市場價格和公允價值的區(qū)別.doc

市場價格和公允價值的區(qū)別企業(yè)所得稅法實施條例第十三條第二款對“公允價值”的定義，即按照市場價格確定的價值。因此企業(yè)所得稅法中的公允價值（稱市場價格）和會計準則上公允價值是有區(qū)別的，但是在企業(yè)所得稅法也有時候直接引用會計準則上的公允價值，只有以非貨幣形式取得的收入時使用“市場價格”，因為企業(yè)所得稅法認為“市場價格”對有相同業(yè)務的納稅人更加公平，也能保障稅基不流失。以下是區(qū)別表：項目市場價格公允價值資產使用的假設不同假定資產處于最佳使用狀態(tài)假定資產處于交易時的特定時點狀態(tài)資產的營銷期不同要求資產要有充分的市場營銷期不能滿足市場價值所要求的進行正常清理的充分時間交易市場的假定不同假定在一個公開和競爭性市場上并無嚴格的要求，只需雙方認可采用評估的方法不同采用市場比較法或者歷史成本重置法，無法確定就按核定利潤率計算。采用市場比較法和收益現(xiàn)值法，也能用重置成本法。交易中計量不同同樣的資產只能產生一個的“市場價值”同樣的資產會產生不同的“公允價值”企業(yè)所得稅法實施條例第十三條第二款對“公允價值”的定義，即按照市場價格確定的價值。市場是商品等價交換的場所，商品在市場上通過交易價格發(fā)現(xiàn)自身的價值，因此市場價格作為公允價值的確定標準，具有客觀性和公平性。市場價格還是公允價值都引入了經濟學的價值觀念，即將“創(chuàng)造未來收益的能力”作為資產的價值。一般情況下：市場價格公允價值；通常情況下：市場價格公允價值市場價格，是指熟悉情況的買賣雙方在公平交易的條件下所確定的價格，或無關聯(lián)的雙方在公平交易的條件下一項資產可以達成的交易價格。公允價值，是指在公允價值計量下，資產和負債按照在公平交易中熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或者債務清償?shù)慕痤~計量。企業(yè)會計準則-基本準則第四十二條對“公允價值”的計量方法作了說明，規(guī)定：“在公允價值計量下，資產和負債按照在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或者債務清償?shù)慕痤~計量?！逼髽I(yè)會計準則第3號-投資性房地產規(guī)定，在有確鑿證據(jù)表明投資性房地產的公允價值能夠持續(xù)可靠取得的情況下，可以對投資性房地產采用公允價值模式進行后續(xù)計量。采用公允價值模式計量的，應當同時滿足下列條件：（一）投資性房地產所在地有活躍的房地產交易市場；（二）企業(yè)能夠從房地產交易市場上取得同類或類似房地產的市場價格及其他相關信息，從而對投資性房地產的公允價值作出合理的估計。企業(yè)會計準則第7號-非貨幣性資產交換規(guī)定，非貨幣性資產交換同時滿足如下兩個條件，應當以公允價值和應支付的相關稅費作為換入資產的成本，公允價值與換出資產賬面價值的差額計入當期損益：第一是交換具有商業(yè)實質；第二是換入資產或換出資產的公允價值能夠可靠計量。如果上述兩個條件不能同時滿足，則仍以換出資產的賬面價值作為換入成本，不確定損益。公允價值并不是主觀對非貨幣財產的評價，而是參考各種客觀標準后所確定的，具有一定的科學性，因此在實踐中也被廣泛采用。因此通常情況下：市場價格公允價值。公允價值能不能簡單理解為市場價值公允價值是國際會計界公認的價值概念，在會計學理論與實踐中已得到廣泛運用，它與資產評估中的市場價值概念有共同之處也有區(qū)別，但在實踐中常常被混淆。國際評估準則中把市場價值的定義為“自愿的買方與自愿的賣方在評估基準日進行正常的市場營銷之后，所達成的公平交易中某項資產應當進行交易的價值估計數(shù)。當事人雙方應當各自精明、謹慎行事，不受任何強迫壓制。”我國資產評估價值類型指導意見中把市場價值的定義為“自愿的買方和賣方在各自理性行事且未受任何強迫的情況下，評估對象在評估基準日進行正常公平交易的價值估計數(shù)額?！睆倪@兩個定義中得出的結論：市場價值的定義實際上是對被評估資產的狀態(tài)、交易環(huán)境和條件的假設，這種假設也可以稱為市場價值的約束條件。在滿足市場價值約束條件的前提下資產評估所得出的評估結論即是市場價值。企業(yè)會計準則-基本準則第四十二條對“公允價值”的規(guī)定：在公允價值計量下，資產和負債按照在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或者債務清償?shù)慕痤~計量。實質上會計中的“公允價值”強調“公平交易原則”，同樣的資產在不同交易中就會產生不同的“公允價值”。企業(yè)所得稅法實施條例第十三條：前款所稱公允價值，是指按照市場價格確定的價值。企業(yè)所得稅法實施條例釋義認為：市場價格，可以理解為熟悉情況的買賣雙方在公平交易的條件下所確定的價格，或無關聯(lián)的雙方在公平交易的條件下一項資產可以達成的交易價格。實質上稅法中的“公允價值” 更加強調“有可比較的價格”，接近于“市場價值”，同樣的資產在不同交易中只能產生一個的“市場價值”。即：市場價值由公平交易的市場認可，是一個市場交易價格的反映；公允價值由有活躍市場的雙方認可，是一個特定時點價格的反映；一般意義上說，市場價值是大于公允價值的。市場價值與公允價值并不是同義詞，雖然有時會計師和評估師會交替使用這兩個術語，但在實踐中要對其進行嚴格的區(qū)分，認識到兩者的不同，避免應用上的混淆。一、市場價值與公允價值的區(qū)別1、資產使用的假設不同。市場價值假定資產處于最佳使用狀態(tài)，而公允價值是假定資產處于交易時的特定狀態(tài)，不一定是處于最佳使用狀態(tài)。2、資產的市場營銷期不同。市場價值要求資產要有充分的市場營銷期，而公允價值不能滿足市場價值所要求的進行正常清理的充分時間。在市場價值的交易中某項資產應當在充分和自由的市場進行展示，且應持續(xù)一個合理的期間并且具有合理的公開性。這種展示假定發(fā)生在評估基準日前。3、市場假定不同。市場價值的實現(xiàn)是假定在一個公開和競爭性市場上，而公允價值對此并無嚴格的要求，只需雙方認可。實現(xiàn)市場價值的市場可以是國際性的市場或地區(qū)市場，市場可以由許多買方和賣方組成，或者只有數(shù)量有限的參與者。為公開出售而展示資產的市場不得是限制性或壓縮性的市場。為保證交易的合理性，市場價值所取的未來收益預測、折現(xiàn)率等重要參數(shù)均來自于市場，反映市場整體對未來收益、折現(xiàn)率的觀點，而不是僅從某個市場主體角度出發(fā)形成的相關價值和個別資產的價值。而公允價值則要求交易雙方參考了市場信息后最終協(xié)商的價格，并不限定在公開和競爭性的市場上，即使是限制性的市場，雙方在考慮到未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)后達成的協(xié)議價格作為公允價值。4、采用的方法不同。市場價值的確定可以采用市場比較法和評估價值法，在無法確定條件下就按核定利潤率計算。而公允價值可以采用市場比較法和收益現(xiàn)值法，還可采用歷史成本重置法等。5、采用的技術手段不同。市場價值是資產評估師根據(jù)特定的評估對象、評估目的，選擇適當?shù)脑u估假設，通過資料的搜集、檢驗，并運用恰當?shù)脑u估方法和評估程序等特定的手段，分析判斷資產的價值；而公允價值是資產交易的雙方基于多種因素的考慮，得到的雙方均認可的資產價值表現(xiàn)形式。二、市場價值與公允價值的聯(lián)系市場價值與公允價值二者有密切的聯(lián)系，成功和正確的評估市場價值是交易雙方當事人都認為合理并被認同的價值，因而評估過程中應從交易雙方當事人角度考慮資產價值問題，可以以公允價值為參考。交易雙方當事人面對被交易資產，大體上是從三方面來判定其價值的：(1)從收益角度來判斷，考慮被交易資產能為購買者創(chuàng)造多少未來的收益；(2)從成本角度來判斷，考慮從市場上獲得同類資產所需支付多大金額的費用；(3)從市場角度來判斷，考慮從市場上獲得同類資產所需支付的價格。如果交易雙方基于上述考慮而得到的資產價值認識一致時，直接的交易即可達成；如果交易雙方有交易的愿望，但限于雙方不同的立場，或因不具備專業(yè)知識，不了解足夠的信息等原因，而對被交易資產的價值認識不一致時，即會聘請作為中介服務行業(yè)的資產評估機構為其提供一種估價意見。此時，公允價值就以評估的市場價值作為計量的基礎。正如國際會計準則委員會2000年3月公布的第40號國際準則“投資性不動產”中指出：投資性不動產的公允價值通常是其市場價值。無論是市場價值還是公允價值，都引入了經濟學的價值觀念，即將“創(chuàng)造未來收益的能力”作為資產的價值。在經濟學中，人們一般認為，過去的數(shù)據(jù)對于