基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指引

1、基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指引第一章 總 則第一條 為了規(guī)范基金代理銷售行為，確?；甬a(chǎn)品銷售的適用性，依據(jù)證券投資基金法、證券投資基金銷售管理辦法、證券投資基金銷售適用性指導(dǎo)意見(jiàn)及其他法律法規(guī)制定本指引。第二條 銷售員在進(jìn)行基金銷售的過(guò)程中，應(yīng)注重根據(jù)基金投資人的風(fēng)險(xiǎn)承受能力銷售不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品，把合適的產(chǎn)品賣給合適的基金投資人。第二章 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)內(nèi)容及風(fēng)險(xiǎn)分級(jí)第三條 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)內(nèi)容基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)方法采取定量分析與定性分析相結(jié)合的方法，對(duì)基金產(chǎn)品承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析。風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)的內(nèi)容如下：1定性分析：根據(jù)基金的投資方向、投資范圍和投資比例，將基金產(chǎn)品分為股票型、混合型、債券型、貨幣型四種基

2、金類別，風(fēng)險(xiǎn)從高到低依次排列。2定量分析：在定性分析的基礎(chǔ)上，對(duì)基金產(chǎn)品的下列四個(gè)方面進(jìn)行評(píng)價(jià)：（1）基金的歷史規(guī)模和持倉(cāng)比例。（2）基金的過(guò)往業(yè)績(jī)及基金凈值的歷史波動(dòng)程度。（3）基金成立以來(lái)有無(wú)違規(guī)行為發(fā)生。第四條 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)以基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)來(lái)具體反映，基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)包括以下三個(gè)等級(jí)：(1) 低風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)。(2) 中風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)。(3) 高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)。第三章 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)方法第五條 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)方法具體說(shuō)明見(jiàn)附件基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)表，具體說(shuō)明如下：1定性分析方法（1）根據(jù)基金類別進(jìn)行打分：股票型基金：基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為3分；混合型性基金：基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為2分；債券型基金

3、：基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為1分；貨幣型基金：基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為0分。（2）根據(jù)投資比例進(jìn)行打分：股票投資比例高于80%、債券比例低于20%的基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為3分；股票投資比例介于30%80%、債券比例介于20%70%的基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為2分；股票投資比例低于30%、債券比例高于70%的基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為1分；股票投資比例為0%、債券投資比例為100%的基金或貨幣型基金，風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為0分。2定量分析方法（1）基金的歷史規(guī)模風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)基金管理規(guī)模業(yè)內(nèi)排名后1/3的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為3分；基金管理規(guī)模業(yè)內(nèi)排名據(jù)中間1/3的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為2分;基金管理規(guī)模業(yè)內(nèi)排名前1/3的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為1分；（2）基金的持倉(cāng)

4、比例風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)：基金持倉(cāng)比例高于80%的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為3分；基金持倉(cāng)比例介于20%70%的基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為2分；基金持倉(cāng)比例低于20%的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為1分。（3）基金的過(guò)往業(yè)績(jī)及基金凈值的歷史波動(dòng)程度?；疬^(guò)往一年的業(yè)績(jī)及基金凈值業(yè)內(nèi)排名后1/3的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為3分；基金過(guò)往一年的業(yè)績(jī)及基金凈值業(yè)內(nèi)排名中間1/3的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為2分；基金過(guò)往一年的業(yè)績(jī)及基金凈值業(yè)內(nèi)排名前1/3的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為2分。（4）基金成立以來(lái)有無(wú)違規(guī)行為發(fā)生?；鸪闪⒁詠?lái)有重大違規(guī)行為發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為3分；基金成立以來(lái)有一般違規(guī)行為發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為2分；基金成立以來(lái)無(wú)違規(guī)行為發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分為0分。3根據(jù)基金

5、產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)得分確定風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：（1）低風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：分值低于7分的評(píng)定為低風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)；（2）中風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：分值介于714分的評(píng)定為中風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)；（3）高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：分值高于14分的評(píng)定為高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)。第四章 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)的責(zé)任人和應(yīng)用第六條 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)由RT產(chǎn)品組負(fù)責(zé)，基金上線前做初次評(píng)價(jià)，以后基金每季度季報(bào)公布后再進(jìn)行評(píng)價(jià)的更新。第七條 基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)完成后，由產(chǎn)品組通知銷售員，銷售員在銷售時(shí)，根據(jù)基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)程度和客戶的風(fēng)險(xiǎn)承受能力進(jìn)行適應(yīng)性銷售。第八條 本指引自發(fā)布之日起執(zhí)行。附件一：基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)表基金名稱： 最終得分： 風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：評(píng)價(jià)指標(biāo)基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)內(nèi)容評(píng)價(jià)得分基金類別股票型（3分）混合型（2分）債券型（1分）貨幣型（0分）投資比例股票投資比例高于80%、債券比例低于20%（3分）股票比例3080%、債券比例20%70%（2分）股票比例低于30%、債券比例高于70%（1分）股票比例0%、債券比例100%（0分）基金規(guī)?；鹨?guī)模排名后1/3（3分）基金規(guī)模排名中間1/3（2分）基金規(guī)模排名后1/3（1分）持倉(cāng)比例基金持倉(cāng)比例高于80%（3分）基金持倉(cāng)比例介于20%70%（2分）基金持倉(cāng)比例低于80%（1分）過(guò)往業(yè)績(jī)及凈值歷史波動(dòng)基金排名后1/3（3分）基金排名中間1/3（2分）基金排名后1/3（1分）違規(guī)行為有重大違規(guī)行為（3分）有一般違規(guī)行為（2分）無(wú)違規(guī)行