《證券基礎(chǔ)》項目六+清楚證券市場的風險防范與監(jiān)管+任務(wù)三+明確保護投資者權(quán)益的途徑+課件

任務(wù)三

明確保護投資者權(quán)益的途徑

一、加強資本市場中小投資者合法權(quán)益保護工作2013年11月中共十八屆三中全會決定明確要求，“優(yōu)化上市公司投資者回報機制，保護投資者尤其是中小投資者合法權(quán)益”。為貫徹落實黨的十八大、十八屆三中全會精神和國務(wù)院有關(guān)要求，進一步加強資本市場中小投資者合法權(quán)益保護工作。2013年12月25日，國務(wù)院發(fā)布了《關(guān)于進一步加強資本市場中小投資者合法權(quán)益保護工作的意見》，提出了健全投資者適當性制度、優(yōu)化投資回報機制、保障中小投資者知情權(quán)、健全中小投資者投票機制、建立多元化糾紛解決機制、健全中小投資者賠償機制、加大監(jiān)管和打擊力度、強化中小投資者教育、完善投資者保護組織體系等九條意見。1．健全投資者適當性制度健全投資者適當性制度包括：制定完善中小投資者分類標準；科學劃分風險等級；進一步完善規(guī)章制度和市場服務(wù)規(guī)則。

。2．優(yōu)化投資回報機制優(yōu)化投資回報機制包括：引導(dǎo)和支持上市公司增強持續(xù)回報能力；完善利潤分配制度；建立多元化投資回報體系；發(fā)展服務(wù)中小投資者的專業(yè)化中介機構(gòu)。3.保障中小投資者知情權(quán)保障中小投資者知情權(quán)包括：增強信息披露的針對性；健全內(nèi)部信息披露制度和流程，強化董事會秘書等相關(guān)人員職責；提高市場透明度；切實履行信息披露職責。4．健全中小投資者投票機制

健全中小投資者投票機制包括：完善中小投資者投票等機制；建立中小投資者單獨計票機制；保障中小投資者依法行使權(quán)利。5．建立多元化糾紛解決機制建立多元化糾紛解決機制包括：完善糾紛解決機制；發(fā)揮第三方機構(gòu)作用；加強協(xié)調(diào)配合。6.健全中小投資者賠償機制健全中小投資者賠償機制包括：督促違規(guī)或者涉案當事人主動賠償投資者；建立上市公司退市風險應(yīng)對機制；完善風險救助機制。7．加大監(jiān)管和打擊力度

加大監(jiān)管和打擊力度包括：完善監(jiān)管政策；堅決查處損害中小投資者合法權(quán)益的違法行為；強化執(zhí)法協(xié)作。

證券監(jiān)管部門應(yīng)當把維護中小投資者合法權(quán)益貫穿監(jiān)管工作始終，落實到各個環(huán)節(jié)。對納入行政許可、注冊或者備案管理的證券期貨行為，證券監(jiān)管部門應(yīng)當建立起相應(yīng)的投資者合法權(quán)益保護安排。建立限售股股東減持計劃預(yù)披露制度，在披露之前有關(guān)股東不得轉(zhuǎn)讓股票。鼓勵限售股股東主動延長鎖定期。建立覆蓋全市場的誠信記錄數(shù)據(jù)庫，并實現(xiàn)部門之間共享。健全中小投資者查詢市場經(jīng)營主體誠信狀況的機制。建立守信激勵和失信懲戒機制。8．強化中小投資者教育強化中小投資者教育包括：加大普及證券期貨知識力度；提高投資者風險防范意識。9．完善投資者保護組織體系完善投資者保護組織體系包括：構(gòu)建綜合保護體系；完善組織體系；優(yōu)化政策環(huán)境。構(gòu)建綜合保護體系就是要加快形成法律保護、監(jiān)管保護、自律保護、市場保護、自我保護的綜合保護體系，實現(xiàn)中小投資者保護工作常態(tài)化、規(guī)范化和制度化。證券監(jiān)管部門、自律組織以及市場經(jīng)營主體應(yīng)當健全組織機構(gòu)和工作制度，加大資源投入，完善基礎(chǔ)設(shè)施，暢通與中小投資者的溝通渠道。證券監(jiān)管部門建立中小投資者合法權(quán)益保障檢查制度與評估評價體系，并將其作為日常監(jiān)管和行政許可申請審核的重要依據(jù)。

二、投資者權(quán)益保護的法律途徑1．協(xié)商解決。2．向主管機關(guān)投訴。投資者可以向中國證監(jiān)會或其派駐各地的派出機構(gòu)進行投訴。3．仲裁。投資者可以在和證券公司簽訂開戶或委托協(xié)議時簽訂仲裁條款，也可以在糾紛產(chǎn)生后，申請仲裁前簽訂仲裁協(xié)議。一旦選擇以仲裁的方式解決糾紛，就不能再向法院起訴。仲裁采取一裁終裁制，一般沒有復(fù)核機會。4．向法院起訴。當投資者認為權(quán)益受到侵