)該轉(zhuǎn)入資本開(kāi)支科目，待今后需求恢復(fù)時(shí)，再予以攤銷(xiāo)。 2001年 1季度，世通公司支付了 7.71億美元的線路租賃費(fèi)： 借：電路租費(fèi) 7.71 貸：銀行存款 7.71 借：固定資產(chǎn) -預(yù)付容量 7.71 貸：電路租費(fèi) 7.71 正常會(huì)計(jì)處理 另增補(bǔ)如下：處理 結(jié)果 ： 當(dāng)季度費(fèi)用減少 7.71億美元，相應(yīng)稅前利潤(rùn)也就增加 7.71億美元。 26 對(duì)世通公司利潤(rùn)的影響 9.988.454.015.69.418.182.17-4.011.02-5.782.401.597.71 7.43-5.40-8-404812報(bào)告利潤(rùn) 虛增利潤(rùn) 實(shí)際利潤(rùn)01年 1季度 01年 2季度 01年 3季度 01年 4季度 02年 1季度 影響 ： 2001年，世通公司累計(jì)對(duì)外披露的稅前利潤(rùn)為 23.92億美元，但是通過(guò)將線路成本轉(zhuǎn)入資本開(kāi)支而虛增的稅前利潤(rùn)高達(dá) 30.34億美元，實(shí)際為虧損 6.42億美元。 27 權(quán)責(zé)發(fā)生制 真實(shí)合法性 實(shí)質(zhì)重于形式 文件的支撐 合法的票據(jù) 規(guī)范的手續(xù) 成本費(fèi)用列支的基本要求 講究靈活一定要有度 ， 不能越過(guò)紅線 ， 否則就會(huì)過(guò)猶不及 。 28 問(wèn)題 1：促銷(xiāo)品如何記入費(fèi)用？ 當(dāng)期購(gòu)買(mǎi)的促銷(xiāo)品 當(dāng)期的促銷(xiāo)費(fèi)用 辦理入庫(kù)手續(xù) 根據(jù)需要領(lǐng)用出庫(kù) 要做好合業(yè)務(wù)前臺(tái)的用戶簽字記錄稽核工作 (檢查要點(diǎn)） 29 問(wèn)題 2：積分如何記入費(fèi)用？ 積分費(fèi)用 未兌現(xiàn)客戶積分 積分價(jià)值 積分兌付自有產(chǎn)品時(shí)，不是記入營(yíng)業(yè)費(fèi)用，而是要沖減運(yùn)營(yíng)收入！ 需牢記的兩個(gè)基本概念： 30 積分如何記入費(fèi)用？（續(xù)） 預(yù)測(cè)最大費(fèi)用支出月末所有未兌現(xiàn)的有效客戶積分 積分價(jià)值 實(shí)際兌換率 付現(xiàn)比例 1、 月末所有未兌現(xiàn)的有效客戶積分 ：為月末具有積分兌換資格的客戶的可兌換積分，月末所有未兌現(xiàn)的有效客戶積分 =總積分 兌換積分 清除積分； 2、 實(shí)際兌換率 ：為所有有效客戶積分中實(shí)際被兌換的比重； 3、 付現(xiàn)比例 ：為所有實(shí)際兌換積分中用于兌換非自有產(chǎn)品而消費(fèi)積分的比重； 4、月末所有未兌現(xiàn)的有效客戶積分由業(yè)務(wù)支撐系統(tǒng)部門(mén)提供，實(shí)際兌換率、付現(xiàn)比例、兌換比例均由業(yè)務(wù)部門(mén)提供。 方法：每月末預(yù)測(cè)出積分計(jì)劃的最大費(fèi)用支出，與期初預(yù)提積分的余額進(jìn)行比較，差額記入預(yù)提費(fèi)用。 31 問(wèn)題 3：手機(jī)補(bǔ)貼如何統(tǒng)計(jì)？ 手機(jī)補(bǔ)貼的范圍 全額贈(zèng)送的手機(jī) 打折銷(xiāo)售手機(jī) 的折扣部分 積分兌換手機(jī) 無(wú)線農(nóng)話補(bǔ)貼 抽獎(jiǎng)設(shè)置的手機(jī)可不作為手機(jī)補(bǔ)貼！ 32 問(wèn)題 4：壞賬準(zhǔn)備如何計(jì)提？ 預(yù)先了解的概念：欠費(fèi)的兩個(gè)口徑 通常口徑 香港口徑 出賬月份 A用戶 B用戶 C用戶 D用戶 E用戶 F用戶 2008年 1月 100元 2008年 2月 50元 50元 2008年 3月 20元 30元 50元 2008年 4月 10元 30元 50元 2008年 5月 40元 50元 2008年 6月 30元 40元 2008年 7月 50元 100元 7個(gè)月 170元 6個(gè)月 90元 5個(gè)月 80元 4個(gè)月 120元 3個(gè)月 140元 1個(gè)月 100元 7個(gè)月 100元 6個(gè)月 100元 5個(gè)月 100元 4個(gè)月 90元 3個(gè)月 90元 2個(gè)月 70元 1個(gè)月 150元 合計(jì) 700元 三個(gè)月以內(nèi)360元 三個(gè)月以上340元 假設(shè)目前是 2008年 8月 1日 33 壞賬準(zhǔn)備計(jì)提方法 每月末 BOSS系統(tǒng)統(tǒng)計(jì)香港口徑三個(gè)月以內(nèi)欠費(fèi)余額，財(cái)務(wù)統(tǒng)計(jì)用戶欠費(fèi)賬面余額，兩者之差即為三個(gè)月以上欠費(fèi)余額。 以 本月三個(gè)月以上欠費(fèi)余額 與 上月三個(gè)月以上欠費(fèi)余額 比較， 差額 即為記入本月的壞賬準(zhǔn)備。 例： 上月末用戶欠費(fèi)余額 3億元，壞賬準(zhǔn)備余額 2.1億元。 本月出賬收入 9.2億元，出賬沖銷(xiāo) 8.5億元，收回上月以前歷史欠費(fèi) 0.5億元，本月月末三個(gè)月以內(nèi)欠費(fèi) 1億元。 試計(jì)算本月應(yīng)計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備。 注： 本月收回歷史欠費(fèi)，減少當(dāng)期的用戶欠費(fèi)賬面余額，從而間接減少當(dāng)期應(yīng)計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備（香港口徑下作營(yíng)業(yè)外收入）。 隨著業(yè)務(wù)的發(fā)展，對(duì)于集團(tuán)客戶出現(xiàn)了按月記賬、按年收取使用費(fèi)用的形式，從而增加了大部分時(shí)段內(nèi)三個(gè)月以上欠費(fèi)余額，目前考慮的方法是根據(jù)業(yè)務(wù)，逐一認(rèn)定，但這也加大了業(yè)務(wù)提供財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的復(fù)雜性。 34 財(cái)務(wù)報(bào)表介紹 財(cái) 務(wù) 報(bào) 表 資產(chǎn)負(fù)債表 損益表 現(xiàn)金流量表 資產(chǎn) 負(fù)債 所有者權(quán)益 財(cái)務(wù)狀況 經(jīng)營(yíng)成果 現(xiàn)金流量 收入 成本費(fèi)用 利潤(rùn) 現(xiàn)金流入 現(xiàn)金流出 了解企業(yè)以前、現(xiàn)在和未來(lái)的發(fā)展?fàn)顩r 分析企業(yè)目前存在的困難 采取有效的措施，去解決企業(yè)所面臨的難題 預(yù)測(cè)經(jīng)營(yíng)決策將會(huì)給企業(yè)帶來(lái)何種財(cái)務(wù)上的影響 明明白白我的賬 秋后算賬 錢(qián)有進(jìn)也有出 35 資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu) 流動(dòng)資產(chǎn) 其他資產(chǎn) 流動(dòng)負(fù)債 長(zhǎng)期負(fù)債 所有者權(quán)益 （凈資產(chǎn)） 資產(chǎn) 債權(quán)人 股東 資產(chǎn) = 負(fù)債 + 所有者權(quán)益 資金的占用 資金的來(lái)源 固定資產(chǎn) 長(zhǎng)期投資 36 某移動(dòng)公司 2007年資產(chǎn)負(fù)債表 項(xiàng) 目 200 7年初 200 7年末 項(xiàng) 目 200 7年初 200 7年末流動(dòng)資產(chǎn)： 流動(dòng)負(fù)債:貨幣資金 1.17 1.55 短期借款 0 0應(yīng)收賬款 0.11 0.10 應(yīng)付賬款 0.60 0.83其中： 用戶欠費(fèi) 0.11 0.10 預(yù)收賬款 0.43 0.50減：壞賬準(zhǔn)備 0.05 0.05 其他應(yīng)付款 0.14 0.15應(yīng)收賬款凈額 0.06 0.05 應(yīng)付工資 0.01 0.01存貨 0.04 0.05 應(yīng)付福利費(fèi) 0.00 0.01其他流動(dòng)資產(chǎn) 0.00 0.00 應(yīng)交稅金 0.32 0.18流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 1.29 1.69 其他應(yīng)交款 0.00 0.00應(yīng)付利息 0 0固定資產(chǎn)： 預(yù)提費(fèi)用 0.05 0.06固定資產(chǎn)原值 5.39 6.22 流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 0.08 0.09減：累計(jì)折舊 2.33 3.08減：固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備 0.46 0.47 長(zhǎng)期負(fù)債: 0 0固定資產(chǎn)凈額 2.60 2.66在建工程 0.64 0.88 遞延稅款貸項(xiàng) 0.00 0.00工程物資 0.01 0.05固定資產(chǎn)合計(jì) 3.25 3.60 負(fù)債合計(jì) 1.55 1.74無(wú)形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)： 所有者權(quán)益:無(wú)形資產(chǎn) 0.16 0.12 實(shí)收資本 2.05 2.05長(zhǎng)期待攤費(fèi)用 0.00 0.01 資本公積 0.00 0.00無(wú)形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)合計(jì) 0.17 0.13 盈余公積 0.38 0.55未分配利潤(rùn) 0.89 1.27遞延稅款借項(xiàng) 0.17 0.19 所有者權(quán)益合計(jì) 3.32 3.87資產(chǎn)總計(jì) 4.88 5.61 負(fù)債及所有者權(quán)益總計(jì) 4.88 5.61單位：億元 單位：億元 37 利潤(rùn)表盈利能力 主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)(毛利 ) 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 凈利潤(rùn) 收入 主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 期間費(fèi)用 投資收益 營(yíng)業(yè)稅金 資產(chǎn)減值 其它業(yè)務(wù)利潤(rùn) 營(yíng)業(yè)外收入 營(yíng)業(yè)外支出 所得稅 稅前利潤(rùn) 產(chǎn)業(yè)盈利能力 管理水平 不可控因素 稅收負(fù)擔(dān) 利潤(rùn)的四個(gè)層次 38 某移動(dòng)公司 2007年利潤(rùn)表 項(xiàng)目 2007年 變動(dòng)率一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 5 . 5 1 減：折扣與折讓 0 . 1 6 二、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額 5 . 3 4 減：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 1 . 7 9 主 營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加 0 . 1 6 三、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn) 3 . 4 0 加：其他業(yè)務(wù)利潤(rùn) 0 . 0 4 減：營(yíng)業(yè)費(fèi)用 1 . 1 3 管 理費(fèi)用 0 . 4 8 財(cái) 務(wù)費(fèi)用 - 0 . 0 4四、營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 1 . 8 6 加：投資收益 - 營(yíng) 業(yè)外收入 0 . 0 1 減：營(yíng)業(yè)外支出 0 . 0 3 五、利潤(rùn)總額 1 . 8 4 減：所得稅 0 . 5 5 六、凈利潤(rùn) 1 . 2 9 項(xiàng)目 2007年 變動(dòng)率一、運(yùn)營(yíng)收入 5 . 7 3 其中：通話費(fèi) 3 . 2 7 月 租費(fèi) 0 . 7 0 新 業(yè)務(wù) 1 . 2 3 結(jié) 算收入 0 . 3 8 二、運(yùn)營(yíng)支出 3 . 9 7 其中：電路租費(fèi) 0 . 0 2 結(jié)算支出 0 . 5 4 折舊 1 . 3 2 人工成本 0 . 2 4 SG&A 1 . 8 3 資產(chǎn)減值準(zhǔn)備 0 . 0 2 三、利潤(rùn)總額 1 . 8 4 減：所得稅 0 . 5 5 四、凈利潤(rùn) 1 . 2 9 附：E B I T D A 值 3 . 1 1 中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 香港會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 39 現(xiàn)金流量表 經(jīng)營(yíng)活動(dòng) 投資活動(dòng) 籌資活動(dòng) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng) 投資活動(dòng) 籌資活動(dòng) 銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù) 收回投資、投資收益、處置資產(chǎn) 吸收投資、取得借款 購(gòu)買(mǎi)商品、勞務(wù)；支付工資；支付稅費(fèi) 對(duì)外投資、購(gòu)建資產(chǎn) 還債、付息、分紅 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量金額 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量金額 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量金額 現(xiàn)金流入 現(xiàn)金流出 現(xiàn)金 40 某移動(dòng)公司 2007年現(xiàn)金流量表 項(xiàng) 目 2006年 2007年提供勞務(wù)和銷(xiāo)售商品收到的現(xiàn)金 3 . 3 1 3 . 9 5 收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 0 . 0 6 0 . 0 7 現(xiàn)金流入小計(jì) 3 . 3 7 4 . 0 2 接受勞務(wù)和購(gòu)買(mǎi)商品支付的現(xiàn)金 1 . 1 0 1 . 3 6 支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金 0 . 1 7 0 . 2 3 支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 0 . 3 4 0 . 6 5 支付的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 0 . 0 6 0 . 0 8 現(xiàn)金流出小計(jì) 1 . 6 7 2 . 3 2 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ 1 . 7 0 1 . 7 0 收回投資所收到的現(xiàn)金取得投資收益所收到的現(xiàn)金處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收到的現(xiàn)金凈額 0 . 0 0 0 . 0 0 現(xiàn)金流入小計(jì) 0 . 0 0 0 . 0 0 購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金 1 . 1 1 1 . 0 1 投資所支付的現(xiàn)金現(xiàn)金流出小計(jì) 1 . 1 1 1 . 0 1 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ - 1 . 1 1 - 1 . 0 1吸收投資所收到的現(xiàn)金借款所收到的現(xiàn)金現(xiàn)金流入小計(jì)償還債務(wù)所支付的現(xiàn)金分配股利、利潤(rùn)所支付的現(xiàn)金 0 . 2 6 0 . 3 1 償付利息所支付的現(xiàn)金現(xiàn)金流出小計(jì) 0 . 2 6 0 . 3 1 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ - 0 . 2 6 - 0 . 3 1四、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加（減少）額 0 . 3 2 0 . 3 8 一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：?jiǎn)挝唬簝|元 41 凈利潤(rùn)同現(xiàn)金流量的差異 權(quán)責(zé)發(fā)生制 收付實(shí)現(xiàn)制 會(huì)計(jì)報(bào)告顯示公司本年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn) 100萬(wàn)元 會(huì)計(jì)師說(shuō)公司的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量為負(fù)數(shù) 原因： 企業(yè)的產(chǎn)品發(fā)生積壓 由于客戶財(cái)務(wù)困難，企業(yè)的應(yīng)收賬款增加 不能利用商業(yè)信用延長(zhǎng)付款期限 現(xiàn)金的短缺要求公司必須盡快找到其他的融資渠道，來(lái)補(bǔ)充經(jīng)營(yíng)所需要的流動(dòng)資金 42 企業(yè)應(yīng)充分關(guān)注資金循環(huán)情況 現(xiàn)金為王 資金投入 資金使用 資金收回 債權(quán)人 投入 所有權(quán)人投入 負(fù)債 所有者權(quán)益 資 金 來(lái) 源 購(gòu)買(mǎi)設(shè)備 購(gòu)買(mǎi)材料 雇傭員工 固定 資產(chǎn) 存貨 人力 資本 提取折舊 成本結(jié)轉(zhuǎn) 職工薪酬 產(chǎn) 品 產(chǎn) 品 成本 產(chǎn)品銷(xiāo)售 結(jié)轉(zhuǎn)成本 運(yùn)營(yíng)收入 運(yùn)營(yíng)支出 支付利息 財(cái)務(wù)費(fèi)用 管理活動(dòng) 管 理 費(fèi) 用 銷(xiāo)售活動(dòng) 銷(xiāo) 售 費(fèi) 用 期間費(fèi)用 利潤(rùn)總額 + - - 凈利潤(rùn) 繳納稅收 留存收益 股利分配 43 對(duì)三大財(cái)務(wù)報(bào)表的再認(rèn)識(shí) 分析內(nèi)容 報(bào)表 企業(yè)的資金從那里來(lái)的？到那里去了？ 企業(yè)的財(cái)務(wù)實(shí)力怎樣？ 企業(yè)的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)怎樣？對(duì)企業(yè)適合嗎？ 企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)？ 企業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量好嗎？ 企業(yè)的償債能力怎樣？ 企業(yè)的營(yíng)運(yùn)能力強(qiáng)嗎？ 經(jīng)營(yíng)實(shí)力？銷(xiāo)售額 /凈利潤(rùn) 經(jīng)營(yíng)成長(zhǎng)性？ 盈利能力？ 經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)？收入 /成本費(fèi)用 /利潤(rùn)形成 現(xiàn)金流入、流出結(jié)構(gòu)？ 結(jié)構(gòu)的趨勢(shì)與凈現(xiàn)金流的趨勢(shì)怎樣？ 真實(shí)收益能力？ 管理效率？ 企業(yè)的成長(zhǎng)性？（規(guī)模、利潤(rùn)） 內(nèi)容不完整 硬資源（有形資源）：現(xiàn)金、存貨、固定資產(chǎn)等 軟資源（無(wú)形資源）：市場(chǎng)資源、人力資源、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、組織管理資源等 計(jì)量不真實(shí) 包含虛資產(chǎn) 需注意 資產(chǎn)負(fù)債表 利潤(rùn)表 現(xiàn)金流量表 會(huì)計(jì)政策的連貫性 虛假銷(xiāo)售 權(quán)責(zé)發(fā)生制的遵循 44 小結(jié)：對(duì)會(huì)計(jì)的再認(rèn)識(shí) 會(huì)計(jì)有先天的局限性 貨幣計(jì)量 權(quán)責(zé)發(fā)生制 穩(wěn)健性原則 歷史成本計(jì)價(jià) 定期披露 多種選擇并存 會(huì)計(jì)對(duì)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和財(cái)務(wù)狀況的反映 不是照相而是速寫(xiě) 使財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)偏離實(shí)際業(yè)績(jī)和狀況的因素 : 會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的統(tǒng)一性限制了企業(yè)的個(gè)性化報(bào)告 管理層有選擇會(huì)計(jì)政策的自由 管理層選擇會(huì)計(jì)估計(jì)的可能偏差和誤導(dǎo) 交易事項(xiàng)對(duì)會(huì)計(jì)結(jié)果的影響可受人為操縱 45 目錄 1 4 稅收法規(guī)簡(jiǎn)介 會(huì)計(jì)的基礎(chǔ)概念 3 預(yù)算的基本內(nèi)容 2 財(cái)務(wù)的基礎(chǔ)知識(shí) 46 財(cái)務(wù)是什么 現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)管理主要內(nèi)容包括籌資管理、投資管理、營(yíng)運(yùn)管理和股利管理等。 籌資管理： 籌資是指籌集資金。要解決的問(wèn)題是如何取得企業(yè)所需要的資金，包括向誰(shuí)、在什么時(shí)候、籌集多少資金。 投資管理： 投資是指以收回現(xiàn)金并取得收益為目的而發(fā)生的現(xiàn)金流出。例如，購(gòu)買(mǎi)國(guó)債、企業(yè)股票和債券、購(gòu)置設(shè)備、興建工廠、開(kāi)辦商店、增加一種新產(chǎn)品等，企業(yè)都要發(fā)生貨幣性流出，并期望取得更多的流人。 營(yíng)運(yùn)管理： 通過(guò)完善的財(cái)務(wù)管理，有效降低運(yùn)營(yíng)成本，增加收入，提高運(yùn)營(yíng)效益。 股利管理 :指在公司賺得的利潤(rùn)中，有多少作為股利發(fā)放給股東，有多少留在公司作為再投資。 公司財(cái)務(wù) 籌資管理 投資管理 營(yíng)運(yùn)管理 股利管理 47 財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)的區(qū)別 財(cái)務(wù)管理的含義 會(huì)計(jì)學(xué) 會(huì)計(jì)核算 的基本方法 （信息流） 財(cái)務(wù)管理 企業(yè)理財(cái)?shù)幕?理論和方法 （資金流） 企業(yè)管理：人、財(cái)、物 48 例：財(cái)務(wù)管理需要解決的主要問(wèn)題 項(xiàng)目 金額 項(xiàng)目 金額 貨幣資金 85 流動(dòng)負(fù)債 457 應(yīng)收賬款 337 長(zhǎng)期負(fù)債 639 存貨 423 長(zhǎng)期投資 14 所有者權(quán)益 1317 固定資產(chǎn) 1445 無(wú)形資產(chǎn) 109 負(fù)債及所有者 資產(chǎn)合計(jì) 2413 權(quán)益合計(jì) 2413 ABC公司 2007年 12月 31日的資產(chǎn)負(fù)債表如下： 該公司 2007年利潤(rùn)為 676萬(wàn)元， ROA=28%， ROE=51%。 問(wèn)題： 該公司效益好，為什么資金短缺，甚至發(fā)工資與交稅都成問(wèn)題？ 你認(rèn)為應(yīng)該如何解決公司的資金短缺問(wèn)題？ 公司有 40萬(wàn)資產(chǎn)長(zhǎng)期閑置，目前市價(jià)為 30萬(wàn)，該資產(chǎn)應(yīng)否出售？ 49 財(cái)務(wù)的三個(gè)重要觀念 貨幣時(shí)間價(jià)值 成本效益比較 風(fēng)險(xiǎn) -收益均衡 含 義 財(cái)務(wù)觀念 “ 錢(qián)能生錢(qián) ” 今天的一元錢(qián)比未來(lái)的一元錢(qián)更值錢(qián) 任何行為都會(huì)發(fā)生成本 任何行為的動(dòng)因都是為了取得收益 只有當(dāng)收益大于成本時(shí)，行為才是理性的 風(fēng)險(xiǎn) -收益的基本假定：風(fēng)險(xiǎn)一定下期望收益最高；收益一定下期望風(fēng)險(xiǎn)最低。 均衡概念：從市場(chǎng)角度，等量風(fēng)險(xiǎn)期望取得與其所承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)等的收益。 50 例：項(xiàng)目投資分析 建設(shè)一套定位系統(tǒng)，初始投資 749萬(wàn)元（對(duì)方承擔(dān)599萬(wàn)元），項(xiàng)目一期對(duì) 200輛車(chē)、 250人進(jìn)行定位。估計(jì)項(xiàng)目建成后，每年平均用戶規(guī)模增長(zhǎng) 20。 收入：端口收入： 1225元 /月 用戶 ARPU： 70元 /人 月， 70元 /車(chē) 月 假設(shè)：項(xiàng)目建成后不再有系統(tǒng)維保費(fèi)用； 手持、車(chē)載終端維修費(fèi)用由用戶自行承擔(dān)； 系統(tǒng)使用壽命達(dá) 10年，中途不會(huì)更新?lián)Q代； 不考慮我方因此增加的人工等成本支出； 折現(xiàn)率取一年期定期存款利率 3.06； 第 1年 第 2年 第 3年 第 4年 第 5年 第 6年 車(chē)： 200輛 人： 250人 240輛 300人 288輛 360人 346輛 432人 415輛 518人 第 年 498輛 622人 設(shè)備投入 運(yùn)營(yíng)收入 /客戶挽留收入 運(yùn)營(yíng)支出 (主要為終端購(gòu)置及系統(tǒng)維護(hù)支出 ) 系統(tǒng)初始投資 萬(wàn)元硬件 99 軟件 366 制圖模型 150 終端 135 合計(jì) 749 51 項(xiàng)目投資分析（續(xù)） 第0 年 第1 年 第2 年 第3 年 第4 年 第5 年 第6 年 第7 年 第8 年 第9 年 第1 0年初始建設(shè)投入合計(jì)： - 6 1 4 . 6 其中：硬件 - 9 9 . 5 軟件 - 3 6 5 . 6 制圖模型 - 1 4 9 . 6 運(yùn)營(yíng)成本合計(jì) - 1 3 4 . 5 其中：終端投入 - 1 3 4 . 5 維護(hù)費(fèi)用運(yùn)營(yíng)收入合計(jì) 5 5 . 4 6 3 . 0 7 2 . 1 8 3 . 0 9 6 . 0 1 1 1 . 7 1 3 0 . 5 1 5 3 . 1 1 8 0 . 2 2 1 2 . 7 其中：端口收入 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 1 7 . 6 用戶收入 2 1 . 0 2 5 . 2 3 0 . 2 3 6 . 3 4 3 . 5 5 2 . 3 6 2 . 7 7 5 . 2 9 0 . 3 1 0 8 . 4 車(chē)輛收入 1 6 . 8 2 0 . 2 2 4 . 2 2 9 . 0 3 4 . 8 4 1 . 8 5 0 . 2 6 0 . 2 7 2 . 2 8 6 . 7 租賃收入對(duì)方承擔(dān)建設(shè)費(fèi)用 599 用戶挽留增收入 2 5 . 0 0 3 0 . 0 0 3 6 . 0 0 4 3 . 2 0 5 1 . 8 4 6 2 . 2 1 7 4 . 6 5 8 9 . 5 8 1 0 7 . 5 0 1 2 8 . 9 9 用戶數(shù) 250 300 360 432 518 622 746 896 1 , 0 7 5 1 , 2 9 0 車(chē)輛數(shù) 200 240 288 346 415 498 597 717 860 1 , 0 3 2 各年現(xiàn)金凈流量 - 7 4 9 654 63 72 83 96 112 131 153 180 213 折現(xiàn)后各年凈流量- 7 4 9 635 59 66 74 83 93 106 120 137 157 累計(jì)現(xiàn)金凈流量- 7 4 9 - 1 1 4 - 5 5 11 85 167 260 366 486 624 781 各年現(xiàn)金凈流量 - 7 4 9 679 93 108 126 148 174 205 243 288 342 折現(xiàn)后凈流量- 7 4 9 659 88 99 112 127 145 166 191 219 253 累計(jì)現(xiàn)金凈流量- 7 4 9 - 9 0 -2 96 208 335 481 647 837 1 , 0 5 7 1 , 3 0 9 現(xiàn)金凈流量(考 慮客戶挽留收入)投入收益市場(chǎng)容量現(xiàn)金凈流量(不 考慮客戶挽留收入)單位：萬(wàn)元 不考慮后續(xù)終端成本投入和系統(tǒng)維護(hù)費(fèi)用，此外項(xiàng)目建成后，主設(shè)備途中不再更新，按最終報(bào)價(jià)方案，我公司實(shí)際投資額為 749 599 150萬(wàn)元。預(yù)計(jì) 2年 10個(gè)月后收回投資，如果考慮客戶挽留收入 (按 1000元 /年 戶計(jì)算 )，只需 2年即可收回投資。 52 還可計(jì)算其他方式下的投資效益情況（租賃方式） 第0 年 第1 年 第2 年 第3 年 第4 年 第5 年 第6 年 第7 年 第8 年 第9 年 第1 0年初始建設(shè)投入合計(jì)： - 6 1 4 . 6 其中：硬件 - 9 9 . 5 軟件 - 3 6 5 . 6