國泰君安證券代銷金融產品投資者適當性.ppt

2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,國泰君安證券代銷金融產品投資者適當性管理,1,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,現(xiàn)實中的適當性管理,2,案例一：電影“奪命金”片段,某客戶到銀行購買開放式基金，客戶經理給客戶講解客戶要購買的理財產品的相關風險并全程錄影錄像，在銷售過程中存在誘導等不適當行為。,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,現(xiàn)實中的適當性管理,3,2013年3月，香港高等法院做出一項判決，星展銀行（DBS）與內地女富豪之間長達4年的糾紛終于塵埃落定。 判決結果：客戶敗訴，須支付銀行欠款及利息共計9265萬港元和2355萬日元。,星展客戶經理,高風險產品合約,專業(yè)人士,誘導購買,案例二：,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,服務留痕,4,電話錄音：客戶清楚知曉產品風險，客戶經理并未暗示低風險甚至是零風險。,幻燈片材料：詳細介紹產品內容,兩份“投資風險檔案”： 1）風險承受能力描述為中等；對于投資目的，她同樣選擇中等；對于是否愿意承擔風險以增加回報，她表示愿意將部分資產承擔稍微多一些風險。 2）投資經驗升級至有經驗的投資者，希望自己做出投資決定；對于風險和回報，則改成愿意用部分資金承擔大量風險，客戶在這份文件上再次簽字。,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,5,什么是“適當性”？,客戶,適當性匹配,服務過程留痕,流于形式X,利益驅動X,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,6,相關事件,2012.12.30 中國證券業(yè)協(xié)會 證券公司投資者適當性制度指引,2010-2011 國泰君安證券投資者適當性服務體系 獲中國證券業(yè)協(xié)會自主申請專業(yè)評價創(chuàng)新加分,2014.3.24 國泰君安證券投資者適當性管理辦法 2014.6.27 國泰君安證券股份有限公司代銷金融產品投資者適當 性管理工作指引,2013.4.26 國泰君安證券投資者適當性服務指引（試行） ,金融產品銷售適當性管理體系,售前：產品準入,新機構資格審查,售中：了解客戶、了解產品及適當性匹配,售后：定期回顧與檢查,了解客戶,適當性匹配,客戶適合度,客戶整體風險偏好 客戶投資組合風險,產品適合度,產品風險等級 交易前匹配檢查,客戶行為分析,產品存續(xù)期管理,合規(guī)風控檢查,新產品盡職調查,產品回訪,風險揭示,信息披露,人員培訓,過程管理,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,8,售前：了解產品,8,產品準入決策機制,公司產品決策機構：產品委員會,產品相關制度體系,管理辦法：國泰君安證券代銷金融產品管理辦法 配套制度 工作指引,產品審核評估標準,委托人資格審查：基本情況、組織結構與內部控制調查、公司管理層調查、風險因素等 金融產品盡職調查與風險評估：金融產品的發(fā)行依據、基本性質、投資安排、風險收益特征、風險管控措施、管理費用等。,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,售中：了解客戶,客戶,普通 投資者,專業(yè) 投資者,書面申請,相關承諾,書面答復 專業(yè)投資者告知及確認書,定期確認資格 （兩年）,四、特定自然人,三、特定其他機構,二、特定社?；鸬?第三、四類專業(yè)投資者申請流程：,9,一、金融機構、 專業(yè)投資機構等,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,售中：了解客戶,收集客戶信息,客戶風險測評,賬戶信息： 身份信息（姓名、職業(yè)）、聯(lián)系信息（電話、地址）、交易信息,服務信息： 財務狀況、投資知識、投資經驗、投資目標、風險偏好、服務流水、等等,風險承受能力測評問卷（個人版、機構版）,10,接觸點： 臨柜、回訪、業(yè)務推廣、產品宣傳、日常維護,接觸點： 臨柜、終端（富通、富易、理財大廳）,客戶風險承受能力評估結果告知函（初次版、重新版）,客戶未按要求提供信息的風險提示書,積極型、穩(wěn)健型、保守型,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,售中：了解產品及適當性匹配,產品品種,產品風險,11,券商集合理財 開放式基金 信托產品 私募基金 銀行理財 期貨理財、 保險產品（暫無發(fā)行）,風險因素：按照本金保障、收益率、基礎標的類型等劃分 7級風險等級：1-3低風險，4-5中等風險，6-7高風險,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,售中：適當性匹配,12,風險揭示告知義務,產品說明書 產品宣傳材料 產品風險揭示書及代銷機構出具的風險揭示書,服務留痕,適當性評估結果確認書 金融產品或服務不適當警示及客戶投資確認書,產品適配,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,服務過程管理,13,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,服務過程管理,14,君弘百事通的客戶全景視圖,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,服務過程管理,15,君弘百事通的產品中心,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,服務過程管理,16,百事通MOT提醒將幫助你更好、更快地為客戶進行服務，提升客戶滿意度！,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,服務過程管理,17,2019/6/24,國泰君安證券股份有限公司,金融產品銷售業(yè)務流程圖,客戶開戶，提供基本信息,客戶未按要求提供信息的風險提示書,風險承受能力測評問卷,客戶風險承受能力初次評估結果告知函,金融產品或服務不適當警示及客戶投資確認書,適當性評估結果確認書,持續(xù)跟蹤 動態(tài)更新,兩年一次 重新評估結果告知函,客戶信息收集,風險測評,產品適配,18,后續(xù),持續(xù)MOT,完整,適配,不完整,不適配,代銷金融產品代銷業(yè)務風險揭示書,適當性評估結果確認書,流程中涉及到的文件等均需以可查詢的方式留