中級(jí)會(huì)計(jì)師財(cái)務(wù)管理必背的個(gè)公式

1、精心整理1、單利：匸 P*i*n2、單利終值：F=P(1+i* n)3、單利現(xiàn)值：P=F/(1+i* n)4、 復(fù)利終值:F=P(1+i)n 或：P(F/P, i, n)5、 復(fù)利現(xiàn)值：P=F*(1+i)-n 或：F(P/F, i, n)6、 普通年金終值：F=A(1+i)n-1/i 或：A(F/A, i, n)7、 年償債基金:A=F*i/(1+i)或：F(A/F, i, n)8 普通年金現(xiàn)值：P=A1-(1+i)-n/i或：A(P/A，i，n)9、年資本回收額：A=Pi/1-(1+i)-n或：P(A/P，i，n)10、 即付年金的終值:F=A(1+i)(n+1)-1/i-1或：A(F/A，

2、i，n+1)-111、 即付年金的現(xiàn)值:P=A1-(1+i)-(n-1)/i+1或：A(P/A，i，n-1)+112、 遞延年金現(xiàn)值：第一種方法：先求(m+n)期的年金現(xiàn)值，再扣除遞延期(m)的年金現(xiàn)值P=A1-(1+i)-(m+n)/i-1-(1+i)-m/i或：A(P/A，i，m+n)-(P/A，i，n) 第二種方法：先求出遞延期末的現(xiàn)值，再將現(xiàn)值調(diào)整到第一期期初。P=A1-(1+i)-n/i*(1+i)-m 或: A(P/A，i，n)*(P/F，i，m)第三種方法：先求出遞延年金的終值，再將其折算為現(xiàn)值。P=A(1+i)n-1/I*(1+i)-(n+m)或：A(F/A,I,n)(P/F,

3、I,n+m)13、 永續(xù)年金現(xiàn)值：P=A/i精心整理14、 折現(xiàn)率：i 二二(F/p)1/n-1( 次收付款項(xiàng))精心整理精心整理i=A/P(永續(xù)年金)普通年金折現(xiàn)率先計(jì)算年金現(xiàn)值系數(shù)或年金終值系數(shù)再查有關(guān)的系數(shù)表求i,不能直接求得的通過(guò)內(nèi)插法計(jì)算。i=i1+(州州)/()/(時(shí)時(shí)( (32)*(i21)15、 名義利率與實(shí)際利率的換算：i=(1+r/m)m-1 式中：r 為名義利率;m 為年復(fù) 利次數(shù)16、風(fēng)險(xiǎn)收益率：R 二二 RF+RR 二二 RF+b*V17、期望值：(P49)18、方差：(P50)19、標(biāo)準(zhǔn)方差：(P50)20、標(biāo)準(zhǔn)離差率：V= /E21、 外界資金的需求量二變動(dòng)資產(chǎn)占基

4、期銷(xiāo)售額百分比 x 銷(xiāo)售的變動(dòng)額-變動(dòng)負(fù)債占基期銷(xiāo)售額百分比 x 銷(xiāo)售的變動(dòng)額-銷(xiāo)售凈利率 x 收益留存比率 x 預(yù)測(cè)期銷(xiāo)售額22、 外界資金的需求量的資金習(xí)性分析法：高低點(diǎn)法(P67)、回歸直線(xiàn)法(P68)23、 認(rèn)股權(quán)證的理論價(jià)值：V=(P-E)*N 注：P 為普通股票市場(chǎng)價(jià)格，E 為認(rèn)購(gòu)價(jià) 格，N 為認(rèn)股權(quán)證換股比率.24、債券發(fā)行價(jià)格二二票面金額*(P/F , i1, n)+票面金額*i2(P/A , i1 , n)式中：i1 為市場(chǎng)利率;i2 為票面利率;n 為債券期限如果是不計(jì)復(fù)利，到期一次還本付息的債券：債券發(fā)行價(jià)格二二票面金額*(1+i2*n)*(P/F , i1, n)25、

5、 可轉(zhuǎn)換債券價(jià)格二二債券面值/轉(zhuǎn)換比率轉(zhuǎn)換比率二二轉(zhuǎn)換普通股數(shù)/可轉(zhuǎn)換債券 數(shù)26、放棄現(xiàn)金折扣的成本 二 CD 心-CD)*360/N*100%式中：CD 為現(xiàn)金折扣的百分比;N 為失去現(xiàn)金折扣延期付款天數(shù)，等于信用期與折扣期之差精心整理精心整理27、債券成本：Kb=l(1-T)/B0(1-f)=B*i*(1-T)/B0(1-f)式中：Kb 為債券成本；1 為債 券每年支付的利息；T 為所得稅稅率;B 為債券面值;i 為債券票面利率;B0 為債券籌資 額，按發(fā)行價(jià)格確定；f 為債券籌資費(fèi)率28、銀行借款成本：Ki=l(1-T)/L(1-f)=i*L*(1-T)/L(1-f)或：Ki=i(1-

6、T)(當(dāng) f 忽略不計(jì)時(shí))式中：Ki 為銀行借款成本;l 為銀行借款年利息；L 為銀行借款籌資總額;T 為所得 稅稅率;i 為銀行借款利息率;f 為銀行借款籌資費(fèi)率29、優(yōu)先股成本：Kp=D/P0(1-T)式中：Kp 為優(yōu)先股成本；D 為優(yōu)先股每年的股利，0為發(fā)行優(yōu)先股總額30、 普通股成本：股利折現(xiàn)模型：Kc=D/P0*100%或 Kc 二二D1P0(1-f)+g資本資產(chǎn)定價(jià)模型：Kc=RF+3 (RmRF)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率加風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)法：Kc=RF+Rp式中：Kc 為普通股成本；D1 為第 1 年股的股利，0 為普通股發(fā)行價(jià);g 為年增長(zhǎng)率31、留存收益成本：K 二二 D1P0+g32、加權(quán)平均資

7、金成本：Kw=SWj*Kj式中：Kw 為加權(quán)平均資金成本;Wj 為第 j 種資金占總資金的比重；Kj 為第 j 種資金的成本33、籌資總額分界點(diǎn)：BPi=TFi/Wi式中：BPi 為籌資總額分界點(diǎn);TFi 為第 i 種籌資方式的成本分界點(diǎn)；Wi 為目標(biāo) 資金結(jié)構(gòu)中第 i 種籌資方式所占比例34、邊際貢獻(xiàn)：M=(p-b)x=m*x式中：M 為邊際貢獻(xiàn);p 為銷(xiāo)售單價(jià);b 為單位變動(dòng)成本；m 為單位邊際貢獻(xiàn);x為產(chǎn)銷(xiāo)量 精心整理精心整理35、息稅前利潤(rùn)：EBIT=(p-b)x-a 二二 M-a36、經(jīng)營(yíng)杠桿：DOL=M/EBIT=M/(M-a)37、財(cái)務(wù)杠桿：DFL 二二 EBIT/(EBIT-I

8、)38、復(fù)合杠桿：DCL=DOL*DFL=M/EBIT-I-d/(1-T)39:每股利潤(rùn)無(wú)差異點(diǎn)分析公式：(EBIT-I1)(1-T)-D1/N 仁仁(EBIT-I2)(1-T)-D2/N2當(dāng) EBIT 大于每股利潤(rùn)無(wú)差異點(diǎn)時(shí)，利用負(fù)債集資較為有利；當(dāng) EBIT 小于每股利潤(rùn)無(wú)差異點(diǎn)時(shí)，利用發(fā)行普通股集資較為有利.40、公司的市場(chǎng)總價(jià)值二二股票的總價(jià)值+債券的價(jià)值股票市場(chǎng)價(jià)格=(息稅前利 潤(rùn)-利息)*(1-所得稅稅率”普通股成本式中：普通股成本 Kc=RF+3 (RmRF)41、 投資組合的期望收益率：RP 藝 WjRj42、協(xié)方差：Cov(R1,R2)=/n 刀(R1R1)(R2i-R2)4

9、3、相關(guān)系數(shù):p12=Cov(R1,R2)/( 1。2)44、兩種資產(chǎn)組合而成的投資組合收益率的標(biāo)準(zhǔn)差： P=W12 12+W22。22+2W1 1Cov(R1,R2)145、投資組合的B系數(shù)：(3P=EWipi46、 經(jīng)營(yíng)期現(xiàn)金流量的計(jì)算：經(jīng)營(yíng)期某年凈現(xiàn)金流量二二該年利潤(rùn)+該年折舊+該年攤銷(xiāo)+該年利息+該年回收額47、靜態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)：投資利潤(rùn)率二二年平均利潤(rùn)額/投資總額 x100%不包括建設(shè)期的投資回收期 二二原始投資額/ /投產(chǎn)若干年每年相等的現(xiàn)金凈流量包括建設(shè)期的投資回收期二二不包括建設(shè)期的投資回收期+ +建設(shè)期精心整理精心整理精心整理精心整理48、動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)：凈現(xiàn)值(NPV)二二原始投

10、資額+投產(chǎn)后每年相等的凈現(xiàn)金流量 x 年金現(xiàn)值系數(shù)凈現(xiàn)值率(NPVR)=5資項(xiàng)目?jī)衄F(xiàn)值/原始投資現(xiàn)值 X100%獲利指數(shù)(Pl)=投產(chǎn)后各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值合計(jì)/原始投資的現(xiàn)值合計(jì)=1 +凈現(xiàn)值率(NPVR 內(nèi)部收益率=IRR(P/A IRR n)=I/NCF式中：I 為原始投資額49、短期證券到期收益率： K 二二 證券年利息+(證券賣(mài)出價(jià)-證券買(mǎi)入價(jià))劃期年 限/證券買(mǎi)入價(jià)*100%50、 長(zhǎng)期債券收益率：V=I*(P/A, i, n)+F*(P/F, i, n)式中：v 為債券的購(gòu)買(mǎi)價(jià)格51、股票投資收益率： V=藝(t=1 n)Dt/(1+i)t+F/(1+i )n52、 長(zhǎng)期持有股票

11、，股利穩(wěn)定不變的股票估價(jià)模型： V=D/K式中：V 為股票內(nèi)在價(jià)值；D 為每年固定股利;K 為投資人要求的收益率53、 長(zhǎng)期持有股票，股利固定增長(zhǎng)的股票估價(jià)模型：V=D0(1+g)/(K-g)二二 D1(K-g)式中：D0 為上年股利；D1 為第一年預(yù)期股利54、基金的單位凈值二二基金凈資產(chǎn)價(jià)值總額/基金單位總份額55、基金=(年末持有份數(shù)*年末基金單位凈值-年初持有份數(shù)*年初基金單位凈 值)收益率年初持有份數(shù)*年初基金單位凈值56、機(jī)會(huì)成本二二現(xiàn)金持有量 x 有價(jià)證券利率(或報(bào)酬率)57、現(xiàn)金管理相關(guān)總成本二二持有機(jī)會(huì)成本+固定性轉(zhuǎn)換成本58、 最佳現(xiàn)金持有量：Q=(2TF/K)12 式中：

12、Q 為最佳現(xiàn)金持有量;T 為一個(gè)周 期內(nèi)現(xiàn)金總需求量;F 為每次轉(zhuǎn)換有價(jià)證券的固定成本;K 為有價(jià)證券利息率精心整理精心整理59、 最低現(xiàn)金管理相關(guān)總成本：(TC)=(2TF2精心整理60、應(yīng)收賬款機(jī)會(huì)成本二二維持賒銷(xiāo)業(yè)務(wù)所需要的資金*資金成本率61、應(yīng)收賬款平均余額二二年賒銷(xiāo)額/360*平均收賬天數(shù)62、 維持賒銷(xiāo)業(yè)務(wù)所需要的資金 二二應(yīng)收賬款平均余額*變動(dòng)成本/銷(xiāo)售收入63、應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率=(當(dāng)期必要現(xiàn)金支出總額-當(dāng)期其它穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流入總額”當(dāng)期應(yīng)收賬款總計(jì)金額64、存貨相關(guān)總成本二二相關(guān)進(jìn)貨費(fèi)用+相關(guān)存儲(chǔ)成本二二存貨全年計(jì)劃進(jìn)貨總量/每次進(jìn)貨批量*每次進(jìn)貨費(fèi)用+每次進(jìn)貨批量/2*

13、單位存貨年存儲(chǔ)成本65、 經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量：Q=(2AB/C)12 式中：Q 為經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量;A 為某種存貨年 度計(jì)劃進(jìn)貨總量；B 為平均每次進(jìn)貨費(fèi)用；C 為單位存貨年度單位儲(chǔ)存成本66、 經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量的存貨相關(guān)總成本：(TC)=(2ABCy267、 經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量平均占用資金： W 二二 PQ/2=P(AB/2C)1268、 年度最佳進(jìn)貨批次：N 二二 A/Q=(AC/2B)1/269、 允許缺貨時(shí)的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量：Q=(2AB/C)(C+R)/R1270、 缺貨量：S=QC/(C+F 式中：S 為缺貨量;R 為單位缺貨成本71、 存貨本量利的平衡關(guān)系：利潤(rùn) 二二毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷(xiāo)售稅金及附加-每

14、日 變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi) x 儲(chǔ)存天數(shù)72、每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)二二購(gòu)進(jìn)批量*購(gòu)進(jìn)單價(jià)*日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)率或：每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)二二購(gòu)進(jìn)批量* *購(gòu)進(jìn)單價(jià)* *每日利率+ +每日保管費(fèi)用73、保本儲(chǔ)存天數(shù)=(毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷(xiāo)售稅金及附加”每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)74、目標(biāo)利潤(rùn)二二投資額*投資利潤(rùn)率75、保利儲(chǔ)存天數(shù)=(毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷(xiāo)售稅金及附加-目標(biāo)利潤(rùn)”每日變動(dòng) 存儲(chǔ)費(fèi)76、 批進(jìn)批出該商品實(shí)際獲利額二二每日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)*(保本天數(shù)-實(shí)際儲(chǔ)存天數(shù))精心整理精心整理精心整理77、實(shí)際儲(chǔ)存天數(shù)二二保本儲(chǔ)存天數(shù)-該批存貨獲利額/每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)78、 批進(jìn)零售經(jīng)銷(xiāo)某批存貨預(yù)計(jì)可獲利或虧損額二二該批存貨的每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)*平均保

15、本儲(chǔ)存天數(shù)-（實(shí)際零售完天數(shù)+1）/2=購(gòu)進(jìn)批量*購(gòu)進(jìn)單價(jià)*變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)率 *平均保本儲(chǔ)存天數(shù)-（購(gòu)進(jìn)批量/日均銷(xiāo)量+1）/2二二購(gòu)進(jìn)批量* *單位存貨的變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)*平均保本儲(chǔ)存天數(shù)- -（購(gòu)進(jìn)批量/ /日均銷(xiāo) 量 +1）/279、利潤(rùn)中心邊際貢獻(xiàn)總額二二該利潤(rùn)中心銷(xiāo)售收入總額-該利潤(rùn)中心可控成本總額（或：變動(dòng)成本總額）80、利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人可控成本總額=該利潤(rùn)中心邊際貢獻(xiàn)總額-該利潤(rùn)中心負(fù) 責(zé)人可控固定成本81、利潤(rùn)中心可控利潤(rùn)總額二二該利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人可控利潤(rùn)總額-該利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人不可控固定成本82、公司利潤(rùn)總額二二各利潤(rùn)中心可控利潤(rùn)總額之和-公司不可分?jǐn)偟母鞣N管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用等83、定基動(dòng)態(tài)

16、比率二二分析期數(shù)值/固定基期數(shù)值84、環(huán)比動(dòng)態(tài)比率二二分析期數(shù)值/前期數(shù)值85、流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債86、速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債速動(dòng)資產(chǎn)二二貨幣資金+短期投資+應(yīng)收賬款+應(yīng)收票據(jù)二二流動(dòng)資產(chǎn)- -存貨- -預(yù)付賬款- -待攤費(fèi)用- -待處理流動(dòng)資產(chǎn)損失87、現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率二二年經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量/年末流動(dòng)負(fù)債*100%88、資產(chǎn)負(fù)債率二二負(fù)債總額/資產(chǎn)總額89、產(chǎn)權(quán)比率二二負(fù)債總額/所有者權(quán)益90、已獲利息倍數(shù)二二息稅前利潤(rùn)/利息支出精心整理精心整理91、長(zhǎng)期資產(chǎn)適合率=（所有者權(quán)益+長(zhǎng)期負(fù)債）/（固定資產(chǎn)+長(zhǎng)期投資）92、勞動(dòng)效率二二主營(yíng)業(yè)務(wù)收入或凈產(chǎn)值/平均職工人數(shù)93、周轉(zhuǎn)率

17、（周轉(zhuǎn)次數(shù)）二二周轉(zhuǎn)額/資產(chǎn)平均余額94、周轉(zhuǎn)期（周轉(zhuǎn)天數(shù)）二二計(jì)算期天數(shù)/周轉(zhuǎn)次數(shù)二二資產(chǎn)平均余額 x 計(jì)算期天數(shù)/ 周轉(zhuǎn)額95、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次）二二主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均應(yīng)收賬款余額其中：主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額二二主營(yíng)業(yè)務(wù)收入- -銷(xiāo)售折扣與折讓平均應(yīng)收賬款余額=（應(yīng)收賬款年初數(shù)+應(yīng)收賬款年末數(shù)）/2應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=（平均應(yīng)收賬款*360）/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額96、存貨周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）二二主營(yíng)業(yè)務(wù)成本/平均存貨其中：平均存貨=（存貨年初數(shù)+存貨年末數(shù)）/2存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=（平均存貨 x360）/主營(yíng)業(yè)務(wù)成本97、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）二二主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均流動(dòng)資產(chǎn)總額流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期（天數(shù)）=

18、（平均流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)總額 x360）/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入總額98、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二二主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均固定資產(chǎn)平均凈值99、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二二主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均資產(chǎn)總額100、 主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率二二主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額101、 成本費(fèi)用利潤(rùn)率二二利潤(rùn)總額/成本費(fèi)用總額102、 盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)=經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量/凈利潤(rùn)103、總資產(chǎn)報(bào)酬率=（利潤(rùn)總額+ 利息支出”平均資產(chǎn)總額二二息稅前利潤(rùn)總額/平 均資產(chǎn)總額104、 凈資產(chǎn)收益率= 爭(zhēng)利潤(rùn)/平均凈資產(chǎn) X100%精心整理精心整理105、 資本保值增值率二二扣除客觀因素后的年末所有者權(quán)益總額/年初所有者精心整理精心整理權(quán)益總額106、 每股收益二二凈利潤(rùn)/年末普通股總數(shù)107、 市盈率二二普通股每股市價(jià)/普通股每股收益108、 銷(xiāo)售