北京證券交易所全面注冊制規(guī)則制度匯編

則目錄規(guī)范性文件 1(一)部門規(guī)章 2 2券交易所上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法 18證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法 37 上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法 74(二)規(guī)范性文件 98 上市公司向不特定合格投資者公開發(fā)行股 上市公司向特定對象發(fā)行股票募集說明書 上市公司向特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券 上市公司向特定對象發(fā)行優(yōu)先股募集說明書和發(fā)行情況報告書 177 二、北京證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則 221(一)發(fā)行上市 222222證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理細(xì)則 243北京證券交易所證券發(fā)行與承銷管理細(xì)則 259業(yè)務(wù)實施 業(yè)務(wù)規(guī)則 業(yè)務(wù)辦理 業(yè)務(wù)辦理 (二)再融資 391上市公司證券發(fā)行上市審核規(guī)則 391細(xì)則 410419證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)指引 432 號 號 業(yè)務(wù)辦理 業(yè)務(wù)辦理 (三)重大資產(chǎn)重組 605市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則 605市公司重大資產(chǎn)重組業(yè)務(wù)指引 625(四)委員會 661管理細(xì)則 661銷自律委員會管理細(xì)則 675北京證券交易所行業(yè)咨詢委員會管理細(xì)則 679 (一)部門規(guī)章北京證券交易所向不特定合格投資者公開發(fā)行股票注冊管理辦法第一條為了規(guī)范北京證券交易所(以下簡稱北交所)向不特定合格投資者公開發(fā)行股票相關(guān)活動，保護投資者合法權(quán)益和社會公共利益，根據(jù)《中華人民共和國證券法》(以下簡稱《證券法》)、《中華人民共和國公司法》《國務(wù)院辦公廳關(guān)于貫徹實施關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。發(fā)行(以下簡稱公開發(fā)行)前款所稱的合格投資者應(yīng)當(dāng)符合中國證券監(jiān)督管理委員會(以。第三條北交所充分發(fā)揮對全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)(以下簡稱全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng))的示范引領(lǐng)作用，深入貫徹創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略，聚焦實體經(jīng)濟，主要服務(wù)創(chuàng)新型中小企業(yè)，重點支持先進(jìn)制造業(yè)和現(xiàn)代服務(wù)業(yè)等領(lǐng)域的企業(yè)，推動傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級，培育經(jīng)濟發(fā)展第四條公開發(fā)行股票并在北交所上市，應(yīng)當(dāng)符合發(fā)行條件、上市條件以及相關(guān)信息披露要求，依法經(jīng)北交所發(fā)行上市審核，并報第五條發(fā)行人應(yīng)當(dāng)誠實守信，依法充分披露投資者作出價值判斷和投資決策所必需的信息，充分揭示當(dāng)前及未來可預(yù)見對發(fā)行人完整，簡明清晰、通俗易懂，不得有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重準(zhǔn)確、完整的財務(wù)會計資料和其他資料，配合相關(guān)機構(gòu)開展盡職調(diào)有關(guān)股東應(yīng)當(dāng)配合相關(guān)機構(gòu)開展盡職調(diào)查和其他相關(guān)工作，不得要息。第六條保薦人應(yīng)當(dāng)誠實守信，勤勉盡責(zé)，按照依法制定的業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)自律規(guī)范的要求，充分了解發(fā)行人經(jīng)營情況、風(fēng)險和發(fā)展前景，以提高上市公司質(zhì)量為導(dǎo)向保薦項目，對注冊申請文件和信息披露資料進(jìn)行審慎核查，對發(fā)行人是否符合發(fā)行條件、上市條件獨立作出專業(yè)判斷，審慎作出保薦決定，并對招股說明書及其所第七條證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守法律法規(guī)、中國證監(jiān)會制定的監(jiān)管規(guī)則、業(yè)務(wù)規(guī)則和本行業(yè)公認(rèn)的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)和道德規(guī)范，建立作出專業(yè)判斷與認(rèn)定，保證所出具的文件的真實性、準(zhǔn)確性、完整證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)執(zhí)業(yè)人員應(yīng)當(dāng)對與本專業(yè)相關(guān)的業(yè)務(wù)事項履行特別注意義務(wù)，對其他業(yè)務(wù)事項履行普通注意義務(wù)，并承擔(dān)證券服務(wù)機構(gòu)及其執(zhí)業(yè)人員從事證券服務(wù)應(yīng)當(dāng)配合中國證監(jiān)會的監(jiān)督管理，在規(guī)定的期限內(nèi)提供、報送或披露相關(guān)資料、信息，并保證其提供、報送或披露的資料、信息真實、準(zhǔn)確、完整，不得大遺漏。證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善保存客戶委托文件、核查和驗證資料、第八條對發(fā)行人公開發(fā)行股票申請予以注冊，不表明中國證監(jiān)會和北交所對該股票的投資價值或者投資者的收益作出實質(zhì)性判斷第九條發(fā)行人應(yīng)當(dāng)為在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)連續(xù)掛牌滿十二個月的創(chuàng)第十條發(fā)行人申請公開發(fā)行股票，應(yīng)當(dāng)符合下列規(guī)定：構(gòu)；(二)具有持續(xù)經(jīng)營能力，財務(wù)狀況良好；(三)最近三年財務(wù)會計報告無虛假記載，被出具無保留意見第十一條發(fā)行人及其控股股東、實際控制人存在下列情形之一(一)最近三年內(nèi)存在貪污、賄賂、侵占財產(chǎn)、挪用財產(chǎn)或者罪；(二)最近三年內(nèi)存在欺詐發(fā)行、重大信息披露違法或者其他涉及國家安全、公共安全、生態(tài)安全、生產(chǎn)安全、公眾健康安全等(三)最近一年內(nèi)受到中國證監(jiān)會行政處罰。第三章注冊程序第十二條發(fā)行人董事會應(yīng)當(dāng)依法就本次股票發(fā)行的具體方案、本次募集資金使用的可行性及其他必須明確的事項作出決議，并提發(fā)行人監(jiān)事會應(yīng)當(dāng)對董事會編制的招股說明書等證券發(fā)行文件第十三條發(fā)行人股東大會就本次股票發(fā)行作出決議，決議應(yīng)當(dāng)量；(二)發(fā)行對象的范圍；(三)定價方式、發(fā)行價格(區(qū)間)或發(fā)行底價；(五)決議的有效期；(六)對董事會辦理本次發(fā)行具體事宜的授權(quán)；(七)發(fā)行前滾存利潤的分配方案；(八)其他必須明確的事項。第十四條發(fā)行人股東大會就本次股票發(fā)行事項作出決議，必須經(jīng)出席會議的股東所持表決權(quán)的三分之二以上通過。發(fā)行人應(yīng)當(dāng)對出席會議的持股比例在百分之五以下的中小股東表決情況單獨計票發(fā)行人就本次股票發(fā)行事項召開股東大會，應(yīng)當(dāng)提供網(wǎng)絡(luò)投票第十五條發(fā)行人申請公開發(fā)行股票，應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定制作注冊申請文件，依法由保薦人保薦并向北交所申報。北交定。工作。保薦人及保薦代表人應(yīng)當(dāng)按照本辦法、《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》以及北交所相關(guān)保薦業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定履行職責(zé)，并依第十六條自注冊申請文件申報之日起，發(fā)行人及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員，以及與本次股票公開發(fā)行相關(guān)的保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)及相關(guān)責(zé)任人員，即承擔(dān)相應(yīng)法律冊工作。第十七條注冊申請文件受理后，未經(jīng)中國證監(jiān)會或者北交所同發(fā)生重大事項的，發(fā)行人、保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時向第十八條北交所設(shè)立獨立的審核部門，負(fù)責(zé)審核發(fā)行人公開發(fā)行并上市申請；設(shè)立上市委員會，負(fù)責(zé)對審核部門出具的審核報告和發(fā)行人的申請文件提出審議意見。北交所可以設(shè)立行業(yè)咨詢委員政策建議。北交所應(yīng)當(dāng)根據(jù)本辦法制定發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)規(guī)則，并報中國第十九條北交所主要通過向發(fā)行人提出審核問詢、發(fā)行人回答問題方式開展審核工作，判斷發(fā)行人是否符合發(fā)行條件、上市條件第二十條北交所按照規(guī)定的條件和程序，形成發(fā)行人是否符合發(fā)行條件和信息披露要求的審核意見。認(rèn)為發(fā)行人符合發(fā)行條件和信息披露要求的，將審核意見、發(fā)行人注冊申請文件及相關(guān)審核資料報送中國證監(jiān)會注冊；認(rèn)為發(fā)行人不符合發(fā)行條件或者信息披露北交所審核過程中，發(fā)現(xiàn)重大敏感事項、重大無先例情況、重第二十一條北交所應(yīng)當(dāng)自受理注冊申請文件之日起二個月內(nèi)形要求保薦人或證券服務(wù)機構(gòu)對有關(guān)事項進(jìn)行專項核查等方式要求發(fā)第二十二條中國證監(jiān)會在北交所收到注冊申請文件之日起，同。中國證監(jiān)會收到北交所報送的審核意見、發(fā)行人注冊申請文件中國證監(jiān)會發(fā)現(xiàn)存在影響發(fā)行條件的新增事項的，可以要求北交所中國證監(jiān)會認(rèn)為北交所對新增事項的審核意見依據(jù)明顯不充分的，可以退回北交所補充審核。北交所補充審核后，認(rèn)為發(fā)行人符合發(fā)行條件和信息披露要求的，重新向中國證監(jiān)會報送審核意見及新計算。第二十三條中國證監(jiān)會在二十個工作日內(nèi)對發(fā)行人的注冊申請作出同意注冊或不予注冊的決定，通過要求北交所進(jìn)一步問詢、要求保薦人或證券服務(wù)機構(gòu)等對有關(guān)事項進(jìn)行核查、對發(fā)行人現(xiàn)場檢間不計算在內(nèi)。有效，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在注冊決定有效期內(nèi)發(fā)行股票，發(fā)行時點由發(fā)行第二十五條中國證監(jiān)會作出予以注冊決定后、發(fā)行人股票上市交易前，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)及時更新信息披露文件內(nèi)容，財務(wù)報表已過有效期的，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)補充財務(wù)會計報告等文件；保薦人以及證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)持續(xù)履行盡職調(diào)查責(zé)任；發(fā)生重大事項的，發(fā)行人、保薦人應(yīng)當(dāng)及時向北交所報告。北交所應(yīng)當(dāng)對上述事項及時處理，發(fā)現(xiàn)發(fā)行人存在重大事項影響發(fā)行條件、上市條件的，應(yīng)當(dāng)出具明確中國證監(jiān)會作出予以注冊決定后、發(fā)行人股票上市交易前應(yīng)當(dāng)持續(xù)符合發(fā)行條件，發(fā)生可能影響本次發(fā)行的重大事項的，中國證監(jiān)會可以要求發(fā)行人暫緩發(fā)行、上市；相關(guān)重大事項導(dǎo)致發(fā)行人不后，股票尚未發(fā)行的，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)停止發(fā)行；股票已經(jīng)發(fā)行尚未上市的，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)按照發(fā)行價并加算銀行同期存款利息返還股票持第二十六條北交所認(rèn)為發(fā)行人不符合發(fā)行條件或者信息披露要求，作出終止發(fā)行上市審核決定，或者中國證監(jiān)會作出不予注冊決定的，自決定作出之日起六個月后，發(fā)行人可以再次提出公開發(fā)行督，(一)發(fā)行上市審核標(biāo)準(zhǔn)和程序等發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)規(guī)則和相(二)在審企業(yè)名單、企業(yè)基本情況及審核工作進(jìn)度；(三)發(fā)行上市審核問詢及回復(fù)情況，但涉及國家秘密或者發(fā)(四)上市委員會會議的時間、參會委員名單、審議的發(fā)行人(五)對股票公開發(fā)行并上市相關(guān)主體采取的自律監(jiān)管措施或(六)北交所規(guī)定的其他事項。第二十八條存在下列情形之一的，發(fā)行人、保薦人應(yīng)當(dāng)及時書面報告北交所或者中國證監(jiān)會，北交所或者中國證監(jiān)會應(yīng)當(dāng)中止相：(一)發(fā)行人及其控股股東、實際控制人涉嫌貪污、賄賂、侵占財產(chǎn)、挪用財產(chǎn)或者破壞社會主義市場經(jīng)濟秩序的犯罪，或者涉嫌欺詐發(fā)行、重大信息披露違法或其他涉及國家安全、公共安全、生態(tài)安全、生產(chǎn)安全、公眾健康安全等領(lǐng)域的重大違法行為，被立(二)發(fā)行人的保薦人以及律師事務(wù)所、會計師事務(wù)所等證券服務(wù)機構(gòu)被中國證監(jiān)會依法采取限制業(yè)務(wù)活動、責(zé)令停業(yè)整頓、指定其他機構(gòu)托管、接管等措施，或者被證券交易所、國務(wù)院批準(zhǔn)的其他全國性證券交易場所實施一定期限內(nèi)不接受其出具的相關(guān)文件(三)發(fā)行人的簽字保薦代表人、簽字律師、簽字會計師等中介機構(gòu)簽字人員被中國證監(jiān)會依法采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選等監(jiān)管措施或者證券市場禁入的措施，被證券交易所、國務(wù)院批準(zhǔn)的其他全國性證券交易場所實施一定期限內(nèi)不接受其出具的相關(guān)文件的紀(jì)律(四)發(fā)行人及保薦人主動要求中止發(fā)行上市審核程序或者發(fā)會同意；(五)發(fā)行人注冊申請文件中記載的財務(wù)資料已過有效期，(六)中國證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。前款所列情形消失后，發(fā)行人可以提交恢復(fù)申請。北交所或者第二十九條存在下列情形之一的，北交所或者中國證監(jiān)會應(yīng)當(dāng)終止相應(yīng)發(fā)行上市審核程序或者發(fā)行注冊程序，并向發(fā)行人說明理撤銷保薦；(二)發(fā)行人未在要求的期限內(nèi)對注冊申請文件作出解釋說明(三)注冊申請文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；(四)發(fā)行人阻礙或者拒絕中國證監(jiān)會、北交所依法對發(fā)行人(五)發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)方以不正當(dāng)手段嚴(yán)重干擾發(fā)行上市審核(六)發(fā)行人法人資格終止；(七)注冊申請文件內(nèi)容存在重大缺陷，嚴(yán)重影響投資者理解(八)發(fā)行人注冊申請文件中記載的財務(wù)資料已過有效期且逾(九)發(fā)行人發(fā)行上市審核程序中止超過北交所規(guī)定的時限或(十)北交所認(rèn)為發(fā)行人不符合發(fā)行條件或者信息披露要求；(十一)中國證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。第三十條中國證監(jiān)會和北交所可以對發(fā)行人進(jìn)行現(xiàn)場檢查，可。則，。發(fā)行人應(yīng)當(dāng)以投資者需求為導(dǎo)向，結(jié)合所屬行業(yè)的特點和發(fā)展中國證監(jiān)會制定的信息披露規(guī)則是信息披露的最低要求。不論上述規(guī)則是否有明確規(guī)定，凡是投資者作出價值判斷和投資決策所第三十二條中國證監(jiān)會依法制定招股說明書內(nèi)容與格式準(zhǔn)則等、格式等作出規(guī)定。北交所可以依據(jù)中國證監(jiān)會部門規(guī)章和規(guī)范性文件，制定信息披露細(xì)則或指引，在中國證監(jiān)會確定的信息披露內(nèi)容范圍內(nèi)，對信第三十三條北交所受理注冊申請文件后，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)按規(guī)定將招股說明書、發(fā)行保薦書、上市保薦書、審計報告和法律意見書等北交所將發(fā)行人注冊申請文件報送中國證監(jiān)會時，前款規(guī)定的網(wǎng)站公開。，第三十四條發(fā)行人在發(fā)行股票前應(yīng)當(dāng)在符合《證券法》規(guī)定的信息披露平臺刊登經(jīng)注冊生效的招股說明書，同時將其置備于公司但披露內(nèi)容應(yīng)當(dāng)完全一致，且不得早于在符合《證券法》規(guī)定的信為，北交所應(yīng)當(dāng)根據(jù)本辦法制定發(fā)行承銷業(yè)務(wù)規(guī)則，并報中國證監(jiān)第三十六條發(fā)行人公開發(fā)行股票，應(yīng)當(dāng)聘請具有證券承銷業(yè)務(wù)資格的證券公司承銷，按照《證券法》有關(guān)規(guī)定簽訂承銷協(xié)議，確第三十七條證券公司承銷公開發(fā)行股票，應(yīng)當(dāng)依據(jù)本辦法以及依法制定的業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)自律規(guī)范的有關(guān)風(fēng)險控制和內(nèi)部控制等相關(guān)規(guī)定，制定嚴(yán)格的風(fēng)險管理制度和內(nèi)部控制制度，加強定價和配售過程管理，落實承銷責(zé)任。為股票發(fā)行出具相關(guān)文件的證券服務(wù)機構(gòu)和人員，應(yīng)當(dāng)按照行業(yè)公認(rèn)的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)和道德規(guī)范，嚴(yán)格履性和完整性。第三十八條發(fā)行人可以與主承銷商自主協(xié)商直接定價，也可以通過合格投資者網(wǎng)上競價，或者網(wǎng)下詢價等方式確定股票發(fā)行價格和發(fā)行對象。發(fā)行人和主承銷商應(yīng)當(dāng)在招股說明書和發(fā)行公告中披發(fā)行人應(yīng)當(dāng)對定價依據(jù)及定價方式、定價的合理性作出充分說明并披露，主承銷商應(yīng)當(dāng)對本次發(fā)行價格的合理性、相關(guān)定價依據(jù)利益等發(fā)表意見。第三十九條發(fā)行人通過網(wǎng)下詢價方式確定股票發(fā)行價格和發(fā)行的網(wǎng)下投資者。發(fā)行人和主承銷商可以根據(jù)北交所和中國證券業(yè)協(xié)會相關(guān)自律規(guī)則的規(guī)定，設(shè)置網(wǎng)下投資者的具體條件，并在發(fā)行公告中預(yù)先披第四十條獲中國證監(jiān)會同意注冊后，發(fā)行人與主承銷商應(yīng)當(dāng)及第四十一條公開發(fā)行股票可以向戰(zhàn)略投資者配售。發(fā)行人的高前款所稱的核心員工，應(yīng)當(dāng)由公司董事會提名，并向全體員工發(fā)行人應(yīng)當(dāng)與戰(zhàn)略投資者事先簽署配售協(xié)議。發(fā)行人和主承銷商應(yīng)當(dāng)在發(fā)行公告中披露戰(zhàn)略投資者的選擇標(biāo)準(zhǔn)、向戰(zhàn)略投資者配第四十二條發(fā)行人、承銷商及相關(guān)人員不得存在以下行為：(二)以任何方式操縱發(fā)行定價；(三)夸大宣傳，或以虛假廣告等不正當(dāng)手段誘導(dǎo)、誤導(dǎo)投資(五)以提供透支、回扣或者中國證監(jiān)會認(rèn)定的其他不正當(dāng)手(六)以代持、信托持股等方式謀取不正當(dāng)利益或向其他相關(guān)(七)直接或通過其利益相關(guān)方向參與申購的投資者提供財務(wù)(八)以自有資金或者變相通過自有資金參與網(wǎng)下配售；(九)與投資者互相串通，協(xié)商報價和配售；(十)收取投資者回扣或其他相關(guān)利益；(十一)中國證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。第四十三條中國證監(jiān)會建立對發(fā)行上市監(jiān)管全流程的權(quán)力運行監(jiān)督制約機制，對發(fā)行上市審核程序和發(fā)行注冊程序相關(guān)內(nèi)控制度運行情況進(jìn)行督導(dǎo)督察，對廉政紀(jì)律執(zhí)行情況和相關(guān)人員的履職盡中國證監(jiān)會建立對北交所發(fā)行上市審核工作和發(fā)行承銷過程監(jiān)管的監(jiān)督機制，可以通過選取或抽取項目同步關(guān)注、調(diào)閱審核工作文件、提出問題、列席相關(guān)審核會議等方式對北交所相關(guān)工作進(jìn)行檢查或抽查。對于中國證監(jiān)會檢查監(jiān)督過程中發(fā)現(xiàn)的問題，北交所第四十四條北交所應(yīng)當(dāng)建立內(nèi)部防火墻制度，發(fā)行上市審核部門、發(fā)行承銷監(jiān)管部門與其他部門隔離運行。參與發(fā)行上市審核的人員，不得與發(fā)行人及其控股股東、實際控制人、相關(guān)保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)有利害關(guān)系，不得直接或者間接與發(fā)行人、保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)有利益往來，不得持有發(fā)行人股票，不得私下與發(fā)行人北交所應(yīng)當(dāng)發(fā)揮自律管理作用，對公開發(fā)行并上市相關(guān)行為進(jìn)行監(jiān)督。發(fā)現(xiàn)發(fā)行人及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員以及保薦人、承銷商、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)執(zhí)業(yè)人員等違反法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會相關(guān)規(guī)定的，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)北交所對股票發(fā)行承銷過程實施自律管理。發(fā)現(xiàn)異常情形或者涉嫌違法違規(guī)的，中國證監(jiān)會可以要求北交所對相關(guān)事項進(jìn)行調(diào)查或中止發(fā)行。北交所應(yīng)當(dāng)建立定期報告和重大發(fā)行上市事項請示報告制度，及時總結(jié)發(fā)行上市審核和發(fā)行承銷監(jiān)管的工作情況，并報告中國證第四十五條中國證券業(yè)協(xié)會應(yīng)當(dāng)發(fā)揮自律管理作用，對從事股票公開發(fā)行業(yè)務(wù)的保薦人進(jìn)行監(jiān)督，督促其勤勉盡責(zé)地履行盡職調(diào)查和督導(dǎo)職責(zé)。發(fā)現(xiàn)保薦人有違反法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會相自律管理措施。中國證券業(yè)協(xié)會應(yīng)當(dāng)建立對承銷商詢價、定價、配售行為和詢價投資者報價行為的自律管理制度，并加強相關(guān)行為的監(jiān)督檢查，第四十六條北交所發(fā)行上市審核工作存在下列情形之一的，由任：工作；(二)未按審核程序開展發(fā)行上市審核工作；(三)發(fā)現(xiàn)重大敏感事項、重大無先例情況、重大輿情、重大(四)不配合中國證監(jiān)會對發(fā)行上市審核工作和發(fā)行承銷監(jiān)管第四十七條發(fā)行人在發(fā)行股票文件中隱瞞重要事實或者編造重大虛假內(nèi)容的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，對發(fā)行人及相關(guān)責(zé)任人員依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情節(jié)的措施。第四十八條發(fā)行人的控股股東、實際控制人違反本辦法規(guī)定，致使發(fā)行人所報送的注冊申請文件和披露的信息存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，或者組織、指使發(fā)行人進(jìn)行財務(wù)造假、利中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，可以對相關(guān)責(zé)任人員采取證券市發(fā)行人的董事、監(jiān)事和高級管理人員違反本辦法規(guī)定，致使發(fā)行人所報送的注冊申請文件和披露的信息存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施，或者采取證券市場禁入的第四十九條保薦人、保薦代表人違反本辦法規(guī)定，未勤勉盡責(zé)的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，按照《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管。證券服務(wù)機構(gòu)未勤勉盡責(zé)，致使發(fā)行人信息披露資料中與其職責(zé)有關(guān)的內(nèi)容及其所出具的文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，對證券服務(wù)機構(gòu)及相關(guān)責(zé)任人員依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情。監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，可以對有關(guān)責(zé)任人員采取證券市場禁入不符合要求；(二)擅自改動注冊申請文件、信息披露資料或者其他已提交(三)注冊申請文件或者信息披露資料存在相互矛盾或者同一(四)文件披露的內(nèi)容表述不清，邏輯混亂，嚴(yán)重影響投資者(五)未及時報告或者未及時披露重大事項。第五十一條承銷商及其直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他責(zé)任人員在承銷證券過程中，違反本辦法第四十二條規(guī)定的，中國證監(jiān)會可以依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重第五十二條發(fā)行人及其控股股東和實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員，承銷商、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)執(zhí)業(yè)人員，在股票公開發(fā)行并上市相關(guān)的活動中存在其他違反本辦法規(guī)定行為的，中國證監(jiān)會可以依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函、責(zé)令公開說明、責(zé)令定期報告等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，可以對相關(guān)責(zé)任發(fā)行人及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員以及承銷商、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)執(zhí)業(yè)人員等違反《證券法》依法應(yīng)當(dāng)予以行政處罰的，中國證監(jiān)會將依法予以處罰。涉嫌犯罪。第五十三條中國證監(jiān)會將遵守本辦法的情況記入證券市場誠信戒。布的《北京證券交易所向不特定合格投資者公開發(fā)行股票注冊管理北京證券交易所上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法公司(以下簡稱上市公司)證券發(fā)行行為，保護投資者合法權(quán)益和社會公共利益，根據(jù)《中華人民共和國證券法》(以下簡稱《證券法》)、《中華人民共和國公司法》《國務(wù)院辦公廳關(guān)于貫徹實施修訂后的證券法有關(guān)工作的第二條上市公司申請在境內(nèi)發(fā)行股票、可轉(zhuǎn)換為股票的公司債第四條上市公司發(fā)行證券的，應(yīng)當(dāng)符合《證券法》和本辦法規(guī)定的發(fā)行條件和相關(guān)信息披露要求，依法經(jīng)北京證券交易所(以下簡稱北交所)發(fā)行上市審核，并報中國證券監(jiān)督管理委員會(以下簡稱中國證監(jiān)會)注冊，但因依法實行股權(quán)激勵、公積金轉(zhuǎn)為增加第五條上市公司應(yīng)當(dāng)誠實守信，依法充分披露投資者作出價值判斷和投資決策所必需的信息，充分揭示當(dāng)前及未來可預(yù)見對上市公司構(gòu)成重大不利影響的直接和間接風(fēng)險，所披露信息必須真實、準(zhǔn)確、完整，簡明清晰、通俗易懂，不得有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述上市公司應(yīng)當(dāng)按照保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)要求，依法向其提供真實、準(zhǔn)確、完整的財務(wù)會計資料和其他資料，配合相關(guān)機構(gòu)開展上市公司的控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員、有關(guān)股東應(yīng)當(dāng)配合相關(guān)機構(gòu)開展盡職調(diào)查和其他相關(guān)工作，不。第六條保薦人應(yīng)當(dāng)誠實守信，勤勉盡責(zé)，按照依法制定的業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)自律規(guī)范的要求，充分了解上市公司經(jīng)營情況、風(fēng)險和發(fā)展前景，以提高上市公司質(zhì)量為導(dǎo)向保薦項目，對注冊申請文件和信息披露資料進(jìn)行審慎核查，對上市公司是否符合發(fā)行條件獨立作出專業(yè)判斷，審慎作出保薦決定，并對募集說明書、發(fā)行情況報告書或者其他信息披露文件及其所出具的相關(guān)文件的真實性、準(zhǔn)確第七條證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守法律法規(guī)、中國證監(jiān)會制定的監(jiān)管規(guī)則、業(yè)務(wù)規(guī)則和本行業(yè)公認(rèn)的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)和道德規(guī)范，建立證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)執(zhí)業(yè)人員應(yīng)當(dāng)對與本專業(yè)相關(guān)的業(yè)務(wù)事項履行特別注意義務(wù)，對其他業(yè)務(wù)事項履行普通注意義務(wù)，并承擔(dān)證券服務(wù)機構(gòu)及其執(zhí)業(yè)人員從事證券服務(wù)應(yīng)當(dāng)配合中國證監(jiān)會的監(jiān)督管理，在規(guī)定的期限內(nèi)提供、報送或披露相關(guān)資料、信息，并保證其提供、報送或披露的資料、信息真實、準(zhǔn)確、完整，不得大遺漏。證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善保存客戶委托文件、核查和驗證資料、第八條對上市公司發(fā)行證券申請予以注冊，不表明中國證監(jiān)會和北交所對該證券的投資價值或者投資者的收益作出實質(zhì)性判斷或者保證，也不表明中國證監(jiān)會和北交所對申請文件的真實性、準(zhǔn)確第九條上市公司向特定對象發(fā)行股票，應(yīng)當(dāng)符合下列規(guī)定：構(gòu)；(二)具有獨立、穩(wěn)定經(jīng)營能力，不存在對持續(xù)經(jīng)營有重大不(三)最近一年財務(wù)會計報告無虛假記載，未被出具否定意見或無法表示意見的審計報告；最近一年財務(wù)會計報告被出具保留意見的審計報告，保留意見所涉及事項對上市公司的重大不利影響已外；披露義務(wù)。第十條上市公司存在下列情形之一的，不得向特定對象發(fā)行股(一)上市公司或其控股股東、實際控制人最近三年內(nèi)存在貪污、賄賂、侵占財產(chǎn)、挪用財產(chǎn)或者破壞社會主義市場經(jīng)濟秩序的刑事犯罪，存在欺詐發(fā)行、重大信息披露違法或者其他涉及國家安全、公共安全、生態(tài)安全、生產(chǎn)安全、公眾健康安全等領(lǐng)域的重大(二)上市公司或其控股股東、實際控制人，現(xiàn)任董事、監(jiān)事、高級管理人員最近一年內(nèi)受到中國證監(jiān)會行政處罰、北交所公開譴責(zé)；或因涉嫌犯罪正被司法機關(guān)立案偵查或者涉嫌違法違規(guī)正被中(三)擅自改變募集資金用途，未作糾正或者未經(jīng)股東大會認(rèn)(四)上市公司或其控股股東、實際控制人被列入失信被執(zhí)行(五)上市公司利益嚴(yán)重受損的其他情形。第十一條上市公司向不特定合格投資者公開發(fā)行股票的，除應(yīng)當(dāng)符合本辦法第九條、第十條規(guī)定的條件外，還應(yīng)當(dāng)符合《北京證券交易所向不特定合格投資者公開發(fā)行股票注冊管理辦法》規(guī)定的第十二條上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，應(yīng)當(dāng)符合下構(gòu)；(二)最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息；(三)具有合理的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和正常的現(xiàn)金流量。除前款規(guī)定條件外，上市公司向特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，還應(yīng)當(dāng)遵守本辦法第九條、第十條的規(guī)定；向不特定合格投資者公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，還應(yīng)當(dāng)遵守本辦法第十一條的規(guī)定。但上市公司通過收購本公司股份的方式進(jìn)行公司債第十三條上市公司存在下列情形之一的，不得發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股(一)對已公開發(fā)行的公司債券或者其他債務(wù)有違約或者延遲(二)違反《證券法》規(guī)定，改變公開發(fā)行公司債券所募資金第十四條上市公司及其控股股東、實際控制人、主要股東不得向發(fā)行對象作出保底保收益或者變相保底保收益承諾，也不得直接其他補償。第十五條上市公司應(yīng)當(dāng)將募集資金主要投向主業(yè)。上市公司最近一期末存在持有金額較大的財務(wù)性投資的，保薦人應(yīng)當(dāng)對上市公發(fā)表核查意見。第十六條董事會應(yīng)當(dāng)依法就本次發(fā)行證券的具體方案、本次募集資金使用的可行性及其他必須明確的事項作出決議，并提請股東獨立董事應(yīng)當(dāng)就證券發(fā)行事項的必要性、合理性、可行性、公第十七條監(jiān)事會應(yīng)當(dāng)對董事會編制的募集說明書等證券發(fā)行文第十八條股東大會就本次發(fā)行證券作出決議，決議應(yīng)當(dāng)包括下數(shù)量上限)；(二)發(fā)行方式、發(fā)行對象或范圍、現(xiàn)有股東的優(yōu)先認(rèn)購安排(如有)；(三)定價方式或發(fā)行價格(區(qū)間)；(五)募集資金用途；(六)決議的有效期；(七)對董事會辦理本次發(fā)行具體事宜的授權(quán)；(八)發(fā)行前滾存利潤的分配方案；(九)其他必須明確的事項。第十九條股東大會就發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券作出決議，除應(yīng)當(dāng)符合本辦法第十八條的規(guī)定外，還應(yīng)當(dāng)就債券利率、債券期限、贖回條款、回售條款、還本付息的期限和方式、轉(zhuǎn)股期、轉(zhuǎn)股第二十條股東大會就發(fā)行證券事項作出決議，必須經(jīng)出席會議的股東所持表決權(quán)的三分之二以上通過。上市公司應(yīng)當(dāng)對出席會議的持股比例在百分之五以下的中小股東表決情況單獨計票并予以披上市公司就發(fā)行證券事項召開股東大會，應(yīng)當(dāng)提供網(wǎng)絡(luò)投票的第二十一條董事會、股東大會就向特定對象發(fā)行證券事項作出決議，應(yīng)當(dāng)按要求履行表決權(quán)回避制度，上市公司向原股東配售股第二十二條上市公司擬引入戰(zhàn)略投資者的，董事會、股東大會應(yīng)當(dāng)將引入戰(zhàn)略投資者的事項作為單獨議案，就每名戰(zhàn)略投資者單第二十三條根據(jù)公司章程的規(guī)定，上市公司年度股東大會可以授權(quán)董事會向特定對象發(fā)行累計融資額低于一億元且低于公司最近一年末凈資產(chǎn)百分之二十的股票，該項授權(quán)的有效期不得超過上市第二十四條上市公司申請發(fā)行證券，應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定制作注冊申請文件，依法由保薦人保薦并向北交所申報。北交第二十五條自注冊申請文件申報之日起，上市公司及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員，以及與本次證券發(fā)行相關(guān)的保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)及相關(guān)責(zé)任人員，即承擔(dān)相應(yīng)法律冊工作。第二十六條注冊申請文件受理后，未經(jīng)中國證監(jiān)會或者北交所發(fā)生重大事項的，上市公司、保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時第二十七條上市公司發(fā)行證券，不屬于本辦法第二十八條規(guī)定保薦人及保薦代表人應(yīng)當(dāng)按照本辦法及《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》以及北交所相關(guān)保薦業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定履行職責(zé)，并依高級管理人員及核心員工發(fā)行股票，連續(xù)十二個月內(nèi)發(fā)行的股份未超過公司總股本百分之十且融資總額不超過二千萬元的，無需提供的法律意見書。按照前款規(guī)定發(fā)行股票的，董事會決議中應(yīng)當(dāng)明確發(fā)行對象、規(guī)定的方式發(fā)行；(二)認(rèn)購人以非現(xiàn)金資產(chǎn)認(rèn)購；(三)發(fā)行股票導(dǎo)致上市公司控制權(quán)發(fā)生變動；排；(五)上市公司或其控股股東、實際控制人，現(xiàn)任董事、監(jiān)事、高級管理人員最近一年內(nèi)被中國證監(jiān)會給予行政處罰或采取監(jiān)管措第二十九條北交所審核部門負(fù)責(zé)審核上市公司證券發(fā)行申請；北交所上市委員會負(fù)責(zé)對上市公司向不特定合格投資者公開發(fā)行證見。北交所應(yīng)當(dāng)根據(jù)本辦法制定上市公司證券發(fā)行審核業(yè)務(wù)規(guī)則，第三十條北交所主要通過向上市公司提出審核問詢、上市公司回答問題方式開展審核工作，判斷上市公司是否符合發(fā)行條件和信第三十一條北交所按照規(guī)定的條件和程序，形成上市公司是否符合發(fā)行條件和信息披露要求的審核意見。認(rèn)為上市公司符合發(fā)行條件和信息披露要求的，將審核意見、上市公司注冊申請文件及相關(guān)審核資料報送中國證監(jiān)會注冊；認(rèn)為上市公司不符合發(fā)行條件或北交所審核過程中，發(fā)現(xiàn)重大敏感事項、重大無先例情況、重第三十二條北交所應(yīng)當(dāng)自受理注冊申請文件之日起二個月內(nèi)形上市公司采用本辦法第二十三條規(guī)定的方式向特定對象發(fā)行股票且按照競價方式確定發(fā)行價格和發(fā)行對象的，北交所應(yīng)當(dāng)在二個工作日內(nèi)作出是否受理的決定，并自受理注冊申請文件之日起三個通過對上市公司實施現(xiàn)場檢查、對保薦人實施現(xiàn)場督導(dǎo)、要求保薦人或證券服務(wù)機構(gòu)對有關(guān)事項進(jìn)行專項核查等方式要求上市公第三十三條中國證監(jiān)會在北交所收到注冊申請文件之日起，同定位。中國證監(jiān)會收到北交所報送的審核意見、上市公司注冊申請文件及相關(guān)審核資料后，基于北交所審核意見，依法履行發(fā)行注冊程序。中國證監(jiān)會發(fā)現(xiàn)存在影響發(fā)行條件的新增事項的，可以要求北見。中國證監(jiān)會認(rèn)為北交所對新增事項的審核意見依據(jù)明顯不充分的，可以退回北交所補充審核。北交所補充審核后，認(rèn)為上市公司符合發(fā)行條件和信息披露要求的，重新向中國證監(jiān)會報送審核意見新計算。第三十四條中國證監(jiān)會在十五個工作日內(nèi)對上市公司的注冊申請作出同意注冊或不予注冊的決定。通過要求北交所進(jìn)一步問詢、要求保薦人或證券服務(wù)機構(gòu)等對有關(guān)事項進(jìn)行核查、對上市公司現(xiàn)。有效，上市公司應(yīng)當(dāng)在注冊決定有效期內(nèi)發(fā)行證券，發(fā)行時點由上第三十六條中國證監(jiān)會作出予以注冊決定后、上市公司證券上市交易前，上市公司應(yīng)當(dāng)及時更新信息披露文件；保薦人以及證券保薦人應(yīng)當(dāng)及時向北交所報告。北交所應(yīng)當(dāng)對上述事項及時處理，發(fā)現(xiàn)上市公司存在重大事項影響發(fā)行條件的，應(yīng)當(dāng)出具明確意見并中國證監(jiān)會作出予以注冊決定后、上市公司證券上市交易前應(yīng)證監(jiān)會可以要求上市公司暫緩發(fā)行、上市；相關(guān)重大事項導(dǎo)致上市銷注冊后，證券尚未發(fā)行的，上市公司應(yīng)當(dāng)停止發(fā)行；證券已經(jīng)發(fā)行尚未上市的，上市公司應(yīng)當(dāng)按照發(fā)行價并加算銀行同期存款利息第三十七條上市公司申請向特定對象發(fā)行股票，可申請一次注內(nèi)首期發(fā)行，剩余數(shù)量應(yīng)當(dāng)在十二個月內(nèi)發(fā)行完畢。首期發(fā)行數(shù)量應(yīng)當(dāng)不少于總發(fā)行數(shù)量的百分之五十，剩余各期發(fā)行的數(shù)量由公司第三十八條北交所認(rèn)為上市公司不符合發(fā)行條件或者信息披露要求，作出終止發(fā)行上市審核決定，或者中國證監(jiān)會作出不予注冊決定的，自決定作出之日起六個月后，上市公司可以再次提出證券第三十九條上市公司證券發(fā)行上市審核或者注冊程序的中止、終止等情形參照適用《北京證券交易所向不特定合格投資者公開發(fā)實際控制人變更等事項，應(yīng)當(dāng)及時申請中止相應(yīng)發(fā)行上市審核程序或者發(fā)行注冊程序，相關(guān)股份登記或資產(chǎn)權(quán)屬登記后，上市公司可第四十條中國證監(jiān)會和北交所可以對上市公司進(jìn)行現(xiàn)場檢查，可以要求保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)對有關(guān)事項進(jìn)行專項核查并出具意第四十一條上市公司發(fā)行證券，應(yīng)當(dāng)聘請具有證券承銷業(yè)務(wù)資格的證券公司承銷，但上市公司向特定對象發(fā)行證券且董事會提前上市公司向不特定合格投資者公開發(fā)行股票的，發(fā)行承銷的具體要求參照適用《北京證券交易所向不特定合格投資者公開發(fā)行股定的除外。第四十二條上市公司向原股東配售股份的，應(yīng)當(dāng)采用代銷方式控股股東應(yīng)當(dāng)在股東大會召開前公開承諾認(rèn)配股份的數(shù)量?？毓晒蓶|不履行認(rèn)配股份的承諾，或者代銷期限屆滿，原股東認(rèn)購股票的數(shù)量未達(dá)到擬配售數(shù)量百分之七十的，上市公司應(yīng)當(dāng)按照發(fā)行東。第四十三條上市公司向不特定合格投資者公開發(fā)行股票的，發(fā)行價格應(yīng)當(dāng)不低于公告招股意向書前二十個交易日或者前一個交易第四十四條上市公司向特定對象發(fā)行股票的，發(fā)行價格應(yīng)當(dāng)不票均價的百分之八十。上市公司董事會決議提前確定全部發(fā)行對象，且發(fā)行對象屬于下列情形之一的，定價基準(zhǔn)日可以為關(guān)于本次發(fā)行股票的董事會決期首日：(二)按照本辦法第二十八條規(guī)定參與認(rèn)購的上市公司前十名心員工；(三)通過認(rèn)購本次發(fā)行的股票成為上市公司控股股東或?qū)嶋H者。上市公司向特定對象發(fā)行股票的定價基準(zhǔn)日為本次發(fā)行股票的董事會決議公告日或者股東大會決議公告日的，向特定對象發(fā)行股票的董事會決議公告后，出現(xiàn)下列情況需要重新召開董事會的，應(yīng)效期已過；(二)本次發(fā)行方案發(fā)生重大變化；(三)其他對本次發(fā)行定價具有重大影響的事項。第四十五條上市公司向特定對象發(fā)行股票的，發(fā)行對象屬于本辦法第四十四條第三款規(guī)定以外情形的，上市公司應(yīng)當(dāng)以競價方式上市公司向特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券的，上市公司應(yīng)當(dāng)采用競價方式確定利率和發(fā)行對象，本次發(fā)行涉及發(fā)行可轉(zhuǎn)董事會決議確定部分發(fā)行對象的，確定的發(fā)行對象不得參與競價，且應(yīng)當(dāng)接受競價結(jié)果，并明確在通過競價方式未能產(chǎn)生發(fā)行價確定原則及認(rèn)購數(shù)量。上市公司發(fā)行證券采用競價方式的，上市公司和承銷商的控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員及其控制或者施加第四十六條上市公司以競價方式向特定對象發(fā)行股票的，在發(fā)行期首日前一工作日，上市公司及承銷商可以向符合條件的特定對當(dāng)包括：(二)上市公司前二十名股東；(三)合計不少于十家證券投資基金管理公司、證券公司或保認(rèn)購邀請書發(fā)送后，上市公司及承銷商應(yīng)當(dāng)在認(rèn)購邀請書約定在申購報價期間，上市公司及承銷商應(yīng)當(dāng)確保任何工作人員不申購報價結(jié)束后，上市公司及承銷商應(yīng)當(dāng)對有效申購按照報價高低進(jìn)行累計統(tǒng)計，按照價格優(yōu)先等董事會確定的原則合理確定發(fā)上市公司應(yīng)當(dāng)與發(fā)行對象簽訂認(rèn)購合同，上市公司向原股東配售股內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，做市商為取得做市庫存股參與發(fā)行認(rèn)購的除外，但做市商應(yīng)當(dāng)承諾自發(fā)行結(jié)束之日起六個月內(nèi)不得申請退出為上市公司發(fā)行對象屬于本辦法第四十四條第三款規(guī)定情形的，其認(rèn)購的股票自發(fā)行結(jié)束之日起十二個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。法律法規(guī)、部門規(guī)章遵守相關(guān)規(guī)定。第四十九條上市公司向原股東配售股份的，應(yīng)當(dāng)向股權(quán)登記日向原股東配售股份的價格由上市公司和承銷商協(xié)商確定，豁免與限售的相關(guān)規(guī)定。第五十條上市公司在證券發(fā)行過程中觸及北交所規(guī)定的終止上息披露文件。上市公司應(yīng)當(dāng)以投資者需求為導(dǎo)向，根據(jù)自身特點，有針對性地披露上市公司基本信息、本次發(fā)行情況以及本次發(fā)行對上市公司中國證監(jiān)會制定的信息披露規(guī)則是信息披露的最低要求。不論上述規(guī)則是否有明確規(guī)定，凡是投資者作出價值判斷和投資決策所第五十二條中國證監(jiān)會依法制定募集說明書、發(fā)行情況報告書內(nèi)容與格式準(zhǔn)則等信息披露規(guī)則，對相關(guān)信息披露文件的內(nèi)容、格北交所可以依據(jù)中國證監(jiān)會部門規(guī)章和規(guī)范性文件，制定信息披露細(xì)則或指引，在中國證監(jiān)會確定的信息披露內(nèi)容范圍內(nèi)，對信第五十三條上市公司應(yīng)當(dāng)結(jié)合現(xiàn)有主營業(yè)務(wù)、生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模、財務(wù)狀況、技術(shù)條件、發(fā)展目標(biāo)、前次發(fā)行募集資金使用情況等因素合理確定募集資金規(guī)模，充分披露本次募集資金的必要性和合理第五十四條上市公司應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會和北交所有關(guān)規(guī)定及時披露董事會決議、股東大會通知、股東大會決議、受理通知、審將上市公司注冊申請文件報送中國證監(jiān)會時，募集說明書等文件應(yīng)第五十六條上市公司應(yīng)當(dāng)在發(fā)行證券前在符合《證券法》規(guī)定的信息披露平臺刊登經(jīng)注冊生效的募集說明書，同時將其置備于公第五十七條向特定對象發(fā)行證券的，上市公司應(yīng)當(dāng)在發(fā)行結(jié)束后，按照中國證監(jiān)會和北交所的有關(guān)要求編制并披露發(fā)行情況報告申請分期發(fā)行的上市公司應(yīng)在每期發(fā)行后，按照中國證監(jiān)會和北交所的有關(guān)要求進(jìn)行披露，并在全部發(fā)行結(jié)束或者超過注冊文件求編制并披露發(fā)行情況報告書。第五十八條上市公司可以將募集說明書以及有關(guān)附件刊登于其他報刊、網(wǎng)站，但披露內(nèi)容應(yīng)當(dāng)完全一致，且不得早于在符合《證第五十九條中國證監(jiān)會建立對發(fā)行上市監(jiān)管全流程的權(quán)力運行監(jiān)督制約機制，對發(fā)行上市審核程序和發(fā)行注冊程序相關(guān)內(nèi)控制度運行情況進(jìn)行督導(dǎo)督察，對廉政紀(jì)律執(zhí)行情況和相關(guān)人員的履職盡中國證監(jiān)會建立對北交所發(fā)行上市審核工作和發(fā)行承銷過程監(jiān)管的監(jiān)督機制，可以通過選取或抽取項目同步關(guān)注、調(diào)閱審核工作文件、提出問題、列席相關(guān)審核會議等方式對北交所相關(guān)工作進(jìn)行檢查或抽查。對于中國證監(jiān)會檢查監(jiān)督過程中發(fā)現(xiàn)的問題，北交所發(fā)行承銷監(jiān)管部門與其他部門隔離運行。參與發(fā)行上市審核的人員，不得與上市公司及其控股股東、實際控制人、相關(guān)保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)有利害關(guān)系，不得直接或者間接與上市公司、保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)有利益往來，不得持有上市公司股票，不得私下與上市公發(fā)現(xiàn)上市公司及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員以及保薦人、承銷商、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)執(zhí)業(yè)人員等違反北交所對證券發(fā)行承銷過程實施自律管理。發(fā)現(xiàn)異常情形或者涉嫌違法違規(guī)的，中國證監(jiān)會可以要求北交所對相關(guān)事項進(jìn)行調(diào)查中止發(fā)行。北交所應(yīng)當(dāng)建立定期報告和重大發(fā)行上市事項請示報告制度，及時總結(jié)發(fā)行上市審核和發(fā)行承銷監(jiān)管的工作情況，并報告中國證第六十一條中國證券業(yè)協(xié)會應(yīng)當(dāng)發(fā)揮自律管理作用，對從事證券發(fā)行業(yè)務(wù)的保薦人進(jìn)行監(jiān)督，督促其勤勉盡責(zé)地履行盡職調(diào)查和督導(dǎo)職責(zé)。發(fā)現(xiàn)保薦人有違反法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會相關(guān)規(guī)措施。中國證券業(yè)協(xié)會應(yīng)當(dāng)建立對承銷商詢價、定價、配售行為和詢價投資者報價行為的自律管理制度，并加強相關(guān)行為的監(jiān)督檢查，第六十二條北交所發(fā)行上市審核工作存在下列情形之一的，由任：工作；(二)未按審核程序開展發(fā)行上市審核工作；(三)發(fā)現(xiàn)重大敏感事項、重大無先例情況、重大輿情、重大(四)不配合中國證監(jiān)會對發(fā)行上市審核工作和發(fā)行承銷監(jiān)管第六十三條上市公司在證券發(fā)行文件中隱瞞重要事實或者編造重大虛假內(nèi)容的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，對上市公司及相關(guān)責(zé)任人員依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；措施。致使上市公司報送的注冊申請文件和披露的信息存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，或者組織、指使上市公司進(jìn)行財務(wù)造假、利潤操縱或者在發(fā)行證券文件中隱瞞重要事實或編造重大虛假內(nèi)容的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，可以對相關(guān)責(zé)任人員采取證上市公司的董事、監(jiān)事和高級管理人員違反本辦法規(guī)定，致使上市公司報送的注冊申請文件和披露的信息存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施，或者采取證券市場禁入第六十五條保薦人、保薦代表人違反本辦法規(guī)定，未勤勉盡責(zé)的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，按照《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管。證券服務(wù)機構(gòu)未勤勉盡責(zé)，致使上市公司信息披露資料中與其職責(zé)有關(guān)的內(nèi)容及其所出具的文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，對證券服務(wù)機構(gòu)及相關(guān)措施。第六十六條上市公司、證券服務(wù)機構(gòu)存在以下情形之一的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，可以對相關(guān)責(zé)任人員采取證券市場不符合要求；(二)擅自改動注冊申請文件、信息披露資料或者其他已提交(三)注冊申請文件或者信息披露資料存在相互矛盾或者同一(四)文件披露的內(nèi)容表述不清，邏輯混亂，嚴(yán)重影響投資者(五)未及時報告或者未及時披露重大事項。第六十七條承銷商及其直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他責(zé)任人員在承銷證券過程中，存在違法違規(guī)行為的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施；情節(jié)的措施。第六十八條北交所按照本辦法第三十二條第二款開展審核工作的，北交所和中國證監(jiān)會發(fā)現(xiàn)上市公司或者相關(guān)中介機構(gòu)及其責(zé)任章規(guī)定從重處罰。中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具第七十條相關(guān)主體違反本辦法第十四條規(guī)定的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管員采取證券市場禁入的措施。高級管理人員，承銷商、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)執(zhí)業(yè)人員，在證券發(fā)行活動中存在其他違反本辦法規(guī)定行為的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，依法采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函、責(zé)令公開說明、責(zé)令定期報告等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，可以對相關(guān)責(zé)任人員上市公司及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理依法應(yīng)當(dāng)予以行政處罰的，中國證監(jiān)會將依法予以處罰。涉嫌犯罪。第七十二條中國證監(jiān)會將遵守本辦法的情況記入證券市場誠信戒。第七十三條本辦法所稱戰(zhàn)略投資者，是指符合下列情形之一，責(zé)任的投資者：(一)能夠為上市公司帶來領(lǐng)先的技術(shù)資源，增強上市公司的核心競爭力和創(chuàng)新能力，帶動上市公司產(chǎn)業(yè)技術(shù)升級，提升上市公(二)能夠為上市公司帶來市場渠道、品牌等戰(zhàn)略性資源，促績提升；(三)具備相關(guān)產(chǎn)業(yè)投資背景，且自愿設(shè)定二十四個月及以上第七十四條本辦法所稱的核心員工，應(yīng)當(dāng)由上市公司董事會提名，并向全體員工公示和征求意見，由監(jiān)事會發(fā)表明確意見后，經(jīng)第七十五條上市公司向不特定合格投資者公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股定。上市公司發(fā)行優(yōu)先股的，其申請、審核、注冊、發(fā)行等相關(guān)程布的《北京證券交易所上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法(試行)》證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法第一條為了規(guī)范證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)，提高上市公司質(zhì)量和證券公司執(zhí)業(yè)水平，保護投資者的合法權(quán)益，促進(jìn)證券市場健康發(fā)展，根據(jù)《中華人民共和國證券法》(以下簡稱《證券法》)、等有關(guān)法律、行政法規(guī)，制定本辦法。的，履行保薦職責(zé)：(二)向不特定合格投資者公開發(fā)行股票并在北京證券交易所(以下簡稱北交所)上市；(三)上市公司發(fā)行新股、可轉(zhuǎn)換公司債券；(五)中國證券監(jiān)督管理委員會(以下簡稱中國證監(jiān)會)認(rèn)定發(fā)行人申請公開發(fā)行法律、行政法規(guī)規(guī)定實行保薦制度的其他規(guī)定。第三條證券公司從事證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)依照本辦法業(yè)務(wù)。第四條保薦機構(gòu)履行保薦職責(zé)，應(yīng)當(dāng)指定品行良好、具備組織實施保薦項目專業(yè)能力的保薦代表人具體負(fù)責(zé)保薦工作。保薦代表人應(yīng)當(dāng)熟練掌握保薦業(yè)務(wù)相關(guān)的法律、會計、財務(wù)管理、稅務(wù)、審最近十二個月持續(xù)從事保薦相關(guān)業(yè)務(wù)，最近十二個月內(nèi)未受到證券交易所等自律組織的重大紀(jì)律處分或者中國證監(jiān)會的行政處罰、重的行政處罰。中國證券業(yè)協(xié)會制定保薦代表人自律管理規(guī)范，組織非準(zhǔn)入型第五條保薦機構(gòu)及其保薦代表人、其他從事保薦業(yè)務(wù)的人員應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會、證券交易所、中國證券業(yè)協(xié)會的相關(guān)規(guī)定，恪守業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)規(guī)范，誠實守信，勤勉盡責(zé)，廉潔從業(yè)，盡職推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市，持續(xù)督導(dǎo)發(fā)行人履行規(guī)保薦機構(gòu)及其保薦代表人、其他從事保薦業(yè)務(wù)的人員不得通過第六條保薦代表人應(yīng)當(dāng)遵守職業(yè)道德準(zhǔn)則，珍視和維護保薦代提高專業(yè)勝任能力。保薦代表人應(yīng)當(dāng)維護發(fā)行人的合法利益，對從事保薦業(yè)務(wù)過程中獲知的發(fā)行人信息保密。保薦代表人應(yīng)當(dāng)恪守獨立履行職責(zé)的原則，不因迎合發(fā)行人或者滿足發(fā)行人的不當(dāng)要求而喪失客觀、公正的立場，不得唆使、協(xié)助或者參與發(fā)行人及證券服務(wù)機構(gòu)等實施非保薦代表人及其配偶不得以任何名義或者方式持有發(fā)行人的股保薦代表人、保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人、內(nèi)核負(fù)責(zé)人、保薦業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人及其他保薦業(yè)務(wù)人員應(yīng)當(dāng)保持獨立、客觀、審慎，與接受其服務(wù)的發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)方不存在利害關(guān)系，不存在妨礙其進(jìn)行獨立專第七條同次發(fā)行的證券，其發(fā)行保薦和上市保薦應(yīng)當(dāng)由同一保薦機構(gòu)承擔(dān)。保薦機構(gòu)依法對發(fā)行人申請文件、證券發(fā)行募集文件進(jìn)行核查，向中國證監(jiān)會、證券交易所出具保薦意見。保薦機構(gòu)應(yīng)證券發(fā)行規(guī)模達(dá)到一定數(shù)量的，可以采用聯(lián)合保薦，但參與聯(lián)證券發(fā)行的主承銷商可以由該保薦機構(gòu)擔(dān)任，也可以由其他具薦機構(gòu)共同擔(dān)任。第八條發(fā)行人及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員，為證券發(fā)行上市制作、出具有關(guān)文件的會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機構(gòu)等證券服務(wù)機構(gòu)及其簽字人員，應(yīng)當(dāng)依照法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會、證券交易所的規(guī)定，配合保薦機擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。保薦機構(gòu)及其保薦代表人履行保薦職責(zé)，不能減輕或者免除發(fā)行人及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員、證第九條中國證監(jiān)會依法對保薦機構(gòu)及其保薦代表人、其他從事證券交易所、中國證券業(yè)協(xié)會對保薦機構(gòu)及其保薦代表人、其他從事保薦業(yè)務(wù)的人員進(jìn)行自律管理。對違反相關(guān)自律管理規(guī)則的保薦機構(gòu)和責(zé)任人員，證券交易所、中國證券業(yè)協(xié)會可以采取一定期限內(nèi)不接受與證券發(fā)行相關(guān)的文件、認(rèn)定不適合從事相關(guān)業(yè)務(wù)等第十條證券公司申請保薦業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)具備下列條件：(二)具有完善的公司治理和內(nèi)部控制制度，風(fēng)險控制指標(biāo)符(三)保薦業(yè)務(wù)部門具有健全的業(yè)務(wù)規(guī)程、內(nèi)部風(fēng)險評估和控制系統(tǒng)，內(nèi)部機構(gòu)設(shè)置合理，具備相應(yīng)的研究能力、銷售能力等后(四)具有良好的保薦業(yè)務(wù)團隊且專業(yè)結(jié)構(gòu)合理，從業(yè)人員不少于三十五人，其中最近三年從事保薦相關(guān)業(yè)務(wù)的人員不少于二十(五)保薦代表人不少于四人；(六)最近二年未因重大違法違規(guī)行為而受到處罰，最近一年未被采取重大監(jiān)管措施，無因涉嫌重大違法違規(guī)正受到有關(guān)機關(guān)或(七)中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件。期間，申請文件內(nèi)容發(fā)生重大變化的，應(yīng)當(dāng)自變化之日起二個工作第十二條中國證監(jiān)會依法受理、審查申請文件。對保薦業(yè)務(wù)資格的申請，自受理之日起三個月內(nèi)做出核準(zhǔn)或者不予核準(zhǔn)的書面決第十三條證券公司取得保薦業(yè)務(wù)資格后，應(yīng)當(dāng)持續(xù)符合本辦法中國證監(jiān)會可以責(zé)令其限期整改，逾期仍然不符合要求的，中國證第十四條保薦機構(gòu)出現(xiàn)下列情況的，應(yīng)當(dāng)在五個工作日內(nèi)向其(一)保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人、內(nèi)核負(fù)責(zé)人、保薦業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人發(fā)(二)保薦業(yè)務(wù)部門機構(gòu)設(shè)置發(fā)生重大變化；(三)保薦業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)情況發(fā)生重大不利變化；第十五條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在證券公司年度報告中報送年度執(zhí)業(yè)情情況的說明；(二)保薦機構(gòu)對保薦代表人盡職調(diào)查工作日志檢查情況的說(三)保薦機構(gòu)對保薦代表人的年度考核、評定情況；事項的說明；(五)保薦機構(gòu)對年度執(zhí)業(yè)情況真實性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)(六)中國證監(jiān)會要求的其他事項。第十六條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)盡職推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市。發(fā)行人證券上市后，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)持續(xù)督導(dǎo)發(fā)行人履行規(guī)范運第十七條保薦機構(gòu)推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市，應(yīng)當(dāng)遵循誠實守信、勤勉盡責(zé)的原則，按照中國證監(jiān)會對保薦機構(gòu)盡職調(diào)查工作的要求，對發(fā)行人進(jìn)行全面調(diào)查，充分了解發(fā)行人的經(jīng)營狀況及其面第十八條保薦機構(gòu)在推薦發(fā)行人首次公開發(fā)行股票并上市和推薦發(fā)行人向不特定合格投資者公開發(fā)行股票并在北交所上市前，應(yīng)當(dāng)對發(fā)行人進(jìn)行輔導(dǎo)。輔導(dǎo)內(nèi)容包括，對發(fā)行人的董事、監(jiān)事和高級管理人員、持有百分之五以上股份的股東和實際控制人(或者其法定代表人)進(jìn)行系統(tǒng)的法規(guī)知識、證券市場知識培訓(xùn)，使其全面掌握發(fā)行上市、規(guī)范運作等方面的有關(guān)法律法規(guī)和規(guī)則，知悉信息披露和履行承諾等方面的責(zé)任和義務(wù)，樹立進(jìn)入證券市場的誠信意第十九條保薦機構(gòu)輔導(dǎo)工作完成后，應(yīng)當(dāng)由發(fā)行人所在地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)進(jìn)行輔導(dǎo)驗收。發(fā)行人所在地在境外的，應(yīng)當(dāng)由發(fā)行人境內(nèi)主營業(yè)地或境內(nèi)證券事務(wù)機構(gòu)所在地的中國證監(jiān)會派出第二十條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人簽訂保薦協(xié)議，明確雙方的權(quán)保薦職責(zé)的相關(guān)費用。第二十一條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)確信發(fā)行人符合法律、行政法規(guī)和中市。保薦機構(gòu)決定推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市的，可以根據(jù)發(fā)行人的第二十二條對發(fā)行人申請文件、證券發(fā)行募集文件中有證券服對相關(guān)內(nèi)容應(yīng)當(dāng)保持職業(yè)懷疑、運用職業(yè)判斷進(jìn)行分析，存在重大保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)對有關(guān)事項進(jìn)行調(diào)查、復(fù)核，并可聘請其他證券服務(wù)第二十三條對發(fā)行人申請文件、證券發(fā)行募集文件中無證券服務(wù)機構(gòu)及其簽字人員專業(yè)意見支持的內(nèi)容，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)獲得充分的盡職調(diào)查證據(jù)，在對各種證據(jù)進(jìn)行綜合分析的基礎(chǔ)上對發(fā)行人提供的資料和披露的內(nèi)容進(jìn)行獨立判斷，并有充分理由確信所作的判第二十四條保薦機構(gòu)推薦發(fā)行人發(fā)行證券，應(yīng)當(dāng)向證券交易所提交發(fā)行保薦書、保薦代表人專項授權(quán)書以及中國證監(jiān)會要求的其包括下列內(nèi)容：(一)逐項說明本次發(fā)行是否符合《中華人民共和國公司法》程序；(二)逐項說明本次發(fā)行是否符合中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，并(三)發(fā)行人存在的主要風(fēng)險；(五)保薦機構(gòu)內(nèi)部審核程序簡介及內(nèi)核意見；(六)保薦機構(gòu)及其關(guān)聯(lián)方與發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)方之間的利害關(guān)(七)相關(guān)承諾事項；(八)中國證監(jiān)會要求的其他事項。第二十五條在發(fā)行保薦書中，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)就下列事項做出承(一)有充分理由確信發(fā)行人符合法律法規(guī)及中國證監(jiān)會有關(guān)(二)有充分理由確信發(fā)行人申請文件和信息披露資料不存在(三)有充分理由確信發(fā)行人及其董事在申請文件和信息披露(四)有充分理由確信申請文件和信息披露資料與證券服務(wù)機(五)保證所指定的保薦代表人及本保薦機構(gòu)的相關(guān)人員已勤勉盡責(zé)，對發(fā)行人申請文件和信息披露資料進(jìn)行了盡職調(diào)查、審慎(六)保證保薦書、與履行保薦職責(zé)有關(guān)的其他文件不存在虛(七)保證對發(fā)行人提供的專業(yè)服務(wù)和出具的專業(yè)意見符合法行業(yè)規(guī)范；(八)自愿接受中國證監(jiān)會依照本辦法采取的監(jiān)管措施；(九)中國證監(jiān)會規(guī)定的其他事項。第二十六條保薦機構(gòu)推薦發(fā)行人證券上市，應(yīng)當(dāng)按照證券交易關(guān)的文件。第二十七條保薦機構(gòu)提交發(fā)行保薦書、上市保薦書后，應(yīng)當(dāng)配合證券交易所、中國證監(jiān)會的發(fā)行上市審核和注冊工作，并承擔(dān)下(一)組織發(fā)行人及證券服務(wù)機構(gòu)對證券交易所、中國證監(jiān)會(二)按照證券交易所、中國證監(jiān)會的要求對涉及本次證券發(fā)(三)指定保薦代表人與證券交易所、中國證監(jiān)會職能部門進(jìn)其他工作。第二十八條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)針對發(fā)行人的具體情況，確定證券發(fā)信守承諾和信息披露等義務(wù)，審閱信息披露文件及向中國證監(jiān)會、下列工作：(二)督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并完善防止其董事、監(jiān)事、高級管；(三)督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并完善保障關(guān)聯(lián)交易公允性和合規(guī)(四)持續(xù)關(guān)注發(fā)行人募集資金的專戶存儲、投資項目的實施(五)持續(xù)關(guān)注發(fā)行人為他人提供擔(dān)保等事項，并發(fā)表意見；(六)中國證監(jiān)會、證券交易所規(guī)定及保薦協(xié)議約定的其他工第二十九條持續(xù)督導(dǎo)的期間由證券交易所規(guī)定。持續(xù)督導(dǎo)期屆滿，如有尚未完結(jié)的保薦工作，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)繼保薦機構(gòu)在履行保薦職責(zé)期間未勤勉盡責(zé)的，其責(zé)任不因持續(xù)第三十條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立分工合理、權(quán)責(zé)明確、相互制衡、有效監(jiān)督的內(nèi)部控制組織體系，發(fā)揮項目承做、質(zhì)量控制、內(nèi)核合規(guī)風(fēng)控等的全流程內(nèi)部控制作用，形成科學(xué)、合理、有效的保薦業(yè)務(wù)決策、執(zhí)行和監(jiān)督等機制，確保保薦業(yè)務(wù)納入公司整體合規(guī)管理第三十一條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全并執(zhí)行覆蓋全部保薦業(yè)務(wù)流程和全體保薦業(yè)務(wù)人員的內(nèi)部控制制度，包括但不限于立項制度、質(zhì)量控制制度、問核制度、內(nèi)核制度、反饋意見報告制度、風(fēng)險事件報告制度、合規(guī)檢查制度、應(yīng)急處理制度等，定期對保薦業(yè)務(wù)內(nèi)保薦業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人、保薦代表人、項目協(xié)辦人及其他保薦業(yè)務(wù)相第三十二條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全內(nèi)部問責(zé)機制，明確保薦業(yè)保薦業(yè)務(wù)人員被采取自律管理措施、紀(jì)律處分、監(jiān)管措施、證券市場禁入措施、行政處罰、刑事處罰等的，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)進(jìn)行內(nèi)保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在勞動合同、內(nèi)部制度中明確，保薦業(yè)務(wù)人員出現(xiàn)前款情形的，應(yīng)當(dāng)退還相關(guān)違規(guī)行為發(fā)生當(dāng)年除基本工資外的其第三十三條保薦機構(gòu)對外提交和報送的發(fā)行上市申請文件、反饋意見、披露文件等重要材料和文件應(yīng)當(dāng)履行內(nèi)核程序，由內(nèi)核機構(gòu)審議決策。未通過內(nèi)核程序的保薦業(yè)務(wù)項目不得以公司名義對外。第三十四條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)保薦業(yè)務(wù)特點制定科學(xué)、合理的薪酬考核體系，綜合考量業(yè)務(wù)人員的專業(yè)勝任能力、執(zhí)業(yè)質(zhì)量、合規(guī)情況、業(yè)務(wù)收入等各項因素，不得以業(yè)務(wù)包干等承包方式開展保。第三十五條保薦機構(gòu)從事保薦業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)綜合評估項目執(zhí)行成本與風(fēng)險責(zé)任，合理確定報價，不得以明顯低于行業(yè)定價水平等不正第三十六條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全保薦業(yè)務(wù)制度體系，細(xì)化盡職調(diào)查、輔導(dǎo)、文件申報、持續(xù)督導(dǎo)等各個環(huán)節(jié)的執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和操作保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)監(jiān)管要求、制度執(zhí)行等情況，及時更新和完第三十七條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全廉潔從業(yè)管理內(nèi)控體系，加強對工作人員的管理，不得在開展保薦業(yè)務(wù)的過程中謀取或輸送不細(xì)化反洗錢要求，加強對客戶身份的識別、可疑報告、客戶資料及第三十九條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全對保薦代表人及其他保薦業(yè)第四十條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全工作底稿制度，按規(guī)定建設(shè)應(yīng)保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)為每一項目建立獨立的保薦工作底稿。保薦代表人必須為其具體負(fù)責(zé)的每一項目建立盡職調(diào)查工作日志，作為保薦工作底稿的一部分存檔備查；保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)定期對盡職調(diào)查工作日薦工作的全過程，第四十一條保薦機構(gòu)及其控股股東、實際控制人、重要關(guān)聯(lián)方持有發(fā)行人股份的，或者發(fā)行人持有、控制保薦機構(gòu)股份的，保薦機構(gòu)在推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市時，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行利益沖突審查，出具合規(guī)審核意見，并按規(guī)定充分披露。通過披露仍不能消除影響的，保薦機構(gòu)應(yīng)聯(lián)合一家無關(guān)聯(lián)保薦機構(gòu)共同履行保薦職責(zé)，且該無關(guān)第四十二條刊登證券發(fā)行募集文件前終止保薦協(xié)議的，保薦機構(gòu)和發(fā)行人應(yīng)當(dāng)自終止之日起五個工作日內(nèi)分別向中國證監(jiān)會、證保薦機構(gòu)和發(fā)行人不得終止保薦協(xié)議，但存在合理理由的情形除外。發(fā)行人因再次申請發(fā)行證券另行聘請保薦機構(gòu)、保薦機構(gòu)被中國證協(xié)議。終止保薦協(xié)議的，保薦機構(gòu)和發(fā)行人應(yīng)當(dāng)自終止之日起五個工第四十四條持續(xù)督導(dǎo)期間，保薦機構(gòu)被撤銷保薦業(yè)務(wù)資格的，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在一個月內(nèi)另行聘請保薦機構(gòu)，未在規(guī)定期限內(nèi)另行聘第四十五條另行聘請的保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)完成原保薦機構(gòu)未完成的因原保薦機構(gòu)被撤銷保薦業(yè)務(wù)資格而另行聘請保薦機構(gòu)的，另個完整的會計年度。另行聘請的保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自保薦協(xié)議簽訂之日起開展保薦工作第四十六條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)指定二名保薦代表人具體負(fù)責(zé)一家發(fā)行人的保薦工作，出具由法定代表人簽字的專項授權(quán)書，并確保保薦機構(gòu)有關(guān)部門和人員有效分工協(xié)作。保薦機構(gòu)可以指定一名項目第四十七條證券發(fā)行后，保薦機構(gòu)不得更換保薦代表人，但因保薦代表人離職或者不符合保薦代表人要求的，應(yīng)當(dāng)更換保薦代表保薦機構(gòu)更換保薦代表人的，應(yīng)當(dāng)通知發(fā)行人，并在五個工作具體負(fù)責(zé)保薦工作期間未勤勉盡責(zé)的，其責(zé)任不因保薦代表人的更第四十八條保薦機構(gòu)法定代表人、保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人、內(nèi)核負(fù)責(zé)人、保薦業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人、保薦代表人和項目協(xié)辦人應(yīng)當(dāng)在發(fā)行保薦書上簽字，保薦機構(gòu)法定代表人、保薦代表人應(yīng)當(dāng)同時在證券發(fā)第四十九條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)將履行保薦職責(zé)時發(fā)表的意見及時告知發(fā)行人，同時在保薦工作底稿中保存，并可以依照本辦法規(guī)定公報告。第五十條持續(xù)督導(dǎo)工作結(jié)束后，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在發(fā)行人公告年總結(jié)報告書。保薦機構(gòu)法定代表人和保薦代表人應(yīng)當(dāng)在保薦總結(jié)報內(nèi)容：(二)保薦工作概述；(三)履行保薦職責(zé)期間發(fā)生的重大事項及處理情況；明及評價；(五)對證券服務(wù)機構(gòu)參與證券發(fā)行上市相關(guān)工作情況的說明(六)中國證監(jiān)會、證券交易所要求的其他事項。第五十一條保薦代表人及其他保薦業(yè)務(wù)相關(guān)人員屬于內(nèi)幕信息的知情人員，應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，不得利用內(nèi)幕信息直接或者間接為保薦機構(gòu)、本人或者他人謀取不正當(dāng)?shù)谖迨l發(fā)行人應(yīng)當(dāng)為保薦機構(gòu)及時提供真實、準(zhǔn)確、完整的財務(wù)會計資料和其他資料，全面配合保薦機構(gòu)開展盡職調(diào)查和其發(fā)行人的控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員應(yīng)當(dāng)全面配合保薦機構(gòu)開展盡職調(diào)查和其他相關(guān)工作，不得要求或第五十三條保薦機構(gòu)及其保薦代表人履行保薦職責(zé)，可以對發(fā)(一)要求發(fā)行人按照本辦法規(guī)定和保薦協(xié)議約定的方式，及(二)定期或者不定期對發(fā)行人進(jìn)行回訪，查閱保薦工作需要(三)列席發(fā)行人的股東大會、董事會和監(jiān)事會；(四)對發(fā)行人的信息披露文件及向中國證監(jiān)會、證券交易所(五)對有關(guān)部門關(guān)注的發(fā)行人相關(guān)事項進(jìn)行核查，必要時可(六)按照中國證監(jiān)會、證券交易所信息披露規(guī)定，對發(fā)行人(七)中國證監(jiān)會、證券交易所規(guī)定或者保薦協(xié)議約定的其他第五十四條發(fā)行人有下列情形之一的，應(yīng)當(dāng)及時通知或者咨詢事項；(二)發(fā)生關(guān)聯(lián)交易、為他人提供擔(dān)保等事項；(三)涉及重大訴訟、資產(chǎn)發(fā)生重大損失；條件發(fā)生重大變化；(五)重大投資行為和重大購置資產(chǎn)的決定；(六)股東及董事、監(jiān)事、高級管理人員的變動；(七)召開董事會、監(jiān)事會、股東大會；(八)履行信息披露義務(wù)或者向中國證監(jiān)會、證券交易所報告(九)發(fā)生違法違規(guī)行為或者其他重大事項；(十)中國證監(jiān)會、證券交易所規(guī)定或者保薦協(xié)議約定的其他第五十五條證券發(fā)行前，發(fā)行人及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員不配合保薦機構(gòu)履行保薦職責(zé)的，保薦。第五十六條證券發(fā)行后，保薦機構(gòu)有充分理由確信發(fā)行人可能存在違法違規(guī)行為以及其他不當(dāng)行為的，應(yīng)當(dāng)督促發(fā)行人作出說明券交易所報告。第五十七條保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)組織協(xié)調(diào)證券服務(wù)機構(gòu)及其簽字人員發(fā)行人為證券發(fā)行上市聘用的會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機構(gòu)以及其他證券服務(wù)機構(gòu)，保薦機構(gòu)有充分理由認(rèn)為其專更換。第五十八條保薦機構(gòu)對證券服務(wù)機構(gòu)及其簽字人員出具的專業(yè)意見存有疑義的，應(yīng)當(dāng)主動與證券服務(wù)機構(gòu)進(jìn)行協(xié)商，并可要求其第五十九條保薦機構(gòu)有充分理由確信證券服務(wù)機構(gòu)及其簽字人員出具的專業(yè)意見可能存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏等違，第六十條證券服務(wù)機構(gòu)及其簽字人員應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照依法制定的業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)自律規(guī)范，審慎履行職責(zé)，作出專業(yè)判斷與認(rèn)定，對保薦機構(gòu)提出的疑義或者意見，應(yīng)當(dāng)保持專業(yè)獨立性，進(jìn)行審慎發(fā)表意見。證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立并保持有效的質(zhì)量控制體系，保護投資者合法權(quán)益。證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善保存客戶委托文件、核查和驗證資料、工作底稿以及與質(zhì)量控制、內(nèi)部管理、業(yè)務(wù)經(jīng)營有關(guān)的信第六十一條中國證監(jiān)會可以對保薦機構(gòu)及其與發(fā)行上市保薦工作相關(guān)的人員，證券服務(wù)機構(gòu)、發(fā)行人及其與證券發(fā)行上市工作相關(guān)的人員等進(jìn)行定期或者不定期現(xiàn)場檢查，相關(guān)主體應(yīng)當(dāng)積極配合第六十二條中國證監(jiān)會對保薦機構(gòu)及其相關(guān)人員進(jìn)行持續(xù)動態(tài)的跟蹤管理，記錄其業(yè)務(wù)資格、執(zhí)業(yè)情況、違法違規(guī)行為、其他不第六十三條證券公司提交的保薦業(yè)務(wù)資格申請文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，中國證監(jiān)會不予受理或者不予核。第六十四條保薦機構(gòu)、保薦代表人、保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人、內(nèi)核負(fù)責(zé)人、保薦業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人及其他保薦業(yè)務(wù)相關(guān)人員違反本辦法，未誠實守信、勤勉盡責(zé)地履行相關(guān)義務(wù)的，中國證監(jiān)會可以對其采取重點關(guān)注、責(zé)令進(jìn)行業(yè)務(wù)學(xué)習(xí)、出具警示函、責(zé)令公開說明、責(zé)令改正、責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查的次數(shù)并提交合規(guī)檢查報告、監(jiān)管談話、責(zé)令處分有關(guān)責(zé)任人員并報告結(jié)果、依法認(rèn)定為不適當(dāng)人選等監(jiān)管措施；依法應(yīng)給予行政處罰的，依照有關(guān)規(guī)定進(jìn)行處罰；情。對保薦機構(gòu)、保薦代表人采取出具警示函、責(zé)令改正、監(jiān)管談話等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，中國證監(jiān)會可以采取暫停保薦機構(gòu)的保薦業(yè)務(wù)、依法認(rèn)定保薦代表人為不適當(dāng)人選三個月到十二個月的監(jiān)管不符合要求；(二)擅自改動申請文件、信息披露資料或者其他已提交文件；(三)申請文件或者信息披露資料存在相互矛盾或者同一事實(四)文件披露的內(nèi)容表述不清，邏輯混亂，嚴(yán)重影響投資者(五)未及時報告或者未及時披露重大事項；(六)指定不符合本辦法第四條規(guī)定要求的人員具體負(fù)責(zé)保薦(七)未通過內(nèi)核程序，以公司名義對外提交或披露保薦業(yè)務(wù)(八)采取業(yè)務(wù)包干等承包方式或其他形式進(jìn)行過度激勵；(九)以顯著低于行業(yè)定價水平等不正當(dāng)競爭方式招攬業(yè)務(wù)，第六十六條保薦機構(gòu)出現(xiàn)下列情形之一的，中國證監(jiān)會可以視情節(jié)輕重，暫停保薦業(yè)務(wù)三個月到三十六個月，并可以責(zé)令保薦機構(gòu)更換董事、監(jiān)事、高級管理人員或者限制其權(quán)利；情節(jié)特別嚴(yán)重(一)向中國證監(jiān)會、證券交易所提交的與保薦工作相關(guān)的文漏；(二)重大事項未報告、未披露；(三)內(nèi)部控制制度存在重大缺陷或者未有效執(zhí)行；(四)盡職調(diào)查制度、內(nèi)部核查制度、持續(xù)督導(dǎo)制度、保薦工執(zhí)行；(五)廉潔從業(yè)管理內(nèi)控體系、反洗錢制度存在重大缺陷或者(六)保薦工作底稿存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；(七)唆使、協(xié)助或者參與發(fā)行人及證券服務(wù)機構(gòu)提供存在虛(八)唆使、協(xié)助或者參與發(fā)行人干擾中國證監(jiān)會、證券交易(九)通過從事保薦業(yè)務(wù)謀取不正當(dāng)利益；(十)偽造或者變造簽字、蓋章；(十一)嚴(yán)重違反誠實守信、勤勉盡責(zé)、廉潔從業(yè)義務(wù)的其他第六十七條保薦代表人出現(xiàn)下列情形之一的，中國證監(jiān)會可以根據(jù)情節(jié)輕重，依法采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選三個月到三十六個月的、隱瞞重要問題；(二)未完成或者未參加輔導(dǎo)工作；(三)重大事項未報告、未披露；(四)未參加持續(xù)督導(dǎo)工作，或者持續(xù)督導(dǎo)工作嚴(yán)重未勤勉盡(五)因保薦業(yè)務(wù)或其具體負(fù)責(zé)保薦工作的發(fā)行人在保薦期間(六)唆使、協(xié)助或者參與發(fā)行人干擾中國證監(jiān)會、證券交易(七)偽造或者變造簽字、蓋章；(八)嚴(yán)重違反誠實守信、勤勉盡責(zé)、廉潔從業(yè)義務(wù)的其他情形。形第六十八條保薦代表人出現(xiàn)下列情形之一的，中國證監(jiān)會可以依法采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選的監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，對其采取證但未參加盡職調(diào)查工作，或者盡職調(diào)查工作不徹底、不充分，明顯(二)通過從事保薦業(yè)務(wù)謀取不正當(dāng)利益；(三)本人及其配偶以任何名義或者方式持有發(fā)行人的股份；(四)唆使、協(xié)助或者參與發(fā)行人及證券服務(wù)機構(gòu)提供存在虛(五)參與組織編制的與保薦工作相關(guān)文件存在虛假記載、誤。第六十九條發(fā)行人出現(xiàn)下列情形之一的，中國證監(jiān)會可以暫停保薦機構(gòu)的保薦業(yè)務(wù)十二個月到三十六個月，責(zé)令保薦機構(gòu)更換相關(guān)負(fù)責(zé)人，對保薦代表人依法采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選的監(jiān)管措施；情節(jié)嚴(yán)重的，撤銷保薦業(yè)務(wù)資格，對相關(guān)責(zé)任人采取證券市場禁入(一)證券發(fā)行募集文件等申請文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳(二)持續(xù)督導(dǎo)期間信息披露文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述監(jiān)會可以根據(jù)情節(jié)輕重，對保薦機構(gòu)及其相關(guān)責(zé)任人員采取出具警(一)首次公開發(fā)行股票并在主板上市和主板上市公司向不特定對象公開發(fā)行證券并上市當(dāng)年營業(yè)利潤比上年下滑百分之五十以(二)首次公開發(fā)行股票并上市、股票向不特定合格投資者公開發(fā)行并在北交所上市和上市公司向不特定對象公開發(fā)行證券并上潤標(biāo)準(zhǔn)；(三)首次公開發(fā)行股票并上市和股票向不特定合格投資者公開發(fā)行并在北交所上市之日起十