d理財知識與現(xiàn)代家庭投資理財觀念38頁.ppt

金融理財知識與 現(xiàn)代家庭投資理財觀念,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,金融市場及相關(guān)概念,廣義的金融市場包括貨幣市場、資本市場、外匯市場、黃金市場。 狹義的金融市場僅包括貨幣市場、資本市場。 貨幣市場是期限在一年以內(nèi)的短期金融產(chǎn)品交易的市場。資本市場是融資期限在一年以上的長期金融資產(chǎn)交易的市場。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,金融資產(chǎn)投資工具主要包括債券、基金、信托、股票、期貨、黃金、外匯等。 企業(yè)年金、退休賬戶以及保險金都具有金融資產(chǎn)的性質(zhì)。 學(xué)習(xí)和掌握不同的金融工具是理財規(guī)劃師為客戶提供服務(wù)的主要手段和工具，因此理財規(guī)劃師必須要了解每一種金融工具的風(fēng)險特征與收益特征，根據(jù)客戶的預(yù)算和風(fēng)險要求，選擇適合的金融工具，或進(jìn)行不同金融工具的組合投資。,金融市場及相關(guān)概念,期貨 （心臟不好你別玩）,風(fēng)險度： 收益度： 收益方式：期貨合約交易差價 資金限制：最低保證金是交易額的5% 簡要介紹：與現(xiàn)貨一手交錢一手交貨相對應(yīng)，期貨買賣的并非是實際貨物，而是未來到期商品的合約。目前我國上海、大連、鄭州期貨交易所交易的期貨主要包括銅、鋁、天然橡膠、大豆、小麥等。 投資要點(diǎn)：由于期貨交易是對商品合約的買賣，因此用8%15%的履約保證金就可控制100%的虛擬資金。交易規(guī)則的以小博大性，加上商品價格不可預(yù)知性非常高，因此也就決定了期貨市場的風(fēng)險非常大。不過，承受高風(fēng)險的同時，由于放大了資金使用量，因此收益非?？捎^。,精彩案例：比如某投資者以5萬元進(jìn)入期貨市場，首次僅以1.6萬元建倉，在去年12月1日買入7月銅，持有到今年3月2日，由于該期貨品種上漲幅度為38%，而1.6萬元控制的虛擬資金達(dá)到了20萬元，則4個月的盈利為7.6萬元。 專家點(diǎn)評：期貨市場上，巨大收益伴隨著巨大的風(fēng)險，因此投資者介入期貨市場一定需要有足夠的心理承受能力，同時確定好獲利目標(biāo)和最大虧損限度。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,投資股市（高收益伴隨高風(fēng)險）,風(fēng)險度： 收益度： 收益方式：分紅、交易差價 資金限制：無限制 簡要介紹：投資股市，投資者不但可以獲得股票分紅，還能從證券市場的交易中獲得交易差價收益。通常而言，在出現(xiàn)通貨膨脹的情況下選擇股票投資應(yīng)有不錯的收益。 投資要點(diǎn)：股票的收益主要由兩部分構(gòu)成，一部分是分紅收益。而另一個重要來源就是交易差價收入，獲利的途徑非常簡單，就是投資者買入某一股票后，在一定價位賣出，只要能做到低買高賣，就能獲得收益。由于這部分收益有可能很高，從而吸引了投資者投資股票。,精彩案例：股票市場回升，就會出現(xiàn)獲利豐厚的股票，如中海發(fā)展曾從年初的4.56元漲到了年底的9.17元，上漲幅度為101%，寶鋼股份也曾從年初的4.01元，漲到了年底的7.72元，漲幅也超過了90%。 專家點(diǎn)評：股票是投資收益和投資風(fēng)險都較高的投資工具，因此投資者一定要控制投資風(fēng)險。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,信托（門檻高要50萬元-100萬元）,風(fēng)險度： 收益度： 收益方式：到期分紅 資金限制：每份信托合同金額50萬元 簡要介紹：信托，就是投資者出于信任，將手中的資金或財產(chǎn)委托給信托投資公司進(jìn)行理財，然后收取投資收益的投資方式。 產(chǎn)品范圍涵蓋股權(quán)融資、債券購買、房地產(chǎn)融資等，預(yù)期年收益率通常都在4%5%。 投資要點(diǎn)：信托投資公司推出一個信托產(chǎn)品后，通常會選擇銀行作代理，出售信托產(chǎn)品、接受投資人的認(rèn)購，認(rèn)購時間一般為一個月。在認(rèn)購期內(nèi)，投資者既可以攜帶身份證，直接到信托投資公司客戶服務(wù)中心交錢、辦理相關(guān)手續(xù)，并領(lǐng)取受益權(quán)憑證。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,精彩案例：今年2月中旬，某信托投資公司推出了一款投資于地產(chǎn)的信托產(chǎn)品。該產(chǎn)品的總額度不超過3億元，所募集的資金將用于某公司支付土地出讓金和征地款，期限兩年，預(yù)計年收益率為4.2%。 專家點(diǎn)評：信托投資的風(fēng)險能控制、收益率較高、手續(xù)簡便，不過信托產(chǎn)品的認(rèn)購起點(diǎn)額都在50萬元，因此適合資金實力較為雄厚的投資者。,投資購房（選準(zhǔn)時機(jī)是關(guān)鍵）,風(fēng)險度： 收益度： 收益方式：租金、房價上漲 資金限制：一定規(guī)模的起始資金 簡要介紹：房子不單單是用來居住的，它還可以出租甚至轉(zhuǎn)手出售。據(jù)媒體調(diào)查，房地產(chǎn)以40%的得票當(dāng)選“最具投資潛力行業(yè)”，有超過1/3的企業(yè)家選擇房地產(chǎn)作為自己的投資理財工具。據(jù)了解，這幾年在成都投資房地產(chǎn)的年收益率超過10%。 投資要點(diǎn)：投資者可以通過銀行按揭方式將住房買下來，再租出去，通過租金來抵消銀行的月供款，達(dá)到“用別人的錢為自己養(yǎng)房”的目的。投資者可投資住房和商鋪。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,精彩案例：某投資者數(shù)年前發(fā)現(xiàn)某個地方可能要新建一條公路，于是就在附近購買了多處房產(chǎn)，幾年以后，公路果然開建，他投資的這些房產(chǎn)很快獲得了很大的升值 專家點(diǎn)評：土地資源越來越稀缺，房價的剛性上漲不可避免。但房地產(chǎn)投資需要一定的資金實力，資金也要沉淀一定時間，同時，房價也有下跌的風(fēng)險。 個人住宅消費(fèi)稅近期開征；未來還有物業(yè)稅；還有房貸新政策。,基金（申購贖回真簡單）,風(fēng)險度： 收益度： 收益方式：分紅和凈值增長 資金限制：無限制 簡要介紹：基金就是由基金管理公司發(fā)起的，將投資者的閑散資金集中起來由理財專家進(jìn)行統(tǒng)一管理運(yùn)作，然后分配收益的投資方式。 近年來，開放式基金(即投資者在基金存續(xù)期內(nèi)可以贖回投資)已經(jīng)成為基金業(yè)的主流發(fā)展方向。 投資要點(diǎn)：開放式基金的投資收益主要來源于基金的分紅和基金凈值增長，這兩方面均取決于基金管理公司的運(yùn)作能力。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,精彩案例：博時價值增長開放式基金，成立于2002年下半年，目前單位基金凈值已達(dá)1.3元以上，其間基金還有兩次分紅，單位基金總收益率已經(jīng)超過了40%。 專家點(diǎn)評：開放式基金有不同的投資風(fēng)格，如股票型基金以投資股票為主，因此可能產(chǎn)生的收益較為可觀，同時承擔(dān)的風(fēng)險也不小，因此投資者應(yīng)從自身的偏好出發(fā)進(jìn)行選擇。同時，對基金管理公司的實力也要加以考慮。,債券（利息穩(wěn)定很安全）,風(fēng)險度： 收益度： 收益方式：利息、交易差價 資金限制：無限制 簡要介紹：目前我國常見的債券是國債和企業(yè)債券。 國債是國家發(fā)行的，安全性很高，有記賬式國債和憑證式國債兩種形式。憑證式國債主要通過銀行柜臺發(fā)行，有債券憑證，而記賬式國債主要通過證券公司進(jìn)行買賣，發(fā)行或交易機(jī)構(gòu)在投資者的賬戶中記錄債權(quán)。企業(yè)債券的借款主體是企業(yè)，存在企業(yè)到期不能按時還錢的風(fēng)險。 投資要點(diǎn)：憑證式國債收益率基本與銀行存款相當(dāng)。記賬式國債的最大特點(diǎn)就是可以像股票一樣買賣，而票面利率往往比憑證式國債要高。由于此類國債受到供求關(guān)系和政策面的影響較大，因此價格會有所波動， 目前我國的記賬式國債有22個品種可供選擇，利率有固定和浮動兩種。企業(yè)債券的利息大多在4%以上，而且價格的波動幅度又比較小，因此持有也相對安全。,精彩案例：以2006年發(fā)行的第4期記賬式國債的走勢為例，如果在去年10月買入，持有到今年2月，該品種的上揚(yáng)幅度已超過了4%，再加上票面利息3.6%，全年的收益率完全可以達(dá)到6.2%以上。 專家點(diǎn)評：債券的收益不僅比銀行利息高，而且安全性也不差，是穩(wěn)健投資者的重要選擇。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,分紅保險= 保本+固定增值+浮動增值+保障 +保單借款+時間+復(fù)利 -通脹-稅金 =財富,分紅保險是不可替代的財富保全計劃,安全性 收益性 流動性,中國人壽保險股份有限公司 主要財務(wù)指標(biāo),2010年度 注冊資本金： 283億元 營 業(yè) 收 入: 3,888億元 投 資 收 益： 683億元,混合型基金、信托、分紅險、萬能險,股票、股票型基金、投連險,購房 黃金、外匯,期貨 收藏,投資理財?shù)暮诵睦砟钯Y產(chǎn)配置,銀行儲蓄類產(chǎn)品、債券、意外險、健康險,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,中國人壽保險股份有限公司 投資渠道（工具）及其配比情況,單位：億元,說明：定期存款中，協(xié)議存款超過2千億元； 債券，一級市場主力軍； 基金，最大的機(jī)構(gòu)投資者（60家，400多支）；股票，獨(dú)特的行業(yè)地位與資金規(guī)模。,怎樣理解保險是家庭理財規(guī)劃？,理財其實是一種個人或家庭的人生規(guī)劃，它的技術(shù)目的是通過善用錢財，盡量使個人與家庭的財務(wù)狀況處于最佳狀態(tài)。它的現(xiàn)實目的是為了實現(xiàn)個人和家庭的短、中、長期（保險）的生活目標(biāo)和規(guī)劃。它的最高訴求是內(nèi)心的平和滿足，人生之幸福。 投資理財雖然被人相提并論，但卻是截然不同的概念： 理財是制定戰(zhàn)略，投資無非是其中關(guān)鍵的一場戰(zhàn)役，是為理財目的服務(wù)的； 理財與幸福有關(guān)，投資與輸贏有關(guān)； 理財永遠(yuǎn)都是好時候，投資卻不一定都是好時候； 怎么理財要看你想過什么樣的生活，怎么投資要看市場給你什么樣的機(jī)會。,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,資產(chǎn)配置的核心內(nèi)容,雞蛋不能放在一個籃子里？ 平衡+進(jìn)取 合理安排資金在各大類資產(chǎn)中的比率,謝謝！,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,保險是家庭理財不可或缺的工具,1、理財是理一輩子的財，而非一時的沖動。長期理財賬戶里一定要有復(fù)利產(chǎn)生。理財就是一個人一生的財富規(guī)劃，是現(xiàn)代人追求更高生活品質(zhì)和實現(xiàn)財務(wù)自由的必要素質(zhì)之一。 2、理財是現(xiàn)金流量的管理 人的一生 出生 死亡 現(xiàn)金流出（現(xiàn)金流入）,中國高考錄取率提升的背后,6.55% 57.04% 75%以上,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,退休金替代率下降說明什么？,1，405元 / 退休金替代率低于50%（70%80%） 10萬億元人民幣,2，859 元,=49.07%,6年退休工資增長 退休金替代率降低,840元/1,197元=70.17%,1,408元/2,859元=49.25%,1,408元/3,231元=43.58%,1,405元/3,231元=43.42%,大連市2015年 人口紅利期將逐漸消失,大連市總和生育率從上世紀(jì)70年代初的3.8下降至目前的1左右，大大低于更替水平2.1；因此少出生人口約245萬，人口結(jié)構(gòu)從擴(kuò)張型轉(zhuǎn)變?yōu)榭s減型。 在出生率下降初期，出生率下降速度快于人口老化速度，形成一個有利于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的人口年齡結(jié)構(gòu)-“中間大、兩頭小”，因此使得勞動力供給充足、社會負(fù)擔(dān)相對較輕。年齡結(jié)構(gòu)的這種變化帶來勞動力增加、儲蓄和投資增長、人力投資和就業(yè)機(jī)會增加，從而對社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展有利，這段時期被“人口學(xué)”稱為“人口紅利期”或“人口機(jī)會窗口”。,大連市人口結(jié)構(gòu)變化圖示,1990年 人口結(jié)構(gòu),2008年 人口結(jié)構(gòu),60歲以上占比6.4%,014歲占比21%,60歲以上占比17%,2025年 人口結(jié)構(gòu),014歲占比10.2%,014歲占比縮小,60歲以上占比 33%,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,“老齡化” （全球性）,“老齡危機(jī)” （中國）,中國社會養(yǎng)老保險機(jī)制的特征代際贍養(yǎng)中國的“長壽風(fēng)險”（人口負(fù)利）交納養(yǎng)老金的人減少領(lǐng)取養(yǎng)老金的人增多（ 2001年以前3.65人:1人，未來30年1.87人:1人） 國家養(yǎng)老30%+企業(yè)養(yǎng)老20%+個人養(yǎng)老30%-50%,25萬億美元 P K 2,000億美元,我國的養(yǎng)老金制度面臨四大挑戰(zhàn),7月13日，在中國和拉美養(yǎng)老金制度國際研討會上，全國社?；鹄硎聲崩硎麻L王忠民表示：我國的養(yǎng)老金制度面臨四大挑戰(zhàn)： 1、快速而來的老齡化社會； 2、推行的獨(dú)生子女政策； 3、幾年后出現(xiàn)的劉易斯拐點(diǎn)； 4、未來嚴(yán)峻的通脹預(yù)期。 如果四個方面將來發(fā)生共振，后果相當(dāng)嚴(yán)重。 摘自每日經(jīng)濟(jì)新聞,萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,中國中、老年人為什么會恐慌？,人力資源和社會保障部勞動工資研究所第一研究室主任孫義群接受媒體記者采訪時說：“我發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在老年人和中年人中有一種恐慌，這種恐慌是因為看到一種倫理道德的弱化。同時，兩個人要養(yǎng)四個乃至更多的老人，人們沒有看到一種安全的社會養(yǎng)老模式的建立?！?摘自新華網(wǎng),中國家庭需要“預(yù)留”基金！,教育基金 （財富）,未來一個不可知的日子里， 一筆可知的金錢,預(yù)留基金,遠(yuǎn)期消費(fèi)基金,15%以上 PK 不足4%,養(yǎng)老基金,重疾基金 (惡意負(fù)債),萬一網(wǎng)制作收集整理，未經(jīng)授權(quán)請勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，違者必究,3、理財也涵蓋了風(fēng)險管理，這些風(fēng)險會因為收入的中斷而影響現(xiàn)金流入或流出。 人身風(fēng)險（意外、大病、教育、養(yǎng)老） 財產(chǎn)風(fēng)險 市場風(fēng)險（貨幣貶值、投資失敗、企業(yè)破產(chǎn)） 4、可見，理財關(guān)注的是人生規(guī)劃，是怎樣用好手里每一分錢的學(xué)問，它不僅要考慮財富的積累，更重要的還要考慮財富的保障！,保險是家庭理財不可或缺的工具,5、保險理財所具備的一般功用 規(guī)避風(fēng)險 抵御通脹 創(chuàng)造現(xiàn)金 合法避稅 保全資產(chǎn) 規(guī)劃未來,保險是家庭理財不可或缺的工具,6、保險理財所具備的特殊功用 人壽保單不納入破產(chǎn)債權(quán) 受益保險金不用于抵債 人壽保單是不被查封罰沒的財產(chǎn) 不