2025年FRM金融風(fēng)險(xiǎn)管理師考試金融風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)試卷（三十九）

2025年FRM金融風(fēng)險(xiǎn)管理師考試金融風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)試卷（三十九）考試時(shí)間：______分鐘總分：______分姓名：______一、單項(xiàng)選擇題（每題2分，共20分）1.以下哪項(xiàng)不是金融風(fēng)險(xiǎn)管理的三大支柱？A.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別B.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估C.風(fēng)險(xiǎn)控制D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避2.以下哪項(xiàng)不屬于金融風(fēng)險(xiǎn)的主要類型？A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)C.操作風(fēng)險(xiǎn)D.法律風(fēng)險(xiǎn)3.下列哪個(gè)公式表示價(jià)值在風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益（VR）？A.VR=ER-β×MVPB.VR=ER+β×MVPC.VR=ER+σ×MVPD.VR=ER-σ×MVP4.以下哪個(gè)指標(biāo)不是衡量信用風(fēng)險(xiǎn)的常用指標(biāo)？A.違約概率（PD）B.違約損失率（LGD）C.違約風(fēng)險(xiǎn)敞口（EAD）D.信用風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本（CRAR）5.下列哪個(gè)方法不是金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)控方法？A.情報(bào)分析B.風(fēng)險(xiǎn)矩陣C.風(fēng)險(xiǎn)敞口分析D.風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)6.以下哪個(gè)不屬于金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的內(nèi)部審計(jì)職責(zé)？A.評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)管理體系的健全性B.監(jiān)督風(fēng)險(xiǎn)管理流程的執(zhí)行C.審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)管理的合規(guī)性D.參與風(fēng)險(xiǎn)管理的決策過(guò)程7.以下哪個(gè)不是金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)偏好？A.風(fēng)險(xiǎn)承受能力B.風(fēng)險(xiǎn)偏好類型C.風(fēng)險(xiǎn)容忍度D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避策略8.以下哪個(gè)不是金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)治理要素？A.風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)B.風(fēng)險(xiǎn)管理策略C.風(fēng)險(xiǎn)管理流程D.風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)9.以下哪個(gè)不是金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告？A.風(fēng)險(xiǎn)狀況報(bào)告B.風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告C.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告D.風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)報(bào)告10.以下哪個(gè)不是金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)敞口管理方法？A.風(fēng)險(xiǎn)敞口識(shí)別B.風(fēng)險(xiǎn)敞口度量C.風(fēng)險(xiǎn)敞口控制D.風(fēng)險(xiǎn)敞口轉(zhuǎn)移二、多項(xiàng)選擇題（每題3分，共30分）1.金融風(fēng)險(xiǎn)管理的三大支柱包括哪些？A.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別B.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估C.風(fēng)險(xiǎn)控制D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避E.風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移2.金融風(fēng)險(xiǎn)的主要類型包括哪些？A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)C.操作風(fēng)險(xiǎn)D.法律風(fēng)險(xiǎn)E.政策風(fēng)險(xiǎn)3.價(jià)值在風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益（VR）的計(jì)算公式中，以下哪些是變量？A.ERB.βC.MVPD.σE.MVP4.以下哪些是衡量信用風(fēng)險(xiǎn)的常用指標(biāo)？A.違約概率（PD）B.違約損失率（LGD）C.違約風(fēng)險(xiǎn)敞口（EAD）D.信用風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本（CRAR）E.風(fēng)險(xiǎn)敞口5.金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)控方法包括哪些？A.情報(bào)分析B.風(fēng)險(xiǎn)矩陣C.風(fēng)險(xiǎn)敞口分析D.風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)E.內(nèi)部審計(jì)6.金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的內(nèi)部審計(jì)職責(zé)包括哪些？A.評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)管理體系的健全性B.監(jiān)督風(fēng)險(xiǎn)管理流程的執(zhí)行C.審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)管理的合規(guī)性D.參與風(fēng)險(xiǎn)管理的決策過(guò)程E.風(fēng)險(xiǎn)管理培訓(xùn)7.金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)偏好包括哪些？A.風(fēng)險(xiǎn)承受能力B.風(fēng)險(xiǎn)偏好類型C.風(fēng)險(xiǎn)容忍度D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避策略E.風(fēng)險(xiǎn)分散策略8.金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)治理要素包括哪些？A.風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)B.風(fēng)險(xiǎn)管理策略C.風(fēng)險(xiǎn)管理流程D.風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)E.風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)9.金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告包括哪些？A.風(fēng)險(xiǎn)狀況報(bào)告B.風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告C.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告D.風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)報(bào)告E.風(fēng)險(xiǎn)控制報(bào)告10.金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)敞口管理方法包括哪些？A.風(fēng)險(xiǎn)敞口識(shí)別B.風(fēng)險(xiǎn)敞口度量C.風(fēng)險(xiǎn)敞口控制D.風(fēng)險(xiǎn)敞口轉(zhuǎn)移E.風(fēng)險(xiǎn)敞口規(guī)避四、簡(jiǎn)答題（每題10分，共30分）1.簡(jiǎn)述金融風(fēng)險(xiǎn)管理的基本原則。2.解釋什么是資本充足率，并說(shuō)明其在金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的作用。3.簡(jiǎn)要介紹金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的VaR（ValueatRisk）方法及其局限性。五、論述題（20分）論述金融風(fēng)險(xiǎn)管理在金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理中的作用，并結(jié)合實(shí)際案例進(jìn)行分析。六、案例分析題（30分）閱讀以下案例，回答問(wèn)題。案例：某商業(yè)銀行在2018年進(jìn)行了一項(xiàng)新的金融產(chǎn)品研發(fā)，該產(chǎn)品旨在通過(guò)投資于高收益?zhèn)瘉?lái)獲取穩(wěn)定的收益。然而，在產(chǎn)品推出后的幾個(gè)月內(nèi)，全球金融市場(chǎng)出現(xiàn)了波動(dòng)，導(dǎo)致高收益?zhèn)膬r(jià)格大幅下跌，該商業(yè)銀行面臨巨大的投資損失風(fēng)險(xiǎn)。問(wèn)題：1.分析該商業(yè)銀行在此次事件中面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)類型。2.針對(duì)該商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)，提出相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理措施。本次試卷答案如下：一、單項(xiàng)選擇題答案及解析：1.D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避解析：金融風(fēng)險(xiǎn)管理的三大支柱是風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)控制，風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避是風(fēng)險(xiǎn)管理的一種策略，但不是支柱之一。2.E.政策風(fēng)險(xiǎn)解析：金融風(fēng)險(xiǎn)的主要類型包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，政策風(fēng)險(xiǎn)通常被視為一種特殊的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。3.A.VR=ER-β×MVP解析：價(jià)值在風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益（VR）的計(jì)算公式中，ER代表預(yù)期收益，β代表貝塔系數(shù)，MVP代表市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。4.E.風(fēng)險(xiǎn)敞口解析：衡量信用風(fēng)險(xiǎn)的常用指標(biāo)包括違約概率（PD）、違約損失率（LGD）、違約風(fēng)險(xiǎn)敞口（EAD）和信用風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本（CRAR），風(fēng)險(xiǎn)敞口是風(fēng)險(xiǎn)管理的概念，不是指標(biāo)。5.B.風(fēng)險(xiǎn)矩陣解析：非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)控方法包括情報(bào)分析、風(fēng)險(xiǎn)矩陣、風(fēng)險(xiǎn)敞口分析和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，風(fēng)險(xiǎn)矩陣是一種用于風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的工具。6.D.參與風(fēng)險(xiǎn)管理的決策過(guò)程解析：內(nèi)部審計(jì)的職責(zé)包括評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)管理體系的健全性、監(jiān)督風(fēng)險(xiǎn)管理流程的執(zhí)行和審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)管理的合規(guī)性，不參與決策過(guò)程。7.D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避策略解析：風(fēng)險(xiǎn)偏好包括風(fēng)險(xiǎn)承受能力、風(fēng)險(xiǎn)偏好類型和風(fēng)險(xiǎn)容忍度，風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避策略是一種風(fēng)險(xiǎn)管理策略，但不是風(fēng)險(xiǎn)偏好。8.E.風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)解析：風(fēng)險(xiǎn)治理要素包括風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)管理策略、風(fēng)險(xiǎn)管理流程和風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)，風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)是支持這些要素的工具。9.A.風(fēng)險(xiǎn)狀況報(bào)告解析：風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告包括風(fēng)險(xiǎn)狀況報(bào)告、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)報(bào)告，風(fēng)險(xiǎn)狀況報(bào)告是描述當(dāng)前風(fēng)險(xiǎn)狀況的報(bào)告。10.E.風(fēng)險(xiǎn)敞口規(guī)避解析：風(fēng)險(xiǎn)敞口管理方法包括風(fēng)險(xiǎn)敞口識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)敞口度量、風(fēng)險(xiǎn)敞口控制和風(fēng)險(xiǎn)敞口轉(zhuǎn)移，風(fēng)險(xiǎn)敞口規(guī)避是風(fēng)險(xiǎn)管理的一種策略。二、多項(xiàng)選擇題答案及解析：1.A.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別B.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估C.風(fēng)險(xiǎn)控制D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避E.風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移解析：金融風(fēng)險(xiǎn)管理的三大支柱包括風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、風(fēng)險(xiǎn)控制和風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避，風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移是一種風(fēng)險(xiǎn)管理策略。2.A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)C.操作風(fēng)險(xiǎn)D.法律風(fēng)險(xiǎn)E.政策風(fēng)險(xiǎn)解析：金融風(fēng)險(xiǎn)的主要類型包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，政策風(fēng)險(xiǎn)通常被視為市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的一種。3.A.ERB.βC.MVPD.σE.MVP解析：VR的計(jì)算公式中，ER代表預(yù)期收益，β代表貝塔系數(shù)，MVP代表市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)，σ代表標(biāo)準(zhǔn)差。4.A.違約概率（PD）B.違約損失率（LGD）C.違約風(fēng)險(xiǎn)敞口（EAD）D.信用風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本（CRAR）E.風(fēng)險(xiǎn)敞口解析：衡量信用風(fēng)險(xiǎn)的常用指標(biāo)包括違約概率、違約損失率、違約風(fēng)險(xiǎn)敞口和信用風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本。5.A.情報(bào)分析B.風(fēng)險(xiǎn)矩陣C.風(fēng)險(xiǎn)敞口分析D.風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)E.內(nèi)部審計(jì)解析：非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)控方法包括情報(bào)分析、風(fēng)險(xiǎn)矩陣、風(fēng)險(xiǎn)敞口分析和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，內(nèi)部審計(jì)是現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)控方法。6.A.評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)管理體系的健全性B.監(jiān)督風(fēng)險(xiǎn)管理流程的執(zhí)行C.審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)管理的合規(guī)性D.參與風(fēng)險(xiǎn)管理的決策過(guò)程E.風(fēng)險(xiǎn)管理培訓(xùn)解析：內(nèi)部審計(jì)的職責(zé)包括評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)管理體系的健全性、監(jiān)督風(fēng)險(xiǎn)管理流程的執(zhí)行、審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)管理的合規(guī)性和風(fēng)險(xiǎn)管理培訓(xùn)。7.A.風(fēng)險(xiǎn)承受能力B.風(fēng)險(xiǎn)偏好類型C.風(fēng)險(xiǎn)容忍度D.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避策略E.風(fēng)險(xiǎn)分散策略解析：風(fēng)險(xiǎn)偏好包括風(fēng)險(xiǎn)承受能力、風(fēng)險(xiǎn)偏好類型和風(fēng)險(xiǎn)容忍度，風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避策略和風(fēng)險(xiǎn)分散策略是風(fēng)險(xiǎn)管理策略。8.A.風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)B.風(fēng)險(xiǎn)管理策略C.風(fēng)險(xiǎn)管理流程D.風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)E.風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)解析：風(fēng)險(xiǎn)治理要素包括風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)管理策略、風(fēng)險(xiǎn)管理流程和風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)，風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)是支持這些要素的工具。9.A.風(fēng)險(xiǎn)狀況報(bào)告B.風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告C.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告D.風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)報(bào)告E.風(fēng)險(xiǎn)控制報(bào)告解析：風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告包括風(fēng)險(xiǎn)狀況報(bào)告、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)報(bào)告，風(fēng)險(xiǎn)控制報(bào)告不是風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的類型。10.A.風(fēng)險(xiǎn)敞口識(shí)別B.風(fēng)險(xiǎn)敞口度量C.風(fēng)險(xiǎn)敞口控制D.風(fēng)險(xiǎn)敞口轉(zhuǎn)移E.風(fēng)險(xiǎn)敞口規(guī)避解析：風(fēng)險(xiǎn)敞口管理方法包括風(fēng)險(xiǎn)敞口識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)敞口度量、風(fēng)險(xiǎn)敞口控制和風(fēng)險(xiǎn)敞口轉(zhuǎn)移，風(fēng)險(xiǎn)敞口規(guī)避是風(fēng)險(xiǎn)管理的一種策略。四、簡(jiǎn)答題答案及解析：1.金融風(fēng)險(xiǎn)管理的基本原則包括全面性、系統(tǒng)性、預(yù)防性、動(dòng)態(tài)性和可持續(xù)性。全面性要求風(fēng)險(xiǎn)管理覆蓋所有風(fēng)險(xiǎn)類型；系統(tǒng)性要求風(fēng)險(xiǎn)管理形成完整體系；預(yù)防性要求提前識(shí)別和評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)；動(dòng)態(tài)性要求風(fēng)險(xiǎn)管理隨市場(chǎng)變化調(diào)整；可持續(xù)性要求風(fēng)險(xiǎn)管理具有長(zhǎng)期性。2.資本