如何建立自己的期貨交易系統(tǒng)

1、如何建立自己的期貨交易系統(tǒng)系統(tǒng)是什麼在股票市場中交易過兩、三年的人，幾乎都有一套自己的交易方法。 曾經有一個使用波浪理論的高手和我交流，他說他經常性的能夠預測到價格波動的高低點， 並且因此而獲利。但是總體上的交易成績並不是非常理想。深入交談以後， 我發(fā)現(xiàn)他的整體系統(tǒng)存在一些問題。 比如， 他不知道當他的預測出現(xiàn)錯誤的 時候，應該如何處理？當?shù)玫揭粋€買進信號的時候應該使用多少資金？什麼時間應該加倉或 者什麼時間應該獲利了結？在我的大多數(shù)學生開始向我學習的時候， 幾乎都有一些實戰(zhàn)經驗， 事實上， 很多人的成績相 當不錯。但是在交易的系統(tǒng)性方面，卻有明顯的欠缺。就拿前面的波浪高手來說， 他應該認真的

2、問一問自己， 如何把所有的事項整理起來？除了市 場分析以外， 你還缺少什麼東西？很顯然， 是缺少的東西妨礙了你長期穩(wěn)定的獲利。 你的交 易方法，是否適合你？它是不是你有能力把握的方法？是否與你的投機目標相吻合？是否與 你的個性相吻合？如果你想長期穩(wěn)定的獲利， 那麼整體的交易應該是一個過程， 而絕不是簡簡單單的一次預測 或者一次全倉買入。其間至少包括：1、如何處理判斷失誤？2、最大虧損能夠被控制在什麼範圍內？3、什麼時間追買？什麼時間獲利了結？4、市場出現(xiàn)突發(fā)因素，如何處理？5、預期的目標是多少？6、當市場價格變化以後，如何修正自己的交易計劃？大多數(shù)交易者心中都有一個強烈的願望， 就是希望他們的

3、每一次交易都是正確的， 但是理智 的思考一下， 華爾街的頂尖交易員在十年中的平均正確率僅僅是35%左右， 你能做到多少？你是否現(xiàn)在就比他們優(yōu)秀？另一方面，大多數(shù)人相信有一個通向成功的絕招：一個指標，一個形態(tài)， 或者一個機械的 交易系統(tǒng)， 他們還肯定一小部分人正在使用著 我在網上見過售價數(shù)十萬元的一個公式，據(jù)說可以百戰(zhàn)百勝 他們努力的想揭開這個絕招的秘密，從此而獲利。簡直是一個天大笑話。市場真的有能夠長期穩(wěn)定的獲利的方法嗎？正確答案是有，而且答案就在你自己身上。我可以明確的告訴你：成功交易的一個秘密就是找到一套適合你的交易系統(tǒng)。這個交易系統(tǒng)是非完全機械式的， 適合你自己個性的， 有完善的交易思想

4、、 細致的市場分析和整體操作方 案的。交易系統(tǒng)，或者說系統(tǒng)的交易方法，才是你長期穩(wěn)定獲利的正確方法。自我控制我認識很多成功的投機者，他們毫無例外的能夠認識到：市場的成功來自對自我的控制。自我控制並不是很難達到，但是對大多數(shù)人來說，意識到這一點卻非常困難。我們看看成功的投機者所共有的特點： 1、 他們的風險意識很強： 他們在交易中經常出現(xiàn)虧損， 但是任何一次都沒有使他們承擔過 分的虧損。這與大多數(shù)虧損的交易者剛好相反，或者說， 與我們的天性相反。風險控制首先 是自我的控制。2、 在許多市場中，成功的投機者，成功率可以達到35%，甚至50%。他們的之所以成功，並非因爲他們正確的預測是市場價格，而是

5、因爲他們的獲利部位要遠遠的高於虧損部位。這也需要極大的自我控制，當然，還需要整體的交易方案。3、 成功的投機者的交易思路與眾不同。他們有很大的耐心去做別人都害怕做的事情，他們會非常耐心的等待一個看起來非常渺茫的機會，我們知道，投機，正是因爲機會而獲利。如果沒有對自我的嚴格控制，很難做到這一點。很多人可以輕易地達到正確分析市場的程度，但是，要他們達到長期穩(wěn)定的獲利狀態(tài)，卻需要漫長的訓練，訓練的主要內容就是自我控制。很多時候，一些人會買現(xiàn)成的交易系統(tǒng)，他 們非常喜歡，似乎有找到魔法的感覺，而如何正確的使用這些“魔法”，他們卻不願意關注人們似乎更加願意去做一些能夠使自己興奮的事情，而不考慮是否正確。

6、當其他人告訴你他們是如何交易的時候，他們只是告訴了你他們的行動，這是爲什麼大多股 評或者機構推薦都會發(fā)生錯誤的原因。我們假設今天的媒體向 100家機構咨詢，有90個機構認爲市場會上升，那麼你如何考慮？實際他們並不是有意在欺騙你：因爲他們在今天的交易中的確買入了。也許是他們因爲看好而（已經）買入，或者是因爲（已經）買入而看好，這都不重要，重要的是他們告訴了你他 們的行動。如果你認真的思考，就可以發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在的市場有90%的潛在空頭-那些今天已經買入，同時告訴你市場將進一步向上的人。當市場上100%都看好的時候，市場中便不再繼續(xù)有多頭，或者說，多頭再沒有了維持的力量，因爲他們已經全部買進了，好了，哈

7、哈，市場還剩下什 麼？ 對了，只有空頭，他們沒有對手 -一直到一輪下跌趨勢以後。自我控制要建立在正確的交易思想的基礎上。在絕大多數(shù)情況下，自我控制並不是一件痛苦的事情。作爲一名專業(yè)的投機者， 你應該建立並相信自己的交易系統(tǒng)（當然，我指的是成熟的交易系統(tǒng)）。你必須知道你的系統(tǒng)在什麼情況發(fā)揮最正常，什麼情況下可能產生虧損，那麼你便有 更超脫的心態(tài)去觀察市場，觀察交易行爲。你會因爲有完善的交易方案而不會對市場產生恐 懼。虧損 我們可以從兩個方面去尋求長期穩(wěn)定的獲利。是成功率：每次交易的盈虧相當，但是獲利次數(shù)比較多。比方說每次盈虧都爲3%,但是 10次交易正確7次，錯誤3次，那麼總和獲利爲 12%。1

8、0次，虧損7次，每次是獲利率：單次獲利較大而虧損較小，不計較成功率。比如交易 3%，獲利3次，每次10%，那麼總和獲利 9%。當然，既有成功率，又有獲利率是最好的。很顯然，沒有任何人能夠在一個相對長的時期內，準確判斷每一次市場波動。那麼，在交易中出現(xiàn)虧損，就是非常正常的事情， 我們沒有必要回避。 一個真實的數(shù)據(jù)是：美國華爾街的 頂尖交易員，在十年中的交易成功率，平均在35%左右。交易系統(tǒng)的一個重要的組成部分就是如何對待虧損。我們通常認爲，所謂的虧損可以根據(jù)交易情況分成兩個不同的部分，它們的性質也截然不同。一是在正常交易中的虧損，就是說，在你的市場分析中所允許存在的誤差而產生的虧損。一般地說，每

9、一次交易，我們不可能找到精確的位置，而是允許有一定的誤差，這主要是因 爲價格本身的運動趨勢是以區(qū)域的方式體現(xiàn)的。比如當我們判斷某股票在9.10 9.30之間有比較高的交易價值，那麼可能在這個區(qū)域開始逐步介入，或者你從9.30逐步買進，一直到9.10;或者你從9.10逐步買進，直到 9.30,但是不管怎樣，你介入的區(qū)域就是9.10-9.30。又假設你的止損設定在8.90,同時如果這支股票最終下跌，並跌破你的止損，這中間的0.20.4元，就是你的正常的交易虧損。這種虧損沒有任何辦法回避，也無須回避。只要你能 夠把它控制，永遠不會對你的交易資本產生重大的影響。另一種情況是市場出現(xiàn)人力的或者非人力的因

10、素，導致市場價格瘋狂的變化， 方向對你不利。從理論上說，這樣的風險很難回避。但是，在日常的交易當中，我們可以養(yǎng)成良好的交易習慣來避免。就我個人的看法，給大家提供一些簡單的建議。1、不要參與瘋狂波動的股票，無論是上升中的，還是下跌中的；2、 不要參與上市公司有問題的股票，盡量不要參與T類股票；3、多注意時事，多關注政策性公告；4、嚴格遵守交易紀律；5、當意外情況發(fā)生的時候，堅決出場回避，不冒不必要的風險；6、學會在大趨勢不利的情況下空倉。從歷史的情況看，市場不會在一個較長的時期內走單邊行情，因此，我們在交易中，無論在大趨勢有利或不利的情況，都能夠找到比較從容的進出場的機會，盡量不要匆忙行動。如果

11、在交易中出現(xiàn)比較重大的失誤，首先要做到的是不要驚恐。最好的方法是清理所有的頭寸，遠離市場一段時間，記住，交易所不是明天就關閉。任何交易者，在所有的交易記錄中，都會包括獲利交易和虧損交易兩個部分，這是事實。即沒有必要爲獲利的交易沾沾自喜，也沒有必要爲虧損的交易垂頭喪氣，長期穩(wěn)定的獲利，才是投機者的最終目的。最簡單的交易系統(tǒng)一個最簡單的交易系統(tǒng)，至少包括四個部分：買進，賣出，止損，部位控制。作爲投機者，我們是在利用市場的價格波動來獲得利益。只用當市場出現(xiàn)你所能夠把握的波動的情況時，你才有可能獲利 -看起來很簡單，但是這一點非常非常重要 就是說，一些波動你能夠把握，另一些波動你不能把握，或者根本不需

12、要，比如向下的波動（股票市場）,或者幅度非常小的波動。因此，交易是參與你的系統(tǒng)能夠參與的波動，而不是所有的。一個交易是一個過程， 不是一次簡單的預測。 簡單的說，你要判斷在什麼情況買入，買多少，如果市場並非想你想像的發(fā)展，你應該如何處理你的頭寸，如果市場想你想像的那樣發(fā)展， 你應該如何處理。這個簡單的交易系統(tǒng)中，關於買入有四個原則：1、在簡單上升趨勢中買入；在簡單下跌趨勢中沽空；出現(xiàn)2、在復雜上升趨勢的回調中，出現(xiàn)向下分形的時候買入；在復雜下跌趨勢的反彈中,向上分形的時候買入；3、向上突破前期高點的時候買入；向下突破前期低點的時候沽空；4、在橫盤趨勢停頓的下沿買入；在橫盤趨勢停頓的高位沽空；這

13、四條原則是買入交易的基本原則，當市場沒有出現(xiàn)這四中情況之一的時候，我根本不會考慮買的。這麼寫的意思，並非要你也這麼做，而是想說，做爲交易者，你同樣需要類似的原則，在你 的交易系統(tǒng)中。另外，你還需要相當?shù)钠絺}結算的原則。如果你有一些交易經驗，很多時候對市場變化會有一些“感覺”，這些“感覺”應該建立在你的交易系統(tǒng)之上。我們相信，交易在更多的時候是要依靠感覺的。當市場按照你的系統(tǒng)發(fā)展的時候，你不需要做什麼，耐心看著就可以，你必須明白，就交易的行爲而言，是一瞬間的事情，一年二百多個交易日， 真正交易的時候，可能只有幾個小時， 其他都是漫長而寂寞的等待。在市場有利的時候，你必須學會習慣於獲利， 這是區(qū)別

14、交易者是否成熟的一個重要標志。假設你的成本是8元，市場價格現(xiàn)在是 80元，但是趨勢依然向上，你是否會堅定的持有？很 多的交易者在獲利的時候惴惴不安，而虧損的時候卻心安理得，這樣如何能夠長期穩(wěn)定的獲利？ 無論什麼樣的交易系統(tǒng)，也不論什麼樣的交易原則，都可能發(fā)生錯誤。 如何處理失誤，是交 易者是否成熟的另一個重要標志。 交易者都有一種本能，或者說內心的貪婪：他們希望自己 所有的交易都是正確的，一旦失誤，便去尋找各種各樣的理由爲自己開脫。認真想一想就很可笑， 你在對自己負責，不是要向誰交代，何必自欺欺人？自己原諒了自己 如何？不原諒自己又如何?任何一個交易者，即使是索羅斯（Soros）,也都會出現(xiàn)“錯誤”的交易行爲。不在於錯誤是 否出現(xiàn)，而在於你如何看待錯誤。這一點，我們已經在上文中強調過。最後是關於資金管理。這也是一個基礎的，同時是交易系統(tǒng)中非常重要的一個環(huán)節(jié)。般地說，我們根據(jù)風險程度來確定資金比重。也可以根據(jù)市場變化方向的 “概率”來確定。根據(jù)風險來確定使用資金，就是說，如果你能夠將風險控制在一個你可以容忍的範圍內，那麼可以使用較多的資金，否則應該減少資金使用。比如市場分析爲你選擇出一支股票，介入價格是10.30 ,止損是9.90,那麼可能