眾籌如何避免非法集資法律風(fēng)險(xiǎn)

眾籌如何避免非法集資法律風(fēng)險(xiǎn)眾籌如何避免非法集資的法律風(fēng)險(xiǎn)郭勤貴XXxx一、什么是非法集資？非法集資是未經(jīng)有關(guān)部門依法批準(zhǔn)，包括沒有批準(zhǔn)權(quán)限的部門批準(zhǔn)的集資；有審批權(quán)限的部門超越權(quán)限批準(zhǔn)集資，即集資者不具備集資的主體資格，承諾在一定期限內(nèi)給出資人還本付息還本付息的形式除以貨幣形式為主外，也有實(shí)物形式和其他形式；向社會(huì)不特定的對(duì)象籌集資金這里“不特定的對(duì)象”是指社會(huì)公眾，而不是指特定少數(shù)人；以合法形式掩蓋其非法集資的實(shí)質(zhì)二、眾籌與非法集資之間的關(guān)系眾籌是向大眾集資、集智的行為，兼具集資、眾智與眾包三者由于其具有向大眾集資的行為，所以，必然受到現(xiàn)行非法集資有關(guān)規(guī)定的約束因此，從眾籌實(shí)質(zhì)及操作層面講，筆者認(rèn)為如下三種都是不準(zhǔn)確不全面的誤區(qū)一：我國現(xiàn)行法律對(duì)眾籌沒有規(guī)定，監(jiān)管部門正在研究中，目前眾籌是金融創(chuàng)新，可以隨便做誤區(qū)二：眾籌就是非法集資，與現(xiàn)行非法集資的法律法規(guī)直接存在沖突，不可以做誤區(qū)三：眾籌不是非法集資，所以盡管做根據(jù)現(xiàn)行有關(guān)非法集資的有關(guān)規(guī)定，眾籌的創(chuàng)新必須在現(xiàn)行法律規(guī)制的范圍內(nèi)進(jìn)行，在法律許可或者監(jiān)管層認(rèn)可的范圍內(nèi)適當(dāng)創(chuàng)新是可行的，但超越了法律紅線，則涉嫌非法集資因此，在目前情況下從事眾籌必須堅(jiān)守法律紅線，避開巨大的法律風(fēng)險(xiǎn)三、眾籌如何避免非法集資的法律風(fēng)險(xiǎn)由于眾籌類別不同，我采用按照眾籌模式不同逐一進(jìn)行分析1債權(quán)類眾籌如何避免刑事或行政法律風(fēng)險(xiǎn)？債權(quán)類眾籌表現(xiàn)的一般形式為P2P主要是非法吸收公眾存款和集資*，屬于公檢法司法機(jī)關(guān)受理和管轄的范圍同樣，如果尚未達(dá)到非法集資的刑事立案標(biāo)準(zhǔn)，則其可能構(gòu)成非法金融行政違法行為，屬于人民銀行監(jiān)管處罰的范圍那么如何避開非法集資類的刑事或行政法律風(fēng)險(xiǎn)呢？在目前監(jiān)管層對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融持積極開放的態(tài)度下，債權(quán)類眾籌可以創(chuàng)新，但不要觸碰法律紅線，如果不去觸碰央行官員劃定的3條法律紅線，則債權(quán)類眾籌則可以避開非法集資類的刑事犯罪或行政違法風(fēng)險(xiǎn)具體如下：第一條法律紅線：為當(dāng)前相當(dāng)普遍的理財(cái)資金池模式，即P2P平臺(tái)將借款需求設(shè)計(jì)成理財(cái)產(chǎn)品出售，使投資人的資金進(jìn)入平臺(tái)中間賬戶，產(chǎn)生資金池；第二條法律紅線：為不合格借款人導(dǎo)致的非法集資風(fēng)險(xiǎn)，即P2P平臺(tái)未盡到對(duì)借款人身份的真實(shí)性核查義務(wù)，甚至發(fā)布虛假借款標(biāo)的；第三條法律紅線：則是典型的龐氏騙局，即P2P平臺(tái)發(fā)布虛假借款標(biāo)，并采取借新還舊的旁氏騙局模式，進(jìn)行資金*的根據(jù)上述劃定的3條法律紅線，作為債權(quán)類眾籌，要充分把自己定位為中介平臺(tái)，回歸平臺(tái)類中介的本質(zhì)，為投資方與資金需求方提供準(zhǔn)確的點(diǎn)對(duì)點(diǎn)服務(wù)，不得直接經(jīng)手資金，不得以平臺(tái)為資金需求方提供擔(dān)保，不得以平臺(tái)承諾回報(bào)，不得為平臺(tái)本身募集資金，不得建立資金池并且要嚴(yán)格審查*方的信息，嚴(yán)防虛假*信息的發(fā)布集資類刑事或行政類法律風(fēng)險(xiǎn)的可能性就小很多股權(quán)類眾籌如何避開刑事或行政法律風(fēng)險(xiǎn)？股權(quán)類眾籌目前是法律風(fēng)險(xiǎn)最大的一類眾籌，也是未來發(fā)展空間最大的一類眾籌模式其最可能觸碰的刑事法律風(fēng)險(xiǎn)是非法證券類犯罪，歸屬于公檢法受理和管轄同樣，若達(dá)不到刑事立案標(biāo)準(zhǔn)，則屬于非法證券類行政違法行為歸屬于證券監(jiān)督管理機(jī)關(guān)管轄和受理那么如何避非法證券類的刑事或行政法律風(fēng)險(xiǎn)呢？在目前監(jiān)管層對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融持積極但不要觸碰法律紅線我個(gè)人認(rèn)為，股權(quán)類眾籌同樣需要遵守以下六條法律紅線：第一條法律紅線：不向非特定對(duì)象發(fā)行股份；第二條法律紅線：不向超過個(gè)特定對(duì)象發(fā)行股份；第三條法律紅線：不得采用廣告、公開勸誘和變相公開方式發(fā)行股份；第四條法律紅線：對(duì)*方身份及項(xiàng)目的真實(shí)性嚴(yán)格履行核查義務(wù)，不得發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)較大的項(xiàng)目和虛假項(xiàng)目第五條法律紅線：對(duì)投資方資格進(jìn)行審核，告知投資風(fēng)險(xiǎn)第六條法律紅線：不得為平臺(tái)本身公開募股如果股權(quán)類眾籌能夠做到上述幾個(gè)方面，嚴(yán)格恪守法律紅線，則股權(quán)類眾籌涉嫌非法集資類刑事或行政類法律風(fēng)險(xiǎn)的小很多在具體操作層面上，作為股權(quán)眾籌平臺(tái)，應(yīng)做好需求兩端的嚴(yán)格審查和限定，對(duì)投資人資格進(jìn)行嚴(yán)格審查，并告知投資風(fēng)險(xiǎn)，只有經(jīng)過注冊(cè)且通過嚴(yán)格審核的投資人才具備資格，才可能看到投資方的項(xiàng)目同樣道理，平臺(tái)需要對(duì)項(xiàng)目發(fā)布方股東信息，產(chǎn)品信息，公司信息進(jìn)行嚴(yán)格審查，必要時(shí)實(shí)地查看，做好法律、財(cái)務(wù)、商務(wù)三個(gè)方面的盡職調(diào)查在需求對(duì)接上，每次只允許不超過人的投資人看到推介的項(xiàng)目，具體的投資洽談需要在線下以面對(duì)面的方式進(jìn)行，為了避免人員過多的問題和代持造成的問題，對(duì)選定的投資人采用設(shè)立有限合伙企業(yè)合投方式進(jìn)行通過嚴(yán)格的設(shè)定，避免觸碰上述的6條法律紅線回報(bào)類眾籌如何避免刑事法律或行政法律風(fēng)險(xiǎn)？相對(duì)而言，回報(bào)類眾籌是法律風(fēng)險(xiǎn)最小的眾籌模式但是如果回報(bào)類眾籌不